xx县合成树脂涂料项目预算分析（模板范本）

1、泓域咨询 /xx县合成树脂涂料项目预算分析目录一、 项目背景分析3二、 项目名称及建设性质3三、 项目承办单位3四、 项目定位及建设理由4主要经济指标一览表4五、 建设方案5六、 董事7七、 公司的目标、主要职责11八、 人力资源配置12劳动定员一览表12九、 预期效果评价13十、 项目建设期原辅材料供应情况13十一、 项目技术流程13十二、 建设投资估算14建设投资估算表15十三、 建设期利息15建设期利息估算表16十四、 流动资金17流动资金估算表17十五、 项目总投资18总投资及构成一览表18十六、 资金筹措与投资计划19项目投资计划与资金筹措一览表19十七、 经济评价财务测算20营业收

2、入、税金及附加和增值税估算表21综合总成本费用估算表22利润及利润分配表24十八、 项目盈利能力分析25项目投资现金流量表26十九、 财务生存能力分析27二十、 偿债能力分析28借款还本付息计划表29二十一、 经济评价结论29二十二、 项目风险分析30二十三、 总结32报告说明以合成树脂为主要成膜物质的涂料，称为合成树脂涂料。合成树脂涂料以石油化工产品为基础，名目繁多、性能优良，并已成为现代涂料的主要品种。近几十年来，由于石油化学工业发展很快，合成树脂涂料已成为涂料工业的中心，约占整个涂料产量的70%以上。根据谨慎财务估算，项目总投资47619.73万元，其中：建设投资35326.13万元，占

3、项目总投资的74.18%；建设期利息872.68万元，占项目总投资的1.83%；流动资金11420.92万元，占项目总投资的23.98%。项目正常运营每年营业收入95700.00万元，综合总成本费用75040.85万元，净利润15121.22万元，财务内部收益率24.37%，财务净现值20851.44万元，全部投资回收期5.69年。本期项目具有较强的财务盈利能力，其财务净现值良好，投资回收期合理。一、 项目背景分析以合成树脂为主要成膜物质的涂料，称为合成树脂涂料。合成树脂涂料以石油化工产品为基础，名目繁多、性能优良，并已成为现代涂料的主要品种。近几十年来，由于石油化学工业发展很快，合成树脂涂料

4、已成为涂料工业的中心，约占整个涂料产量的70%以上。二、 项目名称及建设性质（一）项目名称xx县合成树脂涂料项目（二）项目建设性质本项目属于新建项目三、 项目承办单位（一）项目承办单位名称xxx（集团）有限公司（二）项目联系人白xx四、 项目定位及建设理由总体看，“十三五”时期是大连经济转型升级的关键时期。需要在国家战略布局中把握重大机遇，积极主动适应、把握和引领新常态，坚持发展实体经济大方向，着力发挥创新和开放引领作用，全力解决产业结构优化升级、经济增长动力转换、提高供给体系质量效率、培育发展新动力等关键问题，全面提升社会民生事业发展水平，使城乡居民更多更好地共享发展成果。同时，要进一步增强

5、忧患意识和风险意识，着力在化解矛盾、补齐短板上取得新突破，保障新常态下经济社会持续健康发展。主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积62000.00约93.00亩1.1总建筑面积112827.701.2基底面积35340.001.3投资强度万元/亩363.012总投资万元47619.732.1建设投资万元35326.132.1.1工程费用万元30358.182.1.2其他费用万元3973.592.1.3预备费万元994.362.2建设期利息万元872.682.3流动资金万元11420.923资金筹措万元47619.733.1自筹资金万元29810.003.2银行贷款万元17809.73

6、4营业收入万元95700.00正常运营年份5总成本费用万元75040.856利润总额万元20161.627净利润万元15121.228所得税万元5040.409增值税万元4146.1210税金及附加万元497.5311纳税总额万元9684.0512工业增加值万元32545.6313盈亏平衡点万元34623.53产值14回收期年5.6915内部收益率24.37%所得税后16财务净现值万元20851.44所得税后五、 建设方案（一）混凝土要求根据混凝土结构耐久性设计规范（gb/t50476）之规定，确定构筑物结构构件最低混凝土强度等级，基础混凝土结构的环境类别为一类，本工程上部主体结构采用c30混

7、凝土，上部结构构造柱、圈梁、过梁、基础采用c25混凝土，设备基础混凝土强度等级采用c30级，基础混凝土垫层为c15级，基础垫层混凝土为c15级。（二）钢筋及建筑构件选用标准要求1、本工程建筑用钢筋采用国家标准热轧钢筋：基础受力主筋均采用hrb400，箍筋及其它次要构件为hpb300。2、hpb300级钢筋选用e43系列焊条，hrb400级钢筋选用e50系列焊条。3、埋件钢板采用q235钢、q345钢，吊钩用hpb235。4、钢材连接所用焊条及方式按相应标准及规范要求。（三）隔墙、围护墙材料本工程框架结构的填充墙采用符合环境保护和节能要求的砌体材料（多孔砖），材料强度均应符合gb50003规范要

8、求：多孔砖强度mu10.00，砂浆强度m10.00-m7.50。（四）水泥及混凝土保护层1、水泥选用标准：水泥品种一般采用普通硅酸盐水泥，并根据建（构）筑物的特点和所处的环境条件合理选用添加剂。2、混凝土保护层：结构构件受力钢筋的混凝土保护层厚度根据混凝土结构耐久性设计规范（gb/t50476）规定执行。六、 董事1、公司董事为自然人，有下列情形之一的，不能担任公司的董事：（1）无民事行为能力或者限制民事行为能力；（2）因贪污、贿赂、侵占财产、挪用财产或者破坏社会主义市场经济秩序，被判处刑罚，执行期满未逾5年，或者因犯罪被剥夺政治权利，执行期满未逾5年；（3）担任破产清算的公司、企业的董事或者

9、厂长、经理，对该公司、企业的破产负有个人责任的，自该公司、企业破产清算完结之日起未逾3年；（4）担任因违法被吊销营业执照、责令关闭的公司、企业的法定代表人，并负有个人责任的，自该公司、企业被吊销营业执照之日起未逾3年；（5）个人所负数额较大的债务到期未清偿；（6）法律、行政法规或部门规章规定的其他内容。违反本条规定选举、委派董事的，该选举、委派或者聘任无效。董事在任职期间出现本条情形的，公司解除其职务。2、董事由股东大会选举或更换，任期三年。董事任期届满，可连选连任。董事在任期届满以前，股东大会不能无故解除其职务。董事任期从就任之日起计算，至本届董事会任期届满时为止。董事任期届满未及时改选，在

10、改选出的董事就任前，原董事仍应当依照法律、行政法规、部门规章和本章程的规定，履行董事职务。董事可以由总经理或者其他高级管理人员兼任，但兼任总经理或者其他高级管理人员职务的董事，总计不得超过公司董事总数的1/2。本公司董事会不可以由职工代表担任董事。3、董事应当遵守法律、行政法规和本章程，对公司负有下列忠实义务：（1）不得利用职权收受贿赂或者其他非法收入，不得侵占公司的财产；（2）不得挪用公司资金；（3）不得将公司资产或者资金以其个人名义或者其他个人名义开立账户存储；（4）不得违反本章程的规定，未经股东大会或董事会同意，将公司资金借贷给他人或者以公司财产为他人提供担保；（5）不得违反本章程的规定

11、或未经股东大会同意，与本公司订立合同或者进行交易；（6）未经股东大会同意，不得利用职务便利，为自己或他人谋取本应属于公司的商业机会，自营或者为他人经营与本公司同类的业务；（7）不得接受与公司交易的佣金归为己有；（8）不得擅自披露公司秘密；（9）不得利用其关联关系损害公司利益；（10）法律、行政法规、部门规章及本章程规定的其他忠实义务。（11）董事违反本条规定所得的收入，应当归公司所有；给公司造成损失的，应当承担赔偿责任。4、董事应当遵守法律、行政法规和本章程，对公司负有下列勤勉义务：（1）应谨慎、认真、勤勉地行使公司赋予的权利，以保证公司的商业行为符合国家法律、行政法规以及国家各项经济政策的要

12、求，商业活动不超过营业执照规定的业务范围；（2）应公平对待所有股东；（3）及时了解公司业务经营管理状况；（4）应当对公司定期报告签署书面确认意见。保证公司所披露的信息真实、准确、完整；（5）应当如实向监事会提供有关情况和资料，不得妨碍监事会或者监事行使职权；（6）法律、行政法规、部门规章及本章程规定的其他勤勉义务。5、董事连续两次未能亲自出席，也不委托其他董事出席董事会会议，视为不能履行职责，董事会应当建议股东大会予以撤换。6、董事可以在任期届满以前提出辞职。董事辞职应向董事会提交书面辞职报告。董事会将在2日内披露有关情况。如因董事的辞职导致公司董事会低于法定最低人数时，在改选出的董事就任前，

13、原董事仍应当依照法律、行政法规、部门规章和本章程规定，履行董事职务。除前款所列情形外，董事辞职自辞职报告送达董事会时生效。7、董事辞职生效或者任期届满，应向董事会办妥所有移交手续，其对公司和股东承担的忠实义务，在任期结束后并不当然解除，其对公司和股东承担的忠实义务在其辞职或任期届满后三年之内仍然有效。8、未经本章程规定或者董事会的合法授权，任何董事不得以个人名义代表公司或者董事会行事。董事以其个人名义行事时，在第三方会合理地认为该董事在代表公司或者董事会行事的情况下，该董事应当事先声明其立场和身份。9、董事执行公司职务时违反法律、行政法规、部门规章或本章程的规定，给公司造成损失的，应当承担赔偿

14、责任。10、独立董事应按照法律、行政法规及部门规章的有关规定执行。七、 公司的目标、主要职责（一）目标近期目标：深化企业改革，加快结构调整，优化资源配置，加强企业管理，建立现代企业制度；精干主业，分离辅业，增强企业市场竞争力，加快发展；提高企业经济效益，完善管理制度及运营网络。远期目标：探索模式创新、制度创新、管理创新的产业发展新思路。坚持发展自主品牌，提升企业核心竞争力。此外，面向国际、国内两个市场，优化资源配置，实施多元化战略，向产业集团化发展，力争利用3-5年的时间把公司建设成具有先进管理水平和较强市场竞争实力的大型企业集团。（二）主要职责1、执行国家法律、法规和产业政策，在国家宏观调控

15、和行业监管下，以市场需求为导向，依法自主经营。2、根据国家和地方产业政策、合成树脂涂料行业发展规划和市场需求，制定并组织实施公司的发展战略、中长期发展规划、年度计划和重大经营决策。3、根据国家法律、法规和合成树脂涂料行业有关政策，优化配置经营要素，组织实施重大投资活动，对投入产出效果负责，增强市场竞争力，促进区域内合成树脂涂料行业持续、快速、健康发展。4、深化企业改革，加快结构调整，转换企业经营机制，建立现代企业制度，强化内部管理，促进企业可持续发展。5、指导和加强企业思想政治工作和精神文明建设，统一管理公司的名称、商标、商誉等无形资产，搞好公司企业文化建设。6、在保证股东企业合法权益和自身发

16、展需要的前提下，公司可依照公司法等有关规定，集中资产收益，用于再投入和结构调整。八、 人力资源配置根据中华人民共和国劳动法的要求，本期工程项目劳动定员是以所需的基本生产工人为基数，按照生产岗位、劳动定额计算配备相关人员；依照生产工艺、供应保障和经营管理的需要，在充分利用企业人力资源的基础上，本期工程项目建成投产后招聘人员实行全员聘任合同制；生产车间管理工作人员按一班制配置，操作人员按照“四班三运转”配置定员，每班8小时，根据xxx（集团）有限公司规划，达产年劳动定员705人。劳动定员一览表序号岗位名称劳动定员（人）备注1生产操作岗位458正常运营年份2技术指导岗位713管理工作岗位714质量检

17、测岗位106合计705九、 预期效果评价本工程针对生产过程及当地具体条件，依据有关国家标准、规范、规定，设计中采用了防地震、防雷击、防洪水、防暑、防冻等措施，同时采取一系列安全供电、安全供水、防其他伤害措施，在正常情况下，保障了机电设备和人身安全；针对生产特点，采取了除尘、降噪等措施，为职工创造了良好的操作环境，企业如能建立有效的安全卫生管理系统，职工安全和劳动卫生将会得到进一步保障。十、 项目建设期原辅材料供应情况本期项目在施工期间所需的原辅材料主要是：混凝土、水泥、砂石等建筑材料，建设地周边市场均有供货厂家（商户），完全能够满足项目建设的需求。十一、 项目技术流程xx、xxx、xx、xxx

18、、xx、xx十二、 建设投资估算本期项目建设投资35326.13万元，包括：工程费用、工程建设其他费用和预备费三个部分。（一）工程费用工程费用包括建筑工程费、设备购置费、安装工程费等；工程建设其他费用包括：建设管理费、勘察设计费、生产准备费、其他前期工作费用，合计30358.18万元。1、建筑工程费估算根据估算，本期项目建筑工程费为14693.41万元。2、设备购置费估算设备购置费的估算是根据国内外制造厂家（商）报价和类似工程设备价格，同时参照机电产品报价手册和建设项目概算编制办法及各项概算指标规定的相应要求进行，并考虑必要的运杂费进行估算。本期项目设备购置费为14861.68万元。3、安装工

19、程费估算本期项目安装工程费为803.09万元。（二）工程建设其他费用本期项目工程建设其他费用为3973.59万元。（三）预备费本期项目预备费为994.36万元。建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用14693.4114861.68803.0930358.181.1建筑工程费14693.4114693.411.2设备购置费14861.6814861.681.3安装工程费803.09803.092其他费用3973.593973.592.1土地出让金2439.152439.153预备费994.36994.363.1基本预备费546.92546.923.2涨价预

20、备费447.44447.444投资合计35326.13十三、 建设期利息按照建设规划，本期项目建设期为24个月，其中申请银行贷款17809.73万元，贷款利率按4.9%进行测算,建设期利息872.68万元。建设期利息估算表单位：万元序号项目合计第1年第2年1借款1.1建设期利息872.68218.17654.511.1.1期初借款余额8904.8651.1.2当期借款17809.738904.868904.861.1.3当期应计利息872.68218.17654.511.1.4期末借款余额8904.86517809.731.2其他融资费用1.3小计872.68218.17654.512债券2.

21、1建设期利息2.1.1期初债务余额2.1.2当期债务金额2.1.3当期应计利息2.1.4期末债务余额2.2其他融资费用2.3小计3合计872.68218.17654.51十四、 流动资金流动资金是指项目建成投产后，为进行正常运营，用于购买辅助材料、燃料、支付工资或者其他经营费用等所需的周转资金。流动资金测算一般采用分项详细测算法或扩大指标法，根据企业流动资金周转情况及本项目产品生产特点和项目运营特点，该项目流动资金测算参照同行业流动资产和流动负债的合理周转天数，采用分项详细测算法进行测算。根据测算，本期项目流动资金为11420.92万元。流动资金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年

22、第5年1流动资产0.0056289.1863794.4075052.241.1应收账款0.0025330.1328707.4833773.511.2存货0.0019701.2122328.0426268.281.2.1原辅材料0.005910.366698.417880.481.2.2燃料动力0.00295.51334.92394.021.2.3在产品0.009062.5610270.9012083.411.2.4产成品0.004432.775023.815910.361.3现金0.004503.145103.556004.181.4预付账款0.006754.707655.339006.272

23、流动负债0.0047723.4954086.6263631.322.1应付账款0.0017180.4619471.1922907.282.2预收账款0.0030543.0334615.4340724.043流动资金0.008565.699707.7811420.924流动资金增加0.008565.691142.091713.145铺底流动资金0.0016886.7519138.3222515.67十五、 项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资47619.73万元，其中：建设投资35326.13万元，占项目总投资的74.18%；建设期利息872.

24、68万元，占项目总投资的1.83%；流动资金11420.92万元，占项目总投资的23.98%。总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资47619.73100.00%1.1建设投资35326.1374.18%1.1.1工程费用30358.1863.75%1.1.1.1建筑工程费14693.4130.86%1.1.1.2设备购置费14861.6831.21%1.1.1.3安装工程费803.091.69%1.1.2工程建设其他费用3973.598.34%1.1.2.1土地出让金2439.155.12%1.1.2.2其他前期费用1534.443.22%1.2.3预备费994.362

25、.09%1.2.3.1基本预备费546.921.15%1.2.3.2涨价预备费447.440.94%1.2建设期利息872.681.83%1.3流动资金11420.9223.98%十六、 资金筹措与投资计划本期项目总投资47619.73万元，其中申请银行长期贷款17809.73万元，其余部分由企业自筹。项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资47619.73100.00%1.1建设投资35326.1374.18%1.2建设期利息872.681.83%1.3流动资金11420.9223.98%2资金筹措47619.73100.00%2.1项目资本金29810.0

26、062.60%2.1.1用于建设投资17516.4036.78%2.1.2用于建设期利息872.681.83%2.1.3用于流动资金11420.9223.98%2.2债务资金17809.7337.40%2.2.1用于建设投资17809.7337.40%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金十七、 经济评价财务测算（一）营业收入估算本期项目达产年预计每年可实现营业收入95700.00万元；具体测算数据详见营业收入税金及附加和增值税估算表所示。营业收入、税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入0.0071775.0081345.009

27、5700.002增值税0.003511.823980.064146.122.1销项税0.009330.7510574.8512441.002.2进项税0.005818.936594.798294.883税金及附加0.00421.42477.60497.533.1城建税0.00245.83278.60290.233.2教育费附加0.00105.35119.40124.383.3地方教育附加0.0070.2479.6082.92（二）达产年增值税估算根据中华人民共和国增值税暂行条例的规定和关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知及相关规定，本期项目达产年应缴纳增值税计算如下：达产年应缴增值税=销项

28、税额-进项税额=4146.12万元。（三）综合总成本费用估算本期项目总成本费用主要包括外购原材料费、外购燃料动力费、工资及福利费、修理费、其他费用（其他制造费用、其他管理费用、其他营业费用）、折旧费、摊销费和利息支出等。本期项目年综合总成本费用的估算是以产品的综合总成本费用为基点进行，根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期项目综合总成本费用75040.85万元，其中：可变成本63329.42万元，固定成本11711.43万元。达产年项目经营成本72267.78万元。具体测算数据详见综合总成本费用估算表所示。综合总成本费用估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年

29、第4年第5年1原材料、燃料费0.0044761.0350729.1659681.372工资及福利费0.003648.053648.053648.053修理费0.001319.241319.241319.244其他费用0.007619.127619.127619.124.1其他制造费用0.00688.62688.62688.624.2其他管理费用0.00691.32691.32691.324.3其他营业费用0.006239.186239.186239.185经营成本0.0057347.4463315.5772267.786折旧费0.001851.611851.611851.617摊销费0.004

30、8.7848.7848.788利息支出0.00872.68872.68872.689总成本费用0.0060120.5166088.6475040.859.1其中：固定成本0.0011711.4311711.4311711.439.2可变成本0.0048409.0854377.2163329.42（四）税金及附加本期项目税金及附加主要包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。根据谨慎财务测算，本期项目达产年应纳税金及附加497.53万元。（五）利润总额及企业所得税根据国家有关税收政策规定，本期项目达产年利润总额（pfo）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-税金及附加=20161.62（万元

31、）。企业所得税税率按25.00%计征，根据规定本期项目应缴纳企业所得税，达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=20161.6225.00%=5040.40（万元）。（六）利润及利润分配该项目达产年可实现利润总额20161.62万元，缴纳企业所得税5040.40万元，其正常经营年份净利润：净利润=达产年利润总额-企业所得税=20161.62-5040.40=15121.22（万元）。利润及利润分配表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入0.0071775.0081345.0095700.002税金及附加0.00421.42477.60497.533总成本费用0.

32、0060120.5166088.6475040.854利润总额0.0011233.0714778.7620161.625应纳所得税额0.0011233.0714778.7620161.626所得税0.002808.273694.695040.407净利润0.008424.8011084.0715121.228期初未分配利润0.000.007582.3216799.759可供分配的利润0.008424.8018666.3931920.9710法定盈余公积金0.00842.481866.643192.1011可供分配的利润0.007582.3216799.7528728.8712未分配利润0.00

33、7582.3216799.7528728.8713息税前利润0.0014914.0219346.1326074.70十八、 项目盈利能力分析（一）财务内部收益率（所得税后）项目财务内部收益率（firr），系指项目在整个计算期内各年净现金流量现值累计为零时的折现率，本期项目财务内部收益率为：财务内部收益率（firr）=24.37%。本期项目投资财务内部收益率24.37%，高于行业基准内部收益率，表明本期项目对所占用资金的回收能力要大于同行业占用资金的平均水平，投资使用效率较高。（二）财务净现值（所得税后）所得税后财务净现值（fnpv）系指项目按设定的折现率，计算项目经营期内各年现金流量的现值之和

34、：财务净现值（fnpv）=20851.44（万元）。以上计算结果表明，财务净现值20851.44万元（大于0），说明本期项目具有较强的盈利能力，在财务上是可以接受的。（三）投资回收期（所得税后）投资回收期是指以项目的净收益抵偿全部投资所需要的时间，是财务上投资回收能力的主要静态指标；全部投资回收期（pt）=（累计现金流量开始出现正值年份数）-1+上年累计现金净流量的绝对值/当年净现金流量，本期项目投资回收期：投资回收期（pt）=5.69年。本期项目全部投资回收期5.69年，要小于行业基准投资回收期，说明项目投资回收能力高于同行业的平均水平，这表明项目的投资能够及时回收，盈利能力较强，故投资风险

35、性相对较小。项目投资现金流量表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1现金流入0.000.0071775.0081345.0095700.001.1营业收入0.000.0071775.0081345.0095700.002现金流出17663.0617663.0666334.5564935.2683044.142.1建设投资17663.0617663.062.2流动资金0.008565.691142.0910278.832.3经营成本0.0057347.4463315.5772267.782.4税金及附加0.00421.42477.60497.533所得税前净现金流量-17663.06

36、-17663.065440.4516409.7412655.864累计所得税前净现金流量-17663.06-35326.12-29885.67-13475.93-820.075调整所得税0.003728.514836.536518.686所得税后净现金流量-17663.06-17663.062632.1812715.057615.467累计所得税后净现金流量-17663.06-35326.12-32693.94-19978.89-12363.43计算指标1、项目投资财务内部收益率（所得税前）：33.02%；2、项目投资财务内部收益率（所得税后）：24.37%；3、项目投资财务净现值（所得税前，

37、ic=13%）：39575.77万元；4、项目投资财务净现值（所得税后，ic=13%）：20851.44万元；5、项目投资回收期（所得税前）：5.04年；6、项目投资回收期（所得税后）：5.69年。十九、 财务生存能力分析从经营活动、投资活动和筹资活动全部现金流量来看，计算期内各年累计盈余资金都大于零，运营期不需要增加维持运营所需投资，说明本期项目有足够的净现金流量维持正常生产运营活动，而且，累计盈余资金逐年增加，项目的现金流量状况较好；因此，本期项目具备较强的财务盈力能力。二十、 偿债能力分析（一）债务资金偿还计划本期项目按照“按月还息，到期还本”的模式偿还建设投资借款计算，还款期为10年。

38、借款偿还资金来源主要是项目运营期税后利润。（二）利息备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，利息备付率系指在借款偿还期内的息税前利润（ebit）与应付利息（pi）的比值，它从付息资金来源的充裕性角度反映出项目偿还债务利息的保障程度，本期项目达产年利息备付率（icr）为29.88。本期项目实施后各年的利息备付率均高于利息备付率的最低可接受值，说明本期项目建成正常运营后利息偿付的保障程度较高。（三）偿债备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，偿债备付率系指在借款偿还期内，可用于还本付息的资金（ebitda-tax）与应还本付息金额（pd）的比值，它表示可用于还本

39、付息的资金偿还借款本金和利息的保障程度，本期项目达产年偿债备付率（dscr）为26.28。根据约定的还款方式对本期项目的计算表明，在项目实施后各年的偿债率均高于偿债备付率的最低可接受值，说明项目建成后可用于还本付息的资金保障程度较高。借款还本付息计划表单位：万元序 号项目第1年第2年第3年第4年第5年1借款1.1期初借款余额8904.86517809.7317809.7317809.731.2当期还本付息218.171527.19872.68872.68872.681.2.1还本1.2.2付息218.171527.19872.68872.68872.681.3期末借款余额8904.86517809.7317809.7317809.7317809.732利息备付率29.883偿债备付率26.28二十一、 经济评价结论根据谨慎财务测算，项目达产后每年营业收入95700.00万元，综合总成本费用75040.85万元，税金及附加497.53万