互联网金融读书笔记.docx

互联网金融读书笔记 互联网金融是一本有野心的书，下面，我们一起看看 互联网金融读书笔记吧！ 互联网金融读书笔记【1】 很感谢微信“互联网金 融”的赖兄，让我得到了一本互联网金融 。春节假期也 有空把这本书细细品读。对于 XX 年开始火爆的词汇，互联 网金融已经被人们多次提及。那么什么是互联网金融，互 联网金融又和传统的金融有何差别呢？ 这本书的第一章主要讲述互联网金融的概念，狭义上 说，互联网金融则应该定义在跟货币的信用化流通相关层 面，也就是资金融通依托互联网来实现的业务模式都可以 称之为互联网金融。随着互联网的发展以及最近几年移动 互联网的发展，越来越多的互联网公司开始投身于金融行 业。马云也说金融行业需要一个搅局者。 第二章主要讲诉互联网金融的六大板块，在作者看来 互联网金融主要有六大板块，分别为：第三方支付、P2P 网 贷、大数据金融、众筹、信息化金融机构、互联网金融门 户六大模式。 我们先来说说第三方支付，第三方支付狭义上是指具 备一定实力和信誉保障的非银行机构，借助通讯、计算机 和信息安全技术，采用与各大银行签约的方式，在用户与 银行支付结算系统间建立连接的电子支付模式。从 XX 年到 XX 年 7 月份，中国人民银行已经分七批发放了 250 张第三 方支付牌照，大家比较熟悉的有支付宝、财付通、快钱、 银联在线、拉卡拉等。 作者认为第三方支付对于整个金融行业的影响主要是 一.促进金融行业服务变革；二.蚕食银行中间业务，特别 提到了余额宝的推出，更是让上千万人开始使用余额宝进 行理财，截止 XX 现在已经有超过 5000 千万的人开始使用 余额宝，天弘基金也瞬间跃居基金公司前列。三.开创新的 融资方式。对于第三方支付的风险，一是带来的操作风险， 一些系统的漏洞容易被钓鱼网站或者木马侵入；二是法律 风险，目前对于第三方支付的法律法规还尚未出台，急需 完善。至于沉淀基金、 、洗钱罪问题也是潜在的法律问题。 第三方支付，作为一个较新的行业，相信各方面也会随着 时间的推进越来越完善。个人觉得，由于支付宝、理财通 等第三方支付的不断壮大，也引起了银行越来越多人的关 注，因此接下来将是一场第三方支付和银行一场博弈大战。 P2P 网贷是指个人或法人通过独立的第三方网络平台相 互借贷，即由 P2P 网贷平台作为中介平台，借款人在平台 发放借款标。投资者进行竞标向借款人放贷的行为。我国 第一家 P2P 网贷平台是 XX 年 8 月的拍拍贷，P2P 目前在全 国有几百家，特别是 XX 以后更是雨后春笋一样。P2P 平台 给投资人的一般合理的年化率在 12%到 18%之间。P2P 网贷 一般以线上为主，也有一些线上结合线下销售。P2P 网贷对 于金融业发展主要有这几方面影响，首先规范民间借贷、 抑制；其次促进直接融资发展；第三，加速“影子银行” 市场化；第四，推动征信系统建设；第五，创新金融业风 范操作；第六促进金融监管理念改革和监督方式创新。由 于 P2P 网贷是一个全新的行业，因此也需要加强风险防范。 作者主要给出了四大建议。第一，设立准入门槛，加强政 府监管；第二，第三方资金托管资金管托，清结算分离； 第三，完善社会征信体系，实现信用信息共享；第四，明 确法律性质，确定监管主体。P2P 网贷主要基于信用体系， 如何开放信用体系，对谁开放，政府如何监管，也是下一 步主要需要解决的问题。 大数据金融是指依托于海量、非结构化的数据，通过 互联网、云计算等信息化方式对其数据进行专业化的挖掘 和分析，并与传统金融服务相结合，创新性开展相关资金 融通工作的统称。作为 XX 年一大热词，大数据已经被人们 无数次提及，麦肯锡认为大数据能够明显提升企业数据的 准确性和及时性，能够降低企业的交易成本，帮助企业分 析数据进一步挖掘细分市场，缩短产品研发时间、提升企 业在商业模式、产品和服务商的创新能力，提升企业的商 业决策水平，降低企业的经营风险。大数据金融比较有代 表性的企业是阿里巴巴，阿里现在探索的是“三流合一” ， 以信息流、资金流、物流三流整合一个阿里的生态圈。京 东则是进入了供应链金融领域。大数据金融对于整个金融 行业也有很大的影响，第一，数据成为衡量金融机构核心 竞争力的重要数据，海量的数据能让很多互联网企业脱颖 而出；第二，冲击金融业思想方式和商业模式；第三，创 新产品和模式，扶助金融决策；第四，大数据同传统金融 业态结合。对于，大数据金融防范风险，作者提出了四大 意见，第一，加快立法进程，加强行业自律；大数据时代 对于隐私的保护显得很重要。第二，实现数据隐私保护和 数据隐私应用之间的平衡；第三，数据资源的整合和分工 专业化；第四，加强数据挖掘。至于大数据金融的未来方 向，作者认为主要三点，第一，有电商金融化，实现信息 流和金融流的融合；第二，金融机构积极搭建数据平台， 强化用户体验；现在各大银行都在搭建自己的电商平台， 在大数据方向布局；第三，大数据金融实现大数据产业链 分工。 接下来说说一个词“众筹” ，英文叫做 crowd funding，顾名思义，众筹是指项目发起者利用互联网和 SNS 传播的特性，发动众人的力量，集中大家的资金、能力 和渠道，为小企业、艺术家或个人进行某项活动或某个项 目或创办企业提供必要的资金资助的一种融资方式。这个 名词相信不是很陌生，他主要需要三方面的参与，发起者， 支持者和平台。目前国内著名的众筹平台有主要以创意筹 资平台的点名时间、点梦时间等众筹平台，天使汇、3W 咖 啡等则是创业股权式众筹平台。众筹的三大特点分别是实 现低创业门槛创业、预知市场需求以及同步进行廉价的市 场推广。众筹平台主要有奖励制众筹，募捐制众筹，股权 制众筹，借贷式众筹。作者认为基于我国的国情，众筹模 式目前对于整个金融行业还是很有限的，但可以肯定的是， 前方的道路是宽敞的，后面还有很大的发展空间。 信息化金融机构，是指在互联网金融时代，通过广泛 运用以互联网为代表的信息技术，对传统运营流程、服务 产品进行改造或重构，实现经营、管理全面信息化的银行、 证券和保险等金融机构。信息化金融机构主要有这几点特 征，金融服务更加高效便捷、资源整合能力更为强大以及 金融创新产品更加丰富。银行越来越电子化以及电商化， 此外保险业也开始电商化。信息化金融机构也对于金融行 业的发展态势产生了影响，首先信息化成为企业核心竞争 力，上升到战略层面，其次是金融服务竞争战场转移，未 来的金融竞争已经由传统的比拼网点数目、企业规模优势 等因素转化为互联网平台的竞争，再者中小金融机构提供 了“逆袭”的机会，余额宝的出现成功逆袭整个基金行业， 正是在这个开放的互联网时代，中小金融企业有了新的机 会，最后混业经营趋势明显。对于信息化金融机构未来的 趋势，则是朝着服务机构虚拟化，服务对象平民化，金融 机构平民化以及金融服务个性化。 互联网金融门户是指互联网提供金融产品、金融服务 信息，汇聚、搜索、比较金融产品，并为金融产品销售提 供第三方服务的平台。互联网金融分为第三方咨询平台、 垂直搜索平台以及在线金融超市。互联网金融的特点是一： 搜索方便快捷，匹配快速精准；二：顾客导向战略，注重 用户体验；三：占据网络入门，凸显渠道价值。互联网金 融门户对金融业发展势态又有何影响呢？首当其冲的是降 低金融市场信息不对称程度，其次是改变用户选择金融产 品的方式，越来越多人开始在网上搜索金融服务。第三， 形成对上游金融机构的反纵向控制。对于互联网金融的发 展趋势，认为主要有以下四点，门户发展渠道化，产品类 别多元化，业务模式多样化以及营销方式移动化。 最后作者在第三章对于互联网金融发展思考，对于互 联网金融风险分析，作者认为互联网金融分析主要有系统 性风险、流动性风险、信用风险、技术性风险、创造性风 险、操作性风险、市场风险、国别风险、法律风险、声誉 风险等九大风险。对于国内互联网金融业发展环境分析， 主要指出 1）法律环境现状，有大量法律空白，部分法律已 经不适应发展需求；2）完善金融监管法律建议，要尽快确 认监管主体，同时也要逐步填补法律空白；3）行业公共体 系环境现状及发展建议，这里作者提到了互联网金融人才 的培养，这是一个全新的领域需要金融、通讯、IT 等多多 行业的复合型人才。4）产业政策环境与建议。 我们可以看到余额宝“丝理财利器”的出现让整个银 行业产生了危机感，微信新年红包让人看到了微信支付未 来广阔的前景。这本书或许只是一个“抛砖引玉” ，我也认 为对于整个互联网金融业来说，新兴金融力量的趋势已经 形成且不可逆转，谁将在这次互联网变革中胜出，还是一 个未知数，接下来互联网行业能否异军突起，在金融行业 搅局，传统金融行业如何在快速发展的金融行业保持持续 竞争力，互联网金融好戏才刚刚开始。 互联网金融读书笔记【2】 近几个月随着阿里小贷、 宜信财富、人人贷、余额宝等的出现， “互联网金融”这一 新的概念吸引了大量的关注，但不少人其实对“互联网金 融”其实认识不深，至少没有形成一定的具象。看了一些 资料后，我对互联网金融至少有了一定的认识，为强化印 象及便于理解，特写学习笔记。 互联网金融是什么？在我翻阅一些资料之后发现其实 并无准确地定义，但通过与金融互联网的对比，我们至少 知道什么是互联网金融，而什么又应归之于金融互联网。 具体地讲，金融互联网，以银行为代表，主要是指传统金 融机构为了提升自身经营效率、扩大自身业务外延等目的， 以互联网为载体，对传统金融业务进行变革与改进，如网 上银行、手机银行等，其核心仍是传统金融业务，银行的 核心竞争力在于廉价资金的垄断、信用品牌、风险管理能 力与客户等；而互联网金融则不同，其本质是互联网企业 如阿里巴巴、腾讯等，利用自身在客户资源沉淀、客户消 费与活动信息积累等方面的优势，以互联网为载体，将自 身业务边界拓展到金融领域，而对银行等传统金融业进行 侵蚀，其核心竞争力在于平台、海量数据与客户资源，核 心竞争力的不同对其开展金融业务的经营模式形成了较大 影响，与银行等传统金融机构存在较大差别。 也许在上一段文字的基础上，我们对互联网金融有了 一点印象，但什么是互联网金融，我想其魅力在于无边际， 互联网金融以互联网为渠道必然在今后能够创设更多业务 领域与业务模式，教条的概念可能在一定空间、时间范畴 内有效，但在中长期或有所局限。罔提具体概念，目前可 以归类为互联网金融的业务包括但不限于第三方支付、P2P 网上信贷模式、阿里小贷、众筹融资、互联网整合销售金 融产品、以及互联网货币等。 结合上述几种业务模式，考虑如何与信托进行结合， 与余额宝等为基金公司提供销售渠道不同，由于信托产品 定位私募，很难通过支付宝等渠道进行代销，尽管有所限 制，但细想信托仍可有迹可寻，可以分享此轮“互联网金 融”的大潮。首先，对于互联网整合销售金融产品，目前 不少信托公司已经有所尝试，如外贸信托、华宝信托、新 华信托等，通过“微信定向营销、线下服务”来提高信托 公司及信托产品的覆盖度，这种低边际成本的营销模式未 来或越来越受到大多数信托公司的重视，具体模式上，由 于信托业相关政策限制，信托公司目前仅局限于利用微信 工具实现信托产品营销、信托高端理财知识共享、信托客 户服务互动等功能，而具体认购、申购与赎回信托产品等 操作仍在线下进行，但通过微信工具营销也在一定程度上 改善了信托公司受限于营业网点少、异地营销限制等发展 瓶颈，切实提高了信托产品营销与信托公司高净值客户服 务的有效性、及时性。 此外，信托未来也可以参与网上贷款业务，但具体业 务模式待议。包括与 P2P、阿里小贷等进行类资产证券化业 务等，凡此种种，信托公司应紧跟互联网金融大潮，发掘 新的业务模式与业务机会，从而提高信托业务拓展的可持 续性。 结合所属行业，扯了不少废话。回归至 P2P 网上贷款 业务，算了下班时间到了，回去再想想 网上信贷即，即通过网上平台实现个人与个人之间的 小额信贷，其在一定程度上弥补了银行等传统金融机构难 以触及的市场空白。在银行从成本、收益以及风险等多维 角度分析，有意放弃超小微贷款市场的同时，网上信贷这 一海外“舶来品”在国内逐渐火热起来。目前，国内网上 信贷机构层出不穷，在具体业务模式上也存在较大差异， 包括无担保线上模式，如拍拍贷、有担保线上模式，如红 岭创投、线下模式，如宜信财富等。 比如拍拍贷，其采用无担保线上模式，只是一般意义 上的中介，起到借款人与贷款人之间的撮合交易，但这当 中并不承担相应的风险而只收取一定的费用。在风险控制 上，拍拍贷主要采取纯技术的手段，即与各个地方数据中 心展开合作，包括公安部身份证信息查询中心、公安局、 法院等，另一方面，拍拍贷根据网络社交圈数据利用自身 的信用评级系统对借款人进行评级，设定安全的信用额度。 在投资者教育材料中，我们看到拍拍贷要求投资者进行分 散投资，保证单笔投资金额尽量不要超过 5000 元以分散投 资风险，另外两个原则包括收益覆盖风险、投资组合分布。 拍拍贷根据借款的期限与金额等因素，向借款方单向 收取一定比例的费用，而不向出借方收取费用。在