个人理财规划期末总结

一、名词解释1、教育负担比教育负担比是衡量教育开支对家庭生活影响的重要指标，其测算公式是目前子女教育金费用÷家庭目前税前收人×100%负担比=教育支出/家庭收入如一年大学教育支出为2.5万，家庭收入为5万。负担比=2.5/5=50%提示：负担比高于30%，即应早日进行子女教育规划（存款吗？）客户冯先生有一个女儿，刚刚考入国内某著名大学。女儿正式入学之前，冯先生计算了一下女儿读大学一年的费用，主要包括：全年学费12000元，住宿费3000元，日常各项开支预计每月1000元，以全年10个月计，共需10000元。预计冯先生和太太全年税后收入80000元。则对于冯先生家庭，届时教育金费用＝学费＋住宿费＋日常开支＝12000+3000+10000＝25000元教育负担比=届时子女教育金费用/家庭届时税后收入×100%＝25000/80000×100%＝31.25%通常，如果预计教育负担比高于30%，就应尽早进行准备。2、教育规划的原则目标合理提前规划定期定额稳健投资（一）理财目标的设定要切合实际，角度宽松

（二）提前规划、适量积累

（三）充分利用定期定额计划来实现子女教育基金的储蓄

（四）投资时注意以稳健投资为主，不要太冒风险

子女教育金规划的重要原则：父母的期望与子女的兴趣能力可能有差距，应以较宽松角度使准备的教育金可因应未来子女不同的选择。宁可多准备，届时多余的部分可留做自己的退休准备金使用，因为子女高等教育金阶段与准备自己退休金的黄金时期高度重迭，避免全力投入子女教育金时忽略自己的退休金。利用子女教育年金或10-20年的储蓄险准备部分子女教育经费，至少子女考上大学时，这部分学杂费已经强制储蓄，不会造成无法弥补的遗憾。子女教育规划一般原则：1、及早规划，避免子女大学教育与退休重叠，牺牲退休生活品质。2、距离时间长时可选择投资收益和风险相对较高的产品，时间可以平衡波动。距离时间短，可选择存款和中短期债券，以确保本金安全。3、要从宽规划，考虑要择校或上私立；4、幼时简，青少年奢。（消费不可逆）5、要配合保险规划，子女教育金为应保额。3、青年家庭的理财核心策略C4、理财规划步骤下列关于理财规划步骤正确的是（

A

）。

A、建立客户关系、收集客户关系、分析客户财务状况、制定理财计划、实施理财计划、持续理财服务

B、收集客户信息、建立客户关系、分析客户财务状况、制定理财计划、实施理财计划、持续理财服务

C、建立客户关系、收集客户信息、制定理财计划、分析客户财务状况、实施理财计划、持续理财服务

D、建立客户关系、分析客户财务状况、收集客户信息、制定理财计划、实施理财计划、持续理财服务

5、理财规划的最终目标理财规划的最终目标是要达到（

D

）。

A、财务自主要功能

B、财务安全

C、财务自主

D、财务自由

6、财务自由财务自由度临近退休，生息资产（包括退休金）的利息收益应足以维持退休后的各种生活开支，这时财务自由度为1工作期间，财务自由度应从较低水平逐渐提高，向1靠近。7、现金等价物现金等价物通常是指流动性比较强、价值变动风险很小、易于转换成已知金额现金的资产都可视为现金等价物。

一般包括：活期储蓄、各类银行存款和货币市场基金等金融资产。8、住房支出种类住房消费买房租房住房投资9、理财规划的定义理财规划是指针对个人或家庭发展的不同时期，依据收入、支出状况的变化，制定财务管理的具体方案，实现各个阶段的目标和理想。10、住房消费贷款的最高贷款额度▲可负担首付款=目前净资产在未来买房时的终值+以目前年收入为年金在未来购房时的年金终值×年收入中可负担首付比例的上限；▲可负担房贷=以未来购房时年收入为年金的年金现值×年收入中可负担贷款的比率上限；▲可负担房屋总价=可负担首付款+可负担房贷；▲可负担房屋单价=可负担房屋总价/需求平方米数11、税收筹划通过对纳税主体的涉税事项事先安排，达到少缴税和递延纳税目标的规划活动。12、现金规划是为了满足个人或家庭短期需求而进行的管理日常现金及现金等价物和短期融资的活动，其核心是建立应急基金（紧急储备基金），保障个人和家庭生活质量和状态的持续性、稳定性的管理。13、理财理财（Financialmanagement）即对于财产（包含有形财产和无形财产=知识产权）的经营。多用于个人对于个人财产或家庭财产的经营，是指个人或机构根据个人或机构当前的实际经济状况，设定想要达成的经济目标，在限定的时限内采用一类或多类金融投资工具，通过一种或多种途径达成其经济目标的计划、规划或解决方案。在具体实施该规划方案的过程，也称理财。14、纯粹风险只有损失机会而无获利可能的风险商业保险公司往往只对纯粹风险承保。15、保险利益保险利益，是指投保人或者被保险人对保险标的具有的法律上承认的利益。所谓保险利益，指投保人或被保险人对保险标的具有的法律上认可的利益，又称可保利益。保险利益产生于投保人或被保险人与保险标的之间的经济联系，它是投保人或被保险人可以向保险公司投保的利益，体现了投保人或被保险人对保险标的所具有的法律上承认的利害关系，即投保人或被保险人因保险标的遭受风险事故而受损失，因保险标的未发生风险事故而受益。保险标的发生保险责任事故，被保险人不得因保险而获得不属于保险利益限度内的额外利益。16、投机风险二、计算题17、企业年金例：张先生所在公司较早地建立了企业年金计划。按照该计划规定，张先生个人缴费是其当期薪酬总额的4%，公司实行对等缴费，张先生缴费20年，该计划委托金融机构进行投资理财的净回报率在3%左右，假设张先生的缴费工资为2800元。计算张先生的企业年金积累情况。月供款额=2800×0.04×2=112×2=224（元）年供款额=224×12=2688（元）总积累额=72227.57元（n=20,i=3,PMT=2688,PV=0,FV=?）因此，张先生退休时的企业年金个人账户资产是72227.57元。18、年金复利终值计算复利的终值：F＝P×(1＋i)n=P×(F/P，i，n)其中，(1＋i)n称为复利终值系数，用符号(F/P，i，n)表示。例如：(F/P，6％，3)表示利率6％、期限3期的复利终值系数。例子企业投资某项目，投入金额128万元，项目投资年收益率为10%，投资年限为5年，收益可累积入本金，在最后一年收回投资额及收益，则企业的最终可收回多少资金？方法一：F=1280000×(1+10%)5=1280000×1.61=2061440(元)方法二：F=P×(F/P，i，n)=1280000×(F/P,10%,5)

=1280000×1.6105=2061440(元)19、等额本息和等额本金还款计算20、养老规划例1、赵先生现年40岁，妻子35岁，预计60岁退休，目前家庭5人共同生活，退休后2人生活退休后赵先生夫妇估计每年可以从社会保障体系领取45000元，从退休金计划中得到20000元，其他收入21353元；假设他能活到80岁，n=20年，退休金报酬率r=8%，费用上涨率c=5%，实质利率i=3%=8%-5%，查表，n=20，i=3%的年金现值系数14.877例2、（一）老李今年40岁，打算60岁退休，考虑到通货膨胀的因素，退休后每年生活费大约需要10万元（岁初从退休基金中提取）。老李预计可以活到85岁，老李拿出10万元储蓄作为退休基金的启动资金（40岁初），并打算以后每年年末投入一笔固定的资金。老李在退休前采取较为积极的投资策略，假定年回报率为9％，退休后采取较为保守的投资策略，假定年回报率为6％。1.老李退休后余年为（）年A.24B.25C.26D.272.老李在60岁的时候需要准备（）元退休金才能实现他的养老目标。A.560441B.1355036C.1255036D.15550363.老李拿出10万元储蓄作为退休基金启动资金（40岁初），到60岁退休这笔储蓄会变成（）元。A.560441B.1355036C.1255036D.15550364.由于老李有10万元储蓄作为退休启动资金，不考虑退休基金的其他来源，那么老李在60岁时退休基金缺口是（）元A.1555036B.1255036C.560441D.7945955.计算老李每年还应投入（）元资金才能弥补退休基金缺口。A.1555036B.1255036C.15532D.7945956.若老李将10万元启动资金用于应付某项突发事件，则老李需要修改自己的退休规划。若假设老李希望保持退休后的生活水平，那么老李需要增加每年对退休金的投入额，新的每年投入额是（）元A.1555036B.1255036C.26486D.794595例3、上官夫妇目前均刚过35岁，打算20年后即55岁时退休，估计夫妇俩退休后第一年的生活费用为8万元，（退休后每年初从退休基金中取出当年的生活费用）。考虑到通货膨胀的因素，夫妇俩每年的生活费用预计会以年4%的速度增长。夫妇俩预计退休后还可以生存25年，现在拟用20万作为退休基金的启动资金，并计划开始每年年末投入一笔固定的资金进行退休基金的积累。夫妇俩在退休前采取较为积极的投资策略，假定年回报率为6%，退休后采取较为保守的投资策略，假定年回报率为4%。（1）上官夫妇的退休资金需求折现至退休时约为？（2）目前，上官夫夫妇手中的20万元资金若以6%的速度增长，20年后即夫妇55岁初的时候会增长为？（3）要满足退休后的生活目标，同时考虑到目前20万元资金的增长，上官夫妇还约需准备多少资金，才能满足退休后的生活需要（忽略退休后的收入部分）（4）为弥补退休基金缺口，上官夫妇采取每年年末定期定投的方法则每年年末约需投入多少？（5）若上官夫妇每年的结余没有这么多，二人决定将退休年龄推迟5年，原80000元的年生活费用按照年4%的上涨率上涨，这笔资金5年后会增长为？（6）由于推迟了年龄，上官夫妇退休基金共需约？（7）上官夫妇35岁初的20万元资金到60岁初约？投资收益率6%（8）根据（6、7）的计算结果，上官夫妇退休后的基金缺口约为多少？（不考虑退休后的收入情况）（9）如果采取退休前每年末定期定投的方法，期限25年，投资收益率为6%，为弥补退休基金缺口，每年年末还约需投入？（1）200万元（2）642417元（3）1358573元（4）36932元（5）97332元（6）1946640元（7）858374元（8）1088266元（9）19836元21、论述进行理财规划的意义1.必要的资产流动性。个人持有现金主要是为了满足日常开支需要、预防突发事件需要、投机性需要。个人要保证有足够的资金来支付计划中和计划外的费用，所以理财规划师在现金规划中既要保证客户资金的流动性，又要考虑现金的持有成本，通过现金规划使短期需求可用手头现金来满足，预期的现金支出通过各种储蓄活短期投资工具来满足。2.合理的消费支出。个人理财目标的首要目的并非个人价值最大化，而是使个人财务状况稳健合理。在实际生活中，减少个人开支有时比寻求高投资收益更容易达到理财目标。通过消费支出规划，使个人消费支出合理,使家庭收支结构大体平衡。3.实现教育期望。教育为人生之本，时代变迁，人们对受教育程度要求越来越高。再加上教育费用持续上升，教育开支的比重变得越来越大。客户需要及早对教育费用进行规划，通过合理的财务计划，确保将来有能力合理支付自身及其子女的教育费用，充分达到个人（家庭）的教育期望。4.完备的风险保障。在人的一生中，风险无处不在，理财规划师通过风险管理与保险规划做到适当的财务安排，将意外事件带来的损失降到最低限度，使客户更好地规避风险，保障生活。5.合理的纳税安排。纳税是每一个人的法定义务，但纳税人往往希望将自己的税负减到最小。为达到这一目标，理财规划师通过对纳税主体的经营、投资、理财等经济活动的事先筹划和安排，充分利用税法提供的优惠和差别待遇，适当减少或延缓税负支出。6.积累财富。个人财富的增加可以通过减少支出相对实现，但个人财富的绝对增加最终要通过增加收入来实现。薪金类收入有限，投资则完全具有主动争取更高收益的特质，个人财富的快速积累更主要靠投资实现。根据理财目标、个人可投资额以及风险承受能力，理财规划师可以确定有效的投资方案，使投资带给个人或家庭的收入越来越多，并逐步成为个人或家庭收入的主要来源，最终达到财务自由的层次。7.安享晚年。人到老年，其获得收入的能力必然有所下降，所以有必要在青壮年时期进行财务规划，达到晚年有一个“老有所养，老有所终，老有所乐”的尊严、自立的老年生活的目标。8.财产分配与传承。财产分配与