中小企业财务融资现状与对策探析——湖北省中小企业问卷调查报告

1、中小企业财务融资现状与对策探析湖北省中小企业问卷调查报告Researthandzhinking中企业财务融资现状与对策探析冰湖北省中小企业问卷调查报告张彦英1,2董登新(1.rf1南财经政法大学,湖北武汉430060;2.武汉科技大学,湖北武汉430081)摘要:本文通过对湖北省200多家中小企业的问卷调查,对其融资期限,融资渠道,融资本钱,贷款手续和审批时间等几个方面的现状与问题进行了详细的剖析,并就解决湖北省中小-Jk融资问题提出了对策性建议.关键词:中小企业;融资调查;对策中图分类号:F832.42文献标识码:B文章编号:1009-3540(2021)0600500003一,样本数据描述

2、为全面了解湖北省中小企业融资的现状及原因.2021年1O一11月.通过典型抽样法和随机抽样法相结合的方法.湖北省经委中小企业处与武汉科技大学湖北省中小企业研究巾心组成联合调研组对全省2l8家巾小企业进行了问卷调查,收回有效问卷136份,回收率62.39%(一)企业地区分布本次调研问卷覆盖到湖北省l6个地,市,州的l36家中小企业,渊研企业地分布具体情况如表1所示.表1被调查企业地区分布表l企业地【分布l类型样本数比重类型样本数比重类型样本数比重I咸宁市141o.29%恩施州l07.35%潜江53.68%黄石市ii8.09%宜昌市ll8.09%仙桃市53.68%荆州市10.35%襄樊f96.62

3、%天门市53.68%黄冈市1O7.35%孝感市85.88%随州市53.68%鄂州市1O7.35%十堰市85.88%神龙架53.68%荆门市1O7.35%样本总计:136比重:lOO%(二)企业性质和行业分布样本中小企业以私营企业为主,行业分布上以制造业占主导.国有企业只有3家,集体企业2家,私营企业79家,占全部样本的58.96%(有2个样本企业在“企业性质中未填,样本总数调整为134个),外商及港澳台投资企业企业9家,占6.72%,股份制企业企业34家.占25.37%,还有7家股份合作制企业;样本中小企业以劳动密集型企业为主,大多数企业从事传统制造业,开展较稳定(见表2).表2被调查企业性质

4、与行业分布表企,lk性质分布企行,I分布类型样本数比币类样本数比重国有及固有控股企业3)74%农林牧渔,I96.57%集体及集体控股企,I2l_49%采矿53.65%私营及控股企,7958.96%制造业l0678.1O%外商及港澳台投资企,l96.72建筑业l0.73%股份制企,j342,5.37%批发和零售业32.19%股份介作制氽,Ik5.22%具匕.1J,【128.76%合计l34100%合计136l0O%(三)企业规模2021年,136个样本企业中员工人数超过300人有55家,占40.44%,其中超过1000人有9家,占6.62%;企业年销售收入总额超过3000万元有97家.占71.3

5、2%;固定资产总额超过1000万元有86家,占63.23%,其中超过3000万元有l2家,占8.82%(见表3).表3被调查企业员工人数,年销售收入总额以及固定资产总额分布表企业员1人数企业年销售收入总额固定资产总额类型样本类型样本类型样本(人)数比重比重比重(万元)数(万元)数5O以下1O7.35%5O以卜OO5O以下0O51l0O23l6.91%51l0O42.94%511o042.94%1o13004835.29%10150064.41%1O1500lO7.35%3015002417.65%5O11000128.82%5011ooo3626.47%5O11OOo2216.18%1OO13

6、00017l2.50%1O0130007454.41%1001以.96.62%3001以上9771.32o3o01以上128.82%合计1361oo9o合计136100%合计136100%本文z,g-究得到湖北省中小企业zol-究中工程支持湖北省中小企业融资担保的财政政策研究(编号:WH2021008)的资助.同时感谢湖北省经委中小企业处与湖北省中小企业研究中.联合调研组资料支持.作者简介:张彦英.男,中南财经政法大学财政学在读博士,武汉科技大学文法与经济学院讲师研究方向:财政税务理论与政策,中小企业融资;董登新,男,武汉科技大学教授.研究方向:证券投资,企业融资.ResearchandThi

7、nking二,湖北省中小企业财务融资现状分析(一)贷款期限短,长期资金严重缺乏由于各地政府的努力.巾4,2业的短期资金融通困难有所缓解.但是绝大多数中小企业获得的贷款基本属于一年以内的短期贷款,金融机构根本不提供或很少提供中4,2业长远开展所急需的中长期贷款.在融资贷款的实际操作过程中,大多数中小企业必须提前3个月筹措还款资金,名义上的一一年期贷款实际只有9个月,加大了中小企业的融资本钱,降低了使用贷款的时效和效率.特别是对于大量高科技创业型企业来说.最为缺乏的不是短期贷款而是固定资产“专项资金等中长期贷款和股权投资,但这类资本很难从正式金融体系中获得.而长期资金的缺乏将影响到企业的持续开展.

8、(二)金融产品创新缺乏,融资渠道单一目前国有商业银行货款仍然是湖北省中小企业外源资金的主要供应者,问卷统计显示,在所有的外源融资方式中,银行贷款所占比重高达70%以上.当企业遇到资金闲难时,86.57%企业选择向银行,信弁j社等金融机构贷款,显示银行信贷方式普遍受到巾小企业的偏好,成其为外源融资的首选.在最近一次银行信贷采取方式中,抵押贷款采用比重最高,达73.23%;信用贷款,担保贷款分别占15.34%和lJ.02%.其他信贷品种运用就更少.这些数据说明,银行在对中小企业贷款中仍受制于传统信贷观念的束缚,信贷品种较少,方式较陈旧,金融产品创新明显缺乏.单一,狭窄的融资渠道严重制约了湖北省巾小

9、企业的融资能力.(三)贷款门槛高,条件苛刻金融机构对中小企业的融资条件过于苛刻.绝大多数巾小企业根本无法或很难到达现有金融机构信用贷款的评级要求,很难提供符合金融机构规定的抵押物种类或足额抵押物,在中4,2业融资过程中,还存在抵押物折价过低使贷款金额过少的问题.在实际办理抵押过程中,金融机构接受的抵押物主要是个人住房和土地证,厂房,设备,原材料等中小企业拥有优势的资产那么很少被金融机构特别是被国有商业银行接受.即使被接受,这些抵押物的折价也相当低,近半的金融机构反映贷款额与抵押物的价值之比低于50%.而以设备作抵押物的,获得的贷款金额甚至只有设备原价值的约10%,一些金融机构根本就不接受巾小企

10、业的设备抵押.(四)贷款手续复杂,审批时间长商业银行特别是国有商业银行基层行的权限过小,省级分行对基层银行贷款的控制严格,批准手续繁琐,成功率低.渊查示,中小企业获贷程序复杂.手续繁琐,被调查企业在答复向银行或者信用社贷款,遇20216调鼹到的主要问题是.有84家企业选择手续繁琐,占样本总数63%另外,企业普遍反映银行信贷审批时问也较长.贷款在1个月以内审批的占一成,l一3个月审批的占四成.审-ftL时间在3个月以上的比例高达一半以上.商业银行放货的审批过程和审批时限对资金要求急,周转快的中小企业极为不便.(五)信用担保机构数量少,规模小和放大倍数比较小截至2021年底,湖北省已建立中4,2业

11、信用担保机构ll8家(不包括担保兼营机构),占全国总数的3%.注册资本52.7l亿元.平均注册资本4466.95万元,为全国平均值的80.92%.累计为1.5万多家企业提供担保4.2万多笔,担保总额365亿元.同期,2021年浙江省中小企业信用担保机构已达310家,注册资本110亿元.累计为10万家中小企业提供担保,担保笔数超过l8万笔,担保总额累计超过1455亿元,远远超过了湖北省信用担保机构的担保额度.由此可以得出结论:湖北省巾4,2业信用担保机构在数量和规模上不仅落后于经济比拟兴旺的浙江省,而且还低于全国平均水平.同时,担保放大倍数比拟小,按照国家规定,国内担保机构的担保放大倍数一般不超

12、过1O倍.湖北省除武汉市可以放大到8一l0倍以外,其他市县放大倍数都在35倍.影响担保机构为中小企业担保贷款积极性,也制约担保机构为中小企业融资效劳能力.另外,担保机构倾向于为重点企业提供担保.广阔中小企业担保资源更加匮乏.(六)借贷本钱高.企业负担重根据调查分析,武汉市中小企业融资本钱约为9%一12%.中小企业贷款利率一般都要比基准利率上浮10%一30%;担保抵押的缺乏.也使中小企业贷款成本再高23个百分点.黄石,荆门,天门和十堰等市实地调研发现,中小企业的融资本钱比一般大中型优势企业的融资本钱高出一倍左右.以中小企业向银行融资最常见的抵押贷款来说,融资的交易本钱包括税费.主要是借款合同印花

13、税(借款金额的万分之零点五):利息,是指按本金及利率(包括上浮利率)计算的利息:抵押费用,包括抵押物的评估费,办理抵押物登记需交纳的工本费,抵押物的公证费,保险费等,合计平均数为5%;人工费,主要指负责借款工作人员的工资费用:l其他费用,诸如咨询费,业务招待费,交通费用等.其结果从银行获得贷款数目远远小于资产评估的价值三,建立健全湖北省中小企业融资效劳体系的对策建议(一)大力开展中小金融机构.鼓励银行信贷产品创新根据巾国银监会发布的?新型农村金融机构2021年一2021年总体工作安排?规划,未来3年全国将再增设1300家左右新型农村金融机构,包括村镇银行1027家,贷款公司106家,农村资金互

14、助社16l家.其中,湖北省共计新增56家:村镇银行35家.贷款公司20家,农村资金互助社1家.政府有关部门必须抓住这一机遇.在全省金融机构体系的布局中,鼓励国有银行及非国有大银行进丰_卜区,下农村,与此同时,在全省范同内大力开展外乡化的中小金融机构,包括农村商业银行,村镇银行,农村信用社,农村资金互助社及小额贷款公司.进而形成一张分工合理,交叉有序的中小企业融资网.政府有关部门要建立贷款增量的鼓励机制.鼓励金融机构加大对中小企业放贷以及信贷产品的创新,除不动产抵押贷款外,还要大力开展动产质押融资业务,包括股权质押,专利权质押,应收账单质押,出口信用保单质押等.(二)扩大中小企业集合贷款信托与集

15、合债券试点2021年以江城夏日命名的武汉市中小企业集合贷款信托成功发行,至此,武汉成为继杭州,合肥后我国第j个发行类似信托方案的城市.与银行信贷相比,中小企业集合贷款信托的最大优势在于:财政贴息,风险隔离,融资额度大,期限长,融资本钱较低.2021年9月,国务院发布?关于进一步促进中小企业开展的假设干意见?,提出了五项缓解巾4,-业融资困难的要求.其中强调要进一步拓宽中小企业的融资渠道,稳步扩大中/J,-业集合债券和短期融资券的发行规模.集合债券发行额度更大,归还期限更长,而且发行成功后还能在证交所挂牌上市交易.在武汉市及条件具备的地级市,政府有关部门廊积极稳妥地推进中小企业集合货款信托与集合

16、债券的试点.并逐渐扩大发行规模.(三)建立统一的企业征信系统,加强信用评价体系建设将中小企业纳入企业信用管理系统,建立以信丰j登记,信用征信,信用评估和信用发布为主要内容的信用制度.这一系统可以参照央行个人信用系统,内容包括银行还贷记录,税务局纳税记录,环保局环评记录,法院诉讼案件记录,以及产品质量检测部门记录等各种信用信息.(四)完善信用担保体系,建立风险补偿,反担保与再担保机制继续推进和完善中小企业信用担保体系建设.建立包括中央,地方财政出资和企业联合组建的多层次中小企业贷款担保基金和担保机构,进一步完善中小企业特别是科技型中小企业信用担保体系;设立专项资金,加大对信用担保及银行信货的风险

17、补偿.ResearchandThinking鼓励借款申请人为借款提供反担保.反担保可采取实物抵押,有价证券质押和第l一方提供信用担保等方式.反担保不仅解决了被担保方的信用问题,而且也解决了小额贷款公司的再融资问题.从而有利于担保行业的做大做强,更有利于中小企业的便利融资建立省级再担保平台,为全省各县(市)符合条件的政策性担保机构,商业性担保机构和民间互助性担保机构提供再担保,调动担保机构进一步扩大中小企业信用担保规模的积极性.政府部门应在银行和再担保公司之中起到协调作用,利用再担保公司对担保公司的担保来扩大担保公司的放大倍数,支持中小企业贷款需求(五)打造中小企业政策支持体系,重点解决小企业融

18、资难2021年9月,罔务院发布?关于进步促进巾小企业开展的假设干意见?(以下简称?意见?),?意见?从八大方面共列29条,作为全国各地进一步促进中4,-业开展的政策指南.全省各地必须认真学习领会,深入贯彻落实.巾小企业融资难,实际上,难就难在小企业(包括微型企业),而中型企业的融资问题要远t-L4,-业容易解决.因此,?意见?特别要求修订中小企业划型标准,并特别指出要明确对小型企业的扶持政策全面落实支持小企业开展的金融政策:完善小企业信贷考核体系,提高4,2业贷款呆账核销效率,建立完善信贷人员尽职免责机制;鼓励建立小企业贷款风险补偿基金.对金融机构发放小企业贷款按增量给予适度补助,对小企业不良贷款损失给予适度风险补偿.?意见?将小企业从中小企业政策中单列出来表述,说明了国务院中小企业政策的调整与细分.政策支持体系