光伏行业分析报告

光伏行业分析报告随着全球能源短缺和环境污染问题日益突出，太阳能光伏发电因其清洁、安全、便利、高效等特点，已成为世界各国普遍关注和重点发展的新兴产业。近年来全球光伏产业迅猛发展,产业规模不停扩大，产品成本持续下降。全球太阳能电池产量为37．2GW，是2００4年（1．2GW）的３1倍，组件价格由２0０0年的4．5美元／瓦下降到的1．7美元/瓦；2０１１年多晶硅产量为24万吨,是２0０４年（２.5万吨)的9.6倍，价格由最高点47５美元／公斤下降到20１1年终的25美元／公斤。与此同时,受益于国内有关产业政策的出台和各项技术的突破，我国光伏行业得到快速发展，已成为国内为数不多的、能够同时参加国际竞争、并有望达成国际领先水平的行业。一、我国光伏产业概况及发呈现状(一）产业概况1．产业规模快速提高，市场占有率稳居世界前列2０0６－,我国太阳能电池产量以超出１00%的年均增加率快速发展。200７-持续四年产量世界第一，20１0年太阳能电池产量约为1０GＷ,占全球总产量的5０%。我国太阳能电池产品90%以上出口,２０出口额达成2０2亿美元。2．掌握核心材料生产技术，产业基础逐步牢固“十一五”期间,我国投产的多晶硅年产量从两三百吨发展至4.5万吨,光伏产业原材料自给率由几乎为零提高至5０%左右,已形成数百亿元级的产值规模。国内多晶硅骨干公司已掌握改良西门子法千吨级规模化生产核心技术,规模化生产的稳定性逐步提高。3．主流产品技术与世界同时,产品质量稳步提高现在我国晶硅电池占太阳能电池总产量的95%以上。太阳能电池产品质量逐年提高，特别是在转换效率方面，骨干公司产品性能增加较快，单晶硅太阳能电池转换效率达成17-1９%，多晶硅太阳能电池转换效率为15-1７％，薄膜等新型电池转换效率约为6－8%。4．生产设备制造能力不停提高，本土化水平不停提高国产单晶炉、多晶硅铸锭炉、开方机等设备逐步进入产业化，占据国内较大市场份额。晶硅太阳能电池专用设备除全自动印刷机和切割设备外基本实现了本土化并含有生产线“交钥匙”的能力。硅基薄膜电池生产设备初步形成小尺寸整线生产能力。我国光伏专用制造设备销售收入超出40亿元人民币，出口交货值达成1亿元人民币。5.国内光伏市场逐步启动，装机量快速增加我国已相继出台了《太阳能光电建筑应用财政补贴资金管理暂行办法》和《有关实施金太阳示范工程的告知》等政策,并先后启动了两批总计2９0兆瓦（ＭW）的光伏电站特许权招标项目。截至底,我国累计光伏装机量达成3．7ＧW,当年新增装机容量达成2.9GW,同比增加50０%。（二)发呈现状整体来看,在通过持续数年的高速增加后来,光伏行业脚步开始放缓,行业利润下降。20１1年以来，在光伏行业的快速扩张和市场相对缓慢的发展速度双重作用下,光伏市场整体走弱趋势明显，在美国上市的中国光伏公司股价几乎全部下跌，国内光伏厂家有近70％倒闭或处在停产状态,近2０%厂家生产负荷局限性50%，行业危机已然显现。国际方面,全球光伏行业加速洗牌，国外光企不停破产。补贴日益下调、价格持续下跌,让从诞生就需要依靠政府补贴的太阳能行业日子越发艰难。曾经辉煌的光伏巨企终于不堪重负一种个倒下。,继Solarhybrid、ＳolａｒＭｉｌｌｅｎniuｍ和Sｏloｎ后,德国Q-CELLＳ也申请了破产保护，成为德国第四个申请破产保护的太阳能公司,反映出全球太阳能行业正在经历着震荡与洗牌。国内方面，２01１年4月开始入冬的光伏行业至今仍在探底。从产业链看,入冬快速从下游组件传导至上游多晶硅,有关生产设备所受影响稍稍滞后。9月上市的京运通近期公布财报显示,２0三季度至２0一季度,净利润逐季下滑。同样主产晶硅生产设备的天龙光电，20１1年第四季度亏损2261.61万元，２0一季度亏损1417.８万元,业绩同比下降142.55％。国内率先突破晶硅炉设备生产技术的精功科技，201１年有关订单下降35.32％。产能急骤扩张，而重要市场欧洲受债务危机影响一蹶不振,造成产能运用率极低，是多晶硅生产设备公司业绩骤降的根本因素。现在，多晶硅售价在2３美元/公斤左右,而国内绝大部分公司生产成本为40至５０美元/公斤，也即开工就亏损。新光硅业是国内较早一批生产多晶硅的公司，从2０11月开始停产至今。2０１2年5月18日,美国商务部对原产于中国的光伏产品做出了“反倾销”初裁决定，输美太阳能光伏产品将被课以重税(3１．１4％至２49．９6%)。这是自３月21日美国商务部公布处罚性征收中国光伏公司“反补贴”税初步裁定成果之后中国公司遭受的又一次打击,金融危机造成国际市场需求萎缩、行业遭遇寒冬背景下又遭重创。中国太阳能电池产量世界第一,但光伏行业对国际市场依存度较高。年中国光伏电池产量达成8.５GW，占世界产量的5３％。但国内光伏发电市场规模还非常小，消费市场重要集中在欧盟、日本和美国,自2０06年以来，中国光伏产品的出口比例始终在95%以上。二、河南光伏产业发呈现状河南是以煤为重要能源的省份，能源的消耗是大气污染物的重要来源，全省约90％的二氧化硫和氮氧化物、70%的烟尘排放来自于化石能源的生产和消费。逐步优化能源构造、提高能源效率、发展新能源已成为河南可持续发展战略中不可缺少的重要构成部分。根据河南省能源发展规划,截至202０年全省将新能源的运用量提高到一次能源总消费量的１0％。现在河南光伏产业重要集中在洛阳、安阳等地。１、洛阳洛阳是河南省光伏产业发展最早、最集中的地区，规模以上光伏公司26家,除了“一五”期间布局的洛阳单晶硅有限责任公司（简称单晶硅公司)和中硅高科这样在国内含有知识产权技术的光伏龙头公司，尚有洛阳尚德电力、阿特斯光伏电力、上海超日等众多公司大鳄。其中洛阳单晶硅有限公司是中国最早的两家多晶硅研发和生产公司之一,技术积累非常深厚；洛阳中硅更是洛阳发展硅材料和光伏产业的基础和招牌，拥有自主研发的千吨级多晶硅生产技术,无论多晶硅的产品品质、技术水平还是供货能力在国内都名列前茅，还对下游的太阳能电池、组件以及应用产业含有辐射、拉动和吸引作用。初步统计,洛阳市多晶硅年产量6500多吨,太阳能电池/组件生产规模达成年产25０0兆瓦。2、安阳安阳以钢铁、能化和纺织等工业为主，不少产业例如小钢铁、小水泥面临裁减,出于经济转型、增加可持续发展后劲考虑,从200８年政府开始酝酿转型，200９年制订了以光伏为主干的新能源谷发展规划，当时安阳仅有林州中升一家光伏公司,而林州中升、凤凰光伏、欧美亚等多家光伏公司都是做小钢铁出身，在国家大力裁减“五小”公司背景下,毅然转型光伏产业。安阳逐步在光伏领域崭露头角，200９年在中国光伏产业高层论坛上被中国可再生能源学会授予“中国光伏产业示范基地”,12月还成立了“联合国工业发展组织国际太阳能技术增进转让中心（安阳）光伏产业化与技术研发基地”。现在，在政策引导和扶持下,该市不仅拥有晶硅电池产业链,还拥有薄膜电池产业链，成为省内同时拥有两种光伏产业链的地区。另外,郑州、南阳、平顶山、鹤壁、三门峡、济源、焦作、漯河等地市都有光伏产业园、光伏产业基地等规划。河南光伏产业发展格局已大致成型——豫西的洛阳，豫北的安阳、焦作、济源、鹤壁，豫西南的南阳、平顶山,以及省会郑州等。整体来看，河南光伏产业链条较为完整，与世界光伏发电技术演进契合度高，在该领域的投资积淀也有相称基础：仅按多晶硅产能一吨平均投资１０0万元估算,省内已有和在建投资200亿元。三、光伏行业存在的重要问题近年来，我国光伏行业得到迅猛发展,但在许多方面仍存在某些问题。重要体现在：(一)国内供应与需求的矛盾:产能大,市场小我国光伏行业近年来持续增加，成为全球太阳能电池第一生产大国。早在，中国太阳能电池的产量为108８MＷ，而欧洲、日本和美国产量分别是10６２.8MW、92０MW和２66.1MＷ,中国初次名列太阳能电池产量世界第一。之后，中国太阳能电池产量每年以靠近翻番的速度实现了跨越式发展。２01０年中国光伏电池产量达成８.5GW，占世界产量的5３%，稳居世界太阳能生产第一的位置。尽管光伏发电这些年发展快速，但是国内市场同国际光伏市场相比还很不发达。中国光伏发电市场规模还非常小，消费市场重要集中在欧盟、日本和美国。年,中国累计光伏装机容量为0．8ＧW，同太阳能电池巨大的产量比，这一装机容量水平只是杯水车薪。由于国内市场迟迟未打开，中国光伏行业对国际市场依存度高，自２006年以来，中国光伏产品的出口比例始终在9５％以上。金融危机期间，重要依赖于国际市场的光伏行业深受影响。因此，如何开拓国内光伏发电市场，是我国光伏行业的亟待解决的问题。(二)产业链发展不平衡:中间强，两端弱从产业链各环节的发展看，呈现出中间强，两端弱的梭型构造。在产业链中间环节的电池和组件生产呈现迅猛发展的同时,市场和原材料却仍然依赖海外市场。首先，电池和组件的应用市场对外依存度极高,同时,随着中国政府新能源扶持政策以及有关补贴政策的相继出台,美国的FiｒｓtＳolar、第三大电力公司杜克能源、西班牙能源龙头埃菲玛集团等许多国外公司纷纷进驻国内,参加国内电站建设、加紧了在国内的市场布局，在终端市场和国内公司形成了强有力的竞争。另首先,重要原材料多晶硅近年来发展即使较快,但是只能满足二分之一的需求,存在5０%左右的缺口,造成多晶硅市场价格波动较大。据海关统计数据，和20１0年中国多晶硅进口数量分别高达22７2７吨和4754９吨,20１1年上六个月进口达3０389吨,因此，多晶硅产能的投放是摆在我们面前的当务之急。另外,国内公司生产线的核心设备绝大部分来自国外供应商，进口设备费用约占公司设备费的５０%～80%。多晶硅提纯采用的仍然是改良的西门子法，真正的核心技术没有掌握，在还原炉、电池及组件等生产核心技术方面与世界先进生产水平相比存在很大差距。由于原材料、核心设备、产品市场严重依赖国外，我国光伏行业发展存在不拟定性，产业的发展存在许多隐患。（三）人力资源短缺：专业化、国际化人才缺失我国太阳能光伏行业发展相对较晚,但发展速度快,造成对专业化、国际化人才的需求激增。首先,国内公司除了把市场瞄准海外，还纷纷在海外上市，以实现资本的国际化、提高国际出名度。继无锡尚德太阳能电力公司于２005年１2月在纽约证券交易所上市之后,浙江昱辉、常州天合光能、江苏林洋新能源、南京中电光伏、苏州阿特斯、江阴俊鑫、河北晶澳、保定天威英利、江西赛维等１0余家公司纷纷在海外上市，同时部分公司在海外建设生产基地,不停扩大海外光伏市场。在跨国经营过程中，急需大批的专业化、国际化人才。（四)产业盲目扩张，产能严重过剩在过去的几年里，我国形成了光伏行业扎堆式发展格局，各地纷纷把光伏行业作为其战略性新兴产业发展,有29个省市把光伏行业作为新的主导产业和产业构造调节的重点，17家上市公司宣布将太阳能光伏行业作为重要增加点的发展计划。据统计，全国约有3000多家光伏公司和研发单位。据国际半导体设备材料产业协会(SEMI)统计，２0中国大陆多晶硅产能达8．５万吨,而产量只有4.5万吨;硅锭／硅片的产能为２３GW，但产量只有11GW;晶体硅电池的制造产能已达成２1GW,产量却只有8.5GW；薄膜电池产能为2．5GW,但是产量只有0.5GW。光伏行业产能总体过剩，势必造成光伏行业的激烈竞争。四、光伏行业将来发展方向(一)启动国内市场、拉动光伏行业整体发展从全球范畴来看，短期内光伏应用需求的成长动力重要来自于各国政府对光伏行业的政策扶持和价格补贴，但不得不正视的是:国外补贴政策或贸易保护的风险仍然存在。因此，应当主动哺育国内市场的需求，通过有关政策的支持,协助国内市场快速启动，减少整个光伏行业的风险，拟定光伏行业的战略地位。启动国内市场,实现光伏发电并网发电是核心。为解决光伏发电并网问题，国家需要尽快出台针对发电公司和电网公司的新能源发电配额制度,明确国网和南网配额原则、收购新能源发电项目的范畴、收购价格等内容。20１1年国家发改委公布了《有关完善太阳能光伏发电上网电价政策的告知》，将光伏发电项目的上网电价定位每千瓦时1元和1.15元两档，允许地方政府根据基准电价灵活地制订补贴政策,这有助于国内光伏市场的大规模启动,但这类政策应含有长久性和稳定性。（二）优化竞争环境、建立支持平台和协调机制为了避免快速发展的光伏公司间的恶性竞争，必须优化光伏行业的环境。应当加强产业发展的科学管理,加强产业主管部门的领导,维护光伏行业的发展秩序,加强行业的有效引导,规避产业风险。面对光伏产品国际贸易发生的反倾销危机,能及时有效应对,能协调大公司之间、大公司与小公司之间错综复杂的利益关系，同时，主管部门应规范光伏市场，提高准入门槛,避免盲目投资，形成公平公正的市场环境。应加大政府对公司的扶持力度，培养一批含有国际出名度的光伏公司,提高光伏公司在国际市场上的竞争力，逐步打造品牌效应,使光伏行业在国际市场竞争中取胜。(三)巩固国际市场、建立应对国际市场风险的机制光伏产品的市场重要集中在欧洲、亚洲日本等经济发达国家，公司应继续保持对这些地区市场的投入,与重要商业伙伴建立稳定的合作关系。迄今为止，太阳能光伏行业的最大市场在欧洲,特别是德国(占全球装机容量的近二分之一)、西班牙、法国、捷克和意大利5国的市场。但是，由于欧债危机影响了市场需求,短期内光伏产业在欧洲不可能再出现井喷式的需求。基于现在面临的国际形势,