2022-2025年铝型材行业现状分析与投资前景报告

2022-2025年铝型材行业现状分析与投资前景报告汇报人：XX

时间：xx年xx月xx日1.行业发展概述2.行业环境分析3.行业现状分析4.行业格局及趋势CONTENT目录行业发展概述PART01行业定义定义铝型材作为铝加工材的主要品种之一，以其独特的装饰性、优良的隔音、保温及可回收性广泛应用于建筑领域，而又凭借其一次挤压成型及较高的机械物理性能、良好的导热性能及较高的比强度等优点，被愈来愈广泛地用于交通运输、电子、机械、轻工、石油、化工、航空、航天等领域。特点产业链上游铝是地壳中含量最高的金属元素，铝的应用范围广、消费属性强，是非常重要的一种有色金属。中国的铝土矿产量占到了全球的20%。由于国内环保限产，2018年后，中国铝土矿的产量呈现下降趋势，2021年中国铝土矿的产量为8500万吨，相较上一年度下降了769万吨。凭借国内的铝土矿资源，中国成为全球最大的氧化铝生产国，中国氧化铝产量占全球比重从2005年的13%增至2021年的56%。2016-2021年，中国氧化铝产量整体上呈小幅度上涨态势。2019年世界局势紧张，贸易摩擦加剧，氧化铝产量出现小幅度的下跌，但次年即呈上涨趋势，2020年中国氧化铝产量为73119万吨，较上一年增长了803万吨，2021年继续增长至7747.5万吨。产业链中游2018年受市场经济影响，铝材产量减少，但2019年后，铝材产量逐年上涨。2021年中国铝材产量为5316万吨，较上一年度增长了148.3万吨。2021年铝加工材的各种细分产品中，铝型材的占比最大，占比为46.06%，同时其应用领域也是最广泛的。其次是铝板带材，占比为29.87%。2016-2021年中国铝型材产量逐年上涨，2021年铝型材产量为2059万吨，较上一年度上涨了57万吨。随着经济发展，人均可支配收入的增加，房地产行业、汽车行业、耐用消费品等行业的发展，给铝型材带来广阔的发展空间。铝型材可以分为两类，一类是建筑铝型材，主要用于房地产领域，占比到达67.02%；另一类是工业铝型材，工业铝型材又可细分为光伏型材、轨道交通车体型材、3C型材、新能源汽车型材和其他，其中占比最多的是光伏型材，占比为9.71%。产业链下游铝材性能优异，其在建筑领域中的应用程度逐步加深。最初铝材在建筑中的使用多为门窗、墙面、屋面等，随着国内建筑标准的逐步提升，铝材更为轻量化、易于缩短工期的特点逐步被建筑业所发掘，铝材的用途逐步扩展至活动板房、网架结构、建筑模板等多项领域。2014-2021年，中国房地产投资总额持续上涨，2021年上涨到913675亿元。相比2020年上涨了85036.8亿元。房地产行业的扩大发展，为铝板材提供了更大的消费市场。铝型材良好的力学性能、耐蚀性好、质轻等优点，能适应各种环境，使得其在光伏领域的应用也非常广泛。光伏产业所涉及太阳能光伏型材包括太阳能电池框架、太阳能光伏支架、边框、光伏构件、太阳能光伏瓦扣件等，其电池板框架及其支撑结构的支柱、拉杆、支承腿等，都可以用目前经济耐用的铝合金材料挤压制造。2016-2021年中国光伏发电累计装机容量持续上涨，2021年中国光伏发电累计装机容量为30656万千瓦，较上一年增长了5313万千万。2018年，中国车市遇冷，产销量双降，主要是因为汽车市场已经跨越汽车刚需爆发阶段。在2021年，汽车产量出现上涨，为2658万辆，较上一年增长了120.31万辆。汽车的发动机、轮胎、换热器、车架等多个组件中均含有铝，在持续性的汽车轻量化进程中，当前汽车用铝量正在持续提升，铝型材在汽车领域的应用也将逐步提升。行业环境分析PART02经济环境经济环境社会环境1社会环境1中国当前的环境下，挑战与危机并存，中国正面临着最好的发展机遇期，在风险中寻求机遇，抓住机遇，不断壮大自己。自改革开放以来，政治体系日趋完善、法治化进程也逐步趋近完美，市场经济体系也在不断蓬勃发展；虽在一些方面上弊端漏洞仍存，但在整体上，我国总体发展稳中向好，宏观环境稳定繁荣，二十一世纪的华夏繁荣美好，对于青年人来说，也是机遇无限的时代。社会环境2改革开放以来，我国经济不断发展，几度赶超世界各国，一跃而上，成为GDP总量仅次于美国的唯一一个发展中国家。但同时我们也应看到其中的不足之处，最基本的问题便是就业问题，我国人口基数大，在改革开放后，人才的竞争更显得尤为激烈，大学生面对毕业后的就业情况、失业人士一直困扰着我国发展过程中，对于国家来说，促进社会就业公平问题需持续关注并及时解决；对于个人来说提前做好职业规划、人生规划也是人生发展的重中之重。社会环境2传统铝型材行业市场门槛低、缺乏统一行业标准，服务过程没有专业的监督等问题影响行业发展。互联网与电烙铁的结合，缩减中间环节,为用户提供高性价比的服务。90后、00后等各类人群，逐步成为铝型材行业的消费主力。社会环境行业驱动因素

CDBA国务院发布政策、十四五规划、政府报告、领导讲话等都有对铝型材行业做了一些纲领性的指导，合理的解读能够为行业做了好的发展指引。优势竞争，长期盈利，依托中国，布局全球，立足核心能力，全力获取显著竞争优势，创造得到广泛认可、深入人心的价值，通过成为“难以替代者”品牌致胜，涌现一批市场竞争力突出的全球性与区域性中国品牌，以持续正现金流实现长期盈利，这才是行业企业的发展之道。光伏产业发展利好的政策也层出不穷太阳能光伏发电作为新兴可再生能源技术，是推动实现“碳达峰，碳中和”的关键之一，且光伏产业发展利好的政策也层出不穷。在目前铝型材市场成交平平的情况下，光伏型材订单却十分火爆，与建筑型材呈现截然不同的走势，光伏型材受政策红利及相关材料价格回落影响，订单不断增加，销量不断上升，据统计，2021年我国建筑模板型材产量为55万吨，同比下降5行业竞争促进行业正向发展在市场发展中，行业企业为争取竞争优势，尤其是大中型企业，越来越重视自主研发实力，在企业科研方面投入逐年增长，企业科研服务市场逐步打开，未来科研用检测试剂的服务主体趋于多元化研究资源投入稳健增长为促进行业科技创新事业发展，全面提升科技创新能力，中国逐步加大行业经费投入、落实税收优惠、鼓励科研人才发展，全面推动科研事业发展，同时带动科研服务市场增长，广泛运用于各个研究领域，未来市场空间将进一步释放商业应用领域不断拓展从应用领域来看，铝型材行业产品广泛的运用于医学、药学、检验学、卫生免疫学、食品安全、农业科学等民营领域行业现状分析PART03行业现状分析随着铝合金技术的发展，特别是在强韧化、结构减重、耐腐蚀、使用寿命、安全可靠性等方面的技术进步，具有高合金化、高综合性能的铝合金材料的需求逐步增大。我国是产铝大国，电解铝产量位居全球第一，据统计，截至2021年1-2月我国电解铝产量645.2万吨，同比增长10.35%。随着工业化步伐的不断加快，社会建设的不断加强，我国对于铝加工材的产量和消费量也大幅度提升，据统计，2017-2020年我国铝加工材产量逐年增长，截至2020年产量达到4210万吨，同比增长99%。行业市场规模我国拥有的铝型材加工制造的生产基地和消费市场，都属于世界之首，据统计，截至2020年我国铝型材产量达到2002万吨，同比增长6.6%。按照产品用途分类，可以把铝型材分为建筑铝型材和工业铝型材两大类，据统计，截至2020年我国建筑铝型材产量1390万吨，同比增长5.7%；2020年我国工业铝型材产量612万吨，同比增长8.7%。铝型材本身具有抗腐蚀、质量较轻、易加工等特点，使其在多个领域得到了广泛应用。例如在家装铝型材方面，其具有使用寿命长、环保节能、可塑性强、密封性能好、耐候性优良以及装饰效果优雅等优点。此外，由于其轻质，无腐蚀的特性，航空航天和国防工业也更喜欢铝制品。根据我国铝型材的消费增长速度，到2026年我国铝型材内需规模有望达到2111万吨，2021-2026年CAGR为89%。行业现状铝材总产量随着我国经济迅速发展和铝加工行业高新技术的不断突破，我国铝冶炼及加工行业得到快速发展。据统计，2015-2021年我国铝材产量呈波动增长态势，截至2021年我国铝材产量为6105.2万吨，同比增长5.6%，截至2022年上半年我国铝材产量为2999.4万吨，同比增长铝加工材产量随着工业化步伐的不断加快，社会建设的不断加强，我国对于铝加工材的产量和消费量也大幅度提升，据统计，2017-2021年我国铝加工材产量逐年增长，截至2021年产量达到4470万吨，同比增长6.18%。行业痛点3中国铝型材企业规模结构不合理，平均规模偏小,现代化铝型材制造企业与天批小企业并存，多数中小企业生产经营粗放，生产工艺和装备落后，生产集约化程度不高，抗风险能力较弱;同时，国内铝型材行业产品结构不尽合理，低端产品产能过剩，竞争激烈，而部分高性能、高精度产品尚不能完全国产化，需要进口;12除中国铝业公司外，中国缺少国内外公认的著名企业，至今也还没有一个国内外公认的铝材世界品牌。我国铝材已经是出口大于进口，但是我们出口的多是一般中低档产品，而进口的多是高科技产品。我国多是仿制国外的合金和品种，自己创新的合金和独特的品种很少，铝及铝合金共有300多个国际牌号，到2007年3月份，佛山凤铝铝业有限公司“无铅6020合金”才以“中国研制的身份在国际变形铝及铝合金国际牌号注册表中注册成功。在中低端产品领域，仍然有较大比例的产品依赖于进口渠道。此外，铝型材行业企业缺乏创新研发能力以及仿制能力，加重下游消费端对进口科研用检测试剂的依赖，不利于铝型材行业的发展行业发展存在结构性矛盾一般产品多高档产品少高端产品发展落后行业发展建议发展建议1积极推进研发及高端产品认证进度，为生产高附加值产品作全面准备发展建议2推进产能优化及扩充，巩固企业整体盈利能力，提高企业在高端铝加工行业的综合竞争力；发展建议3丰富高端产品种类，提升高附加值产品占比，持续发挥研发积累的优势，不断丰富产品种类，提升产品质量表现，增加合作深度，提升高附加值产品在整体销售及利润中的比重；多元化融资渠道丰富企业的债券种类关键词一深化与核心银行的合作关系关键词二拓展银行关系渠道关键词三铝型材行业企业在保证间接融资渠道通畅的同时，能够综合运用发债和资产证券化等方式促进自身融资渠道的多元化，降低对单一产品和市场的依赖程度，实现融资地域的分散化，从而降低资金成本，提升企业负债端的市场竞争力。以远东宏信为例，公司依据自身战略发展需求，坚持“资源全球化”战略，结合实时国内外金融环境，有效调整公司直接融资和间接融资的分布结构，在融资成本方面与同业相比优势突出企业获取各业态银行如国有银行、政策性银行、外资银行以及其他中资行的授信额度，确保了银行贷款资金来源的稳定性可持续公司债等创新产品，扩大非公开定向债务融资工具（PPN）、公司债等额度获取，形成了公司债、PPN、中期票据、短融、超短融资等多产品、多市场交替发行的新局面；铝型材行业需要通过杠杆推动业务运转，从负债端看，铝型材行业企业的融资能力对资金成本和资金流动性具有决定性作用，因此，铝型材行业企业打通多元化融资渠道，提高资金周转率，将是促进铝型材行业业务发展的重要举措。融资渠道拓展的主要方式主要包括以下三点：

拓展技术服务领域铝型材行业属于领域中发展最快的细分领域之一，随着铝型材的市场环境日趋成熟，行业竞争日趋激烈，多家铝型材企业开始扩张产品相关服务领域，提升企业的行业竞争力，主要举措包括：提高产品定制服务能力提升技术服务能力供科研咨询服务铝型材行业企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位铝型材行业企业面向多元化的科研实验需求，建立多种技术服务平台，向客户提供除了所需的原材料以外的提取、分析等技术服务，形成企业特有竞争力通过进行细化分工，为客户制定科研问题解决方案，使客户能更加专注于其擅长的领域，提高科研效率，且帮助行业大幅节省医学科研投入聚焦投资业务行业资源优势金融资源优势服务优势铝型材行业厂商长期参与采购与评估，积累了较为丰富的上游厂商资源储备，且与多家厂商建立长期合作关系铝型材行业商依托本身提供的资金服务，具备融资渠道畅通的资金优势，可为行业建设提供初期资金支持，且可通过杠杆提升资金效率铝型材行业企业凭借多年的客户服务经验，服务体系日趋完备，信息化服务于一身的综合服务体系，能够进行有效迁移，为投资业务的长期健康发展提供有力支持铝型材行业头部企业已形成完善的的服务体系，在中国政府逐步放宽企业的准入条件，鼓励并支持的政策背景下，铝型材行业企业开拓投资业务，通过产融结合向实业运营纵深发展，铝型材行业未来的重要发展趋势。&&&

页岩气革命后，乙烷价格持续走低。美国是世界上最大的乙烷生产国，也是唯一的乙烷出口国。美国乙烷主要来自湿天然气经过天然气厂分离后得到的天然气液（NGL,Naturalgasliquids）和原油开采副产的凝析油经过炼厂处理后得到的液化炼厂气（LRG,Liquefiedrefinerygases），其中前者贡献了绝大部分。自2010年以来，美国NGL产量几乎翻了一番，超过了天然气产量增长率，并创下了2017年370万桶/天的年度记录。由于页岩气产量不断增加，同时受管道运输中乙烷比例不能超过12%的限制，美国乙烷产量也持续提升。并且乙烷相对较低的热值及沸点使其作为液化燃料无法与丙烷和丁烷竞争，分离费用也降低了其作为管道气的吸引力，乙烷自身产量又高于其它NGL组分，其供给过剩的情况日益凸显。这导致美国乙烷价格在2011年底开始下降，并且在2013年至2015年由于乙烷产量超过消费量，乙烷价格一度低于天然气价格，直到随后乙烷需求增加价格才逐渐回升至2016年平均150美元/吨和2017年平均184美元/吨。2018年6月份开始乙烷价格受供需影响迎来一波大涨，目前处于高位回落阶段。

竞争趋势随着科技不断发展，铝型材企业对铝型材行业产品的研发投入不断加大，企业形成自己的技术堡垒是在未来市场中取得市场份额的重要收到，因此技术竞争也是未来行业竞争的重要方向之一。铝型材行业的竞争促进了产品质量与服务的持续优化与创新，在满足客户需求的同时也给行业服务带来不断的新体验。优质的服务是铝型材行业竞争的重要焦点与未来趋势。客户是上帝，满足客户的需求是铝型材行业企业的价值实现，铝型材行业竞争趋势首先在需求的分析与客户痛点的把握。小众运动场景日益崛起，带动了新的铝型材行业产品需求。随着行业的竞争不断加剧，企业竞争的本质是人才的竞争，铝型材行业企业都在不断提升专业员工的技术水平。通过专项培训、高薪招聘吸引高端优质人才加入。人才竞争是未来铝型材行业竞争的核心点之一。

服务技术需求人才行业格局及趋势PART04行业竞争格局竞争格局1竞争格局2国内铝边框行业小企业数量多，整体规模较小，竞争激烈，普遍盈利能力不强，抗风险能力较差。目前产能较大的光伏铝型材边框企业主要有永臻科技、营口昌泰、中信渤海和鑫铂股份，2021年永臻科技产能排名先列，市场份额占比28%，2021年四家第一梯队的企业市占率合计约55.56%。2021年永臻、鑫铂、中信渤海等铝边框企业已开始