种子生产加工产业发展前景预测与投资战略规划

种子生产加工产业发展前景预测与投资战略规划转基因种子行业发展五大转基因种植国家的玉米种植面积占比近9成，中国则尚未进行商业化，转基因粮种市场空间庞大。自发达国家的经验表明，转基因种子的渗透率会快速提升，同时伴随种子价格的提升。以美国为例，自1996年转基因技术商业化应用后，玉米种子价格年均涨幅在20%以上，而在此之前，每年的涨幅不足5%。目前，生物育种技术有望在玉米、大豆品种上率先突破，助力解决供需缺口问题。转基因商业化落地后，我国转基因种子（玉米、大豆）的出厂口径规模有望达432亿元，利润有望达130亿元。多位种业专家及行业人士认为，2023年，在种业振兴政策和行业周期景气度的加持下，随着转基因商业化的有序推进，种业龙头企业凭借强大的科研和资金实力，通过内生性增长和外延式扩张，有望进一步做大做强。种子是种子植物的繁殖体系，对延续物种起着重要作用。种子是种植环节中最重要的一环，好的种子是丰产增收的基础，主要种类包括大田（水稻等）种子、蔬菜瓜果种子、花卉种子等。种子行业产业链上游为种子研发、育种采摘环节；中游为制种、销售环节，下游应用领域包括种植业、林业等。种子行业产业链种业是农业的芯片，是国家战略性、基础性核心产业。当前，国际种业已进入以抢占战略制高点和经济增长点为目标的机遇期，呈现出高新化、一体化、寡头化的发展趋势。我国目前仍以杂交选育和分子技术辅助选育为主，育种原始创新能力不足，抗风险能力和国际竞争力相对较弱。面对种业发展的蓬勃趋势与复杂环境，国家陆续出台解决好种子和耕地问题有序推进生物育种产业化开展种源‘’技术攻关等指导性意见和重点任务部署，种业已成为推动我国农业跨越式发展的重要引擎。中国种子行业相关政策我国种子行业发展起步较晚，种业市场一直到新中国成立之后才得以初步建立并缓慢发展。2020年我国种子产量从2012年的1649．8万吨增长至2058．4万吨，预计2022年我国种子产量在2156万吨左右。目前，我国种子行业市场集中度低，企业研发投入少并导致普遍缺乏科技创新能力，相对于欧美发达国家的种业，我国种业仍处于发展的初级阶段，具备育、繁、推一体化经营能力的公司较少，种子企业或科研院所与跨国种业公司抗衡的能力较弱，在全球化浪潮的经济形势下，不可避免地受到国外种业公司进入的严峻威胁和强大冲击。在我国现有的种业市场，杂交水稻是少数能保住并拥有优势的种业，但同样面临国外种业公司不断渗透的威胁。近年来，全球种业市场进入了资源整合的强强联合时代，中国化工收购先正达、陶氏和杜邦合并、拜耳收购孟山都，全球种业已形成了寡头垄断的市场格局，市场集中度较高。而我国种子行业企业数量较多，行业集中度较低，领先的企业有隆平高科、登海种业、荃银高科等。种子行业现状种子行业上游种子研发机构包括中国农业大学、中国农业科学院等，育种采摘环节涉及企业包括隆平高科、丰乐种业、荃银高科、苏垦农发等，中游种子生产企业主要包括隆平高科、登海种业、丰乐种业、万向德农、荃银高科、苏垦农发等。下游种植业企业主要包括亚盛集团、苏垦农发、宏辉果蔬等，林业企业包括福建金森、平潭发展等。中国作为全球最大的农业生产国，也是最大的农作物种子需求国之一。随着粮食市场化改革的深入推进，我国政策先后引导玉米及水稻等调减非优势产区面积，2016年至2020年，我国玉米、水稻等价格大幅下降并长期低位徘徊，农户生产收益不佳主动弃种，种子需求量有所下降。数据显示，2016年至2020年，国内种子市场规模从1229．61亿元下降至1199．89亿元，种子市场规模趋于饱和，行业增速显著放缓。预测，我国种子市场规模在2022年将达到1170．56亿元。我国种业市场规模超过千亿，但行业集中度仍然较低。我国种子行业发展起步较晚，种业市场一直到新中国成立之后才得以初步建立并缓慢发展，以2000年《种子法》实施为标志，我国种业进入市场化阶段，开始蓬勃发展。2021年我国种业市场规模达1180亿元，体量庞大，排名全球第二。但行业集中度较低，CR5仅11%，对比全球种业市场CR5高达51%，存在较大差距。我国巨大的种子需求，与落后的育种格局之间的矛盾亟需改善。从全球市场分布来看，国际种业集团正通过并购不断提升集中度，种业规模呈上升趋势，种业产业链一体化态势明显。作为农业大国，种子一直是中国最重要的农业生产资料，中国农用种子行业空间次于美国在全球位居第二，中美两国种子需求总量占全球种业60%。从地区来看，全球种业行业的市场主要分布在亚洲、北美和欧洲地区，其中北美和亚洲地区占比最大，分别占比为39．18%和34．23%，欧洲地区占比为14．76%，其他地区占比11．80%。2011年我国种业进入深化改革阶段，我国种子行业整体市场规模呈增长态势。以出厂价格计算的我国种业市场销售额由2014年的482亿元增长至2020年552亿元，年均复合增长率约为2．3%。初步统计，2021年我国种业市场规模达565亿元。种子行业壁垒（一）种子行业资质壁垒自2001年起，我国开始实施主要农作物商品种子生产经营实行许可制度，生产和经营主要农作物商品种子的企业，必须由各级农业行政主管部门审核，申请领取农作物种子生产经营许可证，才能在许可证规定的范围进行相关种子的生产或经营活动。根据农业部于2016年公布，并由农业农村部于2022年修订的《农作物种子生产经营许可管理办法》，主管部门对种子行业延伸为涵盖种子生产到销售的全产业链监管，同时从种子企业的基础设施、科研投入、经营规模、人员配备、品种选育能力等方面提出了具体要求，提高了育繁推一体化种子企业的认定标准，极大程度地提高了行业准入资质要求，对生产规模较小、研发能力薄弱、科研投入不足的企业构成了行业准入壁垒。（二）种子行业技术和人才壁垒种子行业属于高技术行业，是多学科高度综合、互相渗透的系统工程，具有知识密集、技术密集、人才密集的特点。种子企业育种、繁种技术水平高低是影响农作物质量和产量的重要因素，具有很高的技术含量。随着近年来现代生物工程技术的发展，育种方式已经从传统育种向分子育种、生物育种转变，进一步提高了种子行业的技术门槛。同时，相比于其他行业，种子行业的研发周期往往较长，一代产品从研发到推向市场往往需要几年到十几年的时间，而且涉及到农业、生物、化学等多个学科领域，因此对研发团队的稳定性、研究能力、知识经验、技术水平等都有较高的要求。新进入行业的种企需要花费较长时间才能建立出一支专业团队。（三）种子行业资金壁垒种子行业属于技术密集型行业，同时对资金实力也有较高要求，需要较大规模的资金投入。在配置研发设备、扩充种质资源、建立育种科研团队、扩大育种规模、提高生产加工水平、扩大产能、建立完善销售服务网络等方面，都需要持续进行资金投入。此外，种子研发周期往往较长，一个新品种从开始选育到通过审定推向市场，再到被市场接受一般需数年甚至十数年的时间，企业前期投入的科研资金回笼速度较慢。因此，种子企业需要具备充足的资金链才能在市场上保持自身优势和市场地位。（四）种子行业品牌壁垒农作物种子的终端客户是广大农户，种子的外观差距不大，但其内在品质千差万别，直接对农作物的质量和产量造成影响。虽然近年来政府监管部门不断加大种子市场监督执法力度，但伪劣产品依然层出不穷。农户需要较长时间建立对某一个种子品牌或品种的信任，而这一认知一旦建立，则会对其后续选择种子产品时维持较长时间的影响，因此种子的品牌效应和企业信誉是种子市场竞争的重要影响因素。一个市场认可度高、具有影响力的品牌的树立往往是企业数年积累的成果，这对新进入种子行业的企业来说构成了品牌壁垒。（五）种子行业种质资源壁垒种质资源是种子培育工作的基础资源，原始种质资源的搜集、种质基础的拓宽、优良种质和品系的创新是育种环节的关键。但优良的种质资源的搜集往往是一个艰苦而复杂的过程，种子企业在种植资源方面的积累，例如种质资源的多样性及优劣性等因素决定了育种的成功率以及新品种的质量，也影响着种子企业的市场竞争力。种子行业发展概况种子行业是将农作物种子作为对象，以现代农业生产方式、管理措施和科学技术为手段，以为农业生产提供优良商品化种子为目的，集种子科研、生产、加工、销售和管理等环节于一体的行业整体。种子产业链可分为育种、制种以及推广三大环节，其中育种环节是种子产业的核心，主要包括亲本性状挑选、基因选择到亲本杂交、田间繁育等流程，目的是培育出具有不同产量、抗性、农艺性状和成熟期的新型品种。国以农为本，农以种为先。种子行业属于农业的上游产业，能够对农作物产量、质量和抗性等方面产生显著的影响，种子也因此被誉为农业的芯片，对保障国家粮食安全具有重要的决定意义。作为国家战略性、基础性核心产业，种业在国民经济中具有极为重要的战略地位。2000年以来，在国家一系列改革政策措施推动下，种业振兴政策迎来新的周期，期间种业整体发展水平显著提升，确保了国家种业安全和粮食安全。（一）国际种子行业发展概况国际现代种业的发展可以追溯到19世纪初期，并到20世纪中叶时期发展壮大。国际种业的发展主要经历了从政府主导时期、过渡时期、垄断经营时期，逐步过渡到种业全球化时期的过程。如今的国际种业已经从传统种植业演变为集科研、生产、加工、销售和技术服务于一体的成熟高新技术产业，具有技术密集型、资本密集型、人才密集型、市场垄断型、经营全球化等特点，在种子相关理论和应用研究，以及行业法律法规等方面已经形成了完整的行业体系。发达国家种业已成为种子行业发展的主体，跨国种业凭借其资金优势、技术优势等控制着国际种业的发展方向。（二）我国种子行业发展概况我国种业发展起步较晚，自新中国成立之后经历了自留种阶段、四自一辅阶段、四化一供阶段以及市场化转型阶段。我国种业虽然有七十余年的发展历程，但产业化和市场化进程开启较晚。2000年《种子法》颁布，正式开启了我国种业市场化进程；2011年《关于加快推进现代农作物种业发展的意见》发布，我国步入市场导向的商业化育种过程。2020年经济工作会议开启打好种业翻身仗的政策新周期，《种业振兴行动方案》等一系列配套方案先后颁布，种业振兴行动拉开序幕。中国蔬菜种子行业全景自21世纪初年，中国政府开始重视中国种业发展，接连出台相关政策支持中国种业发展，支持行业内生产企业研究、发展，加快推进生物育种研发应用。为规范和加强国家现代种业提升工程项目运行管理，确保项目建设成效，持续发挥投资效益，推进现代种业高质量发展，相关部门出台多部政策。（一）行业现状：育种技术有所提升，行业处于高速发展阶段目前，中国蔬菜种子行业国产化自给率已达87%，市场上常见的白菜、甘蓝、辣椒、番茄等大宗蔬菜商品种子已基本以国产品种为主，实现了自主可控；但菠菜、绿菜花、胡萝卜、洋葱等蔬菜种源依旧依赖于国外进口。目前，国际上部分发达国家的蔬菜种业已发展至4．0生物技术+人工智能+大数据信息技术育种时代，但中国蔬菜种业仍处于2．0杂交育种时代与3．0分子育种时代间，中国蔬菜育种技术仍待发展，行业正处于高速发展阶段。（二）产业链：行业投入持续增加，行业发展空间大随着行业政策支持力度增强，中国蔬菜种业行业资本投入持续增加，产品技术研发机构研发力度逐年增强，行业专利申请数量逐年增加。中国蔬菜播种面积近年来逐年增加且涨幅稳定。2021年，中国蔬菜播种面积达2187．22万公顷，同比增加2．7%；该年蔬菜产量达7．67亿吨，同比增加2．4%，蔬菜每公顷产量达35．07万吨。中国蔬菜种业市场需求量巨大，且呈稳步上涨态势。（三）企业现状：企业盈利能力良好，行业集中度较低中国蔬菜种业重点企业经营成本保持相对稳定。2021年，隆平高科、荃银高科及神农科技的营业成本分别为1．16亿元、0．2亿元、0．12亿元，隆平高科与神农科技的企业毛利率分别为59．52%、57．82%。中国蔬菜种业市场规模上百亿，但行业龙头企业隆平高科的市场占有率仅2%左右，行业集中度较低。（四）发展趋势：政策持续推动行业发展，国产自给率持续提升中国是人口大国，蔬菜需求量大；要保证市场蔬菜产品供给，蔬菜种子是关键。为保障中国蔬菜行业稳定、健康发展，中国政府未来必将持续支持蔬菜种业行业研发，以提高中国蔬菜种业国产化率，降低进口需求，保证蔬菜种子供给稳定。随着中国蔬菜种业研发投入持续增加，相关技术水平将持续提升，或将逐步突破高端蔬菜种子产品培育技术壁垒，甚至有望超过美、日等发达国家。中国蔬菜种子国产化率有望进一步提升，行业进口依赖度逐步下降。种子行业基本风险特征（一）种子行业自然灾害风险农作物产量和品质受病虫害及自然灾害的影响较大，例如近年来频发的草地贪夜蛾、高温热害、连续旱涝等灾害已给我国粮食安全生产造成了一定影响。一旦发生自然灾害，行业内企业将面临产量骤减，成本增加等不利情形。（二）种子行业产业政策风险农作物种业是国家战略性、基础性核心产业，一直受到国家产业政策的大力支持。但是，根据各类农作物品种的供求变化和生产情况，国家会出台农作物良种补贴、粮食收储等政策，引