基金复习试题及答案

基金复习试题及答案1、在基金运作中，（）等重要职能多半由基金管理人或基金管理人选定的其他服务机构承担。[单选题]Ⅰ.基金产品的设计Ⅱ.基金运作的监管Ⅲ.基金份额的销售与备案Ⅳ.基金资产的管理A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅱ、ⅣC、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：股权投资基金管理人在基金运作中具有核心作用，基金产品的设计、基金份额的销售与备案、基金资产的管理等重要职能多半由基金管理人或基金管理人选定的其他服务机构承担，故选项C正确。2、股权投资基金根据发行方法的差异，可以分为（）。[单选题]Ⅰ.公募基金Ⅱ.开放式基金Ⅲ.私募基金Ⅳ.封闭式基金A、Ⅰ、Ⅲ(正确答案)B、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、ⅣD、Ⅱ、Ⅳ答案解析：根据发行方法的差异，股权投资基金可以分为公募基金和私募基金。在我国，目前股权投资基金只能以非公开方式募集。3、我国第一个风险投资机构是（）。[单选题]A、中创公司(正确答案)B、IDGC、凯雷投资集团D、软银集团答案解析：1985年，由原国家科委和财政部等部门筹建了我国第一个风险投资机构--中国新技术创业投资公司（中创公司）。4、下列关于股权投资基金特点的说法中，错误的是（）。[单选题]A、投资后管理投入资源较多B、流动性较差C、投资收益波动性较大D、属于短期投资(正确答案)答案解析：股权投资基金的时间期限一般可达3至7年甚至更长，属于中、长期投资。5、下列关于股权投资基金管理人职责和义务的说法中，错误的是（）。[单选题]A、负责基金资产的投资运作，在有效控制风险的基础上为基金投资者争取最大的投资收益B、在基金运作中具有核心作用C、不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益D、可以通过报刊、电台、电视、互联网等公众传播媒体向不特定对象宣传推介(正确答案)答案解析：股权投资基金管理人、股权投资基金销售机构不得向合格投资者之外的单位和个人募集资金，不得通过报刊、电台、电视、互联网等公众传播媒体或者讲座、报告会、分析会和布告、传单、手机短信、微信、博客和电子邮件等方式，向不特定对象宣传推介。6、股权投资基金“四位一体”的监管格局是指（）。[单选题]Ⅰ.以政府监管为核心Ⅱ.以行业自律为纽带Ⅲ.以机构内控为基础Ⅳ.以社会监督为补充A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)B、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：Ⅰ～Ⅳ项表述均正确。7、某公司在创立时创始人持有20000股股份，股权投资基金X作为A轮投资者以增资方式按2元/股的价格购买了10000股，其后B轮投资者以增资方式按1元/股的价格购买了10000股，在完全棘轮条款和加权平均条款下X基金分别可获补偿的股票数量为（）。[单选题]A、10000股，5000股B、5000股，1429股C、10000股，1429股(正确答案)D、条件不足，无法计算答案解析：适用完全棘轮条款时，前轮投资者过去投入的资金所换取的股权全部按新的最低价格重新计算，增加的部分由创始股东无偿或以象征性的价格向前轮投资者转让。A轮投资者过去投入的资金为2×10000=20000（元）。按新的最低价格计算：20000÷1=20000（股），X基金可获补偿的股票数量为20000-10000=10000（股）。与完全棘轮条款不同，加权平均条款将新增出资额的数量作为反稀释时一个重要的考虑因素，既考虑新增出资额的价格，也考虑融资额度。计算公式为A=B×（C+D）／（C+E）其中，A为前轮投资者经过反稀释补偿调整后的每股新价格；B为前轮投资者在前轮融资时支付的每股价格（2元/股）；C为新发行前公司的总股数（20000+10000=30000股）；D为如果没有降价融资，后轮投资者在后轮投入的全部投资价款原本能够购买的股权数量（10000÷2=5000股）；E为当前发生降价融资，后轮投资者在后轮投入的全部投资价款实际购买的股权数量（10000股）。在加权平均条款下，经反稀释调整后，前轮投资者应适用的每股价格为2×（30000+5000）/（30000+10000）=1.75（元）。企业家需向前轮投资者补偿的股票数量为（10000×2）/1.75-10000=1429（股）。故选C。8、银行贷款是杠杆收购的主要资金来源，通常由两部分组成：循环贷款和定期贷款。关于银行贷款说法错误的是（）。[单选题]A、循环贷款提供的资金用于满足目标企业日常营运资本需求B、循环贷款通常是杠杆收购中成本最低的债务融资方式，享有最高级别的优先偿还权C、银行贷款是杠杆收购中级别最低、成本最高和弹性最大的融资来源(正确答案)D、定期贷款是指具有固定偿还期限的贷款答案解析：银行贷款是杠杆收购中级别最高、成本最低和弹性最低的融资来源。9、下列不属于法律尽职调查内容的是（）。[单选题]A、确认目标公司的合法成立和有效存续B、从合规角度核查目标公司所提供文件资料的真实性、准确性和完整性C、充分地了解目标公司的组织结构、资产和业务的产权状况和法律状态，确认企业产权、业务资质以及其控股结构合法合规D、财务报告核查及总体评价，包括对近年的资产负债表、利润表及现金流量表及相关财务资料的内容进行审慎核查(正确答案)答案解析：选项D属于财务尽职调查的重要内容。10、法律尽职调查要关注目标公司涉及的诉讼及仲裁情况。对已决诉讼与仲裁，律师应（）。[单选题]A、详细核查起因B、详细核查当事各方C、关注诉讼主要过程及争议点D、关注裁决的履行情况(正确答案)答案解析：法律尽职调查要关注目标公司涉及的诉讼及仲裁情况。对未决诉讼与仲裁，要详细核查起因、当事各方、主要过程及争议点；对已决诉讼与仲裁，律师应关注裁决的履行情况，如应支付的款项是否已经完成支付并取得相应凭证，以及是否存在后续的法律程序及可能的法律风险。11、下列关于人民币股权投资基金和外币股权投资基金的说法中，错误的是（）。[单选题]A、人民币股权投资基金是指依据中国法律在中国境内设立的主要以人民币对中国境内非公开交易股权进行投资的股权投资基金B、外币股权投资基金是指依据中国境外的相关法律在中国境外设立的基金C、人民币股权投资基金包括内资人民币股权投资基金和外资人民币股权投资基金两种形式D、外币股权投资基金是主要以外币对中国境外非公开交易股权进行投资的基金(正确答案)：答案解析：外币股权投资基金是指依据中国境外的相关法律在中国境外设立，主要以外币对中国境内非公开交易股权进行投资的基金。12、下列关于政府引导基金的说法中，正确的是（）。[单选题]A、政府引导基金对创业投资基金的支持方式包括参股、融资担保两种方式B、融资担保是指政府引导基金主要通过参股方式，吸引社会资本共同发起设立创业投资企业C、政府引导基金通常通过投资于产业投资基金，引导社会资金进入早期创业投资领域D、跟进投资是指产业导向或区域导向较强的政府引导基金，通过跟进投资，支持创业投资基金发展并引导其投资方向(正确答案)答案解析：政府引导基金对创业投资基金的支持方式包括参股、融资担保、跟进投资。①参股，是指政府引导基金主要通过参股方式，吸引社会资本共同发起设立创业投资企业。②融资担保，是指政府引导基金根据信贷征信机构提供的信用报告，对历史信用记录良好的创业投资基金，采取提供融资担保方式，支持其通过债权融资增强投资能力。③跟进投资，是指产业导向或区域导向较强的政府引导基金，通过跟进投资，支持创业投资基金发展并引导其投资方向。13、股权投资基金的募集是指股权投资基金管理人或者受其委托的募集服务机构向（）募集资金用于设立股权投资基金的行为。[单选题]A、投资者(正确答案)B、基金托管人C、基金销售机构D、基金监管机构答案解析：股权投资基金的募集是指股权投资基金管理人或者受其委托的募集服务机构向投资者募集资金，用于设立股权投资基金的行为。14、（）以其出资为限对基金财产的债务承担责任。[单选题]A、基金服务机构B、基金托管人C、基金份额持有人(正确答案)D、基金管理人答案解析：基金财产的债务由基金财产本身承担，基金份额持有人以其出资为限对基金财产的债务承担责任。15、下列关于股权投资基金募集机构的责任和义务的说法中，正确的是（）。[单选题]A、募集机构应当对投资者的商业秘密严格保密，而个人信息则不需要B、涉及基金募集结算资金专用账户开立、使用的机构可以将基金募集结算资金归入其自有财产C、禁止任何单位或者个人以任何形式挪用基金募集结算资金(正确答案)D、基金份额登记机构破产或者清算时，基金募集结算资金属于其破产财产或者清算财产答案解析：募集机构应当对投资者的商业秘密及个人信息严格保密，选项A错误。涉及基金募集结算资金专用账户开立、使用的机构不得将基金募集结算资金归入其自有财产，选项B错误。基金管理人、基金销售机构、基金销售支付机构或者基金份额登记机构破产或者清算时，基金募集结算资金不属于其破产财产或者清算财产，选项D错误。16、股权投资基金管理人自行销售或者委托销售机构销售股权投资基金，应当（），向风险识别能力和风险承担能力相匹配的投资者推介股权投资基金。[单选题]A、委托第三方机构对股权投资基金进行宣传推介B、自行对投资者资产状况进行风险评级C、对投资者资金财务状况进行评估D、自行或者委托第三方机构对股权投资基金进行风险评级(正确答案)答案解析：股权投资基金管理人无论是自行销售还是委托销售机构销售股权投资基金，应当自行或者委托第三方机构对股权投资基金进行风险评级，向风险识别能力和风险承担能力相匹配的投资者推介股权投资基金。17、公司成立日期为（）的日期。[单选题]A、编制公司章程B、向登记机关登记C、公司营业执照签发(正确答案)D、获得批准设立答案解析：依法设立的公司，由公司登记机关发给公司营业执照。公司营业执照签发日期为公司成立日期。18、估值方法通常包括相对估值法、折现现金流估值法、创业投资估值法、成本法、清算价值法、经济增加值法等。下列关于这些估值方法的说法不正确的是（）。[单选题]A、相对估值法使用可比价值对目标公司进行价值评估，在创业投资基金和并购基金中大量使用B、折现现金流估值法主要适用于目标公司现金流稳定、未来可预测性较高的情形C、创业投资估值法主要用于处于创业成熟期企业的估值(正确答案)D、清算价值法常见于杠杆收购和破产投资策略答案解析：选项C，创业投资估值法主要用于处于创业早期企业的估值。19、采用相对估值法，相关估值步骤表述错误的是（）。[单选题]A、选取可比公司B、计算可比公司的估值倍数C、计算适用于目标公司的可比倍数D、将参照企业的估值乘数，适用于目标企业，计算目标企业估值(正确答案)答案解析：用相对估值法来评估目标企业价值的估值步骤包括：①选取可比公司；②计算可比公司的估值倍数；③计算适用于目标公司的可比倍数；④计算目标公司的企业价值或者股权价值。20、下列关于折现现金流估值法的说法不正确的是（）。[单选题]A、基本原理是将估值时点之后目标公司的未来现金流以合适的折现率进行折现，加总得到相应的价值B、不同的折现现金流估值法使用的现金流不同C、估得到的是内含价值，受市场短期变化和非经济因素的影响较小D、需要较多主观假设，不同假设得出的结果无差异(正确答案)答案解析：折现现金流估值法计算比较复杂；需要较多主观假设，不同假设得出的结果差异较大。21、下列关于红利折现模型和股权自由现金流折现模型的说法不正确的是（）。[单选题]A、红利折现模型要求目标公司的红利发放政策相对稳定B、股权自由现金流（FCFE）是可以自由分配给股权拥有者的最大化的现金流C、股权自由现金流（FCFE）=净利润+折旧+摊销-营运资金的增加+长期经营性负债的增加-长期经营性资产的增加-资本性支出+新增付息债务-债务本金的偿还D、在实际中，很多企业的红利发放政策不稳定，常用红利折现模型进行估值(正确答案)答案解析：红利折现模型要求目标公司的红利发放政策相对稳定，但在实际中，很多企业的红利发放政策不稳定，有的企业从不发放红利或者因为未盈利而无红利可发放。此时，很难用红利折现模型进行估值。22、以下关于非上市股权转让基金流程中，双方协商并达成的初步意向时应当涉及的内容描述错误的是（）。[单选题]A、开展尽职调查的相关安排B、签署股权转让意向书C、股权转让协议(正确答案)D、双方的保密义务答案解析：股权转让交易双方协商并达成初步意向，股权转让方与受让方对股权转让事宜进行初步谈判，并可签署股权转让意向书，约定受让方对目标公司开展尽职调查的相关安排、受让方在一定期间内的独家谈判权以及双方的保密义务等，故选项C表述错误。23、股权投资基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力的单位或个人，其中个人投资者的标准包括：金融资产不低于300万元或者近3年个人年均收入不低于50万元。这里的“金融资产”不包括（）。[单选题]A、债券B、银行存款C、股票D、房产(正确答案)答案解析：题目中的金融资产包括银行存款、股票、债券、基金份额、资产管理计划、银行理财产品、信托计划、保险产品、期货权益、期权权益等。不包括房屋、土地、汽车等资产。24、股权投资基金管理人或者股权投资基金销售机构在销售股权投资基金时，应当核查（）等信息，审查其是否符合合格投资者条件。[单选题]Ⅰ.投资者的身份Ⅱ.财产与收入状况Ⅲ.投资经验Ⅳ.风险偏好A、Ⅰ、Ⅱ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)答案解析：股权投资基金管理人或者股权投资基金销售机构在销售股权投资基金时，应当核查投资者的身份、财产与收入状况、投资经验和风险偏好等信息，审查其是否符合合格投资者条件。25、公司制创投企业的必备投资者，对创投企业的认缴出资及实际出资分别不低于投资者认缴出资总额及实际出资总额的（）。[单选题]A、20%B、25%C、30%(正确答案)D、15%答案解析：公司制创投企业的必备投资者，对创投企业的认缴出资及实际出资分别不低于投资者认缴出资总额及实际出资总额的30%。26、境外股权投资基金向境内目标公司投资需要完成相关审批或备案程序，一般包括（）。[单选题]Ⅰ.商务部Ⅱ.国家发展改革委Ⅲ.外汇局Ⅳ.证监会A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正确答案)B、Ⅱ、ⅢC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：境外股权投资基金向境内目标公司投资需要完成相关审批或备案程序，一般包括商务部、国家发展改革委以及外汇局，如境内目标企业的主体资格特殊，还可能涉及其他行业主管部门。27、使用诈骗方法非法集资，下列选项中可以认定为“以非法占有为目的”的是（）。[单选题]Ⅰ.肆意挥霍集资款，致使集资款不能返还的Ⅱ.携带集资款逃匿的Ⅲ.将集资款用于违法犯罪活动的Ⅳ.拒不交代资金去向，逃避返还资金的A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅱ、ⅢC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)答案解析：使用诈骗方法非法集资，具有下列情形之一的，可以认定为“以非法占有为目的”：①集资后不用于生产经营活动或者用于生产经营活动与筹集资金规模明显不成比例，致使集资款不能返还的；②肆意挥霍集资款，致使集资款不能返还的；③携带集资款逃匿的；④将集资款用于违法犯罪活动的；⑤抽逃、转移资金，隐匿财产，逃避返还资金的；⑥隐匿、销毁账目，或者搞假破产、假倒闭，逃避返还资金的；⑦拒不交代资金去向，逃避返还资金的；⑧其他可以认定非法占有目的的情形。28、不构成擅自发行股票或者公司、企业债券罪的是（）。[单选题]A、未经国家有关主管部门批准，向社会不特定对象发行股票或者公司、企业债券B、未经国家有关主管部门批准，以转让股权等方式变相发行股票或者公司、企业债券C、向特定对象发行、变相发行股票或者公司、企业债券累计150人的(正确答案)D、向特定对象发行、变相发行股票或者公司、企业债券累计250人的答案解析：未经国家有关主管部门批准，向社会不特定对象发行、以转让股权等方式变相发行股票或者公司、企业债券，或者向特定对象发行、变相发行股票或者公司、企业债券累计超过200人的，应当认定为《刑法》第一百七十九条规定的擅自发行股票，公司、企业债券。29、国有企业投资股权投资基金，如国有成分达到（）以上，则股权投资基金会被认定为国有性质。[单选题]A、50%(正确答案)B、60%C、80%D、90%答案解析：国有企业投资股权投资基金，如国有成分达到50%以上，则股权投资基金会被认定为国有性质，股权投资基金投资目标企业，目标企业IPO时，股权投资基金作为国有股东，需履行国有股转持义务。30、社会团体法人是指由市场主体自愿组织成立的从事社会公益、学术研究、文学艺术等活动的一种法人。其特点包括（）。[单选题]Ⅰ.市场主体自愿成立Ⅱ.以自己所有的财产承担民事责任Ⅲ.成员共同制定团体的章程Ⅳ.不以营利为目的A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案解析：社会团体法人是指由市场主体自愿组织成立的从事社会公益、学术研究、文学艺术等活动的一种法人。具有以下特点：①市场主体自愿成立；②自愿成立的成员自愿出资成立自己的团体财产或者基金，该财产或者基金属于团体所有；③成员共同制定团体的章程；④以自己所有的财产承担民事责任；⑤不以营利为目的。31、下列属于重大事项变更的是（）。[单选题]Ⅰ.基金管理人变更控股股东Ⅱ.基金管理人变更实际控制人Ⅲ.基金管理人变更法定代表人Ⅳ.基金管理人变更执行事务合伙人A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)C、Ⅰ、Ⅱ、ⅣD、Ⅰ、Ⅳ答案解析：基金管理人变更控股股东、实际控制人或者法定代表人（执行事务合伙人）的，属于重大事项变更。32、基金管理人申请登记，应当通过资产报送业务综合报送平台，需要填报的信息有（）。[单选题]Ⅰ.基金管理人基本信息Ⅱ.高级管理人员及其他从业人员基本信息Ⅲ.股东或合伙人基本信息Ⅳ.管理基金基本信息A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)B、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅰ、Ⅱ、ⅣD、Ⅰ、Ⅳ答案解析：基金管理人申请登记，应当通过资产报送业务综合报送平台，如实填报基金管理人基本信息、高级管理人员及其他从业人员基本信息、股东或合伙人基本信息、管理基金基本信息。33、基金管理人应当坚持专业化管理原则，符合专业化经营要求。为进一步落实专业化经营，基金管理人应按照一定要求进行运营，下列关于这些要求说法有误的是（）。[单选题]A、基金管理人的主营业务应为私募基金管理业务，不得兼营与私募基金无关的业务B、基金管理人的名称和经营范围中应当包含“投资管理”“资产管理”“股权投资”“创业投资”等与基金投资管理业务相关的字样C、同一基金管理人可以兼营多种类型的基金管理业务(正确答案)D、基金管理人只可备案与本机构已登记业务类型相符的私募基金答案解析：选项C，同一基金管理人不可兼营多种类型的私募基金管理业务。34、下列不属于基金管理人登记时应提交的材料或信息的是（）。[单选题]A、工商登记和营业执照正副本复印件B、公司章程或者合伙协议C、基金招募说明书(正确答案)D、法律意见书答案解析：基金管理人登记时应提交的材料或信息有：①工商登记和营业执照正副本复印件；②公司章程或者合伙协议；③主要股东或者合伙人名单；④高级管理人员的基本信息；⑤基金管理人的基本制度；⑥法律意见书；⑦基金业协会要求提交的其他材料。35、各类股权投资基金募集完毕，基金管理人进行基金备案，应向基金业协会报送的材料或信息不包括（）。[单选题]A、主要投资方向及根据主要投资方向注明的基金类别B、基金合同、公司章程或者合伙协议C、采取委托管理方式的，应当报送委托管理协议D、高级管理人员的基本信息(正确答案)答案解析：各类股权投资基金募集完毕，基金管理人进行基金备案，通常应向基金业协会报送以下材料或信息：①主要投资方向及根据主要投资方向注明的基金类别；②基金合同、公司章程或者合伙协议；③采取委托管理方式的，应当报送委托管理协议；④委托托管机构托管基金财产的，还应当报送托管协议；⑤基金业协会规定的其他信息。36、基金业协会要求在向基金业协会申请基金管理人登记或重大事项变更时，应当向基金业协会提交关于登记或重大事项变更的法律意见书。下列选项中对法律意见书的要求不正确的是（）。[单选题]A、法律意见书的陈述文字应当逻辑严密，论证充分B、法律意见书所涉指代主体名称具体明确C、法律意见书所涉内容必须与申请机构在私募基金登记备案系统填报的信息保持一致(正确答案)D、法律意见书出具的专业法律意见内容具体明确答案解析：法律意见书所涉内容应当与申请机构在私募基金登记备案系统填报的信息保持一致，若系统填报信息与尽职调查情况不一致的，应当作出特别说明。37、拟申请登记私募基金管理人存在（）情形的，协会将不予办理登记。[单选题]A、申请机构向合格投资者募集基金B、申请机构被列入企业信用信息公示系统严重违法企业公示名单的(正确答案)C、申请机构的高管人员最近2年存在重大失信记录D、申请机构最近1年被中国证监会采取市场禁入措施答案解析：拟申请登记私募基金管理人存在以下情形的，协会将不予办理登记：①申请机构违反《证券投资基金法》《私募投资基金监督管理暂行办法》关于资金募集相关规定，在申请登记前违规发行私募基金，且存在公开宣传推介、向不合格投资者募集行为的。②申请机构存在虚假填报、恶意欺诈等行为。申请机构提供，或申请机构与律师事务所、会计师事务所及其他第三方中介机构等串谋提供虚假登记信息，或提交的登记信息存在误导性陈述、重大遗漏的。③申请机构兼营民间借贷、民间融资、配资业务、小额理财、小额借贷、P2P/P2B、众筹、保理、担保、房地产开发、交易平台等《私募基金登记备案相关问题解答（七）》规定的与私募基金业务相冲突业务的。④申请机构被列入企业信用信息公示系统严重违法企业公示名单的。⑤申请机构的高管人员最近三年存在重大失信记录，或最近三年被中国证监会采取市场禁入措施。⑥中国证监会和中国证券投资基金业协会认定的其他情形。38、已登记的基金管理人存在下列（）情况的，在完成整改前，中国基金业协会将暂停受理该机构的私募基金产品备案申请。[单选题]Ⅰ.基金管理人未按时履行季度、年度和重大事项信息报送更新义务的Ⅱ.已登记的基金管理人因违反《企业信息公示暂行条例》相关规定，被列入企业信用信息公示系统严重违法企业公示名单的Ⅲ.已登记的基金管理人未按要求提交经审计的年度财务报告的Ⅳ.已登记的基金管理人按要求提交经审计的年度财务报告的A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正确答案)C、Ⅰ、Ⅱ、ⅣD、Ⅰ、Ⅳ答案解析：已登记的基金管理人存在如下情况之一的，在完成整改前，中国基金业协会将暂停受理该机构的私募基金产品备案申请：①基金管理人未按时履行季度、年度和重大事项信息报送更新义务的；②已登记的基金管理人因违反《企业信息公示暂行条例》相关规定，被列入企业信用信息公示系统严重违法企业公示名单的；③已登记的基金管理人未按要求提交经审计的年度财务报告的。39、下列不属于股权投资基金的一般风险的是（）。[单选题]A、资金损失风险B、基金运营风险C、基金委托募集所涉风险(正确答案)D、流动性风险答案解析：股权投资基金的一般风险，包括资金损失风险、基金运营风险、流动性风险、募集失败风险、投资标的的风险、税收风险等。40、股权投资基金合同中约定给投资者设置的投资冷静期应当不少于（）小时。[单选题]A、8B、12C、24(正确答案)D、48答案解析：除非另有约定，基金合同中应当设置不少于24小时的投资冷静期，在投资冷静期内，募集机构不得主动联系投资者，但并不禁止投资者主动联系募集机构。41、法律尽职调查的主要内容不包括（）。[单选题]A、确认目标企业的合法成立和有效存续B、核查目标企业所提供文件资料的真实性、准确性和完整性C、保证目标企业没有法律风险(正确答案)D、出具法律意见并将之作为准备交易文件的重要依据答案解析：法律尽职调查的内容主要有：①确认目标公司的合法成立和有效存续；②从合规角度核查目标公司所提供文件资料的真实性、准确性和完整性；③充分地了解目标公司的组织结构、资产和业务的产权状况和法律状态，确认企业产权、业务资质以及其控股结构合法合规；④发现和分析目标公司现存的法律问题和风险并提出解决方案；⑤出具法律意见并将之作为准备交易文件的重要依据。42、基金服务机构在开展业务过程中，因违法违规、违反服务协议等原因给基金财产造成的损失，处理方式应为（）。[单选题]A、服务机构先行承担赔偿责任，再按服务协议约定与基金管理人进行责任分配与损失追偿B、服务机构承担全责并进行赔偿C、基金管理人先行承担赔偿责任，再按服务协议约定与服务机构进行责任分配与损失追偿(正确答案)D、基金管理人承担全责并进行赔偿答案解析：服务机构在开展业务的过程中，因违法违规、违反服务协议、技术故障、操作错误等原因给基金财产造成的损失，应当由股权投资基金管理人先行承担赔偿责任。股权投资基金管理人再按照服务协议的约定与服务机构进行责任分配与损失追偿。43、募集机构不得通过（）等媒介渠道推介股权投资基金。[单选题]Ⅰ.公开出版资料Ⅱ.户外广告Ⅲ.公共网站Ⅳ.博客A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)B、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅰ、ⅡD、Ⅰ、Ⅳ答案解析：募集机构不得通过下列媒介渠道推介股权投资基金：①公开出版资料；②面向社会公众的宣传单、布告、手册、信函、传真；③海报、户外广告；④电视、电影、电台及其他音像等公共传播媒体；⑤公共网站、门户网站链接广告、博客等；⑥未设置特定对象确定程序的募集机构官方网站、微信朋友圈等互联网媒介；⑦未设置特定对象确定程序的讲座、报告会、分析会；⑧未设置特定对象确定程序的电话、短信和电子邮件等通信媒介；⑨法律、行政法规、中国证监会规定和基金业协会自律规则禁止的其他行为。44、根据《公司法》的相关规定，设立有限责任公司，应当具备的条件不包括（）。[单选题]A、股东符合法定人数B、发起人符合法定人数(正确答案)C、股东共同制定公司章程D、有符合公司章程规定的全体股东认缴的出资额答案解析：根据《公司法》的相关规定，设立有限责任公司，应当具备的条件：①股东符合法定人数；②有符合公司章程规定的全体股东认缴的出资额；③股东共同制定公司章程；④有公司名称建立符合有限责任公司要求的组织机构；⑤有公司住所。选项B属于设立股份有限公司应当具备的条件。45、对于股权投资基金的个人投资者，要求其金融资产不低于()万元或者最近3年个人年均收入不低于（）万元。[单选题]A、100；10B、200；20C、300；50(正确答案)D、400；60答案解析：股权投资基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只基金的金额不低于100万元且符合下列相关标准的单位和个人：①净资产不低于1000万元的单位；②金融资产不低于300万元或者最近三年年均收入不低于50万元的个人。46、目前我国的企业所得税税率一般为（）。[单选题]A、10%B、15%C、25%(正确答案)D、30%答案解析：目前企业所得税税率一般为25%。47、有关股权投资基金监管的法律规定，具有强制性规范的性质，监管机构依法行使（）等监管权，均具有法律效力，具有强制性。[单选题]Ⅰ.审批权Ⅱ.检查权Ⅲ.撤销权Ⅳ.刑事处罚A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正确答案)B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：有关股权投资基金监管的法律规定，具有强制性规范的性质，监管机构依法行使审批权、检查权、禁止权、撤销权、行政处罚权和行政处分权等监管权，均具有法律效力，具有强制性。48、创业投资基金通过（）的形式对企业的增量股权进行投资，从而为企业提供发展所需的资金。[单选题]A、增资B、减资C、注资(正确答案)D、合并答案解析：创业投资基金通过注资的形式对企业的增量股权进行投资，从而为企业提供发展所需的资金。49、基金募集机构履行特别警示义务后，普通投资者仍坚持购买该产品的，基金募集机构（）向其销售相关产品。[单选题]A、仍不可以B、可以(正确答案)C、向证监会申请是否可以D、向基金业协会申请是否可以答案解析：基金募集机构履行特别警示义务后，普通投资者仍坚持购买该产品的，基金募集机构可以向其销售相关产品。50、申请登记为基金管理人的机构从事（）业务，中国证券投资基金业协会将不予登记。[单选题]A、股权投资B、担保(正确答案)C、投资管理D、基金管理答案解析：对于兼营民间借贷、民间融资、配资业务、小额理财、小额借贷、P2P/P2B、众筹、保理、担保、房地产开发、交易平台等业务的申请机构，由于这些业务与私募基金的属性相冲突，容易误导投资者，为防范风险，基金业协会对从事与私募基金业务相冲突业务的上述机构将不予登记。51、（）是由管理人自行拟定基金募集推介材料、寻找投资者的基金募集方式。[单选题]A、公开募集B、非公开募集C、自行募集(正确答案)D、委托募集答案解析：自行募集是由管理人自行拟定基金募集推介材料、寻找投资者的基金募集方式。52、违反国家金融管理法律规定，同时具备（），即构成“非法吸收公众存款或者变相吸收公众存款”。[单选题]Ⅰ.未经有关部门依法批准或者借用合法经营的形式吸收资金Ⅱ.通过媒体、推介会、传单、手机短信等途径向社会公开宣传Ⅲ.承诺在一定期限内以货币、实物、股权等方式还本付息或者给付回报Ⅳ.向社会公众即社会不特定对象吸收资金A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)答案解析：违反国家金融管理法律规定，向社会公众（包括单位和个人）吸收资金的行为，同时符合以下四个条件即属于“非法吸收公众存款或者变相吸收公众存款”：①未经有关部门依法批准或者借用合法经营的形式吸收资金；②通过媒体、推介会、传单、手机短信等途径向社会公开宣传；③承诺在一定期限内以货币、实物、股权等方式还本付息或者给付回报；④向社会公众即社会不特定对象吸收资金。53、（）是指股权投资基金选择合适的时机，将其在被投资企业的股权变现，由股权形态转化为资本形态，以实现资本增值，或及时避免和降低财产损失。[单选题]A、项目收集B、项目初审C、项目退出(正确答案)D、项目立项答案解析：项目退出是指股权投资基金选择合适的时机，将其在被投资企业的股权变现，由股权形态转化为资本形态，以实现资本增值，或及时避免和降低财产损失。54、公司经营管理发生严重困难，继续存续会使股东利益受到重大损失，通过其他途径不能解决的，持有公司全部股东表决权（）以上的股东，可以请求人民法院解散公司。[单选题]A、10%(正确答案)B、20%C、30%D、50%答案解析：公司经营管理发生严重困难，继续存续会使股东利益受到重大损失，通过其他途径不能解决的，持有公司全部股东表决权10%以上的股东，可以请求人民法院解散公司。55、在中国证券投资基金业协会办理股权投资基金管理人登记的机构可以（）其设立的私募基金。[单选题]A、自行募集(正确答案)B、委托募集C、公开募集D、受托募集答案解析：在中国证券投资基金业协会办理股权投资基金管理人登记的机构可以自行募集其设立的私募基金，在中国证券监督管理委员会注册取得基金销售业务资格并已成为中国证券投资基金业协会会员的机构可以受股权投资基金管理人的委托募集私募基金。56、区域性股权交易市场接受（）监管，中国证券监督管理委员会及其派出机构为区域性市场提供业务指导和服务。[单选题]A、县级人民政府B、省级人民政府(正确答案)C、中国证券业协会D、中国证券投资基金业协会答案解析：区域性股权交易市场是为市场所在地省级行政区域内的企业特别是中小微企业提供股权、债券的转让和融资服务的场外交易市场，接受省级人民政府监管，中国证券监督管理委员会及其派出机构为区域性市场提供业务指导和服务。57、股权投资基金管理人应建立健全外包业务控制，并至少（）开展一次全面的外包业务风险评估。[单选题]A、每月B、每季C、每半年D、每年(正确答案)答案解析：股权投资基金管理人应建立健全外包业务控制，并至少每年开展一次全面的外包业务风险评估。58、下列关于合伙型股权投资基金的说法中，错误的是（）。[单选题]A、合伙型股权投资基金设立，应向工商管理机关办理注册登记手续B、合伙型股权投资基金具有较强的人合性特征，新增合伙人需经全体合伙人一致同意C、合伙型股权投资基金可按照《中华人民共和国证券投资基金法》办理份额转让手续(正确答案)D、合伙型股权投资基金解散，应当由清算人进行清算答案解析：合伙型股权投资基金可按照合伙协议办理份额转让手续。故C项错误。59、（）是基金托管人为基金提供托管服务而向基金收取的费用。[单选题]A、基金管理费B、基金托管费(正确答案)C、基金销售费D、基金推介费答案解析：基金管理费是基金管理人因投资管理基金资产而向基金收取的费用；基金托管费是基金托管人为基金提供托管服务而向基金收取的费用。60、在母基金（）业务中，母基金进行投资时，股权投资基金尚未进行投资，因此还不知道基金的资产组合，只是基于对股权投资基金管理人的信任而投资。[单选题]A、一级投资(正确答案)B、二级投资C、直接投资D、间接投资答案解析：在一级投资业务中，母基金进行投资时，股权投资基金尚未进行投资，因此还不知道基金的资产组合，只是基于对股权投资基金管理人的信任而投资。61、下列关于有限责任公司股权转让的说法中，错误的是（）。[单选题]A、股东之间相互转让的，可以将其全部股权转让B、股东之间相互转让的，可以将其部分股权转让C、股东向股东以外的人转让股权的，应当经其他股东过半数同意D、股东向股东以外的人转让股权的，应当经其他股东2/3以上同意(正确答案)答案解析：有限责任公司的股权转让的情形包括：①有限责任公司的股东之间相互转让的，可以将其全部或者部分股权转让；②股东向股东以外的人转让股权的，应当经其他股东过半数同意。62、《中华人民共和国公司法》规定的公司解散的原因不包括（）。[单选题]A、股东会或者董事会决议解散(正确答案)B、因公司合并或者分立需要解散C、公司经营管理发生严重困难，继续存续会使股东利益受到重大损失，通过其他途径不能解决的，持有公司全部股东表决权10%以上的股东，可以请求人民法院解散公司D、公司章程规定的营业期限届满或者公司章程规定的其他解散事由出现答案解析：董事会无权决议公司解散事宜，选项A错误。63、下列关于有限合伙人出资的说法中，正确的是（）。[单选题]A、有限合伙人只能以货币出资B、有限合伙人可以用货币出资，也可以用劳务出资C、有限合伙人不得以劳务出资(正确答案)D、有限合伙人不能用其知识产权作价出资答案解析：有限合伙人可以用货币、实物、知识产权、土地使用权或者其他财产权利作价出资。有限合伙人不得以劳务出资。64、股权投资基金运行期间，基金发生清盘或清算的，（）应当在5个工作日内向中国证券投资基金业协会报告。[单选题]A、基金托管人B、基金销售机构C、基金投资者D、私募基金管理人(正确答案)答案解析：股权投资基金运行期间，基金发生清盘或清算，私募基金管理人应当在5个工作日内向中国证券投资基金业协会报告。65、简单价值等式为（）。[单选题]A、企业价值+现金=股权价值+债务(正确答案)B、企业价值+非核心资产价值+现金=债务+少数股东权益C、企业价值+现金=股权价值-债务D、企业价值+非核心资产价值+现金=债务-少数股东权益答案解析：简单价值等式为：企业价值+现金=股权价值+债务。66、我国证券交易所的竞价方式有（）。[单选题]Ⅰ.公开竞价Ⅱ.撮合竞价Ⅲ.集合竞价Ⅳ.连续竞价A、Ⅰ、ⅡB、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)C、Ⅰ、Ⅱ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：我国证券交易所采用集合竞价方式和连续竞价方式两种竞价方式。67、股份有限公司申请股票在新三板挂牌，应当符合的条件有（）。[单选题]Ⅰ.依法设立且存续满1年Ⅱ.公司治理机制健全，合法规范经营Ⅲ.股权明晰，股票发行和转让行为合法合规Ⅳ.主办券商推荐并持续督导A、Ⅰ、ⅢB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅱ、ⅢD、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)答案解析：股份有限公司申请股票在新三板挂牌，不限于高新技术企业，不受股东所有制性质的限制，但应当符合下列条件：①依法设立且存续满2年。有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，存续时间可以从有限责任公司成立之日起计算；②公司治理机制健全，合法规范经营；③股权明晰，股票发行和转让行为合法合规；④业务明确，具有持续经营能力；⑤主办券商推荐并持续督导；⑥全国股份转让系统公司要求的其他条件。68、股权投资基金管理人参与被投资企业投资后管理的方式有（）。[单选题]Ⅰ.参与被投资企业股东大会或股东会Ⅱ.参与被投资企业董事会、监事会Ⅲ.关注被投资企业经营状况Ⅳ.日常联络和沟通工作A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)答案解析：股权投资基金管理人一般参与投资后管理的渠道和方式有：①参与被投资企业股东大会（股东会）、董事会、监事会；②关注被投资企业经营状况；③日常联络和沟通工作。69、区域性股权交易市场接受省级人民政府监管，（）为区域性市场提供业务指导和服务。[单选题]A、县级人民政府B、中国证监会及其派出机构(正确答案)C、中国证券业协会D、中国证券投资基金业协会答案解析：区域性股权交易市场是为市场所在地省级行政区域内的企业特别是中小微企业提供股权、债券的转让和融资服务的场外交易市场，接受省级人民政府监管，中国证券监督管理委员会及其派出机构为区域性市场提供业务指导和服务。70、在公司型基金的章程中，下列哪项内容不属于根据募集活动中基金投资者和基金管理人的商务谈判落实的条款（）。[单选题]A、利润分配及亏损分担B、投资事项C、管理方式D、董事的权利义务(正确答案)答案解析：在公司型基金的章程中，关于股东的权利义务，入股、退股及转让，高级管理人员，投资事项，管理方式，托管事项，利润分配及亏损分担，税务承担，费用和支出，信息披露制度，财务会计制度，终止、解散及清算和章程的修订等内容则通常根据募集活动中基金投资者和基金管理人的商务谈判落实条款，以此约定基金未来运行的基本框架。71、法律尽职调查关注的重点问题不包括（）。[单选题]A、历史沿革问题B、主要股东情况C、高级管理人员D、基层员工收入(正确答案)答案解析：法律尽职调查关注的重点问题包括历史沿革问题、主要股东情况、高级管理人员、债务及对外担保情况、重大合同、诉讼及仲裁、税收及政府优惠政策等。72、全国中小企业股份转让系统是经（）批准设立的第一家公司制证券交易场所。[单选题]A、中国证券监督管理委员会B、中国证券投资基金业协会C、工商管理机关D、国务院(正确答案)答案解析：全国中小企业股份转让系统（俗称“新三板”），是经国务院批准设立的公司制全国性证券交易场所，全国中小企业股份转让系统有限责任公司为其运营管理机构。73、（）是指截至某一特定时点，投资者已从基金获得的分配金额加上资产净值（NAV）与投资者已向基金缴款金额总和的比率，体现了投资者的账面回报水平。[单选题]A、内部收益率B、已分配收益倍数C、总收益倍数(正确答案)D、未分配利润答案解析：总收益倍数（TVPI），是指截至某一特定时点，投资者已从基金获得的分配金额加上资产净值（NAV）与投资者已向基金缴款金额总和的比率，体现了投资者的账面回报水平。74、信托（契约）型股权投资基金收益分配和风险承担原则由（）约定。[单选题]A、基金管理人B、基金托管人C、契约(正确答案)D、基金份额持有人答案解析：对信托（契约）型基金来说，基金收益分配的原则、时间和顺序等安排均通过契约约定，体现出较大的灵活性。75、投资人甲投资基金C以来已从基金获得的分配金额总额为12000万元，预计还将获得5000万元份额；甲已向基金缴款金额总和为10000万元，该基金的门槛收益率为10%,基金已存续3年，截至当前，投资人甲的已分配收益倍数为（）。[单选题]A、17B、1.07C、1.2(正确答案)D、0.57答案解析：已分配收益倍数（DPI）=已从基金获得的分配金额总和÷投资者已向基金缴款金额总和=12000÷10000=1.2。76、设立合伙企业，应当具备的条件有（）。[单选题]Ⅰ.有2个以上合伙人Ⅱ.有书面合伙协议Ⅲ.有合伙企业的名称和生产经营场所Ⅳ.合伙人具备从事公司管理的经验A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正确答案)D、Ⅱ、Ⅲ答案解析：设立合伙企业，应当具备下列条件：①有2个以上合伙人，合伙人为自然人的，应当具有完全民事行为能力；②有书面合伙协议；③有合伙人认缴或者实际缴付的出资；④有合伙企业的名称和生产经营场所；⑤法律、行政法规规定的其他条件。77、私募基金（）承诺保底保收益。[单选题]A、不得违规(正确答案)B、可以C、私下可以D、口头约定可以答案解析：私募基金禁止承诺保底保收益。78、（）应当按照合同约定，如实向投资者披露基金投资、资产负债、投资收益分配、基金承担的费用和业绩报酬、可能存在的利益冲突情况以及可能影响投资者合法权益的其他重大信息，不得隐瞒或者提供虚假信息。[单选题]A、基金托管人(正确答案)B、基金监管机构C、基金发起人D、基金持有人答案解析：股权投资基金管理人、股权投资基金托管人应当按照合同约定，如实向投资者披露基金投资、资产负债、投资收益分配、基金承担的费用和业绩报酬、可能存在的利益冲突情况以及可能影响投资者合法权益的其他重大信息，不得隐瞒或者提供虚假信息。79、在境内股权投资基金面向境外企业的投资中，投资于境外企业的方式不包括（）。[单选题]A、新设B、分立(正确答案)C、增资D、收购答案解析：中国境内的股权投资基金进行境外投资，包括通过新设、增资或并购等方式在境外设立非金融企业或取得既有非金融企业的所有权、控制权、经营管理权等行为。80、业务尽职调查中，对于成熟阶段的企业应考查的是（）。[单选题]Ⅰ.管理团队、资产质量Ⅱ.融资结构、融资运用Ⅲ.发展战略以及风险分析Ⅳ.管理团队和产品服务A、Ⅰ、ⅡB、Ⅱ、ⅢC、Ⅰ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正确答案)答案解析：不同企业类型及所处发展阶段的目标公司调查内容的侧重点也不同。对于成熟阶段的企业，尽职调查问题更为广泛，管理团队、资产质量、融资结构、融资运用、发展战略乃至风险分析都是需要考察的部分。81、下列有关股权投资基金投资后增值服务价值的描述中，正确的有（）。[单选题]Ⅰ.协助被投资企业实现更好更快的发展Ⅱ.降低投资风险Ⅲ.获取最大化的投资回报，保证本金安全Ⅳ.良好的增值服务能够增加投资机构品牌内涵和价值A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ(正确答案)答案解析：在当前市场环境下，增值服务能力甚至成为投资机构的核心竞争力。一方面，通过增值服务能协助被投资企业实现更好更快的发展；另一方面，可以有效地降低投资风险。同时，良好的增值服务能够增加投资机构品牌内涵和价值，成为投资机构“软实力”的重要体现。82、信托（契约）型股权投资基金的认缴出资、退出事项等具体规则及安排，由基金管理人、基金投资者及其他合同当事人（若有）在基金合同中约定。认缴出资及退出的价格，由（）按照合同约定的规则进行计算。[单选题]A、基金管理人(正确答案)B、基金托管人C、基金份额持有人D、基金投资者答案解析：信托（契约）型股权投资基金的认缴出资、退出事项等具体规则及安排，由基金管理人、基金投资者及其他合同当事人（若有）在基金合同中约定。认缴出资及退出的价格，由基金管理人按照合同约定的规则进行计算，若由基金托管人进行托管的，基金托管人应当进行复核。83、下列属于股权投资基金运行期间重大事项的是（）。[单选题]A、基金合同正常执行B、基金投资者之间正常转让基金份额C、管理人的财务经理辞职D、基金托管人发生变更(正确答案)答案解析：基金运行期间，如发生以下重大事项的，基金管理人应当在5个工作日内向基金业协会报告：①基金合同发生重大变化；②基金发生清盘或清算；③基金管理人、基金托管人发生变更；④对基金持续运行、投资者利益、资产净值产生重大影响的其他事件。84、信息披露义务人委托第三方机构代为披露信息的，信息披露义务人法定应承担的信息披露义务（）。[单选题]A、因此免除B、因此减少C、部分免除D、不得免除(正确答案)答案解析：信息披露义务人委托第三方机构代为披露信息的，不得免除信息披露义务人法定应承担的信息披露义务。85、下列关股权投资基金管理人内部控制制度的说法中，正确的是（）。[单选题]A、股权投资基金管理人应当树立合法合规经营优先，风险控制第二的理念B、股权投资基金管理人可以兼营与私募基金管理无关的业务C、负责合规风控的高级管理人员，应独立地履行对内部控制监督、检查、评价等职能(正确答案)D、股权投资基金管理人可以兼营与私募基金管理有利益冲突的业务答案解析：股权投资基金管理人应当牢固树立合法合规经营的理念和风险控制优先的意识，培养从业人员的合规与风险意识，营造合规经营的制度文化环境，保证管理人及其从业人员诚实信用、勤勉尽责、恪尽职守。股权投资基金管理人应当遵循专业化运营原则，主营业务清晰，不得兼营与私募基金管理无关或存在利益冲突的其他业务。股权投资基金管理人应当设置负责合规风控的高级管理人员。负责合规风控的高级管理人员，应当独立地履行对内部控制监督、检查、评价、报告和建议的职能，对因失职渎职导致内部控制失效造成重大损失的，应承担相关责任。86、下列关于公司型基金投资者的说法中，错误的是（）。[单选题]A、公司型基金的投资者是基金份额持有者B、公司型基金的投资者是公司股东C、公司型基金的投资者按照合伙协议行使相应权利、承担相应义务和责任(正确答案)D、公司型基金的投资者按照公司章程行使相应权利、承担相应义务和责任答案解析：公司型基金的投资者既是基金份额持有者又是公司股东，按照公司章程行使相应权利、承担相应义务和责任。87、股权投资基金募集到的资金将由（）负责管理使用，投向特定投资对象，承担风险，产生收益，并按约定进行利益分配。[单选题]A、基金管理人(正确答案)B、基金托管人C、基金投资者D、基金监管者答案解析：股权投资基金募集到的资金将由基金管理人负责管理使用，投向特定投资对象，承担风险，产生收益，并按约定进行利益分配。88、股权投资基金要了解企业的日常经营情况，并对其进行指导或咨询，实现有效的沟通，通常采取的方式不包括（）。[单选题]A、电话B、会面C、第三方介入(正确答案)D、到企业实地考察答案解析：投资机构通常采取电话或会面、到企业实地考察等方式与被投资企业主要管理人员进行沟通接触，目的是了解企业的日常经营情况，并对其进行有针对性的咨询辅导和帮助。89、基金托管人可以按照规定召集（）大会。[单选题]A、股东B、董事C、基金份额持有人(正确答案)D、投资者答案解析：基金托管人可以按照规定召集基金份额持有人大会，故选项C正确。90、国内A股IPO市场不包括（）。[单选题]A、主板B、中小企业板C、创业板D、香港主板(正确答案)答案解析：国内A股IPO市场包括主板、中小企业板和创业板。91、以下关于基金投资者关系管理的意义说法，正确的是（）。[单选题]A、有利于促进基金管理人与基金投资者之间的良性关系，增进投资者对基金管理人及基金的进一步了解和熟悉(正确答案)B、有利于基金管理人建立稳定和优质的投资者基础，获得短期的市场支持C、能有效增加基金信息披露透明度，有利于实现基金管理人与托管人之间的信息对称D、基金投资者关系管理是指基金管理人通过信息披露与交流，加强与投资者及潜在投资者的沟通，增进