【燃气灶企业现金流管理问题及完善对策-以红日厨卫为例（8000字论文）】

燃气集成灶企业现金流管理问题及完善对策—以红日电器为例TOC\o"1-3"\h\u25641一、现金流管理理论概述 113006（一）现金流的内涵 130231（二）现金流管理定义及具体内容 149941.现金流量管理的定义 1262692.现金流量管理的具体内容 21959（三）企业现金流管理与企业价值创造的关系 29027二、红日电器燃气集成灶企业现金流管理现状分析 36800（一）企业简介 330780（二）企业现金流现状分析 4263541.企业现金流向控制分析 4195352.企业经营与现金流量的关系分析（成长能力） 5280703.企业现金流营运能力分析 79097（三）广州红日厨卫公司现金流管理的问题 8188451.资金使用效率低 8327312.财务风险偏高 993753.缺乏健全的现金流管理制度 923818三、燃气集成灶企业现金流管理问题分析 92067（一）盲目投资使得资金周转存在问题 928873（二）企业财务风险的频频发生 101313（三）现金流管理体系不完善 1030942四、燃气集成灶企业现金流管理的应对对策 1030411（一）加强企业获利能力，提升创造价值的能力 1128488（二）减少财务风险的频发，提升企业现金流管理 1130195（三）完善健康的现金流管理制度，提升资金使用效率 1131934结语 125734参考文献 14在企业的经营管理和长远的发展来看，企业现金流管理在遇到问题时要及时施以措施。在生产经营过程中，企业的现金流如果出现了问题，就会对企业以后的发展有着特别大的影响。而企业在现金流充裕的情况之下，各部门都会有很好的配合，经营得更加好。在日新月异的市场环境下，企业为了巩固市场地位，很多企业都开始注重现金流管理。现金流管理不仅是突出企业价值的重要基础，也是将企业内部连接在一起的核心纽带，在企业经营过程中的地位举足轻重。一、现金流管理理论概述（一）现金流的内涵现金流即现金流量，是指企业在一定会计期间按照现金收付实现制，通过一定经济活动（包括经营活动、筹资活动、投资活动和非经常性项目）而产生的现金流入、现金流出及其总量情况的总称，是现代理财学中的一个重要概念，即企业在一定时期的现金和现金等价物的流出和流入的数量(孙浩然,张文昊,王思,2022)。现金流量管理中的现金，不仅仅是我们一般理解的手持现金，而是指企业的银行存款和库存现金，还包括了现金等价物，即企业持有的流动性强、期限短、容易转换为已知金额现金小、价值变动风险很小的投资等。其中包括现金、可以随时用于支付的银行存款和其他货币资金。（二）现金流管理定义及具体内容1.现金流量管理的定义现金流量管理是指以现金流量作为管理的重心、兼顾收益，围绕企业经营活动、筹资活动和投资活动而构筑的管理体系，是对当前或未来一定时期内的现金流动在时间和数量安排方面所做的执行与控制、预测与计划、信息传递与报告以及评价与分析(李子轩,刘天翔,陈明哲,杨泽,2023)。现金流管理最终的目的是使企业价值实现最大化，它能够在没有充分考虑企业发展的各种风险因素的情况下，综合利用各种管理工具使经济利益得到最大化。2.现金流量管理的具体内容现金流量管理的具体内容不仅仅包括与现金预算的分工组织体系有关的一系列制度、付账系统和调度系统构成的执行与控制系统、程序安排及其实施的预测与计划系统和由收账系统，而且还包括借以报告一定时期终了母系统和各子系统综合运行最终结果的信息与报告系统以及对现金预算执行情况、现金流量管理系统和现金流量信息本身的分析与评价系统(黄一鸣,吴雨华,赵晨辰,周博文,2021)。（三）企业现金流管理与企业价值创造的关系1.现金流管理有利于提升企业的价值现金流管理影响着企业中的发展，企业的发展价值取决于投入流通的资金数量，所以，资金的流动是企业生产和工作的重要支柱。企业对资源进行合理的配置、规划企业现金流，然后根据需求招聘员工、购买先进的生产经营设备，为企业创造更大的价值(钟雅婷,朱明远,曹思,2021)。企业根据现金流量表现金流入流出情况，将现金流活动分为投资活动现金流，经营活动现金流，融资活动现金流。通过反映出现金流的结构信息，结合现金流活动的开展效果，就能对企业今后的现金流变化加以引导(廖文博,戴嘉懿,潘昊然)。2.现金流管理有利于反映企业真实经营状况通过对现金流的管理，我们便可以更加清晰地了解企业的资金来源和流向，可以为企业经营决策提供更加清楚和实用的信息。筹资活动现金流入量增加，表明企业在扩大其经营规模，企业内部的资金已经不能完全满足需求，需要筹集但更多的资金(袁晨熙,蒋琪华,宋天佑,谢雨,2022)。因此，企业现金流管理水平越高，就越能真实地反映企业的具体运行状况。3.现金流管理更有利于提高企业判断风险的能力当一个公司的现金流开始出现问题，它的业务必定会受到影响，从而陷入经济危机，甚至破产(邹泰宁,熊华章,余俊杰,汤明辉)。提高现金流管理水平，可以预测企业将要发生的财务风险，能够比较可靠地掌握财务风险的实际情况，了解企业风险程度，从而提前准备措施，将风险降到最低，使得企业能够正常运行。由此可见，企业现金流管理水平越高，越有利于提高企业判断风险的能力(童晨曦许一凡,郭凌霄,2021)。4.现金流管理可以分析出企业的短期流动性企业在开展财务管理工作中，最关键的是流动资产的管理。现金是流动性最强的，所以通过对现金流变化的分析，就可以来判断公司短期偿债能力水平的高低。所以企业部门应该提高管理现金流的能力加快现金流转，使得现金超强的流动性得以充分发挥(鲁泽宇,阮明华,梁天翊,2021)。综上所述，现金流是企业内部管理一个特别重要的标志，所以现金流的管理直接体现了企业管理的水平。因此，企业所选择的团队不仅要有专业的知识能力和战斗力，还要在财务管理工作中主动经营现金流，这样才能更高的标准来服务企业。二、红日电器燃气集成灶企业现金流管理现状分析（一）企业简介广州红日厨卫公司是燃气集成灶行业的代表性企业，深耕燃气集成灶领域多年，广州红日厨卫在曾经在2018-2020年三年连续获得“国家燃气集成灶企业荣誉金奖”、“国家优质纳税企业”以及入围了华润排行榜排出的“全球优质燃气集成灶企业500强”。广州红日厨卫的发展是我国燃气集成灶行业改革创新的缩影，因此能够在很大程度上代表着燃气集成灶企业的发展状况。公司秉承“实干创造未来”的企业精神，坚持做出高品质产品，本着“追求、质量、技术、精神”8字宗旨，基于燃气集成灶市场需求进行不断创新，使公司始终处于燃气集成灶行业前沿，引领燃气集成灶行业的发展。董事会总经理董事会总经理监事会运营总监财务总监行政总监市场总监投标部招标部信息部生产部销售管企划部财务部审计部人力资源部行政办公室销售分公司一销售分公司三销售分公司二销售分公司四采购部技术总监技术部客户服财务科一财务科二财务科三财务科四（二）企业现金流现状分析以下从企业现金流向控制、企业经营与现金流量的关系分析和企业现金流营运能力三方面进行分析广州红日厨卫公司的现金流现状。1.企业现金流向控制分析关于广州红日厨卫公司2019年至2023年对现金流进行分析，主要针对经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量、筹资活动产生的现金流量、汇率变动对现金及现金等价物的影响、现金及现金等价物净增加额、期末现金及现金等价物余额六方面的流量净额，如表一所示。表一广州红日厨卫公司现金流量简表年份20232022202120202019经营活动产生的现金流量净额（万元）12674939139489113511733660投资活动产生的现金流量净额（万元）-68039-55739-31634-25442-11411筹资活动产生的现金流量净额（万元）-12575-6536-60791086-23260（1）根据经营活动产生的现金流量净额分析由表一可知，2019年至2020年广州红日厨卫经营性现金流量净额呈下降趋势，到2021年开始至2023年红日电器公司经营性现金流量净额一直呈上升趋势，主要因为在2019至2020年两年企业刚开始通过深化网络渠道，需要投入资金来探索并站稳脚跟；调整优化产品结构，随着广州红日厨卫企业中各方面要深入市场，需要极大的现金流来保证企业能够正常运转，这也使得红日电器企业的现金流有所下降(宋琳雅,孔皓宇,孟心怡,何嘉,2021)。在2021年伊始，由于广州红日厨卫企业不断加强费用管控，并优化资源配置，提高资源使用效率，燃气集成灶行业新渠道业务呈现高速发展，政府也在支持企业复产复工而发放了稳岗补贴等补助资金，故在之后几年的时间内经营活动产生的现金流量会逐年提高。（2）根据投资活动产生的现金流量净额分析投资活动主要是现金流出水平较高，2019年至2023年支付给红日电器股东资金有所增加，购置相关的资产，投入燃气集成灶产品新的生产线，深入其他领域，创新产品较多，前期的产品研发、技术投入、生产布局和市场开发的投入都不小，而且在企业现金流方面来看，广州红日厨卫企业长期都处于先支出后收入的状态，无论企业选择投资什么，它都需要燃气集成灶行业资金来作为强大的后盾，然后广州红日厨卫公司投入越多才会产生收入，陷入这样的一个循环，使得投资现金流量净额仍然处于负值(高天宇,邓泽鑫,彭凯文,2023)。（3）根据筹资活动产生的现金流量净额分析筹资活动中现金流的流入占比较小，在五年中有四年处于负值，是由于广州红日厨卫公司负债较高，并未偿还所导致的广州红日厨卫公司现金流并未能够持续处于正值。燃气集成灶产品与别的产品不同，它们是企业先后投入资金然后投入市场，等待消费者购买之后，才能形成燃气集成灶行业的现金流(韦天佑,苏洁茹,沈天翔,袁梓,2021)。所以在燃气集成灶产品未被购买时，广州红日厨卫企业没有现金流的收入，红日电器企业没有资金进行进一步的扩大，所以只能用借的钱来进行投资，所以在该表格中，就会出现长期的负债现象。2.企业经营与现金流量的关系分析（成长能力）如果广州红日厨卫公司要进一步实现现金流量最大化，就需要现金流入量变大，而广州红日厨卫公司的现金流入主要来源于销售旗下的燃气集成灶产品，因此对红日电器公司来说，要扩大市场份额，增加销售量等手段，增长广州红日厨卫公司现金流量。广州红日厨卫公司2019年至2023年销售利润率情况见表二(赖子轩,丁思宇,段文博)。表二广州红日厨卫公司销售利润率情况年份20232022202120202019主营业务收入增长率15.718.065.399.9312.83净利润增长率250.3115.9340.7682.6913.08净资产增长率34.298.062.934.611.6总资产增长率13.514.615.675.078.09由表二可知，广州红日厨卫公司主营业务利润率、净利润增长率、净资产增长率、总资产增长率在2019年至2023年每年都有一定程度的增长，说明广州红日厨卫公司盈利能力一直在增长。主要原因如下：第一，红日电器企业有足够的现金流来支撑企业进行一系列的发展生产，广州红日厨卫企业持续加大新产品的研发推广力度，燃气集成灶产品结构优化，深化网络渠道，产品提高渗透率。第二，在广州红日厨卫公司新产品拓展方面，企业瞄准大品类，利用渠道优势，针对性地进行产品设计和研发，扩大和布局生产规模，市场效果良好，前景可期。第三，在红日电器公司新渠道开发方面，电商渠道、2B渠道和下沉市场均有较好的发展，新渠道业务呈现高速发展趋势(汪雅婷,米雨华,卢明远,范思,2021)。第四，在疫情防控期间，政府为了支持广州红日厨卫企业发展对企业进行了一定的补贴。使得红日电器公司所占的市场份额进一步的增加。3.企业现金流营运能力分析表三广州红日厨卫公司周转率分析表20232022202120202019应收账款周转率21.817.1914.0213.0511.9存货周转率3.733.213.53.443.74现金流量比率46.6113.6420.916.2716.66（1）根据应收账款周转率分析应收账款周转率是指广州红日厨卫企业在一定时期内应收账款转化为现金的平均次数。广州红日厨卫公司2019年至2023年的应收账款周转率呈上升趋势，说明红日电器公司应收账款回收速度逐年变快，资产流动性增强，说明在此期间广州红日厨卫公司旗下的燃气集成灶产品销量比较好，再次燃气集成灶行业对外投资回流也比较好，现金流比较充足，短期内可以获得较为充足的现金来面对企业所需要的各种各样的财务需求。（2）根据存货周转率分析存货周转率是评价和衡量广州红日厨卫企业购入存货、投入生产、销售收回等各环节管理状况的综合性指标。表中2020年比2019年降低了0.3，2022比2021降低了0.29说明该企业在疫情有大量的存货，燃气集成灶行业产品有些滞销，超市库存的商品出售不出去，必然导致广州红日厨卫原产商的商品也停滞，存货就堆积得越来越多，所以在此期间就会出现降低的情况(乔文博,幸嘉懿,岳昊然)。（3）根据现金流量比率分析现金流量比率是指经营活动现金净流入与资本支出、存货购置以及发放现金股利的比值。广州红日厨卫公司2019年至2023年的现金流量比率之和大于1，反映出企业经营活动现金流入大于日常需要，广州红日厨卫企业可以偿还债务减轻利息负担，扩大生产经营规模或增加长期投资。在疫情防控期间，燃气集成灶行业企业减少了日常所需的办公场所的开支，对外扩充业务也变得相应的减少，所需要偿还的利息负担也就变少了，所以，广州红日厨卫的现金流流入增加，红日电器公司在增资投资方面进行了相应了的减少(梅琪华,邱天佑,阴思远,阳泽,2023)。（三）广州红日厨卫公司现金流管理的问题做好现金流管理工作对广州红日厨卫公司的长期经营和健康发展有着非常重大的作用，然而在红日电器集团实际运营过程中，在广州红日厨卫公司现金流管理方面存在着资金使用效率低、财务风险偏高、缺乏战略性的现金流管理等问题。1.资金使用效率低面对日新月异的燃气集成灶行业市场，随着燃气集成灶行业越来愈多燃气集成灶企业的快速崛起，也有新的创业者选择了这个方面的创业，广州红日厨卫公司选择进行开发新产品来控制渠道，更多新的燃气集成灶产品闯入了人们的视野(盛明华,倪天翊,易天宇)。人们在购买产品的时候，不仅关注质量，也关注广州红日厨卫的产品的价格，所以广州红日厨卫公司并未收获更多的利润，但企业却陷入困境。广州红日厨卫公司由于缺乏战略性现金流管理，导致无法维持现金流的平衡与流动性，企业价值增长成为问题。2.财务风险偏高广州红日厨卫公司在不恰当的时间进行融资使得企业的现金流暂时的断裂。所以在现金流短缺的情况下，红日电器利用借贷进行了融资，持续的通货膨胀使企业对资金的需求不断增加，资金供应出现短缺，带来财务风险，企业所生产的燃气集成灶企业部分定价较高，使得部分产品常年滞销，大部分广州红日厨卫公司的人不愿意购买这类商品，使得红日电器企业的成本在浪费，资金却无法收回，引发资产流动性风险(史泽鑫,符凯文,银天佑,卫一凡,2021)。3.缺乏健全的现金流管理制度企业在获得现金流的时候，一般较大比例分给股东并进行相应的投资，还有一部分进行开发新产品，这样并不能将广州红日厨卫企业的现金流进行更好的分配。尽管如此，但广州红日厨卫公司的现金流管理体系仍然存在着缺陷，其资金链出现问题，与该企业的现金流管理有着密切的关系。广州红日厨卫公司现金流日常管理存在不足之处，体现在采购和销售生产部分，红日电器企业不得已选择了先付款后发货为其筹集部分资金，但由于广州红日厨卫公司的时间紧任务重，有些产品变成了废品，这样一来，现金流也在不断的浪费，红日电器的现金流无法及时与企业运行相结合，导致资金使用效率低下(黄一鸣,吴雨华,赵晨辰,周博文,2021)。三、广州红日厨卫企业现金流管理问题分析基于我国现行的政策和国情以及燃气集成灶行业的现实状况来说，此阶段的广州红日厨卫企业现金流管理中出现了以下三个问题。（一）盲目投资使得资金周转存在问题目前我国的燃气集成灶行业出现供给大于需求的状况，同行业之间的竞争较为激烈，很多企业甚至为了获取利益，不考虑燃气集成灶自身企业的经济状况和该项目是否可行，盲目进入另一种燃气集成灶行业投入，不进行市场调查，看市场是否饱和，就进行投资，使广州红日厨卫企业的资金进入以后就陷入了燃气集成灶行业同产品的排斥，使得不得不下架，如此一来，广州红日厨卫的很多流动资金被占用，红日电器企业流动资金的运转受到了限制，提升了企业的财务风险水平(钟雅婷,朱明远,曹思)。（二）企业财务风险的频频发生广州红日厨卫企业财务风险产生主要有内部与外部两个方面。内部财务问题是红日电器企业自身决策问题，在燃气集成灶行业企业领导人在选择进入燃气集成灶行业市场时经常会随波逐流，并不能将自身的优势很好的发挥。外部财务问题是经济环境、市场环境等给广州红日厨卫企业的财务都造成很大的问题，人们在选择红日电器公司时候会根据这些环境进行择优(廖文博,戴嘉懿,潘昊然,2021)。（三）现金流管理体系不完善我国大多数的燃气集成灶企业现金流管理都不完善。首先，企业管理层大多不重视管理会计，许多燃气集成灶企业并没有单独设立会计管理机构，对于内部部门分配，比较随意管理混乱；其次，广州红日厨卫企业缺乏系统的管理会计人才体系，并未请专业人员进行系统的培训；最后，红日电器现金流管理制度执行不严格，并没有按照国家规定的执行(袁晨熙,蒋琪华,宋天佑,谢雨)。四、燃气集成灶企业现金流管理的应对对策一个企业要进行现金流管理最重要的就是要先确立“开源节流”的思想，首先就是企业需要提高其经营水平，提高产品质量；其次进行科学合理的融资，使得企业的流动性得到保障；再次强调支出必须是要看流入的规模来确定的；最后广州红日厨卫企业集团投资方面应该给予积极的管控建议。总而言之，燃气集成灶企业要做好现金流的管控，主要是必须以现金流作为红日电器企业集团经营管理的核心，并从以下三个方面来举出应对策略。（一）加强企业获利能力，提升创造价值的能力首先燃气集成灶企业应该加大对燃气集成灶的研发，在保证产品质量的前提之下，超越同行燃气集成灶业的产品，打造更多的“明星产品”，开辟出新市场。其次，需要加强客户的关系，在保证原客源的基础上，尽可能地增加新的客源。根据供应商提供的原材料，对信用度、原料的品质、价格等进行分类，筛选几家供应商，与之达成一致的共同的战略，减少广州红日厨卫公司的采购的周期，保证原材料正常供应，保证原材料品质。燃气集成灶可以在不影响信用等级的情况之下，对相关的供应商延长应付账款，减少广州红日厨卫公司的现金流的流出，提升红日电器企业资金使用的效率。（二）减少财务风险的频发，提升企业现金流管理首先需要认真分析财务管理变化情况，提高广州红日厨卫企业对财务管理环境变化适应能力和应变能力，并及时看出其变化趋势及规律，同时制定适合的应变措施，适当调整财务管理政策，从而提高广州红日厨卫企业财务管理。其次，应该增强企业资产流动性，但是本红日电器企业是制造企业，需要更多的固定资产，所以在资产流动性中，红日电器企业要进行一定的利弊分析，以最低的成本避免因流动资金短缺而造成的损失(邹泰宁,熊华章,余俊杰,汤明辉,2021)。最后，广州红日厨卫企业应该提高财务决策的科学化水平，防止因为决策的失误而导致产生财务风险，并且还要充分考虑影响决策的各种因素，对各种方案要认真分析评价，从中选择最优方案，从而来规避财务风险。（三）完善健康的现金流管理制度，提升资金使用效率建立科学的预算指标体系是做好现金流管理的基础，应该让广州红日厨卫的管理者提高对现金流管理的认知，要立足于全红日电器集团的高度，详细调查研究，合理利用现金流量指标体系，将广州红日厨卫企业的战略预算目标进行科学的规划。首先应该充分了解企业运营所处的重要地位，使其能发挥真正的作用(童晨曦许一凡,郭凌霄,2021)。加强对广州红日厨卫企业现金流流向、流速以及流量等运用，并规范广州红日厨卫公司现金流管理工作，使现金流管理体系走向正轨(鲁泽宇,阮明华,梁天翊)。同时构建完整的财务管理制度，建立标准的现金流管理制度体系，增强广州红日厨卫企业应对风险能力。最后，广州红日厨卫企业也应该建立现金流管理监督机制，减少其对工作的隐蔽性，进一步规范红日电器公司现金流管理的具体业务，使其有效完成。结语就燃气集成灶企业而言，它所面临更加复杂多样的市场环境，如果想要在现行如此激烈的竞争环境下突破、发展，那么就需要借助更加有效的财务管理来实现。作为广州红日厨卫企业中运营管理重要的组成部分而言，财务管理在红日电器企业中占着极为重要的位置，现金流量的管理就是其中特别重要的一部分。但是，目前我国燃气集成灶行业现行的财务管理制度中，对现金流量的管理理论及实践涉及较少，需要更大程度地开发此制度的地步和水平，只是根据国家现有的燃气集成灶行业规定来进行资金开支范围、完善银行相关结算业务、制定内部管理体制等。虽然，现在有一些燃气集成灶企业是通过内部银行、现代科学的管理方法进行现金管理，但是效果却不尽如人意，并且，我国对燃气集成灶企业现金流量管理方面的研究并不多，这些都是直接学习国外的一些知识理论，在现金预算等方面并没有形成完整的管理体系，并不能直接成为适合我国情的一种财务管理制度，并不适合广州红日厨卫企业进行实践。所以在对大多数的燃气集成灶企业来看，企业必须要加强其对现金流量管理的深刻认知，加以重视并不断学习并积累相关的经验，将经验与实践相结合，及时地进行相应的调整，实现从理论到应用的转变。对于广州红日厨卫而言，企业只有充足的掌握足够的现金流，才可以在市场上取得相关的资源，为创造更好的价值打好深固的基础。本文以红日电器燃气集成灶有效公司为例，对广州红日厨卫公司的现金流管理现状进行了系统的分析。并结合自身的真实情况，从实际出发，制定出符合企业自身发展的现金流管理体系，为企业的长期发展做好基础工作。重视现金流管理，完善自身，建立新的免疫体系，才能真正地帮助企业渡过难关。参考文献[1]孙浩然,张文昊,王思.现金流量管理在企业财务管理中的重要性[J].会计师,2022(16):3-4.[2]李子轩,刘天翔,陈明哲,杨泽.加强企业现金流量管理的几项措施[J].商,2023(10):21[3]黄一鸣,吴雨华,赵晨辰,周博文.探究现金流量管理措施及其在企业财务管理中的作用[J]财经界(学术版),2021(04):210[4]钟雅婷,朱明远,曹思.现金流量管理在企业财务管理中的作用研究[J]经济研究导刊,2021(29):130-131[5]廖文博,戴嘉懿,潘昊然.企业现金流量管理浅析[J].中国国际财经(中英文):2021,(16)[6]袁晨熙,蒋琪华,宋天佑,谢雨.试析现金流量管理在财务管理中的应用[J]财经界(学术版)2021(08):81-82[7]邹泰宁,熊华章,余俊杰,汤明辉.企业现金流管理风险防范[J].合作经济与科技,2021(07):62-63[8]童晨曦许一凡