企业资本分析课件

第一节资本分类

一、权益资本与负债资本

二、短期资本与长期资本

三、实收资本、权益资本与总资本

四、经营资本与经营外资本第二节权益资本分析一、权益资本与负债资本的区别参与企业经营管理的权限不同与企业经济效益关系不同使用时间上不同企业破产时清算的权利不同第二节权益资本分析二、权益资本的内容实收资本资本公积盈余公积未分配利润第二节权益资本分析三、权益资本的分析(一)权益资本构成比率1．权益资本构成比率2．权益资本负债比率第二节权益资本分析(二)资本金安全率1．资本金构成比率一般来说，在企业总资本中，资本金所占比重越大，说明企业的财务状况越好，这对企业是有益的。但也不是绝对的。2．附加资本对资本金比率第三节负债资本分析一、负债资本的内容(一)流动负债(二)长期负债第三节负债资本分析二、负债资本的分析(一)负债资本的构成分析1．负债资本构成比率2．负债资本比率第三节负债资本分析(二)负债资本的安全性分析第三节负债资本分析(三)长期负债的分析1、长期负债构成比率第三节负债资本分析(三)长期负债的分析2、长期负债对流动负债比率第三节负债资本分析

(三)长期负债的分析3、长期负债对负债资本比率第三节负债资本分析(三)长期负债的分析4、固定资产对长期负债比率第三节负债资本分析(四)流动负债的分析1、流动负债构成比率第三节负债资本分析(四)流动负债的分析2、流动负债对长期负债比率第三节负债资本分析(四)流动负债的分析3、流动负债对负债资本比率例1某企业资产负债表上的负债及所有者权益数据见表2.1表某企业负债及所有者权益状况单位：万元项目年初数年末数流动负债6.308720.21长期负债21.9421.2所有者权益70.012383.649其中：实收资本5060资本公积10.711.7盈余公积8.2423

10.359未分配利润1.071.59根据表2.1资料及以下补充资料：年初固定资产63.1万元，年末固定资产88．99万元。计算有关指标如下：(1)负债资本构成比率：

(2)负债资本比率：(3)负债资本安全率：

(4)长期负债构成比率：

(5)长期负债对流动负债比率：(6)长期负债对负债资本比率：(7)固定资产对长期负债比率：(8)流动负债构成比率：(9)流动负债对长期负债比率：(10)流动负债对负债资本比率：根据上述指标计算结果，初步进行如下分析：(1)从负债资本的构成来看，负债资本构成比率年初为28.75％，年末为33.11％，上升了4.36％，负债资本比率也同时上升了9.15％(49.50％一40.35％)。仅从数字变化情况分析，说明该企业的负债资本在增加，意味着企业风险程度在加大，但如果结合其他有关情况分析，说明负债资本的增加是在企业可承受的范围之内。

(2)从负债资本安全性角度观察，该企业年初负债资本安全率为177.00％，年末降至144.89％，下降了32.11％，下降幅度为18.14％(32.11％／177.00％)，应该说下降速度快了一些，这说明该企业负债资本的增长超过了资本金的增长，此种趋势如不加以必要的控制，会对企业财务状况产生不良影响。

(3)从长期负债角度分析，反映长期负债状况的三个指标，即长期负债构成比率、长期负债对流动负债比率和长期负债对负债资本比率，均表现下降趋势，说明企业在流动负债和长期负债的比例安排上有些失衡，估计企业在筹措长期负债上遇到了困难。企业应该尽快扭转这种负债结构不尽合理的局面，或采取必要的措施加以补救。而从固定资产对长期负债比率指标来看，年末较年初上升了132．16％，这种趋势显然是比较理想的，当然这里面包含有固定资产上升的同时，长期负债反而下降的因素的影响。但如果仅从长期负债安全性角度理解，这种趋势是应予肯定的。

(4)最后从流动负债分析结果来看，反映流动负债状况的三个指标，年末均较年初上升，这与流动负债比较理想的状况相比，存在着一定的差距，可能会对企业的支付能力、资金周转状况产生一