慈善组织保值增值投资活动指引

1慈善组织保值增值投资活动指引本标准规定了慈善组织保值增值投资活动指引的术语和定义、投资原则、岗位职责、投资管理、风险管理和责任归属。本标准适用于顺德区慈善组织保值增值投资活动。2规范性引用文件下列文件对于本文件的应用是必不可少的。凡是注日期的引用文件，仅所注日期的版本适用于本文件。凡是不注日期的引用文件，其最新版本（包括所有的修改单）适用于本文件。GB/T36379民间金融资产评价指标分类3术语和定义下列术语和定义适用于本文件。3.1投资活动通过直接购买资产管理产品、直接进行股权投资或委托投资的一种活动。3.2投资负面清单明确规定不得进行投资活动的范围。4投资原则应当遵循合法、审慎、安全、有效的原则。5岗位职责5.1执行部门负责投资活动中的实施部门，一般由秘书处来执行，职责如下：a)组建投资顾问委员会或委托专业顾问机构；b)根据保值增值投资需求与投资委员会或顾问机构制定投资方案及初步评估；2c)上报决策部门；d)根据决策结果实施并负责过程监督；e)及时跟进过程，异常情况及时预警。5.2决策部门负责投资活动的审议与决策，为投资活动的最高决策部门，职责如下：a)确认顾问部门；b)审议投资方案或重大投资方案；c)授权执行部门或相关部门执行方案；d)授权执行部门执行方案中遇到财产损失和投资损失的投资决策；e)确定顾问部门人员构成、聘任和辞退；f)其他认为必要进行决策的投资事项。5.3监督部门负责投资活动监督与检查，职责如下：a)对投资行为实施监督；b)发现异常及时向决策部门报告并提出纠正意见；c)列席投资委员会及投资活动决策部门会议，对投资决策过程进行监督。5.4顾问部门由决策部门批准成立的投资顾问委员会或者委托的投资顾问机构承担，根据投资需求其职责如下：a)根据投资要求征集投资方案及初步评估，并提供相关专业建议；b)根据决策部门的投资决策指导执行部门实施投资项目；c)对投资过程异常情况及时提出预警建议；d)理事会授权的其他职责。6投资管理6.1投资实施流程投资实施流程见附录A。6.2投资准备确保年度慈善活动支出符合法定要求和捐赠财产及时足额拨付，可开展投资活动。6.3征集投资方案6.3.1投资活动项目投资活动项目包括：a)直接购买银行、信托、证券、基金、期货、保险资产管理机构、金融资产投资公司等金融公司发行的资产管理产品；b)通过发起设立、并购、参股等方式直接进行股权投资；3c)将资产委托给受金融监督管理部门监管的机构进行投资。6.3.2重大投资活动按投资金额确定重大投资活动范围主要包括如下：a)单次投资总额超过总资产10%；b)常规投资占50%的资金；c)参考区间分类。6.3.3风险分类按投资风险分类如表1。表1风险分类政府债券、中央银行票据、金融债券和货币市场企业债券、资产支持证券、信托、债券市场基金、权益类型基金、出资或投资举办与机构使命密切相关的社会团体和民办非企业单位等非营利机构和底层资产清6.3.4投资负面清单列入投资负面清单中的投资活动包括如下：a)直接买卖股票；b)直接购买商品及金融衍生品类产品（远期和限期的项目）；c)投资人身保险产品；d)以投资名义向个人、企业提供借款；e)不符合国家产业政策的投资（如产能过剩产品）；f)可能使本组织承担无限责任的投资；g)违背本组织宗旨、可能损害信誉的投资；h)非法集资等国家法律法规禁止的其他活动；6.3.5投资方案执行部门按照投资需求负责提供投资方案，投资方案应包括如下内容：a)投资机构资质；b)投资金额/最大投资额度；c)投资标准；d)投资期限；e)投资收益率；4f)投资风险；g)底层资产类别；h)检查投资经营情况的方式。6.3.6投资选择应依据本组织资金状态选择适宜的金融机构进行投资，选择资信状况、账务状况良好，盈利能力强、无不良诚信记录的专业金融机构为受托方。6.4投资评议6.4.1分析投资前进行投资分析，包括如下内容：a)投资对应的民间金融机构进行分析时宜按GB/T36379中相应的投资机构评价指标进行分析；b)根据投资目标来匹配投资产品，进行审慎风险分析；c)对投资进行可行性分析。6.4.2评议应选择不少于三家金融机构提交的投资方案，由执行部门及顾问部门对金融机构的投资方案进行专业评议，并给出评估意见。6.5投资决策6.5.1决策部门结合顾问部门评估意见确认投资方案。6.5.2在符合投资审批流程后或会议通过决策后，应在投资项目报告上签署审核意见并签字确认。6.5.3重大投资方案应当经决策部门组成人员三分之二以上同意。6.6投资实施由执行部门实施投资活动。6.7投后管理6.7.1执行部门应以季度为单位，向决策部门及监督部门出具定期报告，披露报告期内投资以及相应的损益情况。6.7.2执行部门以季度或半年度为单位，根据6.3.1的投资活动项目进行检查投资经营情况（检查内容参见附录B）并出具检查报告向决策部门及监督部门汇报。6.8投资终止有下列情形之一的，投资项目终止：a)投资期限届满时；b)投资文件规定的终止事由出现；c)投资的存续违反投资目的；d)投资目的已经实现或者不能实现；e)投资项目方协商同意；5f)投资项目被撤销或被解除。6.9档案管理投资活动的决策、执行和管理等材料的存档应设立为专项档案，保存时间不少于20年。7风险管理7.1建立风险准备金7.1.1应建立投资风险准备金制度。7.1.2从上一年总收入中提取一定比例的资金作为投资风险准备金。7.1.3风险准备金的使用应经决策部门批准。7.2风险评估7.2.1内部评估对长期投资、股权投资项目由专业机构或委托专业机构每年至少一次的对项目整体运行情况进行阶段性评价，包括下列内容：a)项目的投入情况、被投资单位的运营情况、投资项目的市场前景；b)项目结束后对项目整体情况进行后评价，包括项目的执行情况、收益、作用和影响。7.2.2外部评估执行部门应按周期索取得受托方的理财报告，并向决策部门及监督部门汇报。7.3风险防范与止损7.3.1应在投资前设定止损限制，止损率按投入的本金率计算宜设定为8%-10%。7.3.2执行部门在投资项目发生异常情况或资本市场出现重大波动等状况时，应及时向决策部门及监督部门报告。7.3.3对投资项目发生亏损达到投资本金的止损限制时，执行部门应及时向决策部门汇报并提出止损意见。7.4投资提前终止决策部门或被授权的部门在投资项目（包括重大投资）出现以下情形之一时，可决策终止投资项目：a)投资项目亏损达到投资本金的止损限制时；b)投资项目可能会影响本慈善组织宗旨和声誉的；c)金融机构/或委托第三方投资公司主体资格缺失或者被司法机关追究刑事责任的；d)理事会认为应当终止的；e)其他应当终止的情形发生的。8责任归属68.1投资损失下列行为之一造成投资损失的，应被认定为构成投资损失：a)在投资过程中有弄虚作假行为的；b)投资项目实施过程中有工作疏忽的；c)投资项目实施过程中，为私人谋取利益造成经营亏损的；d)其他造成投资损失的行为。8.2投资损失责任理事以及相关成员，在开展投资活动时有违反相关法律法规、本慈善组织的章程和办法的行为，致使财产损失的，应当在各自的职责范围内承担相应责任。8.3投资损失免责8.3.1投资活动符合相关法律法规、章程和本慈善组织的投资管理制度。8.3.2在投资业务操作流程中各岗位责任人已按规定履行自己岗位应尽的职责，尽到了忠实、勤勉、谨慎义务，并尽到了止损义务的，以及存在以下情形，决策理事以及相关人员不承担责任：a)因技术水平的限制而不能发现投资方案的缺陷或者无法准确预测、有效避免损失的；b)在投资出现异常时及时提交异常报告的。7（规范性附录）投资实施流程A.1给出投资实施流程图投资实施流程图见图A.1。图A.1投资实施流程图8（资料性附录）投资活动检查B.1投资活动检查给出了投资活动的监督检查，检查内容主要包括：a)检查投资业务相关岗位人员的设置情况；b)投资授权批准制度的报告情况，检查投资业务的授权批准手续是否健全，是否存在越权审批行c)投资计划的合法性，检查是否存在非法投资的现象；d)投资活动