《我国上市公司内部控制信息披露探究：以欣泰电气公司为例》9900字（论文）

我国上市公司内部控制信息披露研究—以欣泰电气公司为例目录TOC\o"1-2"\h\z\u【摘要】 【摘要】上市公司内部控制信息的披露是向外界展现企业内部管理及运营方法手段。虽然我国早已开始颁布相关条例规范上市公司内部控制信息披露的要求，但是在实际情况中还是存在大量隐瞒、避重就轻的情况。间接的扰乱市场秩序，损害投资者利益。与国外相比发展起步较晚，法律条例不够规范。纵观全球，因内部控制管理不当而产生的财务丑闻层出不穷，为投资者带来巨大的损失，一个企业良好健康的发展离不开完整有效的内部控制。而内部控制信息披露的情况是否真实全面则对一个企业的评价起到关键性影响。对于投资人来讲，一个值得投资的企业，不仅要有发展的潜力，还需要拥有完善的内部控制体系和披露机制。因此，本文将从历史背景结合我国国情分析问题发生的根源并提出解决方法。本文将运用观察、分析、询问等方法加上文献研究法、比较分析法和定性分析法来共同完成本次论文。【关键词】内部控制信息披露；完整有效；投资者利益引言当前因内部控制信息披露而产生的财务丑闻层出不穷，例如广为人知的安然事件、世通事件、长春长生、瑞幸咖啡等。财务造假并非几个高管就能完成，必然市内部治理和外部治理同时失效才会造成如此巨大的损失。无论国内外，内部控制系统都是不可或缺的一部分，内部控制信息披露造假的带来的损失不亚于会计信息造假带来的危害。在内部控制信息披露治理上，内部和外部都应当负起责任。内部控制体系应当更加规范，注意目前存在的问题，并针对这些现有的问题建立有效的解决办法。

一、内部控制信息披露概述（一）内部控制信息披露研究背景在社会经济不断发展之时内部控制也随之出现。内部控制是生产单位对内部管理情况的强化管理。美国在内部控制方面具有典型的研究意义，COSO内部控制框架为达到战略目标提供有力的保障。“内部控制整体框架”阶段就是“COSO内部控制框架”。这个框架的模型一直延续至今，许多大企业的内控都离不开COSO模型。在1992年时COSO模型有核心五要素，在2004年时增加至八要素。1992年的五要素是最核心的内容，其中强调最多的是控制活动。控制活动离不开生产经营的过程，也是内部控制中最为重要的一部分。至此，如今的内部控制体系都建立在COSO模型上，其核心都是这八大要素。（二）内部控制信息披露研究意义规范化的管理体系离不开现实情况，在现实情况中发现问题，分析问题完善内部控制监管体系。合理的监管体系已逐步从强制转变为自愿。针对目前的现存问题提出解决方案不仅是对公司内部的管理提出指导也是为政府的监督提供帮助。对内部控制信息进行披露是及时发现问题防止出现责任互相推脱的一种方式。有效的内部控制可以提高财务信息的可靠性，防止企业为了暂时的利益进行财务数据造假从而给市场带来巨大的损失。内部控制信息对于社会大众来说自然是传递的越快越好，所以，这才是让企业披露内部控制信息的原因之一。对内部控制信息披露进行研究，一方面可以在运营管理的过程中帮助管理者做出合理判断，另一方面可以提高内部控制信息披露的质量和效率，保障市场的有序发展。（三）文献综述SetiawanandMajidah(2017)通过研究表明如果企业所有者和经营者属于同一方的话，将会出现精力不足或者专业程度不够的现象。在经营过程中极易出现舞弊的情况，在之后的发展中，所有权和经营权不再集中在一起，在管理者的手中还拥有着经营权，公司在一定程度上会获得更好的发展。两权分离已经成为现在企业治理的基础。两权的分离更能集结各部分人的优势充分发挥其专业知识和经验。另一方面，两权分离也让所有者和经营者拥有更多的能力和精力对企业进行打理。不同上市公司的内部控制信息披露情况相差甚远，内部审计的情况将会直接到影响内部控制信息披露的质量。ChurchandSchneider(2016)在深入调查投资者对内部控制进行一系列的研究后发现，得出企业发表的内部控制信息对于投资者来讲使用意义不大这一结论。对于想要投标的公司，投资者会对其公司公布的会计信息的可信程度一并产生怀疑，最终导致降低对目标公司的投资金额。MichelonandBozzolan(2015)对欧洲的4个上市公司进行研究，得出结论：监管的机制与监管的环境有着密不可分的关系，董事会与其的关系已将与这两者有关。董事会的监督和内部控制信息的披露也存在着影响的关系。在此理论之上，内部控制信息披露的趋势将由注重数量转变为注重质量和复杂程度。我国的内部控制信息披露发展相对于国外来讲较晚，在1996年才颁布了《独立审计具体准则第9号——内部控制和风险审计》。在这一颁发的正规要求中首次表明了对内部控制的重视程度增加。2000年由证监会颁布了《公开发行证券公司信息披露编报规则》，在证券交易方面开始披露上市公司内部控制信息，以便证券交易者和投资者进行使用。2008年财政部颁布了《企业内部控制规范——基本规范》，这部准则的颁布代表着对我国上市公司内部控制基本的统一和要求。魏标文（2020）归纳总结在每年对外披露的年报中都会对企业的内部控制情况进行相关说明。但是这一部分披露的内部控制信息比较主观并且局限，一般对内部控制信息使用者来说无法提供较为重要的价值。陈颖（2018）认为公司披露内部控制相关信息有很大作用：一方面可以从促使投资者增强在其他方面的对企业的认可程度，另一方面在信息披露过程中有利于企业发现自身管理的漏洞，并针对问题提出完善。良好的机制加上积极的态度可以吸引投资者的注意力，为企业在投资者心目中树立起良好的形象。赵红艳（2019）表示所有者期望经营者通过自身获取更多的酬劳来更好的管理公司，为企业谋求更多的利益。但是正是因为经营者渴望获得自身获得更多的利益所以才更可能虚假披露某些信息，从而达到业绩要求。为防止这样的情况出现，则需要对经营者进行管理和监督。在此之上，产生了一系列内部控制机制，内部控制信息的披露对于管理者来讲是束缚和监督，对于经营者来说是保障自身利益的途径。二、内部控制信息披露的相关概念（一）内部控制信息披露的定义内部控制信息披露是信息披露的一个必不可少的部分，具体在我国法律上尚未给出明确的规范和定义。公司管理者应定期对内部控制做出相应的评价与反馈，对于发现的问题及时解决并将问题和解决办法对外公布，供外部管理者和投资者使用。内部控制信息的报告并没有要求是否需要单独呈现。目前有这样几种形式：管理者在年报中的陈述、企业披露的自我评价报告、招股说明书中的内部控制自我评估、会计事务所出具的内部控制鉴证报告。（二）内部控制信息披露的重要性内部控制信息披露的最重要的意义就是提高效率，节约资源。在短时间内展现最有效的信息供外界使用，为公司的资金流转提供有力的帮助。内部控制制度的完善程度关系着企业发现缺陷的程度，对于企业管理者来讲，内部控制信息披露有利于提高管理者的意识，倘若因为管理者管理不当导致内部失效进而造成企业利益流失，则管理者也应因此而负责。另外，内部控制制度是公司的基础，内控环境影响着整个内部控制活动，在审计中，内部控制的环境和活动已经成为了重点和基础。内部控制程度越好则投资者面临的风险越小，在投资前也能规避可预见的风险。加强内部管理控制制度方面信息的披露有利于提高执行力，实现目标化和程序化，从而提高公司的营运能力。内部控制的好坏直接关系到公司的兴衰，有效的内部控制体系才能起到促进公司发展，提高经济效益的作用。加强内部会计管理控制体系，能够大大提高财务记录与财务报表的质量和可靠性。降低了会计信息失真率，增强了会计监管工作的重要保障。在会计资料相互牵绊下产生的会计信息可以减少错误和舞弊的发生。在重要环节如成本费用控制则可以防止成本虚报等情况，为公司的费用情况提供保障，确保企业财产物资的安全完整。（三）内部控制信息披露的主要形式内部控制信息披露主要有以下几种主要形式：1.管理者在年报中的陈述企业在对外披露的年报中会对企业内部控制情况进行说明，但是这是由董事会发挥主导作用的披露，难以做到全面客观。实际情况中往往不包含有用的信息，其形式大于实质。2.企业披露的自我评价报告企业出具的此报告是在年报之外单独出具的一份报告。在这份报告中，内部控制信息披露的会更具体和有针对性，外部信息使用者会了解到更多有用的信息。3.招股说明书中的内部控制自我评估上市公司在首次进行公开募股时需要提供招股说明书，在此之中需要包含企业内控的具体情况。在公司上市之前证监会要求需要对企业内部发展情况和内部控制情况进行说明，以判断是否符合证监会要求。4.会计师事务所出具的内部控制鉴证报告会计师事务所出具的内部控制鉴证报告是内部控制信息披露的最主要形式，由第三方机构提供的内部控制鉴证报告更具有真实性。根据证监会的要求，由会计师事务所出具的关于公司内部控制情况所出具的鉴证报告应当真实并且向外界公布，以便外界的信息让使用者更了解企业的内控管理情况。三、案例分析——以欣泰电气为例2015年，辽宁证监会对辖区内的欣泰电气进行了现场检查，检查结果发现可能存在财务数据不真实的情况。从2011年至2014年，持续四年，六期财务报告每期虚构收回应收账款从7000多万到上亿元不等。坐实了欣泰电气欺诈发行和重大信息披露遗漏，并于8月正式开出了罚单。截至2013年6月30日，虚减应收账款15840万元，虚减其他应收款5324万元，少计提坏账准备313万元，虚增应收账款2421万元，虚增经营活动产生的现金流动额8638万元。2016年，欣泰电气因欺诈发行被强制退市，尽管开创了赔偿的先例，但是还是有很多股民无法获得赔偿，导致其损失重大。在欣泰电气所公布的自我评价中发现，欣泰电气对于公司的内部控制做出高度的评价，表明企业内部有序稳定的管理，各个部门有效的落实计划和规章制度。公司处于健康有序的运营当中。仔细查看内控报告后不难发现，内控的执行力并不如自我评价中说的那么良好。虽然看似符合法规，但是从内部控制的环境来看存在很多问题。从流程来看，在销售过程中的客户信用结合欣泰电气的主要舞弊方式有：虚减应收账款、高管侵占资产、隐瞒关联交易等。表1欣泰电气资产负债表数据（部分）（单位：万元）当应收账款数额巨大时，坏账准备也会因此变多从而发生影响利润的现象。从表1来看虽然应收账款在2012年和2011年较上期变动分别为25%和30%，但实际上欣泰电气存在虚构应收账款的现象。欣泰电气让第三方将钱在年末归还应收账款，在年审之后在将钱划回第三方的账户恢复应收账款。这样一来利润方面就会好看很多。表2欣泰电气招股说明书内容如表2所示在欣泰电气的招股说明书中表示应收账款质量较好，不存在重大不确定性的回收，公司按照要求进行计提坏账准备。此外，公司实际控制人私自占用公司上千万元资金，在年报中并未披露关联方交易等事项，这也是重大遗漏的一方面。信息披露方面，欣泰电气还将四套房产出售给公司高管人员的亲属，这一信息也未进行披露。内部控制信息披露出现的问题1.内部控制信息披露质量较低从案件中可以看出，欣泰电气已经不只是内部控制信息披露质量较低，欣泰电气的内部控制信息披露还存在虚构瞒报这种更恶劣的情况。虚假的内部控制信息一旦向外界公布，会对使用者造成决定性的误导作用。根据查找资料研究表明，大部分公司的内部控制信息披露内容与前年相比有很大程度的相似，内部控制信息披露的可参考性不断下滑，难以发挥其原本的作用。每年公司会披露出现内部控制缺陷的数量大概只占整个数量的三分之一，但是出现问题的数量远不止于此。由此可见，内部控制信息披露的质量确实令人堪忧。披露的信息质量低下是整个行业中的通病。2.内部控制信息披露缺乏时效性所有信息都具有一定的时效性，欣泰电气直到被证监会勒令整改后才对外披露，由此可以体现公司内部控制意识薄弱，内部控制有效性不强，执行效果差。但是此时再加以更改的内部控制信息披露已经缺乏时效性，对于已经进行投资的投资者来讲已经无法挽回他们的损失。内部控制信息披露一定程度上体现了一个公司的态度和管理情况，良好的控制环境是实施有效内部控制的基础，如果上市公司没有一个好的控制环境那么其他的一切都会成为摆设。3.内部控制信息披露内容缺乏统一性正是由于我国内部控制信息披露缺乏统一要求，所以才给了公司在内部控制信息披露时钻法律法规漏洞的可乘之机。目前，我国虽然对于内部控制信息披露已经颁布了一些规章制度，但是却始终没有统一的要求。不同公司可能会依据不同准则进行内部控制信息披露。大多数公司披露的内容仅限于日常经营活动和治理框架。不同的公司在内部控制方面披露的信息不同，造成了内部控制信息披露较为混乱，为信息使用者带来巨大不便。（二）影响内部控制信息披露的理论分析1.政府干预理论经济学家认为政府适当的对市场经济进行干预可以一定程度上弥补市场失灵。同样内部控制信息披露也有自身的局限性，也离不开政府的干预。政府的监管具有公平性。政府在整个监管主体中是最重要的。在监管的过程中做到统一要求才能体现监管的公平所在。要求企业在披露过程中对质量和数量做出规范，保障信息使用者看到的是真实可靠的信息。为市场经济良好的秩序提供保障。政府的干预具有权威性。政府的监督和其他第三方机构相比最有效的手段就是强制性。对于不按照法律法规进行披露的公司，政府有权利让其做出整改和罚款。这是其他任何组织和团体都无法做到的一点，政府的监督工作是强有力的手段。在欣泰电气案例中，证监会的监督一定程度上阻止后续投资者的损失，让欣泰电气的欺诈行为刹住了车。2.信息不对称理论在两权分离开始之后出现了一种情况即在交易过程中，不同方面的人员手中拥有的信息是不同的。手中握有较多信息的人员在交易活动中具有更多的选择权和主动权。然而，掌握信息较少的一方则往往处于被动的情况。该理论认为：掌握信息充分的卖方会比掌握信息少的人员占据更有力的优势，这在整个市场交易中很可能会给其带来不利影响。信息不对称在现实中无法消除，只能通过管理方法尽量减少信息不对称的程度，使得处于劣势的一方能与优势方持平。监管部门可以作为外界使用信息的代表，通过实施有效监管，通过法律和政策要求公司进行披露。如果上市公司不合规披露内部控制信息，则需面对处罚，为公司带来不利影响。例如欣泰电气所披露的内部控制信息就严重不合规定，应当受到处罚。3.信号传递理论信息不对称是市场经济中的通病，倘若想减少信息不对称带来的影响。则需要主动向信息掌握较少的一方传递重要的信息。由于信息不对称的原因，投资者受掌握信息程度的影响难以做出决定。信号传递理论普遍来说是向买方告知公司的运营能力和资本利润等，方便投资方和购买方知晓企业的潜在能力和风险程度。信号传递理论对这个问题则发挥了很大作用，在市场中，高质量的上市公司为了与其他上市公司相互区别就往往会主动把自身内部控制信息向外披露，管理层为了更好的获取市场上的投资者的投资，如果公司内部出现内部控制缺陷或经营效果不佳的情况，管理者会在内部控制披露中将缺陷隐藏起来或者在企业的自我评价报告中虚报。信号传递理论对企业自愿披露内部控制信息起到积极作用，但是另一方面也可能是管理者避重就轻，隐瞒缺陷。仅仅基于信号传递理论是不够的，还应将自愿性和法律法规的强制性所结合，从而真正做到内部控制信息披露的全面性和真实性。信号传递理论的本意是减少由于双方掌握信息量带来的影响，但是欣泰电气披露的虚假信息反而更严重的误导了信息使用者。（三）上市公司内部控制信息披露问题分析1.对披露信息缺乏内部监管欣泰电气内部控制出来严重问题一直都未被发现，在2014年运用虚假的数据材料做到成功上市。由此可见这是监督机构的严重失职。证监会作为监督者中的重头人物，其人力资源面对如此庞大的工作量必然有顾及不到的地方。证监会一般情况下与上市公司没有直接接触，而是通过媒体发布的内容了解上市公司。通过这些来判断上市公司信息披露信息的质量则非常困难。作为中介机构方面也出现监管力度不够的情况。通过翻阅欣泰电气早期的审计报告中发现，作为第三机构的会计师事务所出具的都是无保留意见类型。但是在2013至2015这几年都分别出现了该类型。由此可见，内部控制审计情况的真实性仍受到质疑。注册会计师在审计的过程中也十分的不严格。会计师事务所出具的审计报告只是流于形式，缺少详细的披露，更存在着出现隐瞒内部控制的重大缺陷的情况。2.上市公司对内部控制不够重视欣泰电气在2014和2015的内部自我评价报告中称：企业披露的信息是真实的、完整的、正确的。按照规定的要求，公司高管确实定期做出了报告。为此，监事会对高管的报告进行了检查，并且对此发表了意见来证明高管是否存在纰漏与不妥。从中可以看出，欣泰电气的自我评价与实际情况相差甚远。不止基础的控制环境糟糕而且高层和监事会根本没有起到监督管理的作用。所谓的报告只是为了蒙混过关。对于公司的实际控股人私自占用大额资金就不难看出欣泰电气的内部控制有多糟糕。在销售环节中发现有两个和欣泰电气有业务往来的公司已经注销，这两家公司能否归还欠款也是打了一个大大问号。对于已经发现披露的内部控制缺陷并没有及时整改。在此认为，应当提高公司对于内部控制信息披露的重视，提升高层管理者的素质。从高层到底层人员都要树立诚实守信的观念，如实报告披露公司管理运营中的问题。3.上市公司内部控制信息披露缺乏统一要求由于财务方面上的丑闻层出不穷，美国国会于2002年颁布了《萨班斯——奥克斯利法案》。该法案要求公司用书面形式披露内部控制的情况。与此同时，公司的自我评价报告也应一并发表，在此之后这份报告还会通过注册会计师进行审查。其目的是想通过内外共同监管的方式确保披露内容的真实性。我国的内部控制披露方面的要求在2010年才初步成形，发布了《企业内部控制配套指引》。但是在上交所和深交所中参照的要求却不同，虽然两家证券交易所都增加新的要求让上市公司披露注册会计师出具的内部控制审计报告，但是上交所要求披露的是财务报告内部控制审计报告，深交所要求披露的是内部控制审计报告。在内部控制信息披露方面还应作出统一，防止上市公司利用规定之间不同这一漏洞。4.注册会计师职业道德素养有待加强会计师事务所出具的内部控制鉴证报告是外部信息使用者了解公司内部的重要渠道。强化对会计师事务所的监管力度和提升注册会计师的职业素养也能从一定程度上保证内部控制信息的披露质量。但是，注册会计师作为第三机构的人员，在会计师事务所中极易受到来自公司方面各种压力，致使注册会计师违背原则。四、上市公司内部控制信息完善方法（一）加强监管体系制定责任机制根据要求，内部控制信息披露应当满足时效性、真实性、稳定性和实用性这几个方面。根据基本目标设定出内部控制体系，提高公司经营和管理水平，同时实现控制预算、降低成本、提高公司价值等需求。在内部控制的关键环节点，舞弊事件发生几率较大的环节着重实行监管和监督。对于重要岗位人员应当定期轮换岗位、分工明确、权责清晰。针对金额较大的项目活动，确保资金使用合理，使用流向清晰明确。印章和票据方面的保管和使用以及印章的作废情况都应留有记录。严格做到不相容职务相分离。目前，我国尚未建立内部控制信息披露的追责机制，同时也没有明确管理高层应当承担的责任，对于进行发表评价意见的注册会计师也没有追责说明。间接为内部控制信息披露隐瞒或虚假披露的情况提供有利条件。针对于公司日常的披露事务来讲，证监会可将监管权利下发到交易所中。可以让交易所处罚没有按照规定披露的上市公司，使交易所在监管中的地位提升上来。如此一来也容易明确责任，如若因交易所的原因导致内部控制信息披露实，在此之后也方便追责。内部控制信息披露的每一步都要做到跟进，做到全面追踪责任。完善责任机制，提高公司违规披露内部控制信息的成本。目前，违规成本太低是很多问题的反复出现的重要原因，倘若先前的违规示例为自己的违规行为付出巨大的代价，那么对后面的企业也会起到警示作用。对于已经受到处罚的公司来讲，不会再次出现这种情况。如果处罚力度很轻，则上市公司会抱着侥幸心理，再次出现违规行为。（二）提高企业内部监管和内部控制信息披露意识在内部控制的监督之下及时发现内部控制的缺陷并完善企业以后会往更好的方面发展。企业管理者应当主动意识到内部控制信息披露的重要性和必要性，将态度由消极转变为积极，做到主动披露。高质量的内部控制信息披露会吸引更多投资者，对于公司的股价上升也一定帮助，企业融资成本也会降低，减少运营风险，提高公司价值。企业的基层工作者往往更能第一时间发现问题，应当培养基层工作人员对内部控制的重视。对于发现问题并第一时间向上报告的员工进行奖励，提高员工的积极性。企业的好坏不是由少部分的努力而决定的，而是通过公司的每一份子来共同营造的。让企业中的每一个员工具有积极性，共同提出问题监督才是正确的方法。（三）规范内部控制信息披露内容为方便内外部人员的使用和企业之间的相互比较，尽可能的对披露方面和内容作出统一规范。对需要重点披露的部分进行详细说明，明确必须要披露的内容，统一要求披露的形式。我国的内部控制信息霹雳机制并不完善，对于评价体系没有严格的一套标准，之后希望我国能够完善内部控制信息披露的对内部控制信息披露设定检测机构，出台规定的相应政策。对于没有按照规定进行披露的公司进行惩罚，对于按照规定进行披露的公司进行奖励办法。独立和客观是内部控制披露信息检测机构的重要原则。检测机构的工作人员应该属于国家管理，工资奖薪应有国家独立拨款，不受公司方面的影响，以此来提高工作人员的独立性和客观性。减少监管人员和公司内部勾结的情况，确保内部控制信息披露的质量。（四）提高注册会计师的职业素养很多企业的舞弊事件的根源就是公司管理层与注册会计师串通一气，里应外合，出具了虚假鉴证报告。因此，提升会计师的职业素养是至关重要的。注册会计师作为对鉴证报告的评估人员来讲应当严防死守虚假的信息。尽可能的确保信息的真实性。提高我国注册会计师的鉴证能力，保持注册会计师的业务独立性，遵守注册会计师职业要求的独立性和客观性，做到真正的精神上的独立和实质性的独立，发挥注册会计师作为外部监督的职能，以严谨独立的方面为企业公司提出相应的建议。在欣泰电气事件出现之后，当时进行签字的注册会计师也遭到了处分，并且计入诚信档案。对于没有做到认真谨慎的注册会计师还应当加大处罚力度。结论内部控制信息披露与监管应当是一个整体，有效的内部控制信息披露并不是一次设计就能达到，需要在日后的运营过程中不断发现问题调整程序。目前我国企业能有一套较为完善的内部控制流程体系已经是十分难得更不要说主动披露了。很多企业的内部控制制度只是针对于已经发生的问题给出解决方案，没有做到预防性。甚至还有不同部门出具的制度相互矛盾的情况。企业应当将制度整合，最终敲定一套科学有效的内部控制制度。内部控制信息披露体系的建立是十分有必要的。为内部控制信息披露体系营造一个良好的环境，离不开公司的管理者、基层人员和第三方机构的注册会计师的共同努力。这不是一朝一夕的能够完成的，而是需要共同长时间一起努力而成的。虽然我国在内部控制信息披露方面起步较晚，在制度、方法和实际操作中不够完善。但是我相信在不久的将来一定会发生质的飞越。参考文献[1]江海燕.完善上市公司内部控制信息披露[J]