EVIEWS面板数据操作教程及实例

第十章PanelData模型

第一步录入数据第二步分析数据的平稳性（单位根检验）第三步平稳性检验后分析路径选择第四步协整检验`第五步回归模型1第一步录入数据

一请点实例数据二请点录入数据软件操作2实例数据录入企业投资需求模型数据：五家企业和三个变量的20个年度（1935-1954年）观测值的时间序列（数据略）5家企业：3个变量：GM：通用汽车公司I：总投资CH：克莱斯勒公司M：前一年企业的市场价值GE：通用电器公司（反映企业的预期利润）

WE：西屋公司K：前一年末工厂存货和设备的价值US：美国钢铁公司（反映企业必要重置投资期望值）3录入数据软件操作（EVIEW6.0）方式一

File/New/WorkfileWorkfilestructuretype：Dated-regularfrequency

Startdate1935Enddate1954

OK

Objects/NewObject：TypeofObjectpoolOKCrossSectionIdentifiers:_GM_CH_GE_WE_USView/SpreadsheetView：i?m?k?

方式二（方式是否正确，有待考证）File/New/WorkfileWorkfilestructuretype：BalancedPanel

Startdate1935Enddate1954Numberofcross1OKCrossSectionIdentifiers:_GM_CH_GE_WE_USView/SpreadsheetView：i?m?k?4第二步分析数据的平稳性（单位根检验）请点说明请点软件操作结果点检验结果1

结果25分析数据的平稳性（单位根检验）说明注：所有序列者要检验

原：不稳定（Hadri除外，Hadri中原：稳定）目的：防止虚假回归或伪回归方法：相同根下：LLC、Breintung、Hadri不同根下：IPS、ADF-Fisher和PP-Fisher5模式：三种检验模式：既有趋势又有截距、只有截距、以上都无（对面板序列绘制时序图做出模式选择）。秩序：水平（level）、一阶差分、二阶甚至高阶差分直至序列平稳为止。备注：ADF检验是通过三个模型来完成，首先从含有截距和趋势项的模型开始，再检验只含截距项的模型，最后检验二者都不含的模型。并且认为，只有三个模型的检验结果都不能拒绝原假设时，我们才认为时间序列是非平稳的，而只要其中有一个模型的检验结果拒绝了零假设，就可认为时间序列是平稳的。6分析数据的平稳性软件操作

在Pool对象，View/UnitRootTest，输入相应的Pool序列名填写模式，先做序列图再选择

填写秩序

选择检验方法

填写序列名

右边所有栏目软件自动填写无需更改7例10.4中I?的水平变量的所有方法的单位根检验结果:

各种方法的结果(除Breitung检验外)都接受原假设，I?存在单位根，是非平稳的。只有此处小于0.05,说明除此法外都认为非平稳8例10.4中I?的一阶差分变量的所有方法的单位根检验结果:

各种方法的结果都拒绝原假设，所以可以得出结论：I?是I(1)的。所有P值均小于0.05，说明平稳9第三宾步武平箩稳性奇检验桃后分浑析路旁径选撤择平稳馋性检但验后查若：变量胀之间鼠是非却同阶她单整请点思路懂一弹序列库变换变量图之间迅是同虏阶单宪整请点思路个二镜协整殃检验10思路撕一：变量届之间异是非锹同阶龟单整：序掠列变陡换◎变量论之间燃是非群同阶坛单整样的指合即面膀板数藏据中联有些序图列平耐稳而晒有些烛序列潜不平鼓稳，此灰时不能跃进行控协整沸检验删与直扮接对铁原序跨列进拐行回滩归。◎对序枣列进雕行差分篮或取饼对数使之告变成汗同阶致序列若变掠换序释列后均为说平稳南序列可用变换访后的毕序列直接熄进行回归若变搏换序汇列后往均为汽同阶逆非平傻稳序桂列，游则请虹点思路柱二11思路太二变量护之间袄是同荷阶单逃整：榨协整头检验请点协整促检验腹说明请点软件液操作结果召判定请点123协整躬检验通过：请点因果到分析.请点回归宗分析协整轰检验没通居过：若均弃为2拾阶单猪整，则都伶取差重分或麻都取稠对数励生成藏新序姥列进辜行单崇位根检验幕否是害1阶槐单整集（取制差分览或对矮数后帝都会孩变成息1阶师单整火），社如是对新执序列隔进行莲协整岔检验剪，如从无法氏达成粪协整都，分决析终葱止。若均贪为1充阶单收整，馋直接吃全取价差分强或全耀取对妄数，赛进行脖回归誓分析12协整份检验说技明原：旧不存阴在协秧整面板屡数据合的协初整检牌验方勒法可都以分在为两晌大类名，一凑类是贫建立伯在E横ng缺le雨a欠nd镇G语ra陶ng检er饺二步舒法检略验基教础上撑的面典板协奔整检链验，冒具体然方法包主要弄有P鸽ed岔ro即ni催检验涉和K螺ao守检验唯；另骡一类柴是建挠立在偶Jo雹ha牧ns蔬en松协整铸检验迷基础承上的具面板孤协整肃检验库。1．毁Pe废dr杆on菊i检午验2．堡Ka横o检梁验3．好Jo社ha哭ns捡en辫面板茂协整斯检验13Po延ol此序列常的协装整检同验※在E孝Vi川ew怨s中核打开邻po谅ol盐对象稳，选寇择V匙ie宿ws找/想Co谣in府te声gr串at典io拍n疼Te舅st章…，促则显妻示协巩整检课验的浊对话着框。图1阀0.劳6护面板豆数据何的协旬整检割验的驱对话趟框协整嫩检验草操作14Pe砍dr板on懒i检覆验：原假驱设：攻无协隆整关弯系此栏和目下突P值目均小绑于0狐.0下5存在恒协整旗关系此栏尊目下刻P值存均两肚个小模于0找.0君5存在寺协整袍关系一个世大于垂0.奶05贺，不端支持兰协整15表1夫0.修8拳K毯ao身检验擦和P颈ed拳ro案ni何检验那结果掩(约滞后维阶数奋由S形IC矿准则脑确定略)检验方法检验假设统计量名统计量值（P值）Kao检验H0：=1ADF-6.787326（0.0000）*Pedroni检验H0：=1H1：(i=)<1Panelv-Statistic2.099652（0.044）*Panelrho-Statistic-3.415758（0.0012）*PanelPP-Statistic-5.991403（0.0000）*PanelADF-Statistic-7.835311（0.0000）*H0：=1H1：(i=)<1Group-rho-Statistic-0.837712（0.2809）GroupPP-Statistic-6.990581（0.0000）*GroupADF-Statistic-7.194068（0.0000）*除此愧项外牲均支泥持协掩整16表1色0.叉8小J叉oh毫an班se举n面围板协蜘整检棕验结剃果(选趣择序研列有抬确定硬性趋害势而老协整矿方程牲只有跃截距倘的情僻况)原假设Fisher联合迹统计量(p值)Fisher联合-max统计量(p值)0个协整向量133.4(0.0000)*128.7(0.0000)*至少1个协整向量65.74(0.2266)65.74(0.2266)注：察加“膛*”盲表示桐在5堤%的趁显著抄性水患平下甚拒绝充原假首设而续接受奋备择晒假设飞。上述奴检验夕结果姨检验牲的样交本区怠间为杏19誓91票-2裤00招3年肃，从谜表1咬0.胶8和隙表1恭0.钓9的令检验胳结果素可以竟看出泛，我侨国2樱9个膝省市纪的城仁镇居惑民消恐费和探收入救的面敌板数俯据之都间存奋在协宽整关睡系。支持得协整17格兰竟杰因无果检幕验（计因果缠检验额的前施提是筝变量容协整悬）。穗Ev邮ie月ws螺好像经没有成在P份OO爽L窗唱口中被提供跃Gr使an减ge槽r径ca奶us尽al言it辩y缺te关st绍，如师果想绑对面郊板数雪据中脑的某烈些合前成序苏列做鸟因果请检验剧的话很，不泪妨先判导出母相关声序列重到一男个组礼中(徐PO壳OL毕窗口程中的制Pr忧oc叠/M能ak喊e斯Gr男ou湾p)为，再阀来试怒试因果尝分析18一核确定筐影响谊形式固定孟影响随机坐影响二娘确定拜模型羊形式形式板一形式狠二形式鱼三估计积方法隶说明一二泄三确姿定后纸就可惑以进研行模仇型最践终的歉设定柳与估毕计（而略：关自已仍去完亭成）回归捆模型19一余确定伍影响箱形式请点分：说质明请点昂：软件磁操作20一饱确定肚影响麦形式军说明◎方法Ha椒us昨ma忘n检督验◎原：麻应建赤立随巾机效竿应模么型◎步骤首先：建立绢随机炭效应价回归其次亡：用H伟au须sm羽an扮检验像该模青型是会否是感随机共效应私模型21一旧确定锈影响仁形式居软件偿操作第一疑步：建立防建立增随机挪效应申回归◎PO本OL丑/E迟ST堪IM道AT多E如镇右窗翅口点确眯定结研果请窜点结果此处痕选r锈an割do稼m由于近自变津量前胁系数集不变湾，所妨以自惭变量仗填写盗在此长处22第二慈步：待H仔au鄙sm缝an仙检验原假枯设：应建掉立随帖机效专应模讲型在软祝件的眯上一呢步分蜂析的狐结果转窗口候（见我左图挑）进色行如拴下操静作：◎Vi良ew弓/◎Fi瓦xe悲d/仍Ra蛮nd对om销E宗ff爆ec懒tsTe果st睁in度g/◎C漠or致re音la倘te步d怀Ra扩nd丽om柿E夸ff参ec废ts龟-钢H伍au婶sm畅an恶T与es掘t请点结果23中部委地区须模型柏的H浴au恼sm稿an侧T糖es马t结文果：由（榴）式夏构造哈的中听部地叔区模饭型的Ha款us登ma冷n说Te膊st统计架量（W）匀是0乞.2翼9，峡p值比是0般.5稍9，爽接受枪原假恼设:随机串影响踩模型贩中个沟体影陈响与识解释慈变量刑不相风关，结论扶：馅可以植将模祥型设某定为随机彩模型月。P值援大于锐0.粗05观，所校以接碍受原吊假设答：应槽建立谣随机覆效应箭模型24说握明（1懒）模型袖有三王种形停式形式彩一：变系搂数模雀型形式哈二：固定焦影响辜模型形式哥二：不变廊参数锋模型（2舌）根雁据F兼检验僵确定颠上述恨三种耐形式厦之一请点（确挽定模抬型形告式的夏F检讯验）二大确嫩定模妨型形呜式25确定知模型童形式塑的F嚼检验原假途设：两个盗如下H1：H2：判定钱规则疑：接受欣假设H2则为不变抱参数革模型（模给型三垃），检钱验结研束。拒绝握假设H2，则检惠验假旗设H1。如接抱受H1，则模延型为变截谜距模眯型（模鲁型二个）若拒纠绝H1，则沸模型篮为变参负数模简型（模相型一练）。构建性统计赌量：请点蜻F统员计量26构建变参巴数模的型得残跨差平赛方和S1并考膜虑其咽自由雨度请点构建变截遣距模尊型得残稼差平渗方和S2并考咬虑其回自由谣度请点构建不变鼻参数葵模型得残吗差平破方和S3并考骂虑其绍自由舒度请点计算F2统计锄量获得辨S1盯，S双2，敲S3德后手冠工计让算F辫2，漫F1板，并旺查找尺临界落值做炕出判苍定请点陶：判定艺规则请点判定肆实例假设稳检验胜的F统计武量的诊计算城方法27例1存0.咬5中抽系数和取何晕种形姑式可金以利掀用模摊型形邀式设灰定检弯验方钢法来慎确定熟。(1拢)预首先惨分别哨计算腿3种孤形式劝的模夜型：踩变参择数模留型、饱变截老距模稍型和指不变稠参数垂模型造，在阁每个柳模型烈的回盾归统什计量途里可轮以得潮到相愉应的根残差那平方聋和S1=听33耕91借21愈.5河、S2僻=狡44既42左88月.4挨和S3妥=趁15宏70昨88室4。(2壮)挥按(向10卷.2强.7突)式圾和(锣10赴.2奥.8索)式那计算咏F统毫计量圣，其园中N=5尤、k=2筑、T=2义0，气得到赔的两崇个F贞统计学量分枪别为资：F1=秆((S2-S1)剃/8鞠)/弓(S1/8铲5)翅=蹈3运.2犬9F2=宵((S3-S1)组/1叔2)暑/(S1/8庄5)霜=外2符5.释73利用卫函数逐@起qf堆di违st俗(d,k1,k2)拉得到饲F分五布的竹临界忧值，野其中d是临续界点矩，k1和k2是自胶由度济。在零给定倍5%惊的显西著性荡水平烤下(d=0吐.9缝5)畜，得朗到相母应的糖临界羞值为怖：F2(1卡2,叠8户5)饰=专1缝.8液7贿F1(8怀,系85政)丸=2酱.0旱49由于F2>1秋.8艘7，所以哗拒绝H2；又由蝴于F1>2月.0掌49，所以隶也拒弹绝H1。因此被，例亩10命.5纯的模秆型应晃采用疏变系持数的然形式。模型惩形式牵检验蚕步骤巧：注捷要手绒工计踢算28模型愿一办变系甘数模犹型根据辣以前稳所做裙的影琴响效辫应填删写◎P岗OO刑L/烫ES啊TI叨MA竞TE败如右犬窗口点确推定结交果请博点结果由于仁自变层量前府系数括可变伤，所姐以自豆变量蛇填写输在此造处29手工租记下朵S检1手工撒记下：自由围度为N（敌T炉-K趴-1饰）30模型亮二：固定壳影响冷(枝Fi班xe姥d草Ef笼fe堵ct骄s)渐(ij，i=j)说携明软件箱给出车的固据定影删响分腔为：一两总体双均值二勺个体敏对总仔体的摊偏离由于错自变薄量前疮系数眉不变垄，所蒸以自产变量兵填写丧在此倘处◎P名OO倍L/垮ES喝TI疲MA邻TE逐如右孝窗口点确晓定结蓝果请下点结果31记下盼S2记下窗：自红由度里为N誓（T恩-1韵）-梁K32附注黑：包集含时惨期个慕体恒简量的互固定替影响句变截钩距模肿型3334模型葡三：不变逆参数输模型（所线有截端面截份距相香同、躁系数蚕相同修）由于姻自变陷量前悼系数秤不变兔，所湿以自绞变量为填写熄在此晴处，艳截距腿也不季变，汪在此财填写笑C小心此处烦选：练NO祖NE点确藏定结希果请译点结果35所有肝的截科面的扇系数的相等泥，和奏将5缝个公顶司的惕数据奴接到蛋一起湖，用妈OL盼S的炭估计培结果炉相同胸。记下梨S3记下觉自由办度为拿NT拐-（犯K+胜1）36（1伐）横摔截面辰的异烘方差诞与序场列