2017年台湾省证券从业资格考试：股票的价值与价格考试题

2017年台湾省证券从业资格考试：股票的价值与价格考试题一、单项选择题（共20题，每题3分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）1、证券市场的结构是指证券市场的构成及其各部分之间的（）。

A．对比关系

B．比例关系

C．量比关系

D．组成关系

2、通过对证券基本财务要素的计算和处理得出该证券的绝对金额的方法称为__。

A．绝对估值

B．资产价值

C．相对估值

D．风险中性定价

3、某公司的可转换债券，面值为1000元，转换价格为20元，当前市场价格为1250元，其标的股票当前的市场价格为24元，则该债券转换升水__元。

A．50

B．200

C．250

D．300

4、金融期货的标的物不包括__。

A．股票

B．利率

C．外汇

D．小麦

5、（）是指股票持有者依据所持股票从发行公司分取的盈利。

A．股票股息

B．股息

C．负债股息

D．财产股息

6、根据基础资产划分，下列不属于股权类资产远期合约的是（）。

A．单个股票

B．一揽子股票

C．股票价格指数

D．定期存款单

7、下列各项不属于专项资产管理业务特点的是（）。

A．综合性

B．特定性

C．通过专门账户经营运作

D．证券公司于客户必须是一对一

8、其他组织或个人。

A．股东权利

B．管理权利

C．分配权利

D．指挥权利

9、会计师事务所申请证券相关业务许可证，其60周岁以内的专职人员不少于（）名。

A．40

B．30

C．25

D．15

10、研究投资者在投资过程中产生的心理障碍以及如何保证正确的观察视角的证券投资分析流派是__。

A．学术分析流派

B．心理分析流派

C．技术分析流派

D．基本分析流派

11、以净资本为核心的风险监控与预警制度的特点不包括（）。

A．建立了公司业务范围与净资本充足水平动态挂钩机制

B．强化了对公司经营管理行为合规性的事前审查、事中监督和事后检查

C．建立了公司业务规模与风险资本动态挂钩机制

D．建立了风险资本准备与净资本水平动态挂钩机制

12、关于证券发行注册制论述错误的是（）。

A．发行人只要充分披露了有关信息，在注册申报后的规定时间内未被证券监管机构拒绝注册，即可进行证券发行，无须再经过批准

B．实行证券发行注册制应向投资者保证发行的证券资质优良，价格适当

C．要求发行人提供关于证券发行本身以及同证券发行有关的一切信息

D．要对所提供信息的真实性、完整性和可靠性承担法律责任

13、关于关联交易，下列说法错误的是__。

A．关联交易主要作用是降低企业的交易成本，有利于实现利润的最大化

B．关联交易容易成为企业调节利润、避税和为一些部门及个人获利的途径

C．关联交易往往使中小投资者利益受损

性

C．金融性汇率风险包括债权债务风险和储备风险

D．金融性汇率风险是外汇风险中最常见且最重要的风险

26、基金托管人和其他基金信息披露义务人应当依法披露基金信息，并保证披露信息的__。

A．实用性

B．准确性

C．真实性

D．完整性

27、我国证券交易所市场的层次结构包括__。

A．主板市场

B．中小企业板块市场

C．三板市场

D．创业板市场

28、证券公司经营__，注册资本最低限额为人民币5000万元。

A．证券经纪

B．证券投资咨询

C．与证券交易以及投资咨询活动有关的财务顾问业务

D．证券资产管理

29、下面关于股利政策的阐述正确的是__。

A．股利政策是指股份公司对公司经营获得的盈余公积和应付利润采取现金分红或派息、发放红股等方式回馈股东的制度与政策

B．分红派息是股票投资者经常性收入的主要来源

C．送股实质上是留存利润的凝固化和资本化，表面上看，送股后，股东持有的股份数量因此而增长，其实股东在公司里占有的权益份额和价值均无变化

D．在我国，投资者获上市公司送股时也需缴纳所得税，目前为20%

30、指数基金的优势主要有__。

A．指数基金可获得市场平均收益率，可以为股票投资者提供比较稳定的投资回报

B．管理费较低，尤其交易费用较低

C．可以作为避险套利的工具

D．可以完全消除投资组合的非系统风险，而且可以避免由于基金持有股集中带来的流动性风险

31、关于利率变化引起证券价格变化，下列说法正确的有__。

A．利率与证券价格呈反方向变化

B．利率的提高会改变资金流向，使得债券需求降低，从而导致债券价格降低

C．利率提高，公司融资成本提高，净盈利下降，派发股息减少，引起股票价格下降

D．利率提高，债券价格将先降低再升高到原来水平

32、下列关于证券登记结算公司的说法，正确的是__。

A．证券登记结算公司的名称中应当标明“证券登记结算”字样

B．不以营利为目的的企业法人

C．证券登记结算采取全国集中统一的运营方式

D．自有资金不少于人民币1亿元

33、证券市场一体化的主要表现是__。

A．异地上市、海外上市以及多个市场同时上市的公司数量和发行规模日益扩大，海外发行主权债务工具的规模也非常巨大

B．个人投资者可以借助互联网轻松实现跨境投资

C．交易所之间跨国合并或跨国合作的案例层出不穷，场外市场在跨国购并等交易活动的驱动下也渐趋融合

D．全球资本市场之间的相关性显著增强

34、现代股份制公司主要采取