AFP-投资规划-理财规划报告书制作课件

案例制作理财规划报告书制作案例制作理财规划报告书制作学习目的熟悉理财规划报告书的格式掌握如何获取和整理有用的相关信息分析评估各种理财方案的利弊得失并提出建议根据客户属性与产品特性提供运行计划22学习目的22理财规划报告书的格式理财规划报告书的格式3理财规划报告书的格式

第一部分 声明第二部分摘要第三部分 基本状况介绍:一般或特殊需求第四部分 宏观经济与基本假设的依据第五部分 家庭财务报表编制与财务诊断第六部分 客户的理财目标与风险属性界定第七部分 拟定可达成理财目标或解决问题的方案第八部分 拟定可运行的投资产品配置计划第九部分 风险告知、揭露事项与定期调整的安排44理财规划报告书的格式

第一部分 声明444第一部分（一）:声明本理财规划报告书是用来帮助您明确财务需求及目标，对理财事务进行更好地决策，达到财务自由、决策自主与生活自在的人生目标。本理财规划报告书是在您提供的资料基础上，基于通常可接受的假设、合理的估计。综合考虑您的资产负债状况、理财目标、现金收支状况而制定的。本理财规划报告书作出的所有的分析都是基于您当前的家庭情况、财务状况、生活环境、未来目标和计划以及对一些金融参数的假设和当前所处的经济形式，以上内容都有可能发生变化。建议您定期评估自己的目标和计划，特别是在人生阶段发生较大变化的时候，如家庭结构转变或更换工作等。55第一部分（一）:声明本理财规划报告书是用来帮助您明确财务需求5第一部分(二):声明专业胜任说明:金融理财师的教育背景、工作经验、专业水平及所获证书和专长等保密条款:未经客户书面许可不得透漏任何有关客户的个人信息应揭露事项1)本规划报告书收取报酬的方式或各项报酬的来源2)推介专业人士时，该专业人士与理财师的关系3)所推荐产品与理财师个人投资是否有利益冲突4)与第三方签订书面代理或者雇佣关系合同66第一部分(二):声明专业胜任说明:金融理财师的教育背景、工作6第二部分:摘要

篇幅较长的理财规划报告书有必要编写摘要摘要应包括各分析单元所得出的结论与建议1)家庭财务诊断摘要2)客户原设置的理财目标能否达成的结论3)理财方案评估后的结论与方案选择建议4)投资组合调整的建议5)保险组合调整的建议6)定期检讨的频率与方式摘要部分以一页为原则77第二部分:摘要

篇幅较长的理财规划报告书有必要编写摘要777第三部分基本状况介绍:

对象范围与限制，一般或特殊需求

本理财规划的主要对象、范围与限制概况:1)家庭成员:年龄/与客户关系/职业/健康状况2)规划范围:部分资产/所有资产/全方位理财3)规划限制:避免投资工具/保费预算/家人保密客户前来做本理财规划书的主要目的1)解决当前家庭财务的困境2)规划购房、子女教育与退休等一般性需求3)因应家庭结构或生涯转变的特殊需求88第三部分基本状况介绍:

对象范围与限制，一般或特殊需求8

第四部分

宏观经济与基本假设的依据

宏观经济描述:提供有公信力的依据或自行判断的逻辑基础，据此设置下列假设:1)利率水平与趋势2)汇率水平与趋势3)通货膨胀率水平与趋势4)收入成长率水平与趋势5)根据现行当地法规设置的比率:税率/四金扣缴率6)个别设的比率:学费成长率/房价成长率/折旧率7)合理的目标水平:大学年学费/出国留学费用99

第四部分

宏观经济与基本假设的依据

宏观经济描述:提供9

第五部分

家庭财务报表编制与财务诊断

家庭资产负债表编制:根据的时点家庭现金流量表编制:根据的时间片段家庭财务诊断1)资产结构分析:流动性/投资性/自用性资产流动资产应大于三个月支出，充当紧急预备金，投资性资产最好超过50%，自用性资产只有效用不宜太高。2)负债结构分析:用途/偿还期限/负债比率自用性负债要量力而行，负债比率低于60%。3)现金流量分析:收入来源/支出比重/储蓄率财务负担应控制在20%以下，保费支出控制在10%以下，消费支出以60%为上限，储蓄率最好超过30%。4)综合比率分析:财务自由度/净值成长率1010

第五部分

家庭财务报表编制与财务诊断

家庭资产负债表编制10

第六部分

客户的理财目标的确定与风险属性界定

理财目标:

完整的目标陈述应包括:1)何时达成(N1):5年后购房/20年后退休2)期初开销(FV):首付款20万元/旅游5万元3)持续几年(N2):贷款年限20年/余寿20年4)年需求额(PMT):年供额2万元/年金3万元理财价值观:理财目标的优先顺序排列（由客户决定）风险属性:风险承受能力与风险承受态度1111

第六部分

客户的理财目标的确定与风险属性界定

理财目标:11

第七部分(一)

拟定可达成理财目标或解决问题的方案单一目标:目标基准点法，以实现日为基准点多目标时的解决方案(先设订合理报酬率)1)目标并进法:同时完成各项目标所需要的储蓄额，假设不利用贷款，以开源节流的方式确保目标达成，是一种比较保守的规划方式。2)目标顺序法:确定在每个目标的实现点所累积的终值是否可达成原定的目标额。在各个目标无法达成时可拟定不同的调整方案。它是一种比较有弹性的规划方式。3)目标现值法:以整个一生的时期来计算现值确定收支是否平衡。有可能在前面目标实现点时以目标顺序法无法达成，但是，由于隐含假设以投资报酬率来借款，可能用后面多余的现金流量来实现前面的目标，是一种较积极的规划方式。总需求>总供给，选择顺序在前的目标。总供给>总需求，所有目标可达成4)内部报酬率法:计算达成所有目标所需要的投资报酬率，评估达成的可能性1212

第七部分(一)

拟定可达成理财目标或解决问题的方案单一目12

第七部分(二)

可达成理财目标或解决问题的方案不只一个

提出数个方案分析利弊得失，建议选择顺序方案选择应与客户讨论，由客户做最终决定最终方案必须符合税法且考虑社保相关规定最终方案必须是利用客户资源可运行的方案对于依靠高收入成长率或高投资报酬率才能达成的方案，需做敏感度分析，表列出在不同收入成长率或投资报酬率下目标达成情况1313

第七部分(二)

可达成理财目标或解决问题的方案不只一个

13

第七部分(三)

原定目标无法达成时的替代方案与顺序:

1)评估提高收入可能性与应提高多少收入2)评估降低支出可能性订定合理支出预算3)评估延长目标达成年限可能性与延长年数4)评估放弃顺序在后的目标可能性5)评估降低个别目标额可能性与应降低多少6)评估提高投资报酬率可能性与应提高多少7)提出包括前六项可能的综合性方案1414

第七部分(三)

原定目标无法达成时的替代方案与顺序:

14第八部分

拟定可运行的投资产品配置计划

依据风险属性可提出产品大类别组合建议在产品建议中，可排定类别工具推荐顺序，如股票类产品中，股票型基金较个股优先；在产品建议说明中可落实到明确的投资产品，如要投资哪一家基金公司发行的哪一支基金，投资几年期的国债，或购买哪种产业的个股；在推荐产品时，尽量推荐但不限于本行的产品，应详细说明推荐原因，如以夏普指数选择基金；可加上自己的投资判断作为加减周边组合的依据。1515第八部分

拟定可运行的投资产品配置计划

依据风险属性可提出产15

第九部分(一) 风险告知

就所建议的投资产品，告知客户可能的风险1)流动性风险:急需变现时可能的损失2)市场风险:市场价格可能不涨反跌3)信用风险:个别标的的特殊风险就预估的投资报酬率，提出说明1)估计平均报酬率的依据2)预估最高报酬率与最低报酬率的范围3)过去的绩效并不能代表未来的趋势1616

第九部分(一) 风险告知

就所建议的投资产品，告知客户可能16

第九部分(二) 定期检讨的安排

定期检讨的安排金融理财师的职责是准确评估客户的财务需求，并在此基础上为您提供高质量的财务建议和长期的定期检讨服务。客户如果有任何疑问，欢迎随时向金融理财师进行咨询。根据客户的情况，建议定期检讨的方式与频率。通常至少需一年定期检讨一次。可预先设置下次检讨日期或需要重新制作理财规划报告书的情况。1717

第九部分(二) 定期检讨的安排

定期检讨的安排171717为什么要运用EXCEL作报告书模板理财规划牵涉到很多关于货币时间价值的计算,可利用EXCEL的财务函数理财可运用的资源有限,但有多重目标时需考虑互相间的排挤效果,因此EXCEL各目标工作表与保险及投资工作表间都是互相连结的,可做全盘性的考虑1818为什么要运用EXCEL作报告书模板理财规划牵涉到很多关于货币1819理财规划的主要内容19理财规划的主要内容理财规划包括8个方面的内容201、现金规划2、收支规划3、保险规划4、教育规划5、房产规划6、税务规划7、投资规划8、养老规划理财规划包括8个方面的内容201、现金规划5、房产规划现金规划

现金规划主要是为了确保有足够的现金来支付计划中和计划外的费用，一般维持在3-6个月家庭支出的水平。在个人财务规划中，现金规划有助于所拥有的资金既能满足家庭的费用又能满足储蓄的计划。现金规划主要考虑两个方面：1、持有现金的成本通常流动性和回报率是成反方向变化的，持有现金就意味着放弃收益2、紧急备用金的重要性碰到意外收入突然减少，甚至中断，会有一笔紧急备用金可以动用，可以减少投资变现的损失

21现金规划现金规划主要是为了确保有足够的现金来支付计划中收支规划

收支规划主要是对个人家庭的收入和支出进行合理的、系统的、科学的进行管理，使其财务收支平衡。通过分析家庭的现金流量表，在保证家庭最基本的需求得到满足的前提下，来发现是否存在一些不必要的开支，或者哪些方面开支过大，一般家庭的支出占到收入的60%以内，比较合适。22收支规划收支规划主要是对个人家庭的收入和支出进行合理的保险规划（一）

保险规划主要是为了防范风险，通过风险管理与保险规划，将意外事件带来的损失降到最低，更好地规避风险，保障生活。保险规划要掌握两个原则：1、转移风险原则2、量力而行原则投保费用一般不超过年收入的10%，但如果看重其理财功能，比重可占到20%-40%23保险规划（一）保险规划主要是为了防范风险，通过风险管理保险规划（二）保险需求的计算方式1、遗属需要法遗属需要法=遗属一生的支出现值-已累积的生息净值2、生命价值法生命价值法=个人一生的收入现值-个人一生的支出现值24保险规划（二）保险需求的计算方式24保险规划（三）案例：假设被保险人现年30岁，年收入为10万元，个人年支出为3万元，打算60岁退休。如果不考虑货币时间价值，假设收入成长率＝支出成长率＝储蓄利率，如果被保险人现在死亡，则未来一生的净收入会减少(10万元-3万元）×（60-30）=210万元，这个数额就是按照生命价值法计算的应有保额。25保险规划（三）案例：25保险规划（四）

使用遗属需要法计算保险需求：假设收入成长率=支出成长率=储蓄利率，如果被保险人现在死亡，遗属还要生活50年，每年的生活开支是5万元，目前可变现资产为20万元，按照遗属需要法，保额总需求＝5万元×(80-30)-20万元=230万元。26保险规划（四）使用遗属需要法计算保险需求：26保险规划（五）

投保顺序1.定期寿险:以负担最重的期限或缴费到退休来决定投保年期,以低保费买高保障定期寿险:2.意外险:合理的意外险为寿险保额的两倍,预防因为意外发生半残的情况,保费最低3.医疗险:防范因为医疗事故使家庭费用大幅增加的风险,补充社保医疗险的不足4.终身险:若有剩下的保费预算,可用来投保终身寿险,除了丧葬费需求外,可当作遗产保险规划（五）

投保顺序1.定期寿险:以负担最重的期限或缴保险规划（六）

注意点先考虑保障需求再考虑储蓄需求以遗属需求法为主，生命价值法为辅计算保额先考虑应有险种与保额，再考虑保费预算若预算有限，先考虑定期寿险再考虑终身寿险定期寿险可投保到退休年龄，可附加意外险双薪家庭可投保联合保单，附加家庭医疗险可利用身份投保团体寿险，降低保费负担28保险规划（六）

注意点先考虑保障需求再考虑储蓄需求28教育规划子女教育规划注意事项：1、要提早规划，否则因为子女高等教育金支付期与退休金准备期高度重叠，为供子女上大学很可能会牺牲退休生活质量。*2、要从宽规划，子女考上什么样的大学无法掌控，因此应以较高学费标准估计3、要配合保险规划：若发生保险事故，教育金准备来源将中断，因此应根据教育金需求增加保险保额29教育规划子女教育规划注意事项：29教育规划（二）

教育保险，可以根据自己的预期和孩子未来受教育水平的高低来为孩子选择险种和金额，每年存入约定的金额。可以为投保人和被保险人提供疾病和意外伤害以及高度残疾等方面的保障。所以一旦投保人发生疾病或意外身故及高残等风险，不能完成孩子的教育金储备计划，则保险公司则会豁免投保人以后应交的保险费，相当于保险公司为投保人交纳保费，而保单原应享有的权益不变。30教育规划（二）教育保险，可以根据自己的预期和孩子未房产规划

租房、购房、换房购房是一个家庭最大的消费支出和投资支出，如果购房的话，每月的还贷支出最好不要超过家庭月收入的30%，房产占家庭总资产的比率也最好不要超过50%。购房不是理财的唯一目标，若把所有的资源全用来购房，会耽搁子女教育金或退休金的筹措时间，其实也可在准备充分前暂时租房。31房产规划租房、购房、换房31税务规划纳税行为发生之前，在不违反法律、法规的前提下，通过对纳税主体的经营活