上海凯宝：购买发展用地项目可行性报告

1、上海凯宝药业股份有限公司 购买发展用地项目可行性报告 承担单位：上海凯宝药业股份有限公司 通讯地址：上海市工业综合开发区程普路88号 邮政编码：201401 联系电话传 真编制单位：上海凯宝药业股份有限公司 编制时间：2012年4月 上海凯宝药业股份有限公司 购买发展用地项目可行性报告 一、项目背景 上海凯宝药业股份有限公司注册资本人民币26,304万元，法定代表人刘宜 善。公司于2010年1月8日在深圳证券交易所创业板上市，股票简称：上海凯宝， 股票代码：300039。 中药行业一直是国家鼓励发展的重点行业，公司主要从事清热解毒类中成药

2、 痰热清注射液的研发、生产和销售。主营品种痰热清注射液是公司的主导产品， 配方独特，技术新颖，临床疗效显著，具有清热解毒、化痰解痉的作用，对抗病 毒有独特的疗效，对肺炎链球菌、嗜血流感杆菌、乙型溶血性链球菌、黄金色葡 萄球菌有抑制作用；主要用于治疗肺炎早期、急性支气管炎、慢性支气管炎急性 发作及上呼吸道感染，自产品上市近十年来，在全国3,000余家二级以上医院得 到广泛应用，通过多年的市场推广，已树立了良好的产品形象。痰热清注射液占 清热解毒类中药注射剂的市场份额逐年提高，2011年10月，在全国中药行业年度 峰会上，公司在中药工业企业主营业务收入100强中位列第44位，中药成长型企 业10

3、强中位列第7位，呼吸系统疾病类中药10强中位列第1位。 由于公司产品结构单一，痰热清注射液的生产及销售状况决定了公司的主营 业务收入和盈利水平，痰热清注射液产品生产、销售的异常波动将对本公司经营 业绩产生较大的影响。为实现公司以现代中药作为长期发展方向，以不断开发高 新技术、增强企业持续发展动力的战略发展规划，提升公司核心竞争力和可持续 发展能力，努力开发新产品和现有产品新剂型，实现产品由目前的痰热清注射液 “一枝独秀”向多个产品“百花齐放”的良好发展局面，并以专利技术支撑产品 的市场优势，延长品牌产品的生命周期，实现公司成为具有产品研发、技术创新、 市场开拓、人才管理等多方面优势的驰名高新技

4、术企业这一目标，根据公司发展 需要，拟在上海市工业综合开发区购置发展用地。 1、项目建设内容 本项目发展用地面积计划不超过40亩（以上海市工业综合开发区土地相关部 门最终审批数字为准），用于公司储备战略发展用地，主要用于公司固体制剂车 间、中药提取车间及配套设施建设用地，为公司储备品种的生产和新产品的引进 做准备。 2、项目地理环境 本项目发展用地位于上海市工业综合开发区内，与公司现有企业相邻，交通、 配套基础设施完善，可以满足项目的发展需要。 3、拟购买土地基本情况 土地位置：奉贤区市工业综合开发区c06-03号地块（毗邻公司新厂区）； 土地性质：工业用地，出让年限 50 年； 总面积：不超

5、过40亩（以红线图为准）； 参考地价：45万元/亩（参考周边土地招、拍、挂成交价格）； 预计土地总价款：2,000 万元（以土地实际招、拍、挂成交价格为准） 招拍挂土地面积不超过40亩，交易价格以土地上市挂牌交易成交价格为准。 二、项目的可行性和必要性 1、项目建设符合政策导向及发展方向 近年来，国家通过各种措施积极鼓励中药企业采用新技术、新设备进行创新 发展，对企业引进先进技术和工艺开展中药共性、关键生产技术研究所需进口设 备给予适当的税收优惠；支持疗效确切、原创性强的中药品种产业化发展。通过 实施严格的gmp和gsp认证、国家中药保护品种认定等措施，促进了优质中药企业 的成长壮大。随着我国

6、中药企业的不断发展，国家积极支持中药企业开拓国际市 场，参与国际竞争，着力培养具有国际竞争实力的大型医药企业集团，加快推进 我国中药企业现代化进程。 公司将抓住“十二五”规划、中医药行业快速发展及限抗措施实施的契机， 按照董事会制订的方针及经营目标，充分发挥已有的质量优势、产品优势、销售 优势，持续加大对主营品种的生产销售，继续保持在清热解毒类中药注射液细分 市场的领先地位；加强以企业为主体，产学研相结合的研发模式，在治疗心脑血 管、抗肿瘤以及濒危动物替代药物研究方面，争取5年内研制出拥有自主知识产 权的、独家的、市场前景好的国家一类新药1-3个，以实现多产品驱动的企业快 速发展局面。 2、公

7、司自身发展的需要、公司自身发展的需要 公司主要从事药品生产（小容量注射剂、片剂、硬胶囊剂、颗粒剂、合剂、 糖浆剂、口服液、中药提取车间），农副产品收购。 随着2010年1月公司成功登陆创业板，进一步提升了品牌形象，为公司的快 速发展募集到了充足资金。同时，投资者对于公司的回报也寄予更高的期望。主 导产品痰热清注射液质量稳定、疗效显著，处于细分市场领先地位。公司在行业 内具有明显竞争优势和知名度，拥有一支专业的、稳定的销售团队，为产品打下 了坚实的市场基础；并与国内知名院校、科研机构建立了长期的战略合作伙伴关 系，搭建了具有较强研发、成果转化的高科技平台，以迅速适应市场需求的变化。 因此，公司在

8、谋求原有主营业务稳定快速增长的同时，要抓住国家大力发展 战略新兴产业的历史机遇，进一步开拓更广阔的发展空间，建立并提升公司在中 药产品自主创新能力，持续保持市场占有率，为实现多产品驱动的企业快速发展 局面打下坚实基础。 3、土地资源稀缺性、土地资源稀缺性 公司募投项目建设投产后，现有土地无法满足公司今后发展所需的土地。公 司拟在上海市工业综合开发区内申请用地，项目用地邻近公司现有住所，从公司 加强整体规划和一体化管理的角度考虑，在公司现有经营区域土地资源十分稀缺 的情况下，抓住机遇，购买适于公司发展需要的新的土地作为超募资金投资项目 建设用地和企业发展用地，是非常有必要的。 通过本项目发展用地

9、的购置，将有利于进一步扩大公司的综合生产能力，增 强公司核心竞争力，保障公司未来的持续发展。 三、项目建设方案 1、发展用地购置资金、发展用地购置资金 公司将用超募资金支付本次发展用地购置款。按公司购买土地面积不超过 40 亩计算，预计支付人民币约 2000 万元（实际面积和成交总价以最终签署的国 有土地使用权出让合同为准）。 2、项目效益分析、项目效益分析 本项目发展用地，为公司主营品种的扩产建设，和系列产品的固体制剂产品 的配套建设以及新产品的引进创造条件。通过本项目的实施，有利于促进公司产 品结构多元化发展，增强公司核心竞争力，保障公司未来可持续发展。 四、风险分析 1、风险因素、风险因

10、素 本项目发展用地与之相关的政策、市场和经济效益等方面存在不确定性，因 此本项目存在一定的风险。 （1）购置土地的风险 由于本次发展用地还需要通过招拍挂程序进行竞拍，存在竞拍不成功的风 险。 （2）工程风险 工程风险主要来自有可能发生工程地质条件与预测发生重大变化的情况，导 致工程量增加、投资增加、工期延长，以及交通运输、供水、供电等外部协作配 套条件发生重大变化，给项目建设和运营带来困难。 （3）新增摊销影响利润的风险 本项目实施后，公司将新增无形资产，存在新增无形资产摊销影响公司利润 的风险。 2、应对措施、应对措施 针对上述潜在风险因素，公司将积极采取相应的措施，将项目的风险降到最 低，

11、确保与本发展用地相关的建设项目能够顺利实施。 （1）购置土地风险应对 公司将加强与当地政府机关的密切沟通，了解土地市场行情，采取积极的应 对措施，力争竞拍成功。 （2）工程风险应对 针对本项目来说，工程风险较小，发生工程地质条件与预测条件不符的可能 性较小。但是，还需要加强与政府土地部门的协调，保证项目用地所处位置配套 基础设施健全。为项目实施提供良好基础条件。 （3）新增摊销影响利润的风险应对 购置土地主要用于公司固体制剂车间、中药提取车间及配套设施建设用地， 为公司储备品种的生产和新产品的引进做准备。公司将积极推进项目建设和实施 工作，力争尽快形成新的利润增长点，消除新增摊销影响利润的风险。 五、结论 2012 年是我国实施“十二五”规划承上启下的重要一年，公司将抓住“十 二五”规划、中医药行业快速发展及限抗措施实施的契机，按照董事会制订的方 针及经营目标，充分