基金从业考前第九讲复习测试卷含答案

基金从业考前第九讲复习测试卷含答案1、基金从业人员在宣传、推介和销售基金产品时，应当客观、全面、准确地向投资者推介基金产品，下列符合基金销售人员行为规范的是（）。[单选题]*A.承诺或约定利益分成或亏损分担B.揭示投资风险(正确答案)C.预测所推介基金的未来业绩D.提供基金未公开的信息答案解析：在宣传销售基金产品时，基金从业人员应当以诚实的态度和合法的方式执业，如实告知投资人可能影响其利益的重要情况，正确向其揭示投资风险，不得做出不当的承诺或者保证。2、（）是指基金从业人员不应泄露或者披露客户和所属机构或者相关基金机构向其传达的信息，除非该信息涉及客户或潜在客户的违法活动，或者属于法律要求披露的信息，或者客户或潜在客户允许披露此信息。[单选题]*A.守法合规B.诚实守信C.保守秘密(正确答案)D.专业审慎答案解析：保守秘密是指基金从业人员不应泄露或者披露客户和所属机构或者相关基金机构向其传达的信息，除非该信息涉及客户或潜在客户的违法活动，或者属于法律要求披露的信息，或者客户或潜在客户允许披露此信息。3、专业审慎是指基金从业人员应当具备与其执业活动相适应的职业技能，是调整基金从业人员与（）之间关系的道德规范。[单选题]*A.职业(正确答案)B.投资人C.基金公司D.监管机构答案解析：专业审慎，是指基金从业人员应当具备与其执业活动相适应的职业技能，应当具备从事相关活动所必需的专业知识和技能，并保持和提高专业胜任能力，勤勉审慎开展业务，提高风险管理能力，不得做出任何与专业胜任能力相背离的行为。是调整基金从业人员与职业之间关系的道德规范。4、金融资产的定义是（）。[单选题]*A.金融资产表明了交易双方的相互所有关系B.金融资产是代表未来收益或资产合法要求权的凭证(正确答案)C.股权类金融资产和其他衍生品资产D.金融资产是无形的，没有明确的价值答案解析：金融资产是代表未来收益或资产合法要求权的凭证，标示了明确的价值，表明了交易双方的所有权关系和债权关系。金融资产一般分为债券类金融资产和股权类金融资产两类。债券类金融资产以票据、债券等契约型投资工具为主，股权类金融资产以各类股票为主。5、以下不属于资产管理产品的是（）。[单选题]*A.集合信托计划B.私募股权投资基金C.保险资产管理计划D.银行大额存单质押融资(正确答案)答案解析：银行、证券、保险等各类金融机构，除公募基金、私募基金、信托计划外，还提供券商资管、保险资管、期货资管、银行理财等各种资产管理产品。6、（）是投资基金中最主要的一种类别。[单选题]*A.私募股权基金B.对冲基金C.证券投资基金(正确答案)D.另类投资基金答案解析：证券投资基金是投资基金中最主要的一种类别。7、关于开放式基金，以下表述错误的是（）。[单选题]*A.一般有一个固定的存续期(正确答案)B.基金份额数量不固定C.基金份额可以在基金合同约定的时间和场所进行申购和赎回D.投资策略强调流动性管理，基金资产重要保持一定的现金及流动性资产答案解析：封闭式基金一般有一个固定的存续期，开放式基金一般无特定存续期限的。8、以下关于单一债券和债券基金区别的说法中，错误的是（）。[单选题]*A.单一债券随着到期日的临近，所承担的利率风险会上升(正确答案)B.基金债券没有固定的到期日，所承担的利率风险将取决于所持有的证券的平均到期日C.单一债券的信用风险比较集中D.债券基金的平均到期日常常会相对固定答案解析：单一债券随着到期日的临近，所承担的利率风险会下降。故A项错误。9、某基金合同规定，其政府债券配置比例不低于40%，公司债券配置比例不低于40%；股票配置比例不超过10%，现金及货币市场工具不低于5%。则该基金应该属于（）。[单选题]*A.股票型基金B.债券型基金(正确答案)C.货币市场基金D.混合型基金答案解析：根据基金合同的规定，基金投资中债券的配置比例不低于80%，因此应该为债券型基金。10、（）是指以追求资本增值为目标的基金。[单选题]*A.增长型基金(正确答案)B.收入型基金C.平衡型基金D.稳健型基金答案解析：增长型基金是指以追求资本增值为目标的基金。11、债券基金通过分散投资可以有效避免单一债券可能面临的较高的（）。[单选题]*A.利率风险B.信用风险(正确答案)C.购买力风险D.政策风险答案解析：单一债券的信用风险比较集中，而债券基金通过分散投资可以有效避免单一债券可能面临的较高的信用风险。12、某基金合同规定，正常情况下股票资产比例为50%~80%，债券资产比例为15%~45%该基金应该属于（）。[单选题]*A.股票型基金B.债券型基金C.保本型基金D.混合型基金(正确答案)答案解析：股票型基金的股票投资比重在80%以上，债券型基金的债券投资比例在80%以上。根据题干可知，该基金既不属于股票型基金、又不属于债券型基金，而该基金又以股票、债券为投资对象，因此该基金应属于混合型基金。13、承担审查基金资产净值和基金份额净值的责任人是（）。[单选题]*A.基金审计的会计师事务所B.注册登记机构C.基金销售机构D.基金托管人(正确答案)答案解析：基金托管人的职责之一是复核、审查基金管理人计算的基金资产净值和基金份额申购、赎回价格。14、关于基金托管人的职责，以下描述错误的是（）。[单选题]*A.编制基金财务会计报告、中期和年度基金报告(正确答案)B.按照规定监督基金管理人的投资运作C.按照规定开设基金财产的资金账户和证券账户D.安全保管基金财产答案解析：依据《证券投资基金法》的规定，基金托管人职责包括：（1）安全保管基金财产。（2）按照规定开设基金财产的资金账户和证券账户。（3）对所托管的不同基金财产分别设置账户，确保基金财产的完整与独立。（4）保存基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料。（5）按照基金合同的约定，根据基金管理人的投资指令，及时办理清算、交割事宜。（6）办理与基金托管业务活动有关的信息披露事项。（7）对基金财务会计报告、中期和年度基金报告出具意见。（8）复核、审查基金管理人计算的基金资产净值和基金份额申购、赎回价格。（9）按照规定召集基金份额持有人大会。（10）按照规定监督基金管理人的投资运作。（11）中国证监会规定的其他职责。15、基金监管系统中各自单位各司其职，各负其责，其中证券基金机构监管部门主要的职责包括（）。Ⅰ.对从业人员的执业行为进行自律管理Ⅱ.对日常监管中发现的重大问题进行处置Ⅲ.对有关证券投资基金的行政许可项目进行审核Ⅳ.涉及证券投资基金行业的重大政策研究[单选题]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)C.Ⅰ、ⅡD.Ⅲ、Ⅳ答案解析：证券基金机构监管部主要负责：①涉及证券投资基金行业的重大政策研究；②草拟或制定证券投资基金行业的监管规则；③对有关证券投资基金的行政许可项目进行审核；④全面负责对基金管理公司、基金托管银行及基金代销机构的监管；⑤指导、组织和协调证监局、证券交易所等部门对证券投资基金的日常监管；⑥对证监局的基金监管工作进行督促检查；⑦对日常监管中发现的重大问题进行处置。16、关于私募基金的合格投资者标准，以下表述正确的是（）。Ⅰ.净资产不低于1000万元的单位Ⅱ.金融资产不低于100万元的个人Ⅲ.最近3年个人年均收入不低于50万元的个人Ⅳ.投资于单只私募基金金额不低于100万元[单选题]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：私募基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力，投资于单只私募基金的金额不低于100万元且符合下列相关标准的单位和个人：①净资产不低于1000万元的单位；②金融资产不低于300万元或者最近3年个人年均收入不低于50万元的个人。17、基金募集失败后，所筹集的资金加银行同期存款利息退还基金投资人的期限是募集期限届满后（）。[单选题]*A.10个工作日B.10日内C.30个工作日D.30日内(正确答案)答案解析：基金募集期限届满，不满足有关募集要求的基金募集失败，基金管理人应承担以下责任：①以固有财产承担因募集行为而产生的债券和费用；②在基金募集期限届满后30日内返还投资者已缴纳的款项，并加计银行同期存款利息。18、关于基金的合同生效，以下说法中正确的是（）。[单选题]*A.基金如果募集失败，管理人及托管人不得收取报酬，销售机构除外B.所有基金合同生效，基金募集规模必须不少于2亿元人民币C.自中国证监会书面对基金募集及备案手续确认之日起，基金合同生效(正确答案)D.自中国基金业协会书面对基金募集及备案手续确认之日起，基金合同生效答案解析：自中国证监会书面确认之日起，基金备案手续办理完毕，基金合同生效。19、关于基金合同生效条件的表述，下列选项错误的是（）。[单选题]*A.封闭式基金的基金份额持有人人数达到200人以上B.封闭式基金募集份额总额不少于2亿份(正确答案)C.开放式基金的基金份额持有人人数达到200人以上D.开放式基金募集份额总额不少于2亿元答案解析：基金募集期限届满，封闭式基金需满足募集基金份额总额达到核准规模的80%以上，并且基金份额持有人人数达到200人以上。开放式基金需满足募集份额总额不少于2亿份，基金募集金额不少于2亿元人民币，基金份额持有人的人数不少于200人。20、关于开放式基金申购和赎回的登记以及款项支付，以下表述错误的是（）。[单选题]*A.基金份额持有人递交赎回申请，赎回成立B.若申购款项在规定时间内未全额到账，则申购不成功C.投资人按规定提交申购申请并全额交付款项，申购生效(正确答案)D.投资人申购基金份额时，必须全额交付申购款项答案解析：投资人申购基金份额时，必须全额交付申购款项(中国证监会另有规定的基金除外)，投资人按规定提交申购申请并全额交付款项的，申购申请即为成立；基金份额登记机构确认基金份额时，申购生效。基金份额持有人递交赎回申请，赎回成立；基金份额登记机构确认赎回时，赎回生效。申购采用全额缴款方式。若资金在规定时间内未全额到账，则申购不成功。申购不成功或无效，款项将退回投资者账户。21、关于发起式基金的成立及存续条件，以下说法中正确的是（）。[单选题]*A.发起资金不得少于3000万元人民币B.发起式基金合同生效3年后，若持有人数量低于200人的，基金合同自动终止C.发起式基金合同生效3年后，若基金资产净值低于2亿元人民币的，基金合同自动终止(正确答案)D.基金份额持有人可少于200人答案解析：发起式基金是指基金管理人在募集基金时，使用公司股东资金、公司固有资金、公司高级管理人员或者基金经理等人员资金认购基金的金额不少于1000万元人民币，且持有期限不少于3年。发起式基金的基金合同生效3年后，若基金资产净值低于2亿元的，基金合同自动终止。22、当媒体报道或市场流传的消息可能对基金价格产生误导性影响或引起较大波动时，（）应在知悉后立即对，该消息进行公开澄清。[单选题]*A.基金托管人B.监管机构C.基金管理人(正确答案)D.证券交易所答案解析：当媒体报道或市场流传的消息可能对基金价格产生误导性影响或引起较大波动时，基金管理人应在知悉后立即对该消息进行公开澄清。23、基金销售机构中必须取得基金从业资格的人员是（）。[单选题]*A.基金研究分析人员B.从事基金理财业务咨询的人员C.销售机构的管理人员(正确答案)D.总部从事基金宣传推介的人员答案解析：基金销售机构中负责基金销售业务的管理人员应取得基金从业资格。24、基金的宣传推介材料中推介货币市场基金的，应当（）。[单选题]*A.保证本金安全B.说明货币市场基金不等同于存款(正确答案)C.保证最低收益D.预测未来收益答案解析：基金宣传推介材料中推介货币市场基金的，应当提示基金投资人，购买货币市场基金并不等于将资金作为存款存放在银行或者存款类金融机构，基金管理人不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。25、风险管理是基金公司经营管理的重要组成部分，以下表述符合风险管理全面性原则要求的是（）。Ⅰ．公司应建立具体的风险控制指标体系Ⅱ．风险控制必须覆盖公司的各项业务Ⅲ．风险控制必须覆盖公司的各个部门和各个岗位Ⅳ．风险控制渗透到决策、执行、反馈等各个业务环节[单选题]*A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ答案解析：全面性原则是指风险控制必须覆盖公司的各项业务，各个部门和各个岗位，渗透到决策、执行、反馈等各个业务环节。Ⅰ项属于风险管理定性和定量相结合原则的要求。26、基金公司从专业角度设立各类专业委员会，以下关于机制的表述正确的是（）。Ⅰ．总经理办公会是公司投资的最高决策机构Ⅱ．专业委员会是公司内非常设的议事机构Ⅲ．专业委员会会议包括定期会议和临时会议Ⅳ．风险控制委员会，负责公司资产估值相关决策及执行[单选题]*A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ(正确答案)D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：Ⅰ项，投资决策委员会是基金管理公司管理基金投资的最高决策机构，是非常设的议事机构；Ⅳ项，估值委员会负责公司资产估值相关决策及执行，保证资产估值的公平、合理。27、基金管理公司子公司A发行了某单一客户资产管理计划，并聘请了符合规定的B私募基金管理人担任该计划的投资顾问。在该计划的日常投资运作中，A公司为维护与B私募的投顾关系，通常会优先处理该计划的交易指令，B私募为提高该计划的投资业绩会时常以优于市价的条件参与非关联方的股票大宗交易，因该计划表现优异，A公司在对外宣传材料中将该计划投资绩优股与其主动管理的其他专户合并计算用以展示其的投顾实力。上述公司的行为带来的合规性风险包括（）。Ⅰ．投资合规性风险Ⅱ．信息披露合规性风险Ⅲ．销售合规性风险Ⅳ．反洗钱合规性风险[单选题]*A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ(正确答案)D.Ⅱ、Ⅲ答案解析：A公司优先处理B私募担任投资顾问的资产管理计划的交易指令以及B私募在组合中以优于市价的条件参与非关联方的股票大宗交易带来投资合规性风险；A公司对外宣传材料中采用该计划投资业绩，用以展示自身投资实力带来了销售合规性风险。28、根据合规管理的要求，基金公司在日常业务活动中应当遵守（）。Ⅰ．基本法律规则Ⅱ．适用于全行业的规范、标准、惯例等Ⅲ．公司章程Ⅳ．职业道德[单选题]*A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：合规管理要求基金公司在日常业务活动中应当遵守的规则包括：①立法机关和证监会发布的基本法律规则；②基金业协会和证券业协会等自律性组织制定的适用于全行业的规范、标准、惯例等；③公司章程以及企业的各种内部规章制度以及应当遵守的诚实、守信的职业道德。29、（）是资金的远期价格，即隐含在给定的即期利率中从未来的某一时点到另一时点的利率水平。[单选题]*A实际利率B名义利率C即期利率D远期利率(正确答案)答案解析：远期利率是资金的远期价格，即隐含在给定的即期利率中从未来的某一时点到另一时点的利率水平，所以D正确。30、A公司存入银行10万元，年利率为4%，存款期限为3年，按复利计息到期一次性取出，则A公司到期可从银行一次性能够取出（）万元。[单选题]*A11.20B11.30C11.35D11.25(正确答案)答案解析：A公司到期可从银行一次性取出的金额为：10×（1＋4%）^3=11.25。31、公司的资本结构是指（）。[单选题]*A.公司资本投入与劳动投入之比B.公司债权资本与权益资本的比例(正确答案)C.公司资产的组成D.公司是资本密集型还是劳动密集型答案解析：资本结构是指企业资本总额中各种资本的构成比例。最基本的资本结构是债权资本和权益资本的比例，通常用债务股权比率或资产负债率表示。32、某公司每股股利为0.4元，每股盈利为1元，市场价格为10元，则其市盈率为（）倍。[单选题]*A.20B.25C.10(正确答案)D.16.67答案解析：根据市盈率的计算公式，可得：市盈率=每股市价/每股收益=10/1=10。33、在我国，货币市场工具不包括（）。[单选题]*A.银行间短期资金B.1年以内（含1年）的银行定期存款和大额存单C.剩余期限在397天以内（含397天）的债券D.期限在1年以上（含1年）的债券回购(正确答案)答案解析：在我国，货币市场工具主要包括银行间短期资金、1年以内（含1年）的银行定期存款和大额存单、剩余期限在397天以内（含397天）的债券、期限在1年以内（含1年）的债券回购、期限在1年以内（含1年）的中央银行票据、证监会及中国人民银行认可的其他具有良好流动性的金融工具。34、债券的价格与利率呈（）变动关系。[单选题]*A.正向B.反向(正确答案)C.同向D.不确定答案解析：债券的价格与利率呈反向变动关系：利率上升时，债券价格下降；利率下降时，债券价格上升。35、期货保证金制度中，缴纳资金的比例通常在（）。[单选题]*A.3%～5%B.1%～3%C.5%～10%(正确答案)D.5%～15%答案解析：保证金制度，就是指在期货交易中，任何交易者必须按其所买入或者卖出期货合约价值的一定比例交纳资金，这个比例通常在5%～10%，作为履行期货合约的保证，并视价格确定是否追加资金，然后才能参与期货的买卖。36、（）是指互换合约双方同意在约定期限内按相同或不同的利息计算方式分期向对方支付由不同币种的等值本金额确定的利息，并在期初和期末交换本金。[单选题]*A.互换合约B.利率互换C.货币互换(正确答案)D.信用违约互换答案解析：货币互换是指互换合约双方同意在约定期限内按相同或不同的利息计算方式分期向对方支付由不同币种的等值本金额确定的利息，并在期初和期末交换本金。37、下列不属于衍生工具特点的是（）。[单选题]*A.跨期性B.杠杆性C.联动性D.确定性(正确答案)答案解析：与股票、债券等金融工具有所不同，衍生工具具有跨期性、杠杆性、联动性、不确定性或高风险性四个显著的特点。38、关于不动产投资类型的叙述，错误的是（）。[单选题]*A.地产，亦指土地，是指未被开发的，可作为未来开发房地产基础的商业地产之一B.商业房地产投资以出租而赚取收益为目的，其投资对象主要包括写字楼、零售房地产等设施C.土地本身的不确定性非常高，因此土地投资可能具有较高的投机性D.零售房地产是指包括生产用设备、研究和开发用空地和仓库等各种工业用资产的所在地(正确答案)答案解析：工业用地，是指包括生产用设备、研究和开发用空地和仓库等各种工业用资产的所在地。中国目前的工业用地主要集中于经济开发区进行建设，剩余工业用地一般是随着工业投资而进行。39、关于大宗商品投资，说法错误的是（）。[单选题]*A.大宗商品基本上可以分为能源类、基础原材料类、贵金属类和农产品四类B.大宗商品是指具有实体，不可进入流通领域，可在零售环节进行销售的商品(正确答案)C.大宗商品具有同质化、可交易等特征，供需和交易量都非常大D.购买大宗商品是最直接也是最简明的大宗商品投资方式答案解析：大宗商品是指具有实体，可进入流通领域，但并非在零售环节进行销售，具有商品属性，用于工农业生产与消费使用的大批量买卖的物资商品。大宗商品具有同质化、可交易等特征，供需和交易量都非常大。40、关于投资者需求，以下表述错误的是（）[单选题]*A.通常投资者对流动性的要求越低，其可接受的投资期限越长B.投资者可能因为流动性、税收等因素产生一些特别的投资需求C.投资者的投资境况和需求通常较为稳定，可以每两年对投资者的需求作一次重新评估(正确答案)D.相对于机构投资者，风险承担意愿对个人投资者更为重要答案解析：通常情况下，投资期限越长，则投资者对流动性的要求越低。A.表述正确。投资者的投资境况和需求会随着时间而变，因此有必要至少每年对投资者的需求作一次重新的评估。B.表述错误。对一般的投资者而言，影响投资需求的关键因素主要包括：投资期限、收益要求和风险容忍度。除此以外，投资者还可能因为流动性、税收、监管要求等因素而产生一些特别的投资需求。C.表述正确。风险承担意愿取决于投资者的风险厌恶程度。通常认为风险承担意愿对个人投资者更为重要。D.表述正确。41、有关基金公司交易部职能，表述错误的是（）。[单选题]*A.基金采取集中交易制度，即基金的投资决策与交易执行职能分别由基金经理和基金交易部门承担B.交易部是基金投资运作的具体执行部门、负责投资组合交易指令的审核，执行和反馈C.交易部在交易过程中严格执行相关规定，并利用技术手段避免违规行为的出现D.交易部属于基金公司的普通保密部门，与其他部门的保密要求相同(正确答案)答案解析：交易部属于基金公司的核心保密区域，执行最严格的保密要求。42、关于资产组合分散化，以下表述正确的是（）。[单选题]*A.投资分散化有利于提高资产的收益B.投资分散化使得资产组合的预期收益率降低，因为它减少了资产组合的总体风险C.适当的分散化投资可以减少或消除系统风险D.投资分散化有利于降低资产的非系统性风险(正确答案)答案解析：非系统性风险又被称为特定风险、异质风险、个体风险等，是指可以通过分散化投资来降低的风险。投资分散化有利于降低资产的非系统性风险，选项D正确。43、运用战术资产配置的前提条件不包括（）。[单选题]*A.能够准确地预测市场变化B.资产配置能够达到预期收益和投资目标(正确答案)C.能够有效实施动态资产配置投资方案D.能够发现单个证券的投资机会答案解析：运用战术资产配置的前提条件是基金管理人能够准确地预测市场变化、发现单个证券的投资机会，并且能够有效实施动态资产配置投资方案。44、关于基金业绩归因，以下表述错误的是（）。[单选题]*A.基金业绩归因是指在计算出基金超额收益的基础上可以将其分解，研究超额收益的组成B.Brlnson方法主要归因于资产配置、行业选择、证券选择以及交叉效应C.对于股票型基金，业内比较常用的业绩归因方法是特雷诺比率(正确答案)D.评价基金业绩表现，一般需要跟踪它的长期表现答案解析：基金的业绩归因是指在计算出基金超额收益的基础上可以将其分解，研究基金超额收益的组成。对于股票型基金，业内比较常用的业绩归因方法是Brinson方法。（故选项C错误）这种方法较为直观、易理解，它把基金收益与基准组合收益的差异归因于四个因素：资产配置、行业选择、证券选择以及交叉效应。（故选项A正确）评价基金业绩表现一般需要跟踪它的长期表现，通常会从多个时间维度进行分析（故