5月中国快递行业发展现状及未来发展趋势分析

5月中国快递行业发展现状及未来发展趋势分析

11-16年迅速成长，连续五年快递业务量世界第一。中国快递行业在2011到2016年飞速发展，快递业务量/收入年均复合增长率达54.1%/38.0%。2018年，我国全网快递业务量达到507亿件，超过美、日、欧等发达经济体总和，并连续5年业务量稳居世界第一。

随着整体基数迅速提升，至2017年中国快递行业步入了较高速增长阶段。17、18年快递业务量/收入增速分别为28.2%/24.7、26.4%/21.8%。2019年一季度快递行业完成件量121.5亿件，同比增长22.5%；一季度收入达1543亿元，同比增长21.4%。截至2019年5月份，全国业务量完成52.3亿件，同比+25.2%；业务收入完成618.1亿元，同比+24.2%。1-5月全国业务量累计完成223亿件，同比+24.9%，业务收入累计完成2753.6亿元，同比+23.1%。全网快递业务量及增速

全网快递收入及增速

行业集中度持续提高。2019年5月CR8增长1至81.6%，较去年同期提升0.2pct，集中度创新高。主要是二线三线快递不断退出市场，如全峰快递、天天、快捷，以及今年以来如风达、安能快递、国通快递先后出局，预计未来2~3年，二三线快递公司会逐步消亡。快递服务品牌集中度指数CR8

单票价格持续下降。19年1-5月，行业单票价格降至12.35元，同比下降1.44%。2018年全网快递单票价格为11.91元，同比下降3.8%，2017年单价同比下降2.6%。2018年市场单价降幅高于去年下降幅度，整体上2018年价格竞争加剧。尤其韵达股份因拼多多电商小件占比提升，贡献了价格下降的绝大部分。快递行业单票价格

1、电商发展成为快递行业最主要驱动力

2009年我国电商进入高速发展期，和民营快递发展相辅相成，共同快速增长。2008年至2018年，我国电商与快递分别实现年复合增速+50%和+42%的快速增长。我国网购市场从2008年的1282亿元增长至2018年的7.6万亿元，年复合增速达到+50.4%；我国快递业务量从2008年的15.1亿件增长至2018年的507亿件，年复合增速达到+42.1%。

2010年以前，因我国电商规模小、电商快递占比低，电商高速增长对快递影响尚未体现，快递业务量增速远低于网购增速。2011年-2016年，电商快递占比提升，其高速增长明显促进快递行业增长；电商消费轻量化趋势甚至使得快递业务量的增长高于电商规模的增长。到2017年，我国79%的快递市场来自电商快递，快递整体业务量的增速和电商规模的增速基本同步。2008-2018年我国网购市场规模及增速

2008-2018年我国快递、电商件业务量规模及增速

阿里巴巴、京东居第一梯队，合占四分之三电商市场份额。2018年中国电商零售市场份额中，阿里巴巴以58.2%占据首位，京东销售额占17.3%，两家电商合计占据75.5%市场份额。第二梯队企业相较淘宝和天猫的市场规模差距较大，快速崛起的拼多多占5.2%，此前份额仅为0.1%；苏宁、唯品会及国美电器的市场份额为1.9%、1.8%和0.7%。2018年中国网购市场份额

阿里巴巴用户数量占据榜首，拼多多反超京东。最新披露阿里巴巴年度活跃用户数为5.5亿人环比增长3700万人；京东为3.0亿人，环比增长1270万；拼多多环比增长2.4亿人，用户人数达3.9亿人，超越京东成为我国用户数第二多的网购app。2014-2018年中国电商企业年度活跃用户数

2018年网购主要APP平均渗透率

2018年拼多多包裹量占全国五分之一，六倍于快递行业整体增速。2017年全国快递业务量完成401亿件，拼多多对应快递份额达11%；拼多多2018全年规模达111亿件，占行业总体业务量的22%。2018年我国快递业务量较2017年净增106亿件，其中拼多多贡献增量68亿件（占比64%）。拼多多2018年同比增速为158.14%，是全国快递行业平均增速（26.6%）的5.95倍。2017、2018年拼多多包裹数量及在快递行业占比

2018年快递行业增量拼多多占比

2017年三线、四线城市以及非线级人口占比高达68.4%，高人基数撑起广阔市场空间。同时，近年来更是出现了从一线城市向南部和中西部核心二线和三线城市人口回流现象。三、四线城市慢节奏的生活环境和较低的生活压力，让他们往往拥有更为旺盛的消费意愿，甚至不输一、二线人群。2018年各城市级别消费信心指数显示，三线城市及农村地区消费信心指数超过一线城市。2018年中国各城市级别消费信心指数

虽然农村地区居民收入和消费绝对值不高，但增速优势明