商业金融银行知识讲义

第一章商业银行概述2023/6/91复旦大学经济学院吕健fdlujian@126.com2023/6/92先从全球热点事件谈起…2023/6/93热点事件一：美国次贷危机“次级抵押贷款危机”，简称“次贷危机”，由美国次级抵押贷款市场动荡引起的金融危机。一场因次级抵押贷款机构破产、投资基金被迫关闭、股市剧烈震荡引起的风暴2007年8月席卷美国、欧盟和日本等世界主要金融市场。

次贷是…次贷危机产生的环境是…次贷危机产生的原因是…次贷危机对世界的影响是…2023/6/94热点事件二：法国兴业银行欺诈案

2008年1月24日，法国第二大上市银行——法国兴业银行宣布，该行发现其内部的一名交易员有诈骗行为，给银行造成了49亿欧元(71.6亿美元)的损失。导致兴业银行的股票大跌，并在欧洲市场停牌，其债券也被评级机构降级。同时，兴业银行也被迫宣布增资55亿欧元，以维持收支平衡。2023/6/95

本次诈骗案的罪魁祸首就是被媒体称为“魔鬼交易员”的杰洛米·科维尔，他以虚假买卖手法大量购入欧股期指淡仓，令法兴银行这家在欧元区排名第四的金融集团，遭遇全球金融史上最大宗交易亏损。（20世纪90年代中期的日本大和银行亏损11亿美元，英国的巴林银行亏损为13.8亿美元。）杰洛米·科维尔2023/6/96

从次贷危机到法国兴业银行欺诈案，事实表明即使在金融市场高度发达的西方经济体，银行业的风险管理也依然是一个重要课题，其制度要达到完善水平还有很长的路要走。

正是这些热点事件，让全球的目关共同聚焦到了商业银行的经营与管理之上。2023/6/97第一章商业银行概述1.1商业银行的起源1.2商业银行的发展历程1.3商业银行的性质与职能1.4商业银行的经营目标1.5商业银行的监管1.6商业银行发展的新趋势2023/6/98学习目标通过对本章的学习，要求学生了解商业银行的起源、形成和发展过程，商业银行的性质与职能，商业银行的经营目标（盈利性、安全性和流动性）以及未来发展的新趋势。并结合我国商业银行的发展现状和特殊性，将相关理论运用于完善我国商业银行体系、促进社会主义市场经济发展的实践。2023/6/991.1商业银行的起源1.1.1源于货币说银行是由货币经营业演变而来的，而历史上的货币经营又是在货币兑换业的基础上逐渐形成的，可以说，货币经营业是银行的先驱。Bank一词来源于古法语和意大利语。意思为早起的货币兑换商借以办理业务活动的“板凳”或“钱币兑换桌”。2023/6/9101.1.2庙宇借贷说A。庙宇中具有闲置的财物B。庙宇外具有财物的需求者C。借贷之后，需求者满足了需求，庙宇获得了额外的收益。2023/6/9111.1.3早期的银行雏形A。在金属货币出现之后B。提供兑换和鉴定业务C。提供存款和兑换业务D。提供贷款业务E。银行家的出现2023/6/9121.2商业银行的发展历程1.2.1西方商业银行的发展早期的银行业A。十三四世纪形成于贸易繁荣的意大利B。15世纪资本主义生产关系的出现，产生了世界上第一家存款银行：圣乔治银行（意大利.热那亚.1407）C。16世纪，资本主义发展时期，诞生了著名的威尼斯银行（1587）2023/6/913现代的商业银行现代的商业银行产生的两个途径：A。高利贷性质的私人银行逐渐积累演变B。以股份制形式，通过资本集聚成立1694年，世界上第一家股份制资本主义商业银行——英格兰银行诞生。2023/6/914西方商业银行的经营模式西方商业银行在保留和发展传统的汇兑、结算、保管、代理等业务的同时，把大量吸收存款和灵活运用资产作为主要业务。并形成了两个主流模式：A。英国模式：以融通短期商业资金为资产营运的重点。以“真实票据论”为依据，把业务集中于自偿性贷款——一种随着商业活动而能自动清偿的贷款。2023/6/915B。德国模式：对资产进行综合性的运用。提供短期商业性贷款、周转资金提供进出口资金、长期固定资金提供包销证券、财务便利和咨询服务。2023/6/916现代商业银行的资金来源与运用A。资金来源：短、中、长期存款B。资金运用：短、中、长期贷款，工、农业贷款及消费贷款、证券投资业务、表外业务。2023/6/9171.2.2中国商业银行的产生与发展新中国成立之前A。封建时代的高利贷性质的钱庄B。1845年第一家新式银行—英国丽如银行C。1897年中国第一家自办的新式银行——通商银行D。1904年官商合办——户部银行。（大清银行，1908；中国银行，1912）E。国民政府时期：中国银行，交通银行，中国农民银行。2023/6/918计划经济时期A。中国人民银行B。农业银行C。中国银行D。中国人民建设银行E。农村信用合作社计划经济时期的“大一统”的金融体系。2023/6/919改革开放时期A。中央银行：中国人民银行B。四大国有银行：工行、农行、建行、中行C。信用合作社（农合、城合）D。组建股份制银行——交通银行E。政策性银行：国开、农发、进出口银行F。其他形式的新型商业银行：区域性银行、企业组建的银行、房行以及邮政储蓄等。2023/6/9201.3商业银行的性质与职能1.3.1商业银行的基本定义：商业银行是指依照法律设立的，吸收公众存款、发放贷款、办理结算等业务的企业法人。关键词：依法设立；吸收存款；发放贷款；企业法人2023/6/9211.3.2商业银行的性质第一，商业银行具有一般的企业特征。（依法设立的企业法人，以盈利为目的）第二，商业银行是特殊的企业。（通过营运货币来获取利润的）第三，商业银行不同于其他金融机构。（可以吸收公正存款）2023/6/9221.3.3商业银行在经济中的地位第一，是经济活动的中枢和纽带第二，是金融体系的主体和基础第三，是国家对经济进行调控的基础和主要渠道。2023/6/9231.3.4商业银行的职能第一，信用媒介职能：调剂资金余缺第二，支付媒介职能：办理支付结算第三，信用创造职能：通过货币乘数扩大货币供给量第四，金融服务职能：理财咨询、信托、租赁等第五，政策职能：充当宏观调控手段2023/6/9241.2.4商业银行的经营目标第一，盈利性。盈利性是指商业银行营运资金获得利润的能力。商业银行利润＝各项业务收入－各项业务支出业务收入：利息收入，投资收益，中间业务收入业务支出：利息支出，管理费用，税金，呆坏帐如何提高商业银行的盈利性？A。提高收入方面：提高资金营运能力，提高表外业务收入，减少不良资产比例。B。减少支出方面：降低资金营运成本，降低综合管理费用，防范意外损失。2023/6/925第二，安全性安全性是指商业银行的资产、信誉以及存在与发展的必要条件免遭损失的可靠程度。如何提高商业银行资金的安全性？A。科学安排资产结构，提高信贷资产的质量。（贷款存款比，不良资产占比）B。建立必要的预防线，防止意外事件发生。（保持流动性和自有资本，设立呆账准备金）C。依法经营，防范道德风险。2023/6/926第三，流动性流动性是指商业银行资产的变现的能力。流动性的判断依据：A。资产的变现速度B。资产的变现成本。变现速度最快的有：库存现金，在中央银行的超额准备金，在其他银行的存款。变现成本最低的有：买卖资产变现，借款和吸收存款，增资扩股。变现速度最慢的有：长期投资，抵押贷款，中长期信用贷款。2023/6/927盈利性、安全性、流动性的矛盾与调和A。盈利性与安全性的矛盾B。盈利性与流动性的矛盾C。安全性与流动性的矛盾对于三者之间的协调，关键是要正确地把握住一个“度”。2023/6/9281.5商业银行的监管1.5.1商业银行的经营危机A。1929～1933年的经济危机B。20世纪60年代的“脱媒”危机C。20世纪80年代的经营危机D。20世纪90年代以来的亏损危机例如：日本大和银行案，英国巴林银行案，法国兴业银行案E。21世纪初美国的次贷危机2023/6/9291.5.2商业银行经营环境的变化第一，商业银行经营国内外经济环境的变化A。国际环境对商业银行尤其是国际商业银行来说是最重要的因素之一。

B。国际经济状况的大幅度波动使经济的不确定性增大，银行面临的风险加大。2023/6/930第二，金融市场的发展为商业银行提供广阔的发展空间的同时也使其竞争加剧A。1980年以后，许多国家先后实行了金融自由化政策。B。随着信息技术的不断发展，金融全球化和一体化逐步形成。C。由于资产证券化和融资证券化的发展:为商业银行发展表外业务，提供综合性、多功能金融服务，扩大银行业务范围和增加银行业务收入创造了有利条件；也给其他非金融机构以及大公司直接在资本市场和货币市场上筹集自己提供了便利2023/6/931定义银行监管：

是指政府和金融管理当局对商业银行进行包括开业管制、分支机构管制、业务管理、价格管制、资产负债控制等为主要内容的监控活动及制定相关的政策法规的总和。

2023/6/9321.5.3对商业银行监管的目的第一，保护存款人权益，维护金融系统稳定。第二，发挥商业银行在经济活动中的职能第三，确保宏观调控政策的实施。2023/6/9331.5.4对商业银行实施监管的措施。第一，中央银行对商业银行的监管:A。商业银行的清偿能力和流动性;B。加强对商业银行内部经理人员的管理。第二，直接监管与间接监管相结合。第三，建立完整的报表制度。第四，严厉的制裁措施。2023/6/9341.5.5商业银行的内部控制机制主要内容：（1）确定检查标准。（2）严格业务程序。（3）确立岗位责任。（4）建立专职的组织机构。（5）加强内部稽核。2023/6/935商业银行改善内部控制机制的原则（1）及时性原则（2）全面性原则（3）有效性原则2023/6/9361.6商业银行发展的新趋势1.6.1商业银行发展的新趋势20世纪90年代以后，商业银行在业务种类，处理业务的手段，经营管理思想、体制等方面与过去相比有着明显差别，表现出以下几个特点和趋势：2023/6/937

1．混业经营趋势2．经营手段电子化1）业务处理自动化。2）综合管理信息化。3）银行业务网络化。3．制度同质化1）产权制度的同质化。2）监管制度的同质化。3）内部控制制度的同质化。

2023/6/9384.金融创新的不断发展金融创新:是指在金融领域内对各种要素实行新的组合，也泛指金融体系和金融市场上出现的新的事物。5．资产证券化银行资产证券化即银行将非市场化、信用质量相异的资产重新包装成新的流动性证券，亦即银行将贷款或应收款转换为可转让的证券的过程。2023/6/93920世纪80年代中期以来，西方发达国家商业银行的业务经营出现了证券化发展的趋势。这表现在两个方面：传统的银行信贷融资越来越多的被各种各样的证券融资所取代。商业银行越来越多的通过把贷款资产转换为证券出售给投资者的方式来扩大资金的业务经营规模。2023/6/9406．国际银行的并购与扩张风潮并购本身能为新机构带来直接或间接的效益:节约成本；扩大业务范围和市场份额；有利于风险管理，增强抗风险能力；提高新机构在金融体系中的地位，并借助于这种特殊地位享受中央银行或政府的特殊的照顾。超大银行的弊端:本身管理难度增大，政府对其管理难度也增大。大银行的信用创造能力强，有可能干扰中央银行货币政策效果。2023/6/9411.6.2对中国商业银行的启示从国际银行业的发展趋势来看，我们可以得到下面几点启发：1.拓宽商业银行业务范围，逐步走向混业经营2.深化国有商业银行产权制度改革3.加快处置国有商业银行不良贷款4．充分发挥分支行的销售优势5．加快金融电子化水平6.加强银行业监管

2023/6/942第一章商业银行概述2023/6/943年度工作总结汇报ANNUALWORKREPORTSUMMARY信托业务发展与创新研究上海国际信托投资有限公司王信举目录信托业务发展现状研究01信托业务创新研究——两项导致信托业务突破性发展的重大革新02信托业务创新案例分析03信托业务发展现状研究一般理解政策与法律环境发展现状一般特点发展桎梏信托的一般理解以信为本以诚治业诚即真诚、诚实，信即守承诺、讲信用，讲诚信就是要守诺、践约、无欺。如果有人要问英国人在法学领域取得的最伟大、最独特的成就是什么，那就是历经数百年发展起来的信托理念…这不是因为信托体现了基本的道德原则，而是因为它的灵活性，它是一种具有极大弹性和普遍性的制度。——英国法学家梅特兰信托的应用范围可与人类的想像力相媲美。——美国信托法权威斯科特信托的一般理解贯通货币市场、资本市场和产业投资的独特优势最好的非IPO投资银行业务平台信托制度框架下突出的财产管理功能和资金融通功能政策与法律环境法律框架逐步完善《信托法》（2001.10）——信托法律制度体系的基本法《信托投资公司管理办法》（2002.6）——信托投资公司的经营管理规范《信托投资公司资金信托业务管理暂行办法》（2002.7）——信托主体业务的规范分类监管办法即将出台，诸多单项条例即将出台——信托证券专用帐户、信托公司及业务信息披露、房地产信托、信托公司治理指引、内控指引和信托核算等政策与法律环境监管思路逐步明晰信托公司分类监管原则、属地监管原则协调规划，统一监管尚需加强发展现状目前重新登记后的信托公司共59家，截至6月底，信托从业人员4600人近三年来，集合资金信托计划1053个，大部分获得了成功，信托公司接受管理的信托财产总额已近2000亿元人民币。84%的信托财产为资金信托，财产信托业务开始呈现良好的发展态势。——银监会非银部主任高传捷，中国长沙信托论坛(2004.10）一般特点由单一信托到集合信托由资金信托向财产信托过渡运用范围由单一领域到多领域运用工具由单一向多种工具相结合发展桎梏信托登记信托税收信托会计信托业务创新研究两项导致信托业务突破性发展的重大革新信托内部信用增级信托制度框架下的所有权解析内部信用增级外部信用增级由第三方提供信用担保，提供者包括政府、专业保险公司、金融机构、大型企业的财务公司等，增级工具主要有：政府承诺函、保险、企业担保、现金抵押帐户和信用证等。信托内部信用增级利用基础资产产生的部分现金流来实现,可避免利用外部信用增级工具较容易受信用增级提供者信用等级下降风险的影响的风险。增级工具主要有：构建优先/次级结构、利差帐户和超额抵押等。优先/次级结构就是根据一定的原则和需求，将信托或资产支撑的证券产品的收益权分为不同信用品质的档级，不同档级的受益权承担风险、享有利益及利益分配或退出的顺序有区别。内部信用增级——构建优先/次级结构遵照风险和收益相匹配的原则，通过组合策略，向选择不同风险-收益结构特征的投资者分配不同现金流的结构化设计，能保证不同层次受益权对应的现金流汇总能够复原为项目整体的现金流，摆脱了项目本身性质以及外部信用担保的制约，而仅仅依赖于项目自身权利和义务的重新分配就能在最大程度上保障优先收益的实现。可保障那些偏好于稳定收益的投资者能够在总体收益状况不是太好的情况下也能获得较稳定收益，同时使风险偏好型投资者在总体收益情况较差时自愿让渡财产以补贴保本型投资者，而在总体收益较好时获得独享较高收益的权利。信托制度框架下的所有权解析英美法系和大陆法系所有权制度的基本涵义中国信托法律框架下的所有权概念简析信托业务创新案例研究某国企国有股权退出信托解决方案华融资产管理公司不良资产证券化项目某酒店式公寓收购项目信托解决方案某国企改革信托解决方案项目情况根据有关部门对某大型国有企业进行资产重组的指示，经方案慎重比选，该企业欲将其下属某子公司通过信托方式转让，转让资金作为重组基金，从而实现国有资产在该公司的退出。经研究，决定发起集合资金信托计划，用于受让该企业持有的下属公司的股权。信托计划分别向优先投资者、普通投资者和战略投资者募集，并重组董事会和监事会，选聘经营者，同时在信托计划项下设立特别委员会（由部分普通投资者和战略投资者根据投资规模的大小派员参加的投资人代表大会组织）以应对公司经营过程中出现的重大以外问题。

某国企改革信托解决方案简要分析本项目的最大特点是创造性地运用了信托法律框架下的所有权的可分拆性和内部信用增级来探索国有企业改革之路。同时，该项目通过改组董事会和监事会，选聘经营者（职业经理人），对经营者进行业绩考核，并在信托计划项下设计特别委员会，以应对公司经营过程中出现的意外及重大事项的决策，创造性地将信托框架下的公司治理结构予以完善，同时满足了市场上各类投资者的收益及风险预期。华融不良资产证券化项目项目情况2003年6月,华融资产管理公司将涉及全国22个省市256户企业的132.5亿元人民币债权资产组成一个资产包，委托给中信信托设立财产信托，期限为3年，优先级受益权的预计收益率为4.17%。信托设立后，华融将全部信托受益权分为优先级受益权和次级受益权，其中10亿元优先受益权主要转让给机构投资者。华融拥有全部次级受益权，收益超过4.17%的部分全部归华融所有。中诚信国际评级公司预测，华融公司132.5亿元资产包未来处置产生的AAA级现金流可达12.07亿元。华融不良资产证券化项目华融资产管理公司(委托人)中信信托（受托人）机构投资者132.5亿元债权委托华融资产管理公司（受益人）委托优先受益权转让委托处置非货币性信贷资产10亿元优先受益权转让享有劣后受益权中诚信评级AAA级，产生12.07亿元现金流优先受益权预期收益率为4.17%注：上述图表根据该产品宣传资料构画。华融