《证券与证券法概述》课件

证券与证券法概述本课程将带您深入了解证券市场，并学习证券法的基本原则和实践。证券的概念与分类股票股票代表公司所有权的一部分。投资者通过购买股票，成为公司的股东，并享有公司盈利和资产的分配权。债券债券是借贷关系的证明，代表债务人向债权人承诺在未来偿还本金和利息。债券的收益率通常低于股票，但风险也相对较低。基金基金是由专业机构管理的投资组合，可以分散投资风险。投资者通过购买基金份额，间接投资于股票、债券和其他资产。证券市场的功能资金配置证券市场为资金供求双方提供了便捷的交易平台，促进了社会资源的有效配置。企业融资企业可以通过证券市场发行股票和债券等方式，获得资金进行投资和发展。价格发现证券市场上买卖双方通过交易形成证券价格，反映了市场对证券价值的判断。证券交易的特点集中交易证券交易通常在证券交易所进行，集中交易有助于提高交易效率和透明度。公开透明交易信息公开，有利于投资者了解市场行情，做出理性投资决策。双向交易投资者可以买入或卖出证券，交易价格由供求关系决定。风险与收益并存证券交易存在风险，但同时也有可能带来较高的投资收益。证券投资的风险与收益风险收益市场风险资本利得利率风险股息或利息收入信用风险投资组合增值流动性风险长期稳定收益证券法的概念与特点定义证券法是调整证券发行、交易和监管活动，维护证券市场秩序，保护投资者合法权益的法律规范的总称。特点证券法具有较强的社会性、经济性、法制性、规范性和强制性。目的规范证券市场活动，保护投资者权益，促进证券市场健康发展。证券法的历史发展1现代证券法20世纪中后期，随着资本市场的发展，现代证券法体系逐渐形成，重点关注投资者保护、市场监管、信息披露等方面。2早期证券法19世纪末20世纪初，证券法开始出现，主要侧重于规范证券发行和交易，防止欺诈行为。3传统证券法古代社会，证券交易存在但不规范，法律制度较为薄弱，主要依靠道德约束和行业自律。证券法的基本原则公平性确保证券市场公平竞争，维护投资者利益。公开性信息披露充分透明，防止市场操纵和内幕交易。安全性保护投资者资金安全，维护市场稳定运行。效率性促进证券市场高效运作，提高资源配置效率。证券发行的监管制度发行审核制度发行审核制度旨在保障证券市场的健康发展，防止劣质企业上市，维护投资者的合法权益。严格审核是关键。信息披露制度信息披露制度要求发行人向公众披露真实、准确、完整的证券发行信息，保障投资者知情权，促进市场透明度。监管机构中国证监会负责对证券发行进行监管，并对发行人进行监督检查，确保其遵守相关法律法规。证券交易的监管制度法律法规投资者保护市场稳定公平公正证券市场的信息披露制度公开透明信息披露制度的核心是公开透明，确保投资者能够及时、准确地获取相关信息。公平公正信息披露制度旨在为所有投资者提供公平公正的投资环境，防止信息不对称导致的市场失灵。保护投资者信息披露制度是保护投资者权益的重要手段，确保投资者能够做出理性的投资决策。证券投资者的权益保护合同法保护投资者与证券发行人、证券公司等主体之间的合同关系。反欺诈法禁止证券市场中的欺诈行为，维护投资者利益。投资者保护机构提供投资者教育、咨询、投诉处理等服务，维护投资者权益。证券犯罪及其处罚1内幕交易利用未公开信息获取不正当利益，扰乱市场秩序。2操纵市场通过虚假信息或操纵交易手段，影响证券价格，谋取利益。3欺诈发行虚假宣传或隐瞒重要信息，骗取投资者资金。证券期货市场监管体系法律法规《证券法》、《期货交易管理条例》等法律法规为市场监管提供法律依据监管机构中国证监会负责监管证券市场，中国期货业协会负责监管期货市场交易所上海证券交易所、深圳证券交易所、大连商品交易所等，负责交易场所管理证券期货监管的基本制度投资者保护制度保护投资者合法权益，防止市场操纵，维护市场公平、公正、公开原则。信息披露制度确保市场信息透明度，促进投资者理性投资决策，维护市场秩序。风险控制制度防范和化解市场风险，维护市场稳定运行，保障金融安全。市场准入制度规范市场参与者行为，提高市场参与者素质，维护市场竞争秩序。证券市场各主体的权利义务1投资者拥有投资、交易和获取信息的权利，也承担风险管理和信息披露的义务。2证券公司承担经纪、承销、投资咨询等业务，并履行相应的监管义务，包括合规经营和保护投资者权益。3交易所负责交易场所的运营和监管，包括信息披露、交易规则制定和市场秩序维护。4监管机构负责制定法律法规，监管市场运行，维护市场秩序，保护投资者权益。证券公司的业务与管理经纪业务代理客户买卖证券，提供投资咨询服务。投资银行业务承销企业债券、股票，提供并购重组服务。资产管理业务管理客户资产，提供投资组合配置服务。证券投资基金的基本制度定义证券投资基金是指通过发行基金份额募集资金，由基金管理人管理，并投资于证券市场的集合投资方式。基金份额持有人享有基金财产的收益分配权和剩余财产分配权。类型常见的证券投资基金类型包括股票型基金、债券型基金、混合型基金、货币市场基金等，投资者可根据自身风险偏好和投资目标选择合适的基金。监管中国证监会对证券投资基金实施严格监管，包括基金设立、运作、信息披露等环节，旨在保护投资者合法权益，维护市场稳定。证券集中交易系统集中交易平台提供一个统一的、安全的交易场所，规范交易行为，保障交易的公平、公正和公开。提高交易效率集中交易系统能够快速、准确地处理交易指令，提高交易效率和资金利用率。降低交易风险系统进行严格的监管，并提供风险控制机制，有效降低交易风险。场外证券交易监管规范场外交易监管机构制定相关规则，规范场外证券交易行为，防止欺诈和违规行为。保护投资者利益监管机构旨在维护市场公平，确保投资者在交易中的合法权益。维护市场稳定监管机构通过监控场外交易活动，有效控制风险，维护市场秩序。证券公开发行审核制度发行审核确保发行人符合相关法律法规的规定，并能够承担相应的风险。信息披露要求发行人披露真实、准确、完整的财务信息，以保障投资者的知情权。投资者保护防范发行人欺诈行为，维护投资者的合法权益。证券交易所管理制度组织架构证券交易所是独立的法人机构，设理事会、监事会和总经理，按照公司治理的原则进行管理。交易规则证券交易所制定和执行交易规则，规范证券交易行为，维护市场秩序，保障投资者合法权益。信息披露证券交易所对上市公司进行信息披露监管，确保投资者获得真实、准确、完整的上市公司信息。风险控制证券交易所制定风险控制制度，防范系统性风险，维护市场稳定运行。证券经纪商的责任与义务忠实义务经纪商应尽到诚实、勤勉、谨慎的义务，为客户提供专业服务，维护客户的利益。保密义务经纪商应严格保守客户信息，不得泄露客户的交易策略、账户信息等敏感信息。依法经营经纪商应严格遵守相关法律法规和证券交易所的规则，保证交易的合法性和公平性。证券投资者的权利救济法律途径投资者可以通过诉讼、仲裁等法律途径维护自身权益。调解投资者可以寻求证券监管机构或行业协会的调解。投诉投资者可以向证券监管机构或行业协会投诉违规行为。证券市场违法违规行为处罚行政处罚对违反证券法律法规的机构和个人进行的处罚，包括警告、罚款、没收违法所得等。刑事处罚对构成犯罪的证券违法行为，依法追究刑事责任，包括罚款、没收财产、拘役、有期徒刑等。民事责任投资者因证券违法行为遭受损失，可依法向违法行为人主张民事赔偿。证券期货投资者保护基金基金的设立为保护投资者合法权益，降低市场风险，中国证监会设立证券期货投资者保护基金。基金的管理基金由中国证监会管理，由中国证券投资者保护基金有限责任公司具体运作。基金的使用基金用于对因证券期货经营机构违法违规行为给投资者造成的损失进行先行赔付。证券公司内部控制制度风险控制建立完善的内部控制制度，可以有效防范和控制各种风险，保障公司安全运行。合规经营内部控制制度是证券公司合规经营的重要保障，可以有效防止违法违规行为发生。提高效率科学的内部控制制度可以提高公司运营效率，提升管理水平。证券公司并购重组监管防止过度竞争监管机构应关注并购重组可能导致的市场垄断或过度集中，保护市场公平竞争。维护投资者利益监管机构应确保并购重组过程中信息披露充分，保护投资者知情权和决策权。促进行业发展监管机构应引导并购重组朝着有利于行业发展方向进行，提升行业整体竞争力。证券行政与刑事责任证券行政责任是指证券监管机构依法对违反证券法律法规的行为所作出的行政处罚。证券刑事责任是指违反证券法律法规的行为触犯刑法，应由司法机关追究刑事责任。证券法律体系与未来发展完善法律体系持续优化证券法律体系，强化监管效能，构建更加完善的法律制度框架。科技赋能监管运用大数据、人工智能等技术手段，提