巴塞尔资本协议新监管要求资料综述

1、1 巴塞尔资本协议与新监管标准实施专题交流 交通银行交通银行 20112011年年11 11月月2323日日2一、巴塞尔资本协议系列的框架概览一、巴塞尔资本协议系列的框架概览二、中国银监会资本监管的发展历程二、中国银监会资本监管的发展历程三、交通银行新资本协议的推进实践三、交通银行新资本协议的推进实践四、新监管标准指标解读与影响分析四、新监管标准指标解读与影响分析五、银行业金融机构的应对策略建议五、银行业金融机构的应对策略建议交流提纲交流提纲3一、巴塞尔资本协议系列的框架概览一、巴塞尔资本协议系列的框架概览1、理解资本充足率相关的关键概念、理解资本充足率相关的关键概念2、什么是巴塞尔银行监管委

2、员会、什么是巴塞尔银行监管委员会(BCBS)？3、什么是、什么是Basel I ? 1988年巴塞尔协议年巴塞尔协议4、什么是、什么是Basel II ? 2004年巴塞尔新资本协议年巴塞尔新资本协议5、Basel I Basel II的关键变化和理论思考的关键变化和理论思考6、什么是、什么是Basel III ? 2009年第三版资本协议年第三版资本协议7、Basel II Basel III体现金融监管新理念体现金融监管新理念8、回顾：巴塞尔协议系列的发展历程、回顾：巴塞尔协议系列的发展历程9、业界评价、业界评价41、理解资本充足率相关的关键概念、理解资本充足率相关的关键概念1.1 三种不

3、同类型的三种不同类型的“损失损失”1.2 三种不同类型的三种不同类型的“资本资本” 分子分子1.3 风险加权资产风险加权资产分母分母51.1 正确理解三种不同类型的正确理解三种不同类型的“损失损失”就信用风险而言，根据发生的可能性，可将信用损失分为三类： 预期损失预期损失（EL，Expected Loss) 合理预计信贷损失的平均值 EL是贷款成本的一部分，通过对贷款定价和提取准备金等进行管理 非预期损失非预期损失（UL，Unexpected Loss) 超出预期水平的损失 随时发生，但不能预知发生时间及严重程度 利差难以弥补，需动用资本 灾难性损失灾难性损失 (Catastrophe Los

4、s)举例：举例：直观地理解，假设某银行放了10000笔贷款： 根据历史经验正常情况下平均有10笔收不回来，10笔=EL； 经济形势恶化，无法收回的款项增加到30笔，多出的20笔=UL； 发生地震，导致很多债务人无法正常生产，致使90笔贷款收不回来，多出的60笔即为灾难性损失61.1 正确理解三种不同类型的正确理解三种不同类型的“损失损失”（续）（续）准备金用来准备金用来覆盖预期损失覆盖预期损失资本用来资本用来覆盖非预期损失覆盖非预期损失准备金覆盖预期损失，资本覆盖非预期损失准备金覆盖预期损失，资本覆盖非预期损失71.2 三种不同类型的资本三种不同类型的资本分子分子应与要求的资本模型保持一致体现

5、了资产和负债价值在非预期变化情况下的真实风险，以及管理层希望接受的置信度基于统一的经验法则，该法则并不体现业务的真实经济风险，而且经常是基于公共信息（相对而言）计量计量与监管资本和经济资本相比较，以确保清偿能力(虽然具体情况的处理方式都有不同)作为管理工具目的是保护存款人、保单持有者和贷款人的利益作为最低标准，可以促使监管者采取干预行动目的目的净资产价值，定义与所需资本一致保护本组织在1年内抵御经济破产风险所需的资本数量基于价值/收益的标度影响保护本组织在1年内抵御监管破产风险所需的资本数量定义定义可用资本可用资本经济资本经济资本监管资本监管资本用于银行风险度的评估用于银行风险度的评估实际资本

6、实际资本最低资本标准最低资本标准银行实际需要的资本银行实际需要的资本银行拥有的资本银行拥有的资本一座大坝：一座大坝： 国标规定的最低技术标准国标规定的最低技术标准 自己设计的图纸和技术要求自己设计的图纸和技术要求 你所拥有的建筑材料你所拥有的建筑材料 可以用来造出大坝可以用来造出大坝 81.3 1.3 风险加权资产（风险加权资产（Risk Weighted AssetRisk Weighted Asset）分母分母 RWA是体现风险大小的资产数量是体现风险大小的资产数量例 1： 购买100万美元的美国国债，可以认为美国政府是不会违约的，因此持有这笔债券是没有信用风险的，所以其信用风险风险加权资

7、产 = 0；例 2： 借给美国通用汽车公司100万美元贷款，在这次全球金融危机中，这样的大公司同样会面临破产倒闭的窘境！银行贷款有收不回来的风险！假设其信用风险加权资产为20万美元； 例 1中，会计账面上的资产是100万，而风险加权资产是0， 例 2中，会计账面上的资产是100万，而风险加权资产是20万92、什么是巴塞尔银行监管委员会、什么是巴塞尔银行监管委员会(BCBS)?瑞士，巴塞尔小镇，1974年底。欧美发达国家接连发生三起银行倒闭事件。国际清算银行（BIS）发起，美、英等十国集团中央银行行长成立巴塞尔银行监管委员会。目前，巴塞尔委员会成员已覆盖包括中国在内的20个经济体，具有广泛的国际

8、影响力。巴塞尔资本协议是最具代表性的国际金融监管文件。巴塞尔资本协议本质上是国际监管协调与政治妥协的产物，本身并无强制约束力，但因各国纷纷据此制定国内法规而成为国际银行监管的“圣经圣经”。 巴塞尔委员会已经成为全球银行监管框架国际标准的讨论平台和制定平台。 巴塞尔资本巴塞尔资本协议体现的协议体现的监管变革必监管变革必将推动中国将推动中国银行业的发银行业的发展转型展转型103、什么是、什么是Basel I? 1988年巴塞尔协议年巴塞尔协议 合格资本合格资本 风险加权资产风险加权资产RWA ( 信用风险信用风险 + 市场风险市场风险 ） 8%信用风险加权资产的计算采用简单的权重法，所有银行一刀切

9、。1996年将市场风险纳入RWA计算范围。资本充足率资本充足率计算计算 资本充足率资本充足率Basel I将全球银行监管重心统一集中到资本充足率这个点将全球银行监管重心统一集中到资本充足率这个点 11 核心内容：核心内容：1）明确银行资本分为核心资本和附属资本两大类。 2）以0%、20%、50%和l00%四个权重加权计算信 用风险。 3）规定资本充足率不得低于8%。 风险敏感性差：风险敏感性差：最大问题，会导致银行资本套利。 资本对风险覆盖不全资本对风险覆盖不全：只涉及信用和市场风险，未考虑其他风险。 我国商业银行现行计算资本充足率的方法以此为依据。我国商业银行现行计算资本充足率的方法以此为依

10、据。Basel IBasel I的特点和局限的特点和局限3、什么是、什么是Basel I? 1988年巴塞尔协议（续）年巴塞尔协议（续）124、什么是、什么是Basel II？ 2004年巴塞尔新资本协议年巴塞尔新资本协议第一支柱：最低资本要求第一支柱：最低资本要求第二支柱：监督检查第二支柱：监督检查第三支柱：市场纪律第三支柱：市场纪律p在更高的风险敏感度在更高的风险敏感度基础上建立监管资本最基础上建立监管资本最低要求低要求: :信用风险信用风险操作风险操作风险市场风险市场风险p要求银行建立内部要求银行建立内部资本充足率评估程序资本充足率评估程序p强调银行对保持充强调银行对保持充足资本的第一责

11、任足资本的第一责任p监管当局持续监督监管当局持续监督的责任和采取措施的的责任和采取措施的权利权利p扩充财务披露的范围扩充财务披露的范围并提高其对于市场的透并提高其对于市场的透明度明度p使银行受到市场的使银行受到市场的 “监督监督”Basel II Basel II 三大支柱三大支柱改进风险计量技术以使资本充足率对风险更加敏感，改进风险计量技术以使资本充足率对风险更加敏感，引入监督检查和市场约束，形成引入监督检查和市场约束，形成“三足鼎三足鼎” ” 134.1 4.1 第一支柱三大风险与资本充足率计算第一支柱三大风险与资本充足率计算信用风险信用风险由借款人或交易对手违约造成损失的风险由市场价格发

12、生不利变动造成交易头寸损失的风险操作风险操作风险由不完善或有问题的内部程序、人员及系统或外部事件所造成损失的风险信用信用风险加权资产市场市场风险加权资产操作操作风险加权资产资本资本充足率充足率8.00144.2 风险加权资产计算方法风险加权资产计算方法信用风险信用风险操作风险操作风险市场风险市场风险l采用各产品线的总收入乘以资本要求系数计算操作风险标准法标准法 采用内部参数和模型评估操作风险高级计量法高级计量法 提出多项参数 对于大规模交易而言过于简单标准法标准法 采用内部风险价值(VaR)模型量化评估市场风险内部模型法内部模型法 以风险权重加权信用风险标准法标准法l允许银行自行开发内部评级模

13、型确定风险参数和风险权重，以此计算资本充足率内部评级法内部评级法备注：深蓝色部分为交行当前实施的方法备注：深蓝色部分为交行当前实施的方法154.3 第二支柱涵盖的风险：三个领域第二支柱涵盖的风险：三个领域第一支柱虽涉及但第一支柱虽涉及但未完全涵盖的风险未完全涵盖的风险如信用风险中的贷款集中度风险第一支柱未涉及的风险第一支柱未涉及的风险银行账户利率风险流动性风险战略风险声誉风险国别风险合规风险外部因素外部因素 经济周期效应监监督督检检查查ICAAP：银行内部资本充足率管理：银行内部资本充足率管理164.4 新资本协议迈入全面风险管理时代新资本协议迈入全面风险管理时代操作风险操作风险 由不完善或有

14、问题的内部程序、人员及系统或外部事件造成损失的风险市场风险市场风险 由市场价格发生不利变动造成交易头寸损失的风险信用风险信用风险 由借款人或交易对手违约所造成损失的风险 集中度风险 流动性风险 银行账户的利率风险 其它风险（国别、法律、声誉、战略。）174.5 第三支柱：市场纪律第三支柱：市场纪律源于市场需求，为市场提供信息促进市场纪律的建立，有助于确保市场参与者了解银行的风险状况了解银行的资本充足率提高透明度，提高稳健性第一支柱和第一支柱和第二支柱的第二支柱的补充补充185、Basel I Basel II的关键变化和理论思考的关键变化和理论思考新增两个新支柱，即监管检查和市场纪律监管资本计

15、量更多依靠银行内部风险评估更多地认定风险缓释技术明确操作风险资本要求对于银行和监管者有多项选择 驱动力量：驱动力量：国际化大银行的风险管理实践变迁主体变迁主体：国家化大银行主要标志主要标志：资本与风险关系更加密切变革核心变革核心：以资产负债表为基础，主要关注资产负债表的左方-资产变革目的变革目的：更经济地运用资本提高资本回报率理论基础理论基础：有效市场理论，反映了监管制度顺应市场变化关键变化关键变化理论思考理论思考19背景背景对本轮危机教训的反思总结。2009年以来，巴塞尔委员会主导了一系列资本监管改革议题，密集出台了一系列监管改革方案，总称”Basel III” 。目的目的提高银行自主吸收损

16、失的能力，降低“太大而不能倒” 的道德风险，并为潜在的经济下行预提充足的资本，提高银行自主防御能力。特点特点在Basel II的基本框架下强化资本监管和流动性管理。内容内容1）显著增加资本充足率要求显著增加资本充足率要求：8%缓冲资本要求（ 2.5% ）逆周期资本要求（0-2.5%）系统重要性银行资本要求（1-3%）。2）新设杠杆率标准新设杠杆率标准：3%，我国4%。3）强化流动性管理强化流动性管理：流动性覆盖率（LCR）、净稳定融资比例（NSFR），均不低于100%。4）改进拨备方法改进拨备方法：原则要求建立前瞻性拨备制度，我国提出2.5%拨贷比要求。5）系统重要性银行（系统重要性银行（SI

17、FI）：增加资本要求，提高金融系统稳定性。6、什么是、什么是Basel III ？2009年第三版资本协议年第三版资本协议206.1 Basel III最低资本充足率要求框架最低资本充足率要求框架普通股（资本扣减后）普通股（资本扣减后）一级资本一级资本总资本总资本Basel III 最低资本充足率要求最低资本充足率要求1. 最低资本充足率4.5%6%8%2. 超额留存缓冲资本2.5%2.5%2.5%3. 反周期超额资本要求0-2.5%1+27%8.5%10.5 %1+2+37-9.5 %8.5-11 %10.5-13 %Basel II 最低资本充足率要求最低资本充足率要求2 %4 %8 %数

18、据来源：国际清算银行216.2 经经G20峰会审议的峰会审议的Basel III推进安排推进安排201120122013201420152016201720182019年1月1. 最低普通股资本充足率3.544.54.54.54.54.52. 超额留存缓冲资本0.6251.251.8752.51+23.544.55.1255.756.37573. 普通股资本扣减安排204060801001004. 最低一级资本充足率4.55.5666665. 最低资本充足率88888882+58888.6259.259.87510.56. 其它一级资本（非普通股）和二级资本扣减安排从2013年开始每年扣减10

19、%，共计用10年完成7. 一级资本杠杆比率观察期2013.1.-2017.1.同步运行进入第一支柱2015.1.开始披露数据8. 流动资金覆盖率观察期引入新标准9. 净稳定资金比率观察期引入新标准来源：国际清算银行（%） 巴塞尔委员会关于Basel III的实施建议是渐进式推进，在2018年底达标 227、Basel II Basel III体现金融监管新理念体现金融监管新理念微观监管与宏观审慎结合微观监管与宏观审慎结合 从单家银行的资产负债表扩大到整个金融体系扩大了监管的风险视角扩大了监管的风险视角 从资产方扩大到资产负债表的所有要素 从金融体系扩大到实体经济资本监管与流动性监管兼顾资本监管

20、与流动性监管兼顾注重数量同时关注质量注重数量同时关注质量23风险加权风险加权资产资产二级资本二级资本(8%)一级资本一级资本(4%)ICAAP第第二二支支柱柱一级资本一级资本(4%)二级资本二级资本(8%)市场市场风险风险信用信用风险风险操作操作风险风险第第三三支支柱柱Basel I金融金融基础基础设施设施建设建设预防预防性结性结构化构化措施措施跨境跨境跨业跨业监管监管系系统统重重要要性性银银行行监监管管动动态态拨拨备备流流动动性性比比率率杠杠杆杆率率3%市场市场风险风险（交易对手（交易对手信用风险）信用风险）信用信用风险风险（资产（资产证券化）证券化）操作操作风险风险系统重要性银行附加资本（

21、系统重要性银行附加资本（1-3%)逆周期资本（如果必要，逆周期资本（如果必要，0-2.5%）留存超额资本（留存超额资本（2.5%）第第二二支支柱柱 ICAAP一级资本（一级资本（6%）二级资本（二级资本（8%）核心一级资本（核心一级资本（4.5%）第第三三支支柱柱Basel III全面金融改革全面金融改革等等等等Basel II8、回顾：巴塞尔协议系列的发展历程、回顾：巴塞尔协议系列的发展历程Basel IBasel II新增模块新增模块Basel III新增模块新增模块248 8、回顾：巴塞尔协议系列的发展历程（续）、回顾：巴塞尔协议系列的发展历程（续）n起源于Herstatt银行的挤兑风波

22、n仅关注传统银行业务模式下，比例最高的信用风险Basel IIIBasel IIBasel In源于银行经营范围的不断扩大，所面临风险种类越来越多n逐步添加了市场风险，操作风险和其它风险，形成全面风险管理理念n构建银行自身、监管监察和公众监督三道防线n源于次贷危机引发的金融危机n通过分子扣减、分母权重调整（市场类权重调升）、增加总比率要求，宏观审慎思路抬头- Basel新资本协议的监管思路整体与金融市场运行情况同步- 从强调资本比率（I），到强调分母的计提（II），到强调分子的可用性（III），辅之以 风险治理要求，吸纳了国际领先银行经验，是逐渐完善的风险管理体系从从Basel IBasel

23、I到到Basel IIIBasel III：依据市场需要，：依据市场需要，由简入繁、循序渐进由简入繁、循序渐进259 9、业界评价、业界评价银行业风险管理实践的发展和金融危机是资本监管制度变迁的两大驱动力，从Basel I到Basel II反映了监管制度顺应业界实践的发展趋势，经济资本主导监管资本；而从Basel II 到Basel III反映了监管资本的强势回归，经济资本将向监管资本趋同。资本监管是审慎银行监管的核心，但只是维护银行体系稳定的一个必要条件，因此既不要对资本监管求全责备，也不要寄于过高的期望，有效的资本监管也不足以防止危机的重现，但有可能降低危机的破坏程度，从而增进社会福利。B

24、asel III的实施以及利率市场化的推进、经济结构的调整，国内银行业将进入微利时期，调整发展战略、推进经营转型、实施精细化管理不仅是银行持续满足监管标准、而且是银行获得竞争优势的现实选择。26一、巴塞尔资本协议系列的框架概览一、巴塞尔资本协议系列的框架概览二、中国银监会资本监管的发展历程二、中国银监会资本监管的发展历程三、交通银行新资本协议的推进实践三、交通银行新资本协议的推进实践四、新监管标准指标解读与影响分析四、新监管标准指标解读与影响分析五、银行业金融机构的应对策略建议五、银行业金融机构的应对策略建议交流提纲交流提纲27二、中国银监会资本监管的发展历程二、中国银监会资本监管的发展历程1

25、、银监会从摸索到监管思路改变、银监会从摸索到监管思路改变接受巴塞尔协议接受巴塞尔协议2、银监会推行巴塞尔协议的原则：四个、银监会推行巴塞尔协议的原则：四个“结合结合”3、全面制定系列监管指引、全面制定系列监管指引巴塞尔巴塞尔II的中国化产物的中国化产物4、巴塞尔、巴塞尔II达标的申请和审批安排达标的申请和审批安排5、积极参与制定巴塞尔、积极参与制定巴塞尔III实施新监管标准实施新监管标准6、中国银行业的资本监管现状、中国银行业的资本监管现状7、银监会近期资本监管工作重点、银监会近期资本监管工作重点8、强调必须避免、强调必须避免“两张皮问题两张皮问题”9、落实措施、落实措施明确三个明确三个“1+

26、3”10、新资本协议达标评估内容、新资本协议达标评估内容11、中国版巴塞尔、中国版巴塞尔III：四大监管工具：四大监管工具281、银监会从摸索到监管思路改变、银监会从摸索到监管思路改变接受巴塞尔协议接受巴塞尔协议 为尽快与国际监管规则接轨，银监会决定推动巴塞尔协议在中国的实施。 中国现行的银行监管制度主要基于巴塞尔I，已建立全面系统的以资本充足率为核心的银行监管体系。 巴塞尔I中国化的产物2004年2月商业银行资本充足率管理办法，也是巴塞尔II中国本土化探索的开端。 稳步推进巴塞尔II，目前国内首批新资本协议实施银行（工、农、中、建、交、招）已进入了达标正式评估和申请审批环节。 现阶段巴塞尔I

27、和巴塞尔II在中国本土化的实施，为同步推进巴塞尔II和巴塞尔III奠定了基础。292、银监会推行巴塞尔协议的原则：四个、银监会推行巴塞尔协议的原则：四个“结合结合”坚持国际新标准、中国以往的监管经验成果和中国国情三方面的紧密结合坚持宏观审慎监管和微观审慎监管相结合坚持加强持续监管和提升危机处置能力相结合坚持支持经济持续增长与维护银行体系稳定相结合303、全面制定系列监管指引、全面制定系列监管指引巴塞尔巴塞尔II的中国化产物的中国化产物2007年发布中国银行业实施新资本协议指导意见银监会关于Basel II实施已有一套较完善的监管文件体系，实施目标更清晰【第二支柱】11.商业银行资本充足率监管检

28、查指引12.商业银行银行账户利率风险管理指引13.商业银行流动性风险管理指引14.商业银行新资本协议达标申请与审批指引【第三支柱】15.商业银行资本充足率信息披露指引【第一支柱】1.商业银行内部评级体系监管指引2.商业银行银行账户信用风险暴露分类指引3.商业银行专业贷款监管资本计量指引4.商业银行资产证券化风险暴露资本计量指引5.商业银行信用风险缓释监管资本计量指引6.商业银行市场风险内部模型法监管指引7.商业银行操作风险监管资本计量指引8.商业银行资本充足率计算指引（未发布）9.商业银行监管报表及填报指引（未发布）10.商业银行资本计量高级方法验证指引银监会目前已将银监会目前已将1515个指

29、引内容整合进入即将发布的个指引内容整合进入即将发布的商业银行资本管理办法商业银行资本管理办法314、巴塞尔、巴塞尔II达标的申请和审批安排达标的申请和审批安排第一第一支柱支柱 最低资本要求最低资本要求第二第二支柱支柱评估检查评估检查第三第三支柱支柱市场纪律市场纪律商业银行的商业银行的实施进程实施进程银监会的检银监会的检查审批标准查审批标准标标 志志核心项目核心项目实质性达标实质性达标有条件通过，有条件通过，进入过渡期进入过渡期结束过渡期，结束过渡期，完全达标完全达标第一支柱差距得第一支柱差距得到弥补，第二支到弥补，第二支柱体系达标柱体系达标不对第三支柱不对第三支柱单独审批单独审批原则：分类实施

30、，分层推进，分步达标原则：分类实施，分层推进，分步达标325、积极参与制定巴塞尔、积极参与制定巴塞尔III实施新监管标准实施新监管标准中国银监会明确了实施巴塞尔III的方向宏观审慎与微观审慎兼顾、资本监管与流动性监管并重、资本数量与质量同步提高，同步推进实施巴塞尔II和巴塞尔III巴塞尔III本土化产物2011年4月中国银行业实施新监管标准的指导意见，提出四大监管工具指标体系，即资本充足率、流动性、杠杆率和拨备。 俗称“中国版巴塞尔III”巴塞尔协议本土化产物2011年制定并即将发布商业银行资本管理办法，建立了一套多指标、多层次的监管体系，全面综合体现巴塞尔资本协议体系监管精神。336、中国银

31、行业的资本监管现状、中国银行业的资本监管现状347、银监会近期资本监管工作重点、银监会近期资本监管工作重点358、强调必须避免、强调必须避免“两张皮问题两张皮问题”369、落实措施、落实措施明确三个明确三个“1+3”3710、新资本协议达标评估内容、新资本协议达标评估内容信用风险识别信用风险识别分类分类计量模型计量模型/ /评分卡评分卡 - - 公司公司 - - 零售零售 - - 其它其它核准为影响核准为影响资本的资本的PDPD、LGDLGD、EADEAD、M M监管资本计量监管资本计量与与行内应用行内应用治理、政策、流程、数据、治理、政策、流程、数据、IT验证验证审计审计12345以信用风险

32、为例:3811、中国版巴塞尔、中国版巴塞尔III：四大监管工具：四大监管工具资本充足率指标资本充足率指标：资本占风险加权资产的比例杠杆率指标杠杆率指标：一级资本占表内外总资产的比例流动性指标流动性指标：流动性资产占流动性负债的比例拨备指标拨备指标：贷款损失准备占贷款或不良贷款的比例同属一大类39改进资本充足率计算方法改进资本充足率计算方法 严格资本定义，提高监管资本的损失吸收能力 优化风险加权资产计算方法，扩大资本覆盖的风险范围资本充足率监管标准资本充足率监管标准 三个最低资本充足率要求，留存超额资本要求，逆周期超额资本，系统重要性银行的附加资本要求，均以普通股满足引入杠杆率监管引入杠杆率监管

33、过渡期安排过渡期安排 2012年1月1日开始执行，系统重要性银行在2013年底达标，非系统重要性银行在2016年底达标11.1 强化审慎监管：资本充足率监管强化审慎监管：资本充足率监管4011.2 强化审慎监管强化审慎监管：流动性风险监管流动性风险监管多维度的流动性风险监管标准和监测指标体系多维度的流动性风险监管标准和监测指标体系 三个流动性监管标准：流动性覆盖率、净稳定融资比例、存贷比 四个流动性监测指标：核心负债依存度、流动性缺口率、客户存款集中度、同业负债集中度流动性风险管理的定性要求流动性风险管理的定性要求 过渡期安排过渡期安排 自2012年1月1日开始实施，对流动性覆盖率和净稳定融资

34、比例设置两年观察期，所有银行业金融机构于2013年底前达标。 4111.3 强化审慎监管：贷款损失准备监管强化审慎监管：贷款损失准备监管建立贷款拨备率和拨备覆盖率监管标准建立贷款拨备率和拨备覆盖率监管标准 贷款拨备率不低于2.5%，拨备覆盖率不低于150%，按两者孰高原则确定贷款损失准备监管要求动态调整贷款损失准备要求动态调整贷款损失准备要求 根据经济发展不同阶段、银行业金融机构贷款质量差异和盈利状况不同，实施动态、差异化调整合理安排过渡期合理安排过渡期 自2012年1月1日开始实施，系统重要性银行于2013年底前达标，非系统重要性银行设定差异化的过渡期安排，最晚于2018年底前达标。 42一

35、、巴塞尔资本协议系列的框架概览一、巴塞尔资本协议系列的框架概览二、中国银监会资本监管的发展历程二、中国银监会资本监管的发展历程三、交通银行新资本协议的推进实践三、交通银行新资本协议的推进实践四、新监管标准指标解读与影响分析四、新监管标准指标解读与影响分析五、银行业金融机构的应对策略建议五、银行业金融机构的应对策略建议交流提纲交流提纲43三、交通银行新资本协议的推进实践三、交通银行新资本协议的推进实践1、实施新资本协议的意义和目标、实施新资本协议的意义和目标2、实施新资本协议的原则、实施新资本协议的原则3、实施新资本协议的组织架构、实施新资本协议的组织架构4、新资本协议的具体项目建设、新资本协议

36、的具体项目建设5、新协议建设的各方面成果、新协议建设的各方面成果6、实施新资本协议产生的影响、实施新资本协议产生的影响7、新协议的实践经验和面临问题、新协议的实践经验和面临问题441、实施新资本协议的意义和目标、实施新资本协议的意义和目标顺应国际国内金融监管新趋势、提高交行国际竞争力增强自身稳健经营实力、增强市场公信力、巩固竞争优势支持交行“两化一行”战略、实现“二次改革”和转型发展目标成为国内首批达标银行之一成为“三个典范”：风险管控的典范，贯彻新资本协议的典范，节约资本的典范 452、实施新资本协议的原则、实施新资本协议的原则以监管要求为指引，从银行自身客观需要和发展规划角度出发，以成本收

37、益最大化为出发点，在Basel武器库中选择合适的装配根据发展需要，不断完善优化计量模型与风险管理体系通过实施Basel协议，银行在风险管理的组织架构、文化、流程、IT系统、数据、模型等方面打下扎实基础风险管理将逐步具备支持业务规划、业务拓展和客户价值管理的能力，企业成长也将给风险管理提出更多优化要求。从而不断提高商业银行的核心竞争力BASELBASEL依据自身需要和监管要求，有序推进、为我所用依据自身需要和监管要求，有序推进、为我所用463、实施新资本协议的组织架构、实施新资本协议的组织架构新协议实施决策领导、组织推动新协议实施决策领导、组织推动新资本协议及新监管标准实施领导小组新资本协议及新

38、监管标准实施领导小组统筹协调、统一报告统筹协调、统一报告风险管理部、预算财务部风险管理部、预算财务部与咨询公司开展合与咨询公司开展合作，吸取国际先进作，吸取国际先进经验，加快交行实经验，加快交行实施进度施进度外部咨询外部咨询资负部资负部监管机构监管机构授信部授信部零贷部零贷部卡中心卡中心预财部预财部审计部审计部董办董办保全部保全部技管部技管部软件中心软件中心数据中心数据中心新协议实施最终责任新协议实施最终责任董事会董事会新协议实施监督新协议实施监督监事会监事会共共1919个部个部门门47模块模块项目项目启动时间启动时间合作方合作方第一支柱第一支柱信用风险信用风险 银行账户风险暴露分类银行账户风

39、险暴露分类2009年年4月月公司内部评级公司内部评级2005年年5月月奥纬奥纬零售内部评级零售内部评级2007年年2月月奥纬奥纬押品管理系统押品管理系统2008年年6月月第一支柱第一支柱市场风险市场风险 市场风险管理体系市场风险管理体系2009年年6月月Kamakura Fiserv第一支柱第一支柱操作风险操作风险 操作风险管理体系操作风险管理体系2009年年4月月德勤德勤第一支柱第一支柱RWARWA计算计算资本充足率计算系统资本充足率计算系统2008年年12月月普华永道普华永道第二支柱第二支柱 资产负债管理系统资产负债管理系统2008年年7月月ALGO内部资本充足评估内部资本充足评估2009

40、年年10月月安永安永第三支柱第三支柱信息披露规则信息披露规则2008年年12月月新资本协议新资本协议内部审计和全面验证内部审计和全面验证新协议内部审计新协议内部审计2009年年3季度季度新协议全面验证新协议全面验证2009年年4季度季度德勤德勤4、新资本协议的具体项目建设、新资本协议的具体项目建设48 先进科学的风险计量方法全面规范的政策流程体系统一规范的文档集中管理完善有效的自我优化机制切实深入的业务管理应用完备高效的数据系统基础平衡实施的第二、第三支柱通过近7年的努力，交通银行已建成一套科学完整、行之有效的新资本协议实施体系，并与全面风险管理和资本管理体系融为一体。5、新协议建设的各方面成

41、果、新协议建设的各方面成果496、 实施新资本协议产生的影响实施新资本协议产生的影响 风险水平与资本要求直接挂钩 更为强调董事会和高级管理层的风险管理责任 建立完整的风险管理框架，规范前、中、后台的管理流程 从单类风险的管理视角向全视角风险管理转变507、新协议的实践经验和面临问题、新协议的实践经验和面临问题7.1 董事会和高管层高度重视，架构清晰分工明确董事会和高管层高度重视，架构清晰分工明确7.2 制定总体规划和阶段性计划，有序稳步推进制定总体规划和阶段性计划，有序稳步推进7.3 数据和系统基础是风险计量和管理的基石数据和系统基础是风险计量和管理的基石7.4 新协议项目建设成果的应用是实施

42、的关键新协议项目建设成果的应用是实施的关键7.5 规范化的统一文档管理制度是实施的支持规范化的统一文档管理制度是实施的支持7.6 专业人才团队的建立和培养是实施的保障专业人才团队的建立和培养是实施的保障7.7 新形势下资本管理的重点和难点新形势下资本管理的重点和难点7.8 积极开展实施新监管标准的各项准备积极开展实施新监管标准的各项准备 517.1 董事会和高管层高度重视，架构清晰分工明确董事会和高管层高度重视，架构清晰分工明确外因：外因：监管指引要求，是达标验收的必要条件（高层监管访谈）内因：内因：实施新协议涉及面广、时间跨度长，是一项庞大的系统工程，需要“两会一层”三个班子共同努力、自上而

43、下推动全行范围实施，包括总体规划、项目建设、成果应用等。l建立全面风险管理治理框架l明晰风险管理的组织架构 和职责分工，事半功倍l向监管勤汇报、多沟通， 建立起内外部良好的 信息沟通和快速反应机制。 52总体规划总体规划：2007年9月，制定资本新协议 总体规划方案，覆盖三大支柱的主要内容。平衡推进平衡推进：从第一支柱到三大支柱、 从初级方法到高级方法，依次推进， 分步实施，逐级申请，稳妥实施。 项目驱动：项目驱动：按重要性原则，先公司后零售， 先信用风险后市场、操作风险，分别开展有 针对性的项目建设，逐步达到新协议基本要求。分步实施：分步实施：细化总体规划方案，逐年制定具体推进计划， 逐项任

44、务落实到责任部门，平稳、扎实、有序推进。7.2 制定总体规划和阶段性计划，有序稳步推进制定总体规划和阶段性计划，有序稳步推进537.3 数据和系统基础是风险计量和管理的基石数据和系统基础是风险计量和管理的基石 有效整合内部评级系统与现有业务管理系统 完成市场风险内部模型法系统和操作风险管理系统开发 资产负债管理系统上线，填补流动性风险和银行账户利率风险的系统空白 资本充足率系统实现同时用不同方法计算资本充足率结果 通过实施新协议夯实数据基础。对历史数据进行集中统一梳理，建立信用风险、市场风险、和操作风险等数据集市，数据的存储、管理和分析功能大大加强 良好的数据基础有效促进了风险管理体系的维护、

45、提升和应用。模型的准确性、区分能力等表现取决于数据基础的夯实程度54核心账务系统信贷管理系统零售信贷管理系统资金交易系统ETL。数据仓库客户主题绩效主题财务主题零售内评系统信用卡内评系统 资本充足率计算系统定价管理系统押品管理系统市场风险系统操作风险系统资产负债管理系统公司内评系统PDM风 险 基础数据风险参数风 险计量7.3 数据和系统基础是风险计量和管理的基石（续）数据和系统基础是风险计量和管理的基石（续）交行实施新协议数据和系统架构交行实施新协议数据和系统架构55 切实应用新协议项目成果是达标审批的重点。交通银行自新资本协议建设伊始，就一直重视项目成果的应用工作。经过多年建设，各项目成果

46、已经应用于日常业务管理和风险控制工作中，结合日益紧密。内部评级结果全面应用于信贷管理流程，应用深度和广度持续加强，RAROC在客户价值管理和信贷投向指导中发挥实质作用市场风险内部模型法计量结果正逐步应用到限额管理、风险报告等日常市场风险管理工作中操作风险管理体系已经全面投入应用，管理工具已经推广至各省直分行和基层支行网点 7.4 新协议项目建设成果的应用是实施的关键新协议项目建设成果的应用是实施的关键n新资本协议建设成果不仅仅是用来计算监管所需的资本充足率。n资本充足率管理本身也需要深入应用新协议成果。567.4 新协议项目建设成果的应用是实施的关键（续）新协议项目建设成果的应用是实施的关键（

47、续） 深化应用的基本方略深化应用的基本方略“一个指标、两套策略、九大应用一个指标、两套策略、九大应用” “一个指标”：紧紧抓住资本充足率这个牛鼻子 “两套策略”：分子（资本）和分母（风险加权资产）上下兼顾，开源节流 “九大应用” ：风险管理政策制定；业务审批；贷款及投资定价；贷后管理；限额管理；风险分析与报告；经济资本计量；贷款损失准备计提；绩效考核57文档是再现各项目过程和成果的文档是再现各项目过程和成果的有效手段，是确保知识转移的重有效手段，是确保知识转移的重要途径，也是监管机构检查评估要途径，也是监管机构检查评估的重要工具。的重要工具。建立起规范的达标文档管理机制：建立起规范的达标文档管

48、理机制：制定规章制度，规范文档整理制定规章制度，规范文档整理建立专业的达标文档管理系统，建立专业的达标文档管理系统，集中保存所有文档集中保存所有文档所有新资本协议有关的项目组和所有新资本协议有关的项目组和部门都参与文档整理工作，确定部门都参与文档整理工作，确定文档管理员，定期保存文档文档管理员，定期保存文档7.5 7.5 规范化的统一文档管理制度是实施的支持规范化的统一文档管理制度是实施的支持587.6 专业人才团队的建立和培养是实施的保障专业人才团队的建立和培养是实施的保障交行通过实施新资本协议培养了自己的专业人才，组建了自己的专业团队。通过与一流咨询公司合作，借助汇丰的全力支持，交行不仅在

49、较短时间内借鉴引入国际先进的理念方法和手段，更建成了一支初具规模的高学历、掌握核心技术和较好业务经验的新协议实施专业团队，总人数近百人。目前，交行已经具备了独立自主设计开发新的风险计量模型、独立开展验证审计工作的能力，为持续实施新协议奠定了人才基础。597.7 新形势下资本管理的重点和难点新形势下资本管理的重点和难点监管政策的变动增加了资本规划难度，对资本充足率影响较大。随着业务不断发展和监管要求不断提高，如何有效地、合理合规地调整资产结构并控制风险资产规模，保证资本充足率始终满足监管要求，是银行面临的重要动态课题。 一方面，即将颁布的商业银行资本管理办法带来多方面影响：一是扩大资本覆盖的风险

50、范围导致资本充足率下降；二是对一级、二级资本工具设立更严格标准，影响资本工具的设计和成本；三是控制子公司对银行资本的影响，缩窄资本充足率并表范围；四是细化资产的风险权重使信用风险加权资产增加。 另一方面，资本补充渠道有限，一方面内源性资本积累能力有限，另一方面资本市场近期受持续紧缩货币政策及全球经济二次探底可能性影响，资本市场融资功能下降，外源性资本补充短期内也较为困难。607.8 7.8 积极开展实施新监管标准的各项准备积极开展实施新监管标准的各项准备2011年8月，成立“交通银行新资本协议及新监管标准实施领导小组”，统筹推进巴塞尔II和巴塞尔III。交行相关部门正在积极研究，计划于2011

51、年底前完成“新监管标准实施规划”制定工作，内容包括全面风险管理规划、业务规划、资本管理规划等。全面风险管理规划：全面风险管理规划： “积极、稳健、平衡”的风险偏好，持续提升各类风险管理精细化水平，为业务发展和结构调整提供有力的分析支持。业务规划：业务规划：顺应市场，主动作为，加大业务结构调整力度，优化资源配置，转变发展模式，力求“低资本消耗、低成本运营”资本管理规划：资本管理规划：不断优化资本结构、提升资本运营效率，进一步完善内源性资本积累为主、外源性融资为辅的资本补充机制。61一、巴塞尔资本协议系列的框架概览一、巴塞尔资本协议系列的框架概览二、中国银监会资本监管的发展历程二、中国银监会资本监

52、管的发展历程三、交通银行新资本协议的推进实践三、交通银行新资本协议的推进实践四、新监管标准指标解读与影响分析四、新监管标准指标解读与影响分析五、银行业金融机构的应对策略建议五、银行业金融机构的应对策略建议交流提纲交流提纲62四、新监管标准指标解读与影响分析四、新监管标准指标解读与影响分析1、新监管标准出台的背景、新监管标准出台的背景2、四大监管工具指标体系、四大监管工具指标体系3、新监管指标的定量要求和实施时间、新监管指标的定量要求和实施时间4、资本充足率新监管标准比巴塞尔、资本充足率新监管标准比巴塞尔III更严格更严格5、杠杆率新监管标准明显高于巴塞尔、杠杆率新监管标准明显高于巴塞尔III6

53、、流动性指标水平基本采纳国际标准、流动性指标水平基本采纳国际标准7、贷款损失准备是中国特色新监管指标、贷款损失准备是中国特色新监管指标8、监管政策多管齐下形成合力、监管政策多管齐下形成合力9、对国内银行未来业务发展的影响分析、对国内银行未来业务发展的影响分析10、新监管标准对财务公司的影响、新监管标准对财务公司的影响631、新监管标准出台的背景、新监管标准出台的背景 “十二五十二五”规划纲要设定的规划纲要设定的GDPGDP增长率预期增长率预期目标（年均目标（年均7%7%）明显低于）明显低于“十一五十一五”期间的水期间的水平，未来平，未来5 5年中国国民经济发展的主题是调整结年中国国民经济发展的

54、主题是调整结构和提高质量。构和提高质量。 未来一段时期内，监管将从各方面要求和引未来一段时期内，监管将从各方面要求和引导银行业信贷结构调整，改善信贷质量，这正导银行业信贷结构调整，改善信贷质量，这正是银监会推动新监管标准实施的目的。是银监会推动新监管标准实施的目的。 642、四大监管工具指标体系、四大监管工具指标体系新监管新监管标准标准资本充足率杠杆率流动性拨备核心一级资本充足率一级资本充足率总资本充足率流动性覆盖率净稳定融资比例拨备覆盖率贷款拨备率653、新监管指标的定量要求和实施时间、新监管指标的定量要求和实施时间新监管标新监管标准要求准要求（一）资本充足率要求（一）资本充足率要求核心一级

55、资本充足率一级资本充足率资本充足率基本要求5%6%8%资本附加一般资本附加7.5%8.5%10.5%系统重要性银行资本附加1%8.5%9.5% 11.5%时间要求2012年1月1日开始执行，2013年底或2016年底前达标新监管标新监管标准要求准要求（二）（二）杠杆率杠杆率（三）流动性要求（三）流动性要求（四）拨备比率（四）拨备比率流动性覆盖率净稳定融资比例拨备覆盖率拨贷比4%100%100%150%2.5%时间要求时间要求2012年1月1日开始执行，2013年底或2016年底前达标注：注：核心一级资本实收资本资本公积盈余公积未非配利润外币折算差额 一级资本核心一级资本其他一级资本工具少数股权

56、 总资本一级资本合格的二级资本工具 超额贷款损失准备664、资本充足率新监管标准比巴塞尔、资本充足率新监管标准比巴塞尔III更严格更严格分类明确：分类明确：将监管资本划分为核心一级资本、一级资本和总资本，同时包括超额资本要求（储备资本和逆周期超额资本）和系统重要性机构附加资本。定义严格：定义严格：明确核心一级资本扣除标准，提高二级资本工具的合格标准。数量提高：数量提高：核心一级资本、一级资本、总资本充足率分别不低于5%，6%，8%；储备资本2.5%，逆周期资本0-2.5%；系统重要性银行附加13%期限缩短：期限缩短：系统重要性银行2013年底前，非系统重要性银行2016年底前达标。尽管标准提高

57、，但巴塞尔III所使用的数据基础、风险模型和IT基础仍然沿用巴塞尔II的，仅在一些权重和模型细节上进行了调整。674.1 资本充足率监管标准比较资本充足率监管标准比较第三版巴塞尔协议第三版巴塞尔协议国内新监管标准国内新监管标准核心一核心一级资本级资本一级一级资本资本总总资本资本核心一核心一级资本级资本一级一级资本资本总总资本资本最低要求（最低要求（1 1）4.5%4.5%6%6%8%8%5%5%6%6%8%8%留存超额资本（留存超额资本（2 2）2.5%2.5%2.5%2.5%（1 1）+ +（2 2）7%7%8.5%8.5%10.5%10.5%7.5%7.5%8.5%8.5%10.5%10.

58、5%逆周期超额资本逆周期超额资本0-2.5%0-2.5%0-2.5%0-2.5%系统重要性银行系统重要性银行附加资本附加资本1%-3%1%-3%暂定暂定1%1%过渡期过渡期20132013年初年初-2018-2018年底年底20122012年初年初-2016-2016年底年底684.2 面临资本充足率新标准的国内银行业资本现状面临资本充足率新标准的国内银行业资本现状从数量上看：从数量上看：目前国内大部分银行几乎已满足了资本充足率新标准。从结构上看：从结构上看：国内银行一级资本几乎都是普通股权益，资本质量总体较高，核心一级资本与一级资本趋同，资本结构与发达国家不同；但是，缺乏一级资本工具会造成短

59、期内对一级资本的补充只能以普通股和留存收益为主。从标准上看：从标准上看：国内银行资本存在扣减项目不全、部分债务资本工具不合格、股权投资处理方法不严格等问题，新的资本认定标准会使银行需要补充资本。从期限上看：从期限上看：过渡期的缩短，对中国银行业普遍造成融资压力694.3 资本补充应以内源性机制为主资本补充应以内源性机制为主 长期来看，银行必须通过内部积累建立新的资本补充机制，增强盈利能力，加强风险管理和成本管理。监管急于用过高的资本充足率要求来控制银行的风险，可能造成银行没有充足时间进行长期规划并实施，不利于建立长期有效的内源性资本补充机制。对于小银行而言，通常吸存能力弱，主要靠银行间资金市场

60、融通资本，发股融资能力低于大银行，会受到更大影响。对于财务公司而言，资本金主要从成员单位募集，提升集团企业盈利能力，才能有力支持财务公司扩充资本，从而更好地满足成员单位融资需求。银行工商银行中国银行建设银行交通银行花旗集团摩根大通德意志银行汇丰控股留存收益占比31.8%34.1%42.6%51.5%99.6%93.8%72.2%90.9%留存收益占一级资本主要形式的比例705、杠杆率新监管标准明显高于巴塞尔、杠杆率新监管标准明显高于巴塞尔III监管标准监管标准过渡期安排过渡期安排第三版巴塞尔第三版巴塞尔协议协议3%3%20112011年初开始监控年初开始监控20132013年初年初-2017-