格力电器公司财务分析

题目格力电器公司财务分析名目\l“_TOC_250004“．公司概况… 3公司主要子公司状况… 3会计报表分析… 5\l“_TOC_250003“格力电器资产负债表分析… 5\l“_TOC_250002“水平分析… 5垂直分析… 10\l“_TOC_250001“格力电器利润表分析… 17\l“_TOC_250000“2.2.1.利润增减变动水平分析评价 20……………………22…………22………………22………………22格力电器现金流量表分析 23………23………23………27…………………30………………31………31偿债力量分析… 34短期偿债力量分析… 34长期偿债力量分析… 36营运力量分析… 27盈利力量分析… 39开展力量分析… 414．格力电器公司综合财务分析… 435.总结… 45公司概况该公司的前身为珠海市海利冷气工程股份，89年12月成立,注册资金1200万1898年11月18委员会证监字〔1996)321号文批准于深圳证券交易所上市上，公司领取4400001008614号企业法人营业执照股票简称：格力电器股票代码：000651。截至2023年6月30日公司的实收股本和注册资本均为人民币53,694万元。经中国证券监视治理委员会发行审核委员会2023年第149次会议审核通过，并获中国证券监视治理委员会证监发行字[2023]406号文核准，2023年12月10日，公司公开发行股票2,952万股，发行价格每股人民币39.16元，募集资金总额人民币1,156,003,200.00元，扣除发行费用后，实际募集资金净额1,135,063,152.00元。增发股份已于2023年12月21日在深圳证券交易所上市交易。器的生产销售占到了公司主营业务的几乎100%。公司所处行业分析1.利润同比增长，市场表现不突出17.58%2023年前期游，表现并不突出行状况好转。7月以来家电下乡销售金额和销售数量呈加速上涨趋势，我们可以看到1-8326.418月份累计销售达164.12缘由冰箱、空调的销售8月消灭了下滑，随着彩电、洗衣机等销售旺季的到来，家电下乡销售金额下降的趋势能够应当能够得到扭转。步确定出口复苏的升势是否确立。可以关注后续政策对于家电消费的推动，以及带来的投资时机。格力电器财务分析的实践意义格力电器作为中国电器的龙头老大，其一言一行都是众人所关注的，在金融危机的影响下，公司面临出口下降、内销不旺的经营环境，虽然形势严竣，但我2023扬长补短。2023年至2023出改进公司财务治理的建议，对于公司治理者具有参考价值。格力电器资产负债表分析利润表分析相结合，可以了解企业的获利力量和营运力量。水平分析计变更对筹资与投资的影响。表2-12023/2023年资产负债水平分析表资产负债水平分析表编制单位：珠海格力电器股份〔元〕工程 期末余额 年初余额 变动状况流淌资产： 变动额

影响〔%〕货币资金-464,680,265.63-11.25%-1.82%拆出资金交易性金融资产应收票据5,867,102,086.5279.17%22.97%应收账款-329,071,961.69-36.79%-1.29%预付款项-291,013,867.78-24.50%-1.14%应收保费款同预备金应收利息17,328,954.830.07%应收股利-96,010,468.23-60.07%-0.38%买入返售金融资产0.00%存货-2,436,436,584.19-33.72%-9.54%产其他流淌资63,672.41产流淌资产合2,267,281,566.2410.79%8.87%计产：垫款融资产投资资投资性房地

1,144,697,560.46 374.70%58,080.07 5.86%产%固定资产1,598,103,558.91产%固定资产1,598,103,558.9159.06%6.26%在建工程工程物资-272,171,902.32-50.35%-1.07%

4.48%0.00%0.29%理资产商誉用资产资产合计资产总计

914,762.73 338.72%

0.00%11,989,186.092.74%11,989,186.092.74%0.05%-15,681.43-0.18%0.00%427,382,560.0180.24%1.67%2,984,724,819.1365.77%11.68%5,252,006,385.3720.56%20.56%明该公司本年资产规模有较大幅度的增长。进一步分析可以觉察：14,000,000,000.0014,000,000,000.0012,000,000,000.0010,000,000,000.008,000,000,000.006,000,000,000.004,000,000,000.002,000,000,000.000.00期末期初资金票据账款款项款货货币应收应收预付应收存其他2-12023/20235,000,000,000.004,500,000,000.004,000,000,000.003,500,000,000.003,000,000,000.002,500,000,000.002,000,000,000.001,500,000,000.001,000,000,000.00500,000,000.000.00期末期初款产程产产及5,000,000,000.004,500,000,000.004,000,000,000.003,500,000,000.003,000,000,000.002,500,000,000.002,000,000,000.001,500,000,000.001,000,000,000.00500,000,000.000.00期末期初款产程产产及垫定资工资资贷款固在建无形税所得发放递延2-22023/20231,598,103,558.9159.06%，使总资产建工程转入固定资产及购各类设备所致。说明该公司的生产力量有所增加。工程短期借款向中心银行借款放融负债款薪酬款应付分保

50.35%，对总资产的影响力1.07%。主要是公司三期、六期、七期工程、珠海仓库工程,民众二期工程、合肥工程等工程相继完工转入固定资产所致。有助于扩张公司的生产力量。1,144,697,560.46374.70%，对总资贴现额的增加所致。80.24%，对总资产的时期的负担。0.1%，分析时不作为重点。企业的长期股权投资没有什么增长，但投资性期末年初2023/2023年资产负债水平分析表续表期末余额 年初余额 变动状况变动额 变动〔%〕对总资产的影响〔%〕8,401,564.870.03%-656,250,769.42-70.55%-2.57%694,101,943.9736.71%2.72%-458,356,477.08-5.15%-1.79%1,216,410,112.6926.37%4.76%12,894,110.294.00%0.05%144,577,484.4430.31%0.57%268,473.570.00%-3,121,420.78-34.61%-0.01%397,725,809.97106.73%1.56%2,027,392,443.8993.48%2,027,392,443.8993.48%7.94%3,384,043,276.4117.19%13.25%预备金证券款证券款负债负债合计债：款款税负债负债债合计权益〕：实收资本资本公积盈余公积一般风险预备润

3,465,790.970.01%3,465,790.970.01%3,384,868,486.3617.19%13.25%417,465,000.0050.00%1.63%-409,937,115.84-34.47%-1.60%154,692,928.849.83%0.61%2,922,988.160.01%1,756,553,390.2288.54%6.88%-26,197,492.66-0.10%

0.01%1,849,926,512.8532.87%7.24%1,849,926,512.8532.87%7.24%249,732,824.640.98%1,867,137,899.0131.86%7.31%5,252,006,385.3720.56%20.56%权益益合计总计从筹资或权益角度进展分析期末期初20.56%，期末期初25,000,000,000.0020,000,000,000.0015,000,000,000.0010,000,000,000.005,000,000,000.000.00流淌负债合计非流淌负债合计全部者权益合计2-32023/2023本年度负债3,384,868,486.36元，增长幅度为17.19%，使权益总额增长了17.19%,主要是由其他应付款增加引起的，系本年度子公司合肥格力发生应付的基建工程款增加所致；非流淌负债虽有变动，但影响不大，变化很微小，可以无视不记。31.86%，对权7.31%，主要是由于本年未安排利润大幅度增长引起的。企业资产构造优化、资本构造优化及资产构造与资本构造适应程度优化的思路。2-32023/2023海格力电器股份〔元〕工程 期末余额资产负债垂直分析表年初余额变动状况流淌资产：货币资金11.90%16.17%-4.27%结算备付金0.00%0.00%0.00%拆出资金0.00%0.00%0.00%交易性金融资产0.00%0.00%0.00%应收票据43.11%29.01%14.10%应收账款1.84%3.50%-1.67%预付款项2.91%4.65%-1.74%应收保费0.00%0.00%0.00%应收分保账款0.00%0.00%0.00%应收分保合同准0.00%0.00%0.00%备金应收利息0.06%0.00%0.06%应收股利0.00%0.00%0.00%其他应收款0.21%0.63%-0.42%买入返售金融资产0.00%0.00%0.00%存货15.55%28.29%-12.73%一年内到期的非流淌资产0.00%0.00%0.00%其他流淌资产0.00%0.00%0.00%流淌资产合计75.58%82.24%-6.66%非流淌资产：0.00%0.00%0.00%发放贷款及垫款4.71%1.20%3.51%可供出售金融资产0.00%0.00%0.00%持有至到期投资0.00%0.00%0.00%长期应收款0.00%0.00%0.00%长期股权投资0.00%0.00%0.00%投资性房地产0.26%0.02%0.24%固定资产13.97%10.59%3.38%在建工程0.87%2.12%-1.24%工程物资0.00%0.00%0.00%固定资产清理0.00%0.00%0.00%生产性生物资产0.00%0.00%0.00%油气资产0.00%0.00%0.00%0.80%1.71%-0.91%开发支出0.00%0.00%0.00%商誉0.00%0.00%0.00%长期盼摊费用0.03%0.03%-0.01%递延所得税资产3.12%2.08%1.03%其他非流淌资产0.00%0.00%0.00%非流淌资产合计24.42%17.76%6.66%资产总计100.00%100.00%0.00%货币资金应收票据应收账款预付款项存货货币资金应收票据应收账款预付款项存货发放贷款及垫款固定资产2-42023年资产构造图货币资金应收票据应收账款预付款项存货货币资金应收票据应收账款预付款项存货发放贷款及垫款固定资产2-52023年资产构造图从静态方面分析。就一般意义而言，流淌资产变现力量强，其资产风险比较75.58%，非24.42%。依据该公司的资产构造，可以认为该公司资产的流淌性较强，资产风险较小。从动态方面分析。该公司流淌资产比重下降了6.66%，非流淌资产比重下降稳定。2-42023/2023期末余额 年初余额 期末 期初 变动情工程流淌负债：〔%〕〔%〕况短期借款0.03%0.00%0.03%向中心银行借款0.00%0.00%0.00%吸取存款及同业存放0.89%3.64%-2.75%拆入资金0.00%0.00%0.00%交易性金融负债0.00%0.00%0.00%应付票据8.39%7.40%0.99%%%%%卖出回购金融资产款0.00%0.00%0.00%应付手续费及佣金0.00%0.00%0.00%应付职工薪酬1.09%1.26%-0.17%应交税费2.02%1.87%0.15%应付利息0.00%0.00%0.00%应付股利0.02%0.04%-0.02%其他应付款2.50%1.46%1.04%应付分保账款0.00%0.00%0.00%保险合同预备金0.00%0.00%0.00%代理买卖证券款0.00%0.00%0.00%代理承销证券款0.00%0.00%0.00%一年内到期的非流淌负债0.00%0.00%0.00%

27.4134.84% %18.9318.06

-7.43%0.87%其他流淌负债

13.62%

8.49%

5.13%%%%%非流淌负债：0.00%0.00%0.00%长期借款0.00%0.00%0.00%应付债券0.00%0.00%0.00%长期应付款0.00%0.00%0.00%专项应付款0.00%0.00%0.00%估量负债0.00%0.00%0.00%递延所得税负债0.01%0.00%0.01%其他非流淌负债0.00%0.00%0.00%非流淌负债合计0.01%0.00%0.01%

74.9077.05

-2.15%全部者权益〔或股东权益〕：%全部者权益〔或股东权益〕：%0.00%%0.00%0.00%实收资本〔或股本〕4.07%3.27%0.80%资本公积2.53%4.66%-2.12%减：库存股0.00%0.00%0.00%

74.9177.06

-2.15%盈余公积5.61%6.16%-0.55%一般风险预备0.01%0.00%0.01%未安排利润12.14%7.77%4.38%外币报表折算差额-0.09%0.00%-0.09%归属于母公司全部者权益合计24.28%22.03%2.25%少数股东权益0.81%0.00%0.81%全部者权益合计负债和全部者权益总计资本构造的分析评价：

2.15%25.09%25.09%22.94%100.0100.00%0%吸取存款及同业存放吸取存款及同业存放应付票据应付账款预收款项资本公积未安排利润短期借款吸取存款及同业存放应付票据应付账款预收款项资本公积短期借款吸取存款及同业存放应付票据应付账款预收款项资本公积未安排利润2-7202325.09%，74.91%，资产负债率较高，财务风险相对较大。短期借款由期初没有到期末增加了8,401,564.87从动态方面看，全部者权益比重上升了2.15%，负债比重下降了2.15%，说由于在负债方面应付账款的大量削减以及在全部者权益方面未安排利润的大幅增加。资产构造的具体分析〔1〕经营资产与非经营资产的比例关系2-52023/2023工程经营资产：期末余额〔元〕年初余额〔元〕期初〔%〕变动状况货币资金11.90%16.17%-4.27%预付款项2.91%4.65%-1.74%存货15.55%28.29%-12.74%固定资产13.97%10.59%3.38%在建工程0.87%2.12%-1.23%无形资产1.46%1.71%-0.25%经营资产合计46.66%63.53%-16.85%非经营资产：应收票据43.11%29.01%14.10%应收账款1.84%3.50%-1.67%应收利息0.06%0.00%0.06%其他应收款0.21%0.63%-0.42%其他流淌资产0.00%0.00%0.00%发放贷款及垫款4.71%1.20%3.51%长期股权投资0.00%0.00%0.00%投资性房地产0.26%0.02%0.24%固定资产清理0.00%0.00%0.00%长期盼摊费用0.03%0.03%-0.01%递延所得税资产3.12%2.08%1.04%非经营资产合计53.34%36.47%16.85%16.85%，16.85%，当企业资产规模重上升，经营资产比重反下降了，是不能真正增加企业的经营力量的。(2)75.58%，13.97%，固流比例10.59%，固流1：7.8。假设说该公司上年度是保守型的固流构造政策，那本年那么正向适中性的固流政策转变。负债构造的具体分析评价：(1)负债期限构造分析评价：2-62023/2023工程期末余额金额〔元〕年初余额期末构造〔%〕期初差异流淌负债99.98%100.00%-0.02%非流淌负债0.02%0.02%负债合计100%100%也会降低公司的负债本钱。(2)负债方式构造分析评价2-72023/2023工程期末余额金额〔元〕年初余额期末构造〔%〕期初差异银行信用0.04%0.00%0.04%商业信用76.40%80.15%-3.75%应交款项625,117,696.642.71%2.42%0.29%款项1.45%1.64%-0.18%其他流淌18.19%11.02%7.17%负债未付股利0.03%0.05%-0.02%其他负债1.19%4.73%-3.54%负债合计100%100%提高资金使用效益、节约交易费用、加速商品流通等方面发挥着巨大作用。负债本钱构造分析评价2-82023/2023工程期末余额金额〔元〕年初余额构造〔%〕期末期初差异无本钱负债23,064,286,137.3499.96%100.00%-0.04%低本钱负债0.04%0.00%0.04%高本钱负债0.00%0.00%0.00%负债合计100%100%从表中可以看出，该公司本年全部负债中，无本钱负债比重为99.96%，使0.04%，0.04%，可以形成财务杠杆，调整税收。该公司无高本钱负债，说明企业经营状况良好。股东权益构造的具体分析评价：(1)股东权益构造分析2-92023/2023工程 金额〔元〕 构造〔%〕期末余额 年初余额 期末 期初 差异股本16.21%14.25%1.96%资本公积10.09%20.29%-10.21%投入资本合计26.29%34.54%-8.25%盈余公积22.37%26.86%-4.49%一般风险预备0.04%0.00%0.04%未安排利润48.41%33.86%14.55%外币报表折算差额-0.34%0.00%-0.34%归属于母公司全部者权益合计96.77%96.03%0.74%少数股东权益3.23%0.00%3.23%内部形成权益资金合计170.48%156.74%13.73%股东权益总计100%100%13.73%说明该公司股东权益构造变化是生产经营上的缘由引起的。格力电器利润表分析企业将来的收益力量和损益的开展趋势，从而做出合理的经济决策。2.2.1.利润增减变动水平分析评价治理业绩及存在的问题。利润水平分析表编制单位：珠海格力电器股份〔元〕工程本期金额上期金额增减额一、营业总收入4,158,402,557.2710.93%中：营业收入4,023,203,243.6310.58%利息收入135,212,707.98422.15%已赚保费0.00手续费及佣金收入-13,394.34-13.55%二、营业总本钱3,204,351,731.288.74%其中：营业本钱2,616,102,326.778.41%利息支出4,567,387.5259.85%手续费及佣金支出79,698.98305.90%退保金0.00赔付支出净额0.00提取保险合同预备金0.00净额保单红利支出0.00分保费用0.00营业税金及附加45,838,006.1514.47%销售费用53,309,107.781.23%治理费用402,361,976.3746.30%财务费用94,737,685.09972.44%资产减值损失-12,644,457.38-82.24%加：公允价值变动收0.00列〕投资收益〔损失以“-〞号填列〕10,355,881.251103.05%-3,236,594.94526429.68%汇兑收益〔损失以“-〞号填列〕-32,021.5543.64%三、营业利润〔亏损以“-〞号填列〕964,374,685.6970.15%加：营业外收入19,427,360.6830.49%减：营业外支出3,914,175.6732.21%其中：非流淌资产处置损失-3,476,918.83-80.65%四、利润总额〔亏损总额以“-〞号填列〕979,887,870.7068.70%减：所得税费用139,052,631.4399.95%以“-〞号填列〕840,835,239.2765.32%归属于母公司全部者的净利润832,986,474.4565.60%少数股东损益7,848,764.8244.90%六、每股收益：0.00〔一〕根本每股收益0.6360.00%〔二〕稀释每股收益0.6360.00%45,000,000,000.0045,000,000,000.0040,000,000,000.0035,000,000,000.0030,000,000,000.0025,000,000,000.0020,000,000,000.0015,000,000,000.0010,000,000,000.005,000,000,000.000.00本期金额上期金额-5,000,000,000.00总收入息收入总成本务费用资收益业利润润总额润净利营业利营业财投营利2-82023/2023(1)净利润或税后利润分析20232,128,075,052.66840,835,239.27元，增长率为65.32%，增长幅度适中。从水平分析表看，公司139,052,631.43元；由于利润总额比上840,835,239.27(2)利润总额分析且反映企业的对外投资收益，以及营业外收支状况。该公司利润总额增长(3)营业利润分析加主要是利息收入和投资收益增加所致。该公司的利息收入比上年增加135,212,707.98422.15%10,355,881.25增长率为1103.05%，这样的收入是不稳定的，该公司的营业总收入与营业总本业费用保持较为稳定；治理费用较上年大幅增加，主要是由于2023年执行会1.67是因本年出口销售收入有所增长和人民币升值速度加快及巴西货币贬值使得汇力小家电清算完毕，与其相关的原记入资本公积的局部金额转出所致。2.2.2润及本钱费用水平。利润垂直分析表20231-12〔人民币〕元工程本期金额上期金额本年度上年度一、营业总收入100%100%其中：营业收入99.60%99.92%利息收入0.40%0.08%已赚保费0.00%0.00%手续费及佣金收入0.00%0.00%二、营业总本钱94.48%96.38%其中：营业本钱79.94%81.80%利息支出0.03%0.02%手续费及佣金支出0.00%0.00%退保金0.00%0.00%赔付支出净额0.00%0.00%提取保险合同预备金净额0.00%0.00%保单红利支出0.00%0.00%分保费用0.00%0.00%营业税金及附加0.86%0.83%销售费用10.43%11.43%治理费用3.01%2.28%财务费用0.20%-0.03%资产减值损失0.01%0.04%0.00%0.00%0.02%0.00%0.00%0.02%0.00%-0.01%0.00%0.00%0.00%5.54%3.61%填列〕业的投资收益填列〕号填列〕加：营业外收入0.20%0.17%减：营业外支出0.04%0.03%其中：非流淌资产处置损失0.00%0.01%四、利润总额〔亏损总额以“-〞号填列〕5.70%3.75%减：所得税费用0.66%0.37%号填列〕5.04%3.38%利润4.98%3.34%少数股东损益0.06%0.05%六、每股收益：0.00%0.00%〔一〕根本每股收益0.00%0.00%〔二〕稀释每股收益 0.00% 0.00%营业收入营业收入营业本钱销售费用营业利润利润总额净利润2-92023年利润构造图营业收入营业收入营业本钱销售费用营业利润净利润2-102023年利润构造图5.54%，3.61%1.93%；本5.70%，3.75%1.95%；本年度净利润的5.04%，3.38%1.66%。可见，从企业利润的构成状况上在治理费用方面要重点整治。2-122023/2023工程本期金额〔元〕上期金额〔元〕增减额〔元〕增减〔%〕一、营业收入4,158,402,557.2710.93%减：营业本钱2,616,102,326.778.41%二、营业毛利8,466,524,802.406,924,224,571.901,542,300,230.5022.27%减：利息支出4,567,387.5259.85%金支出79,698.98305.90%营业税金及45,838,006.1514.47%附加销售费用53,309,107.781.23%治理费用402,361,976.3746.30%财务费用94,737,685.09-972.44%资产减值损失-12,644,457.38-82.24%加：投资收益10,355,881.25-1103.50%其中：对联营企业和合营企业的-3,236,594.94526429.68%投资收益汇兑收益-32,021.5543.64%三、营业利润964,374,685.6970.15%企业自身生产经营业务所取得的财务成果。公司本期实现营业利润10,355,881.25上期增加4,567,387.52元，手续费及佣金支出比上期增加79,698.98元，治理费用比上期增加402,361,976.37元，财务费用比上期增加94,737,685.09元。增减因素相抵，导致营业利润增长了964,374,685.69元。22.27%，主要是由营业总收入增长引4,158,402,557.2710.93%；但由于营业本钱增加2,616,102,326.77元，对营业毛利造成不利影响，增减相抵，营业1,542,300,230.50格力电器现金流量表分析2.3.1.现金流量表一般分析依据现金流量表数据，对企业现金流量状况进展分析与评价。3,000,000,000.003,000,000,000.002,500,000,000.002,000,000,000.001,500,000,000.001,000,000,000.00500,000,000.000.00本期上期-500,000,000.00-1,000,000,000.00净额额额-1,500,000,000.00流量金金流量净净金流量动现现现营经活资投活动动资筹活2-112023/2023该公司本年末现金量比年初削减892,411,009.59元，其中，经营活动产生净现金流量增加368,544,296.12元；投资活动产生净现金流量削减942,341,952.70296,273,548.7920,527,491,675.2413,076,233,276.640，反映出企业经营活动的现金流量自我适应力量还可以用于再投资或偿债。1,021,766,203.49企业在扩大规模，生产力量进一步提高，公司开展前景良好。元，元，归还债务支付的现金371,550,774.34元，安排股利、利润或偿付利息支付的现金303,459,764.69元，支付其他与筹资活动有关的现金1,047,552.73筹资活动现金流出量远远大于流入量，该公司执行了高股利安排政策。现金流量与上期或估量现金流量的差异，水平分析可以解决这个问题。20231-12位：〔人民币〕元

现金流量水平分析表工程流量：本期金额上期金额增减额增减〔%〕的现金4,428,806,919.9227.51%客户存款和同业存放款项净增加额-1,554,970,994.53-173.02%额0.00向其他金融机构拆入资金净增加额0.00收到原保险合同保费取得的现金0.00额0.00保户储金及投资款净增加额0.00处置交易性金融资产净增加额0.00135,986,368.51423.26%的现金拆入资金净增加额0.00回购业务资金净增加额0.00收到的税费返还-31,616,066.07-7.22%收到其他与经营活动有关的现金69,526,523.5026.48%经营活动现金流入小计3,047,732,751.3317.19%的现金2,724,434,466.0526.32%客户贷款及垫款净增加1,162,469,205.8-6541.15额6%项净增加额242,215,218.10768.56%支付原保险合同赔付款项的现金0.00的现金4,183,837.5954.61%支付保单红利的现金0.00支付的现金146,448,583.1212.00%支付的各项税费735,548,906.0252.09%关的现金456,678,386.5323.63%经营活动现金流出小计5,471,978,603.2736.63%经营活动产生的现金流量净额-2,424,245,851.94-86.80%流量：0.00收回投资收到的现金0.00金-99,963.99-100.00%和其他长期资产收回的24,675,702.913279.49%现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额0.00收到其他与投资活动有关的现金35,021,483.94105.94%投资活动现金流入小计59,597,222.86175.75%和其他长期资产支付的57,859,657.076.00%现金投资支付的现金-57,297,516.07-96.39%质押贷款净增加额取得子公司及其他营业单位支付的现金净额-119,447,692.42-99.64%支付其他与投资活动有关的现金-15,315,975.33-57.09%投资活动现金流出小计-134,201,526.75-11.47%投资活动产生的现金流量净额193,798,749.61-17.06%流量：0.00吸取投资收到的现金-1,136,163,152.00-99.96%东投资收到的现金取得借款收到的现金发行债券收到的现金

500,000.00379,282,532.970.00关的现金筹资活动现金流入小计关的现金筹资活动现金流入小计-756,878,609.03-66.59%归还债务支付的现金320,550,774.34628.53%息支付的现金287,610,634.011814.68%0.00股东的股利、利润关的现金量净额

1,018,032.73 3448.62%609,179,441.08 910.87%-1,366,058,050. -127.69%11金等价物的影响增加额物余额物余额

-22,230,837.12-3,618,735,989.562,726,324,979.97-892,411,009.59

20401.42%-132.73%202.18%-21.90%3,000,000,000.002,000,000,000.001,000,000,000.000.00-1,000,000,000.00金金金金金5,000,000,000.004,000,000,000.00增减额-2,000,000,000.00务5,000,000,000.004,000,000,000.00增减额-2,000,000,000.00务现现现现现供劳费佣金支付的投资借款品、提手续产收吸得取售销商息取收利建购资该公司本期净现金流量比上期削减3,618,735,989.56元。经营活动、投资活动和筹资活动产生的净现金流量较上期的变动额分别是-2,424,245,851.94193,798,749.61-1,366,058,050.1186.80%。经营活动现金流入量与流出来分别比上期增长17.19%和36.63%，增长额分别为17,730,217,074.315,471,978,603.27要是由于销售商品、供给劳务收到的现金增加了4,428,806,919.92元，增长率为27.51%，还有收取利息、手续费及佣金的现金增加135,986,368.51元，增长423.26%。经营活动现金流出量的增加主要是受购置商品、承受劳务支付的26.32该公司经营活动净现金流量消灭这样的状况主要是珠海格力集团财务公司吸取5.581.952.437.35投资活动净现金流量比上期增加了193,798,749.61，主要缘由是由于收到金都有较大幅度的增加。11.3520232.5点。现金流量垂直分析表1-12民币〕元工程本期金额流入构造流出构造一、经营活动产生的现金流量：销售商品、供给劳务收到的现金98.79%客户存款和同业存放款项净增加额-3.16%向中心银行借款净增加额向其他金融机构拆入资金净增加额收到原保险合同保费取得的现金收到再保险业务现金净额保户储金及投资款净增加额处置交易性金融资产净增加额0.81%拆入资金净增加额收到的税费返还1.96%收到其他与经营活动有关的现金1.60%经营活动现金流入小计97.77%100%购置商品、承受劳务支付的现金64.07%客户贷款及垫款净增加额5.61%支付原保险合同赔付款项的现金1.34%支付利息、手续费及佣金的现金0.06%支付保单红利的现金支付给职工以及为职工支付的现金6.70%支付的各项税费10.52%支付其他与经营活动有关的现金11.70%经营活动现金流出小计92.26%100%经营活动产生的现金流量净额收回投资收到的现金取得投资收益收到的现金处置固定资产、无形资产和其他长

期资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的期资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额收到其他与投资活动有关的现金72.81%投资活动现金流入小计0.44%100%期资产支付的现金投资支付的现金取得子公司及其他营业单位支付的

98.64%0.21%现金净额支付其他与投资活动有关的现金现金净额支付其他与投资活动有关的现金1.11%投资活动现金流出小计投资活动产生的现金流量净额4.68%100%三、筹资活动产生的现金流量：吸取投资收到的现金0.13%到的现金0.13%取得借款收到的现金99.87%发行债券收到的现金收到其他与筹资活动有关的现金0.00%筹资活动现金流入小计1.79%100%归还债务支付的现金54.96%现金44.89%利、利润支付其他与筹资活动有关的现金0.15%筹资活动现金流出小计筹资活动产生的现金流量净额3.06%100%四、汇率变动对现金及现金等价物的影响100%100%现金流出五、现金及现金等价物净增加额加：期初现金及现金等价物余额六、期末现金及现金等价物余额现金流入构造分析经营活动现金流入小计投资活动现金流入小计筹资活动现金流入小计经营活动现金流入小计投资活动现金流入小计筹资活动现金流入小计2-132023该公司本期现金流入总量为21,251,242,542.84元，其中经营活动现金净流97.77%0.44%流入量的绝大局部比重。经营活动现金流出小计投资活动现金流出小计筹资活动现金流出小计现金流出构造分析经营活动现金流出小计投资活动现金流出小计筹资活动现金流出小计2-142023该公司本期现金流出总量为22,121,313,748.21净流出量、投资活动现金流出量和筹资活动现金流出量所占比重分别为92.26%、4.68%和3.06%。可见，在现金流出总量中经营活动现金流出量所占比重最大，劳务支付的现金占64.07%，比重最大。投资活动现金流出量中绝大局部都用于务支付。〔1〕经营活动现金流量工程分析27.51%10.93%，企业的销好经营环境。增长较大。说明政府对该企业是实行扶持态度。年收到其他与经营活动有关的现金表工程 上年数 本年数保证金赔款押金政府补贴退回预付款租金目前的财务状况良好。52.09%，主要是由于销售规模的扩大引起的，说明企业的经营状况良好，市场前景较大。支付其他与经营活动有关的现金。该工程中安装费与广告费有较大幅度增营状况良好。年支付其他与经营活动有关的现金表工程 上年数 本年数佣金〔2〕投资活动现金流量工程分析技术，设备的更，为将来的生产力量的扩大做好乐观预备。金流出量中数目最大的，企业大势扩大生产规模，生产力量大幅度提高。〔3〕筹资活动现金流量工程分析场筹资力量变弱。资本市场，而本期那么是主要通过银行筹集资金，企业的商业信用增加。偿债力量提高。要是由于股本的增加，公司利润安排的现金充裕。响所致。现金和现金等价物主要是公司海外子公司的货币资金40,911,144.62该公司现金不包括存放在中心银行的法定存款预备金。〔1〕经营活动现金流量与经营活动利润对应关系分析2-172023现金流量工程金额〔元)金额〔元〕利润工程经营活动现金流入量：经营活动收入销售商品、供给劳务收到的现金营业收入客户存款和同业存放款项净增加额利息收入收到的税费返还汇兑收益收到其他与经营活动有关的现金营业外收入购置商品、承受劳务支付的现金营业本钱客户贷款及垫款净增加额存放中心银行和同业款项净增加额利息支出支付利息、手续费及佣金的现金手续费及佣金支出支付的各项税费支付其他与经营活动有关的现金营业外支出支付给职工以及为职工支付的现金销售费用治理费用财务费用资产减值损失所得税费用经营活动现金流出小计经营活动本钱费用小计经营活动产生的现金流量净额2,118,657,630.99经营活动产生的利润1,750,113,334.87〔2〕经营活动净现金流量与净利润关系分析的关系：经营活动的 本期不削减现金的 削减现金的非现金流淌流淌负债净现金流量净利润经营性费用非经营性费用资产的削减的增加该公司本年净利润为2,128,075,052.66元，而其在这一期间内的经营活动397,725,809.9712,644,457.382222222245,000,000,000.0040,000,000,000.0035,000,000,000.0030,000,000,000.0025,000,000,000.00经营活动收入20,000,000,000.00经营活动现金流入量15,000,000,000.0010,000,000,000.005,000,000,000.000.00年3年4年5年6年7年800 0 0 0 0图2-152023——2023在2023年和2023202320232023的年限中，公司有信念能够开展的更好。45,000,000,000.0040,000,000,000.0035,000,000,000.0030,000,000,000.0025,000,000,000.00营业收入20,000,000,000.00经营活动现金流入量15,000,000,000.0010,000,000,000.005,000,000,000.000.00年3年4年5年6年7年800 0 0 0 0222222图2222222023——2023高质量的收益。40,000,000,000.0035,000,000,000.0030,000,000,000.0025,000,000,000.0020,000,000,000.0015,000,000,000.0010,000,000,000.005,000,000,000.000.00年3年4年5年6年7年8020 20 20 20 20经营活动本钱费用经营活动现金流出量2图2-172023——2023经营活动本钱费用经营活动现金流出量2公司在2023年经营活动本钱费用比经营活动现金流出量低，在2023——2023保持这种趋势。格力电器公司财务比率分析以下几个指标对苏宁环球短期偿债力量进展分析：〔1〕流淌比率/流淌负债〔2〕速动比率/流淌负债能降低企业资金的获利力量。该指标的一般公认标准为1。家电行业平均值为0.9。〔3〕现金比率/流淌负债20%左右。〔4〕现金流量比率/流淌负债经营活动现金流量净额反映企业某一会计期间生产经营活动产生现金的力量归还到期债务，必需实行对外筹资或出售资产才能归还到期债务。3-12023/2023比率工程期初期末流淌比率106.73%100.9%速动比率100.7%97.01%现金比率14.19%1.60%现金流量比率1.210.80.60.40.20率率率率期初期末流动比速期初期末流动比速动比比比现金流量现金该公司期初流淌比率仅为1.07，短期偿债压力较大，这种现象在期末没有1.01。公司的偿债力量都是很弱的。17.19%，就其增长速度流淌负债比流淌资产要高，所以使期初比期末的要高。一下分析可以对此做出解释：期末流淌比率 1.01 1.01-0.92=0,09分析说明，由于期末流淌负债增加，使流淌比率削减0.15，由于期末流淌资产增加，使流淌负债增加0.09。两者综合作用的结果，使期末流淌比率下降0.06，流淌负债增加是引起流淌比率下降的主要缘由。占有较大的比重。20%，尤其是期末现金比率极其低。因此，假设按现金比率来评价，该公司的短期偿债力量较弱。计算结果说明，该公司的期末现金流量比率仅为0.02，依靠生产经营活动务的准时归还。一步发挥财务杠杆的作用，为公司猎取更多的收益。以下两个指标对苏宁环球长期偿债力量进展分析：〔1〕资产负债率/资产总额×100%财务风险，可以提高公司的盈利力量。〔2〕利息保障倍数/利息费用款的可行性，否那么不宜举债经营。3-22023/2023比率工程期初期末负债比率77.06%74.91%利息保障率77.50%77.00%76.50%76.00%75.50%负债比率75.00%74.50%74.00%73.50%期初期末3-22023/2023年负债比率变化图-20期初 期末-40-60利息保障率-80-100-120-140-1603-32023/2023年利息保障率变化图402002.15%，说明该企业债40200从长期看，利息保障倍数至少应当大于1，且比值越高，企业长期偿债力量29.3104面有了很大提高，有足够的经营收益来支付借款利息，但上升空间还是很大。权益的保障等方面仍有提升空间。标对苏宁环球营运力量进展分析：〔1〕应收账款周转率/应收账款平均余额/291。〔2〕存货周转率/存货平均余额/2151〔3〕固定资产周转率固定资产周转率=主营业务收入/固定资产平均余额固定资产平均余额=〔期初固定资产+期末固定资产〕/2构造合理。〔4〕总资产周转率/平均资产总额/2高，表示总资产周转速度快，利用效果好。3-32023/2023年营运力量分析图比率工程比率工程期初期末应收账款周转率存货周转率总资产周转率161614121086420期初期末率率率款周转转转转率收应账货存周产周周定固资资总产3-42023/2023年营运力量分析图格力电器期末应收账款周转率与期初相比有所下降，周转次数由5.87下降92.31有所减弱，对流淌资产的变现力量和周转速度会产生不利影响。4.885.6173.7764.17于行业平均值，说明企业的存货治理水平始终保持高效率的作风。的利用力量有所降低。进展经营的效率有所