第五讲企业制度

第五讲企业制度第10章、第17章第3、4节一、

企业及其企业制度(第10章)二、

资本主义企业制度(第10章)三、社会主义企业制度

(第17章第3、4节)一、

企业及其企业制度

（一）企业：从事商品和劳务的生产经营，独立核算的经济组织。(笔记）例如，工业企业、农业企业、商业企业等。（二）企业制度1、含义：是指企业劳动者与生产资料结合的社会形式，是调节企业内工人与工人、工人与资本家、工人与企业家、企业家与资本家之间关系的各种社会规则.(147）

2、内容：企业制度是一个多层次的制度体系，它包括企业产权制度、分配制度和管理制度等内容。（147）

3、企业制度内容之间的关系（147）

产权制度是企业制度的基础，它表明了企业资本财产的来源归属及企业的财产组织形式，反映了企业的所有制性质。

3、企业制度内容之间的关系（147）

分配制度是支配企业收入分配的具体规则，它是企业产权制度的表现，有什么样的产权制度就会有什么样的分配制度。

3、企业制度内容之间的关系（147）

管理制度也是产权制度的实现形式，它表明了企业内部各个经济主体之间在企业经营过程中的权力安排。

企业制度的发展历史表明，至今为止，已经出现过3种较为典型的企业制度，即业主制、合伙制和公司制。其中，业主制和合伙制并称为古典企业制度，公司制即指现代企业制度。在研究公司治理的3种企业制度之前，必须先要弄清两个概念，即无限责任和有限责任的概念。

无限责任即无限清偿责任，是指业主不但以其投入到企业的财产对企业债务承担清偿责任，而且在企业资不抵债的情况下还要用其所拥有的其他私人财产继续偿还债务。

有限责任即有限清偿责任，是指业主仅以自己投入企业的财产为限对企业债务承担有限清偿责任。

4、企业制度的历史演进（149-154）

（1）个人业主制企业：是由单个资本家出资，完全归个人所有和控制的企业，这种企业在法律上称为自然人企业。（个体户)（149）

如：小型加工厂；零售商业、服务业等等；公司名称不得使用：有限，有限责任，公司字样，可以叫厂，店，部，中心，工作室等。优点是：产权明确，责权利高度统一，不需要双重纳税缺陷：一是企业的信用和资金来源有限；（怎么样进行扩张）二是承担无限的清偿责任；三是企业的寿命有限。

因此，随着生产社会化的发展，这种企业制度的地位逐渐降低。（149）

案例:我国中小企业平均寿命2.9岁

中国普遍存在“活不长”现象。据统计，世界500强的平均寿命是40岁至42岁，1000强的平均寿命是30岁。在中国集团公司的平均寿命7至8岁，中小企业平均寿命只有2.9岁。由于中国90%以上的企业是中小企业，据此推算，中国企业的平均寿命约3.5岁。（2）合伙制企业合伙制企业是由多个作为自然人的资本所有者共同投资，共同所有，共同经营，共同承担风险和分享利润的企业。（150）（2）合伙制企业

合伙制企业的特点：

第一，合伙人要承担无限的连带法律责任。第二，产权不明确，从而责权利不清楚。合伙制企业中个人的所有权（股份）是无法自由转让和出售的。

这也是历史上合伙制企业形式出现很早，却难以扩张和发展的原因。（3）股份公司制企业

股份公司是一种通过发行股票的方式把分散的和独立的单个私人资本组织起来统一经营的企业制度。(151)（3）股份公司制企业

其特点(P151)：第一，出资者的有限责任；第二，产权明确，而且可以得到有效保护（用手投票、用脚投票），资本可以股份化和自由转让；第三，产权集中，保证了决策效率；第四，实行两权分离，提高了管理效率。19世纪中叶以后，现代公司制企业得到了迅速发展，并成为主宰和控制国民经济的核心力量。

案例:中国平安再融资风波

2008年初来挣扎在“牛熊分界线”间的A股市场，遭遇了中国平安千亿元再融资方案后开始雪崩。按当时股价计算，融资规模可达1600亿元，创A股市场创建以来融资规模最高纪录。因此不可避免地被深陷再融资恐慌的股民们视为罪魁祸首，几乎落到了千夫所指的地步。

“用手投票”是法律赋予投资者的权力。但这种“用手投票”的权力在中国上市公司一股独大的股权结构面前显得十分苍白。上市公司的有关表决实际上只要大股东的一票就能搞定。所以，最后投资者的“用手投票”根本就起不到任何作用。正是由于“用手投票”根本就改变不了中国平安再融资的命运，所以投资者只能被迫选择“用脚投票”。今年1月18日中国平安的收盘价为98.21元，3月17日中国平安的股价更是跌破了60元大关，股价较再融资方案出台前暴跌了近40元/股，跌幅接近40%。而这就是投资者抛售中国平安股票“用脚投票”的结果。

二、

资本主义企业制度

教学要求

通过本部分的学习，掌握资本主义企业的本质；了解并分析现代股份公司的所有制和产权关系；跟踪在当代高新技术迅猛发展的条件下，企业组织形式和治理结构发生的一系列新的变化，启发同学正确分析和认识资本主义生产关系的局部调整。

(一）资本主义企业制度的

基本特征

资本主义企业制度是建立在资本主义生产方式的基础上的。其基本特征：(148)第一，资本主义企业是以资本与雇佣劳动的交换或劳动力的自由买卖为前提的。(劳动力获得人身自由;劳动者与生产资料分离)第二，资本主义企业的治理结构是以资本所有权为中心的，工人在资本家的监督和指挥下劳动，服从资本家的意志。第三，资本主义企业的分配制度是以剩余价值规律为基础的。(其中一部分产品价值支付给工人;尽可能占有剩余价值是根本动力)

（二）资本主义企业制度的

具体形式

资本主义企业制度经历了简单协作、工场手工业和机器大工业三个生产力的发展阶段。与之相适应:资本主义企业制度逐步形成了从个人业主制向公司制和其他社会化程度较高的企业制度的过渡。

(148)

（三）资本主义企业制度的

新变化(笔记）1、产权制度方面：（1）企业财产的来源：股权分散化P153

股权分散就是股东人数多，而且持有的股票少.优点：有利于产生权力制衡，缺点：容易降低公司的反应速度

如:新浪CEO三易其主,使得董事会是个妥协和博弈的场合;酒鬼酒重组困难（2）企业的财产组织形式：扁平化、小型化、虚拟化

（155---156）第一，企业组织结构扁平化。（155）企业组织形式正在从自上而下实现纵向命令和控制的多层级的管理转向减少中间层次的扁平式的结构。信息交流，主要是通过横向沟通和斜向沟通来实现的。

思考:组织结构扁平化难点在哪里?总经理事业部中层主管事业部中层主管中层主管职能部门职能部门职能部门职能部门事业部职能科室职能科室利润中心案例:事业部制组织结构投资决策中心成本中心（斯隆模型、M型结构）第二，企业组织的小型化。（156）为了提高竞争能力，许多大公司通过企业生产经营的流程再造进行减肥，压缩组织层次，砍掉非核心业务，将自己的资源集中到创造较高价值、拥有独特优势的核心业务上。传统企业观点:航母情结集中化战略:格力电器多元化战略:海尔集团第三，虚拟企业的出现。（156）虚拟企业，是指某一企业或若干企业以一种或多种的优势资源为核心，为实现特定的企业目标，仅保留企业中最关键的功能和职能部门，而将其它的功能和职能虚设，实现资源的最佳组合而建立起来的企业组织。

虚拟企业主要有以下几种类型：P156（1）网络虚拟企业指利用因特网和信息技术等先进技术提供商品和服务。如：网上购物、网上图书馆、网上订票（2）品牌型虚拟企业，以商品和服务品牌资源为核心，而虚拟掉生产等部分职能的企业。如NIKE（3）联盟型虚拟企业。又称战略联盟或竞争联盟，指具有资源优势互补的企业，契约结成的利益风险共享的松散型联合体。福特和马自达

2、管理制度方面：公司治理结构呈现利益相关者共同治理的趋势P157

公司治理结构，即以股东为核心的利益相关者之间的互相制衡关系的泛称。正式的契约：公司法；证券法；破产法；劳动法等等非正式的契约：指文化、社会习惯等等。如春节回家团聚，即是一种习俗一种文化力。股东大会、董事会、监事会、经理层公司治理结构内部分权、分责的

制衡关系（补充）

股东大会是股份公司的最高权利机构，股东通过这个机构来行使资本所有权规定的权益；（我国公司中存在的问题：小股东正常权益被剥夺）董事会是股东大会选举的股东代表组成的机构，执行股东大会的决议，负责处理公司重大经营管理事宜；（我国公司中存在的问题：两块牌子，一套人马）经理层由董事会聘任，负责组织企业日常生产经营管理；（我国公司中存在的问题：激励）监事会由股东代表和职工代表组成，对董事会和经理层的工作情况进行监督。（我国公司中存在的问题：监事不知事很难“监事”）利益相关者就是在某一企业里享有一种或多种利益关系，并与企业相互作用、相互影响的个体或群体。（157）

在现代商业社会中，有众多的个体或群体是企业的利益相关者：

一是内部相关者，包括股东和雇员。二是外部相关者，包括消费者、供应商、社区成员和政府等。利益相关者共同治理的要求（158）

（1）企业决策要考虑相关者的行为；（2）公司董事会要由一部分外部相关者进入；（如，独立董事：制约控股股东的权力）（3）各种代表相关者利益的机构在起作用；（如，工会）（4）促使企业建立一种新的商业道德（诚信、公平、敬业）。（三聚氰胺到次贷危机、雀巢国内外双重标准等等）3、分配制度方面：实行分享制和

股票期权制20世纪70年代以后，资本主义企业中开始实行“分享制”，试图把企业职工的利益与企业的经营效益、企业的长期发展联系在一起。（159）

“分享制”在现代公司中的实践主要有“职工持股制度”和“利润分享制”。

理论依据：1、人力资本理论2、行为科学理论（1）工人不是经济人，而是社会人；（2）人的态度、情感等非经济因素决定人们的行为；（3）工作群体等非正式组织影响工作态度。

“职工持股制度”

ESOP是职工凭借拥有部分股权而参与企业剩余利润分配。（主要可分为福利型、风险型和集资型）

（159）“利润分享制”

是职工无股权，实际上是年终根据企业利润实现情况而发放奖金。（159）20世纪90年代以后，股票期权制度作为对公司高级经理的激励机制在美国等西方发达国家广泛推行。

股票期权：公司董事会（委托人）给予某些高层管理人员（代理人）在一定时期内按某种协议价格购买一定量本公司股票的权利。（159）双鹭药业激励行权7高管账面浮盈逾1.3亿元

双鹭药业的股权激励方案于2006年5月16日通过，股票期权总数为540万份，授予7名高级管理人员。高管以每股2.94元的价格获得了201.6万股双鹭药业股票。按昨日双鹭药业收盘价48.49元计算，此次5人行权的这部分股票市值已达到97775.584万元。加上之前已完成的首次行权股份数量，7名激励人员的账面浮盈已达到1.3665亿元。4、企业目标：多元化

企业的命运不再取决于不惜一切代价追求利润，而是越来越多地取决于商业行为的廉正性与可信度，以及对整个社会的责任感。（有形资产、无形资产同样重要）企业目标的历史变化1930年代之前，强调企业的唯一目标就是利润；1930年代至1960年代倡导企业也要对顾客、员工、供货商、债权人及所在社区负责；1960年代后，则更多地主张企业应该参与解决社会问题，回馈社会；今天，比尔·盖茨甚至认为，获得社会认同是一件比获得财富更重要的事。（即要富又要贵）

美国有句名言：“要靠做好事成功”。这实际上也是美国企业精神的重要组成部分。许多美国人在决定自己是否享受某一企业的服务时，也要看其道德形象。这从广告上就可以看出来。越来越多的企业，在广告上只字不提自己产品的性能，而反复鼓吹自己如何保护环境、如何资助第三世界。你可以说道德被市场化了，也可以说市场被道德化了。《特别关注》2009年第10期。阿里巴巴总裁马云对他那些手握数百万美元股票的员工说:“金钱和财富是两种不同的概念。如果你有钱，但却没有将这些钱转化成提升你自己或他人幸福程度的经历，那么你只不过拥有许多符号和一堆彩纸而已。”马云用行动支撑自己的诺言。阿里巴巴集团计划投入500万美元，为四川和内蒙古农民以及小生意人提供小额贷款。阿里巴巴的捐款是中国企业对慈善事业态度发生转变的最新例证。《纽约时报》以“在中国，慈善作为一种新的衡量标杆”为题，对中国的这个民间慈善业发展的新趋势进行了报道。（《羊城晚报》2009年9月24日）三、

社会主义企业制度

(第17章第3、4节)教学目的和要求

通过本部分的学习，明确社会主义市场经济的企业制度，使同学们正确理解中国国有企业在发展中遇到的困难和问题，探讨国有企业改革的目标和途径。

(一）社会主义企业制度的基本特征1、计划经济体制下，企业制度的基本特征不同的经济体制，存在着不同的企业制度（279）自然经济：自给自足性质的“个体”或“个体单位”；市场经济：在社会分工基础上形成的以市场交易为纽带、面向市场并接受市场调节的“个体”或“个体单位”；传统的社会主义计划经济：面向政府计划并受政府直接控制的“个体”或“个体单位”。P279

从严格意义上讲，在社会主义传统计划体制中，根本不存在本来意义上的企业。

2、市场经济体制下，企业制度

的基本特征(280）第一，自主经营，即企业拥有经营的自主权。在法律许可的范围内，有权决定自己的经营方向和经营目标，有权决定经营什么、经营多少和怎样经营，有权按效益最优化原则配置资源等。政府不得直接深入企业内部干预企业的合法经营。

第二，自负盈亏，即在扣除成本、税收后的盈利归企业所有，亏损由企业自己负责。当然，在市场经济国家，针对特殊情况，对个别行业的企业给予必要的扶持甚至补贴，但这种扶持和补贴是有限的，不会在根本上改变自负盈亏的市场制度。如：城市交通；农业重点项目；政府对航空市场扶持等等

第三，自我发展，即企业规模的扩展、经营链条的延伸、跨行业甚至跨国经营，都取决于企业自身能力并由企业根据市场状况及其预期的获利空间自主决策。企业投资资金主要靠自我积累，或主要凭借自身能力或信誉通过直接融资、间接融资途径获得。直接融资：债券融资与股票融资

间接融资：银行短期贷款

第四，自我约束，即企业自觉地约束自己的行为。市场经济中的企业，在必须接受相关的法律约束、市场交易规则的约束、政府规制的约束、市场道德秩序的约束。

如：合同法，专利法，商标法等等排污指标要“花钱买”

“四自”的关系（281）市场经济中的企业只有具备自主经营、自负盈亏、自我发展和自我约束这四个方面的基本特征，才能成为真正的市场经济活动主体，其中自负盈亏是核心。企业不能自负盈亏，就不可能自我发展，更不可能形成自我约束的机制，自主经营也难实现。

（二）形成市场经济企业基本特征的前提条件（281）必须要有明确的产权，并在明确产权基础上进一步明确投资主体。产权：由法律承认并保护的人对物的权利。“公有地悲剧”现象假设一个村庄划出一块公共区域让村民放牧牲畜。所有村民都有购买牲畜的动机，因为能在公共区域免费放牧。在极端情况下，导致谁都不能放牧，这就是典型的“公有地悲剧”现象。包括我国草原沙漠化现象为什么学校教室里的电脑会有很多病毒？为什么学校洗手间的水龙头会设置成感应的？（三）国有企业管理体制改革1、计划经济体制下国有企业管理体制的弊端（282）第一，产权不清；虽然采取国家所有制形式，但具体由谁承担责任，在实际经济运行中不具体、不确定，无法形成有效的委托—代理关系，不能形成有效的激励—约束机制。“摸清家底”

第二，政企不分；

包括：1、要素供给的行政配给制；2、经营管理者的行政任命制3、企业产品的调拨制4、企业利润的统收统支制

第三，责、权、利不明；企业与政府之间；企业与企业之间；企业内部的相关利益者之间，责、权、利的不明确、不统一。（大锅饭现象）第四，管理不科学。由于行政管理代替企业管理，企业缺乏创新和管理动力，形成不了科学管理的制度。由于这些弊端的存在，所以到改革开放之前，国有企业管理体制僵化，经营机制呆滞，企业和广大职工群众的积极性、主动性、创造性受到严重压抑，所以必须进行改革。

2、国有企业改革的基本历程

（283）

第一阶段：放权让利阶段（1979－1983年）。

放权:就是主管政府部门向所管企业下放部分权力,扩大企业自主权;让利:就是提高企业利润留成比例,以扩大企业自主支配的财力,增强企业的动力.

第二阶段：税利改革和进一步扩大企业自主权阶段（1983——1987年）。“利改税”“拨改贷”国有企业将原来的上缴利润的形式改为缴税的形式;企业资金来源由原来的财政无偿拨付改为向银行借贷.第三阶段：基于“两权”分离理论上的承包经营责任制推行阶段（1987－1992年）。即国家对生产资料所有权不变的前提下,所有权和经营权分离.第四阶段：建立现代企业制度阶段（1993年—今）。即适应市场经济和社会化大生产要求的、产权清晰、责权明确、政企分开、管理科学的企业制度。

3、国有企业改革的目标（284）

建立产权清晰、政企分开、责权明确、管理科学的现代企业制度。现代企业制度，也称现代公司制度，其基本的形式是股份制。

4、实现国有企业改革目标的关键形成有效的公司治理结构（284）公司治理结构，即以股东为核心的利益相关者之间的互相制衡关系的泛称，其核心是