ESG定期跟踪报告：深交所发布《深市上市公司环境信息披露白皮书》人民银行延续实施碳减排支持工具-20230201-中信证券

证券研究报告请务必阅读正文之后第20页起的免责条款和声明持，目前额度充足，并向外资和地方法人金融机构开放。持，目前额度充足，并向外资和地方法人金融机构开放。ESG|2023.2.1核心观点聚焦2023年1月16日至1月29日期间ESG热点事件，深交所发布《深市上市公司环境信息披露白皮书》，梳理了我国可持续发展相关政策和深市上市公司的环境信息披露相关制度，展示了若干环境信息披露优秀案例。人民银行延续实施碳减排支持工具至2024年末，该结构性货币政策工具通过“先贷后借”的方式向发放碳减排贷款的金融机构提供贷款额60%、年利率1.75%的支中信证券研究部张若海ESG研究首席分析师S090001宋广超ESG研究分析师S090005伍家豪ESG研究分析师S090002▍ESG热点事件聚焦之一：2023年1月20日，深交所发布《深市上市公司环境信息披露白皮书》(以下简称《白皮书》)。《白皮书》梳理了我国可持续发展主要政策和深市上市公司环境信息披露制度，并结合国证ESG评分在先进制造、数字经济和绿色低碳等领域选取了10家深市上市公司的环境信息披露优秀案例，旨在推动上市公司强化环境信息披露意识，推动绿色发展理念。此外，《白皮书》对深交所在可持续金融产品供给，可持续发展指数体系构建，投资者教育等方面的工作进行总结，并进一步展望了环境信息披露的后续相关工作。▍ESG热点事件聚焦之二：人民银行延续实施碳减排支持工具等三项结构性货币政策工具。2021年11月，央行设立碳减排支持工具，额度8000亿元人民币，金融机构发放碳减排贷款，央行按贷款本金的60%提供资金支持，利率为1.75%，期限1年，可展期2次。碳减排支持工具通过切实的资金支持和信息披露机制促使金融机构助力绿色融资。此次延续实施碳减排支持工具，其额度仍有充足的空间，且发放对象由全国性金融机构向外资和地方法人金融机构拓展。碳减排支持工具在应用中仍然存在贷款期限短、项目类型集中等问题。▍ESG政策全景扫描：在中共中央、国务院、部委以及部分地方政府发文中，以员工待遇、员工安全保障、责任投资、绿色生产、清洁生产、绿色工厂、污染排放等作为关键字匹配政策文本，2023年1月16日至1月29日期间，共发文10份。发文单位为广州市发改委、湖南省工信厅等，其中关键词“清洁生产”热度最高，在政策文件中出现次数达4次，占比40%，其次为“社会责任”等。▍ESG市场动态：1.ESG事件追踪：美联储对大型银行进行气候风险压力测试；2.碳交易市场动态。2023年1月16日至1月20日，我国全国碳市场碳排放配额(CEA)总成交量250,209吨，总成交额13,944,204.27元。挂牌协议交易周成交量250,209吨，周成交额13,944,204.27元，最高成交价56.00元/吨，最低成交价55.73元/吨，2023年1月20日(周五)收盘价为56.00元/吨，较2023年1月13日(周五)上涨0.90%。截至2023年1月20日，全国碳市场碳排放配额(CEA)累计成交量229,935,043吨，累计成交额10,489,509,799.54元。▍新发4只ESG产品，银行理财与公募基金各2只。截至2023年1月29日，ESG相关公募基金产品共326只，其中ESG主题基金存续产品共145只(另有20只待成立，4只已终止)，除未披露规模产品之外，净值总规模达到人民币1793.32亿元；泛ESG公募基金存续产品共181只(另有42只待成立，14只已终止)，产品净值总规模达到人民币2542.01亿元。ESG主题银行理财产品存续产品共170只(另有11只待成立，35只已终请务必阅读正文之后的免责条款和声明2止)，除未披露规模产品外，产品净值总规模达到人民币1113.42亿元。▍国内ESG公募基金产品收益跟踪：本周未见显著超额收益。2023年1月16日至1月29日的交易日内，ESG主题基金期末收益为1.71%，对比指数沪深300(2.63%)与中证500(3.20%)，相对沪深300超额收益为-0.92%，相对中证500超额收益为-1.49%。低碳及绿色发展概念基金本阶段绝对收益为2.21%，相对沪深300超额收益为-0.42%，相对中证500超额收益为-0.99%。▍中信证券ESG评价体系指标跟踪。基于中信证券ESG评价体系，我们在跟踪报告中提示部分月度指标的数据变动，各项数据均来自于企业公告或政府公开信息，以保障数据客观性。2023年1月16日至1月29日管理层激励制度回顾：共计11家上市公司公示了股权激励预案，其中电子占比最高；企业股权结构稳定性方面：2023年1月16日至1月29日无上市公司管理层增减持比例超过总市值10%，天准科技变动比例最高，增持达▍风险因素：企业ESG数据披露不全面；相关政策推进不及预期；ESG相关新闻事件检索覆盖不完全。请务必阅读正文之后的免责条款和声明3 深交所发布《深市上市公司环境信息披露白皮书》 5人民银行延续实施碳减排支持工具等三项结构性货币政策工具 9 海外：美联储对大型银行进行气候风险压力测试 13 ESG资管产品：新产品持续稳定发行 14 插图目录 图3：ESG主题基金产品存续规模和数量 15 表格目录 深市上市公司环境信息披露情况 7 表4：获得碳减排支持工具支持以来六大行累计发放碳减排贷款 11表5：2022年第三季度各银行披露的碳减排效应最为显著的项目 12 请务必阅读正文之后的免责条款和声明416日至1月29日企业管理层净增减持比例TOP10......................18请务必阅读正文之后的免责条款和声明5深交所发布《深市上市公司环境信息披露白皮书》ESG热点事件：2023年1月20日，深交所发布《深市上市公司环境信息披露白皮书》(简称《白皮书》)。《白皮书》梳理了我国可持续发展主要政策和深市上市公司环境信息披露制度，并结合国证ESG评分在先进制造、数字经济和绿色低碳等领域选取了10家深市上市公司的环境信息披露优秀案例，旨在推动上市公司强化环境信息披露意识，推动绿色发展理念。此外，《白皮书》还对深交所在可持续金融产品供给，可持续发展指数体系构建，投资者教育等方面的工作进行总结，并进一步展望了环境信息披露的后续相关工作。热点事件解读：政策梳理：随着“碳达峰、碳中和”写入“十四五”规划和2035年远景目标纲要，各领域“双碳”政策文件陆续发布，形成了以《中共中央国务院关于完整准确全面贯彻新发展理念做好碳达峰碳中和工作的意见》和《2030年前碳达峰行动方案》作为顶层设计，若干实施方案与保障方案支撑配合的较完整政策框架。策法规名称《关于构建现代环境治理体系的指导意见》《关于做好可再生能源发展“十四五”规划编制工作有关事项的通知》《新能源汽车产业发展规划(2021-2035年)》《碳排放权交易管理办法(试行)》环境部《关于统筹和加强应对气候变化与生态环境保护相关工作的指导意见》环境部《关于加快建立健全绿色低碳循环发展经济体系的指导意见》《关于推进电力源网荷储一体化和多能互补发展的指导意见》《关于引导加大金融支持力度促进风电和光伏发电等行业健康有序发展的通知》监会、国家能源局《企业温室气体排放报告核查指南(试行)》环境部《2021年能源工作指导意见》《“十四五”循环经济发展规划》《关于加快推动新型储能发展的指导意见》《关于推动城乡建设绿色发展的意见》《中共中央国务院关于完整准确全面贯彻新发展理念做好碳达峰碳中和工作的意2030年前碳达峰行动方案》《关于推进中央企业高质量发展做好碳达峰碳中和工作的指导意见》《企业环境信息依法披露管理办法》环境部《企业环境信息依法披露格式准则》环境部《“十四五”工业绿色发展规划》息化部请务必阅读正文之后的免责条款和声明6策法规名称《关于印发“十四五”现代综合交通运输体系发展规划的通知》《绿色交通“十四五”发展规划》《促进绿色消费实施方案》《“十四五”节能减排综合工作方案》《关于完善能源绿色低碳转型体制机制和政策措施的意见》《加快推动工业资源综合利用实施方案》息化部等八部门《高耗能行业重点领域节能降碳改造升级实施指南(2022年版)》《“十四五”现代能源体系规划》《氢能产业发展中长期规划(2021-2035年)》《“十四五”能源领域科技创新规划》《关于加快建立统一规范的碳排放统计核算体系实施方案》《煤炭清洁高效利用重点领域标杆水平和基准水平(2022年版)》《银行业保险业绿色金融指引》《支持绿色发展税费优惠政策指引》《财政支持做好碳达峰碳中和工作的意见》《“十四五”可再生能源发展规划》《减污降碳协同增效实施方案》境部等七部门《关于印发工业水效提升行动计划的通知》息化部等六部门《关于印发工业能效提升行动计划的通知》息化部等六部门《农业农村减排固碳实施方案》部、国家发改委《城乡建设领域碳达峰实施方案》和城乡建设部、国家发改委《工业领域碳达峰实施方案》《科技支撑碳达峰碳中和实施方案(2022—2030年)》九部门《建立健全碳达峰碳中和标准计量体系实施方案》等九部门《绿色低碳发展国民教育体系建设实施方案》部披露制度：深交所初步建立上市公司“自愿披露+特定事项强制披露”的环境信息披露模式。部分披露规则如，上市公司可以根据自身实际情况，在公司年度社会责任报告中披露或者单独披露如下环境信息：(1)公司环境保护方针、年度环境保护目标及成效；(2)公司年度资源消耗总量；(3)公司环保投资和环境技术开发情况；(4)公司排放污染物种类、数量、浓度和去向；(5)公司环保设施的建设和运行情况；(6)公司在生产过程中产生的废物的处理、处置情况，废弃产品的回收、综合利用情况；(7)与环保部门签订的改善环境行为的自愿协议；(8)公司受到环保部门奖励的情况；(9)公司自愿公开的其他环境信息。“深证100”样本公司应当披露社会责任报告，从事对环境影响较大行业或业务的上市公司，应当在社会责任报告中披露上述第一项至第七项所列的环境信息，并重点说明公司在环保投资和环境技术开发方面的工作情况。请务必阅读正文之后的免责条款和声明7议题年度披露比例年度披露比例理了环境管理专职部门环境风险评估或设置了环境应急预案总投入72%情况环境影响评价及其他环境保护行政许可情况42%%排放量排放交易的相关信息室气体排放而采取的措施温室气体方面做出了承诺源或温室气体设置了明确带有时间线的目标65%%20%变化管理架构或明确响应气候变化相关措施风险和转型风险识别的情况变化机遇识别的情况变化风险及机遇进行了管理39%%%优秀案例：所选10家深市上市公司环境披露优秀案例的披露重点主要包括以下方面。量化指标：碳排放，资源使用，环保投入，废弃物排放等维度下的具体指标数据；气候变化应对：应对气候变化治理架构的建立情况；碳排放管理战略：依据生产活动和行业特点制定的碳排放管理战略、具体措施及实施效果；供应链：选择环境友好型供应商，对供应商提出可持续发展方面的要求等；废弃物的处理、回收和利用：公司在生产过程中产生的废物的处理、处置情况，废弃产品的回收、综合利用情况，包括公司相关规定制度等；绿色低碳转型：公司推动绿色低碳转型的具体措施及实施效果；能源和水资源使用情况：控制能源和水资源消耗的相关管理体系，规章制度或目标等；生态环保：将生态环保要求融入发展战略和公司治理过程的情况；应急预案：制定突发环境事件应急预案。请务必阅读正文之后的免责条款和声明8行业环境信息披露特点重点其环境信息披露的议题主要包括能源管资源管理等况，废弃物的处理、回收和利用放管理战略、绿色低碳转型、供应链能类、数量和浓度份况，废弃物的处理特定环境信息披露主题包括燃料经济性段排放等处理理等。医疗态环保情况，污染物排放种类、数量和浓低碳转型，供应链环境信息披露的议题主要包括能源管资源管理等视设备露主题包括能源管理、产品态环保情况，应急预案，能源和水资源使理等控股理、核安全和应急管理等。使用情况，供应链，保护生物多样性分析及点评：深市上市公司环境信息披露有了更一致的参考标准。上市公司环境信息披露的可参考标准较多，如GRI的《可持续发展报告标准》，联合国的《可持续发展目标(SDGs)企业行动指南》，港交所的《环境、社会及管治报告指引》等等。《白皮书》对于深市上市公司的环境信息披露提出了四项具体的制度要求，并提供了政策梳理和优秀案例作为参考，有利于提高上市公司环境信息披露内容的可比性，进一步提高市场上企业ESG评价结果的数据质量。深市上市公司环境信息披露得到进一步推动，关注重点公司。《白皮书》明确指出深交所要分阶段、分步骤、分主体持续拓展环境信息披露的广度和深度，探索构建环境信息披露配套激励约束机制。ESG评分中环境评分较低的公司，属于环境保护部门公布的重点排污单位的上市公司或者其重要子公司，及《白皮书》中优秀案例所聚焦的先进制造、数字经济和绿色低碳等重点领域相关公司面临相对较高的环境信息披露压力，应及时开展公司可持续发展的治理，按标准披露相关环境信息。关注债券、指数等绿色金融产品。深交所指出下一步实践支持绿色金融产品供给，鼓励市场机构完善构建ESG评价体系，加大对投资者参与绿色投资的引导和教育。近年来，国内外ESG指数类产品的规模在不断增加，而绿色债券等绿色金融产品的发行能丰富其基础标的，ESG评价体系的完善构建能为ESG指数提供底层的样本选择支持，可以关注相关产品的表现。请务必阅读正文之后的免责条款和声明9人民银行延续实施碳减排支持工具等三项结构性货币政策工具ESG热点事件：2023年1月29日，人民银行官网发布新闻称，近日，人民银行印发通知，延续实施碳减排支持工具等三项货币政策工具。一是碳减排支持工具延续实施至2024年末，将部分地方法人金融机构和外资金融机构纳入碳减排支持工具的金融机构范围，进一步扩大政策惠及面，深化绿色金融国际合作。二是支持煤炭清洁高效利用专项再贷款延续实施至2023年末，2023年继续并行实施碳减排支持工具和支持煤炭清洁高效利用专项再贷款，在保障能源供应安全的同时支持经济向绿色低碳转型，助力科学有序实现碳达峰、碳中和目标。三是交通物流专项再贷款延续实施至2023年6月末，将中小微物流仓储企业等纳入支持范围，进一步增强金融支持交通物流保通保畅的力度，助力交通物流业高质量发展。热点事件解读：2021年3月25日，中国人民银行发布信息称，将围绕实现碳达峰、碳中和战略目标，设立碳减排支持工具，引导商业银行按照市场化原则加大对碳减排投融资活动的支持，撬动更多金融资源向绿色低碳产业倾斜。2021年11月8日，按照国务院常务会议决定，重点减碳领域。具体而言，清洁能源领域主要包括风力发电、太阳能利用、生物质能源利用、抽水蓄能、氢能利用、地热能利用、海洋能利用、热泵、高效储能(包括电化学储能)、智能电网、大型风电光伏源网荷储一体化项目、户用分布式光伏整县推进、跨地区清洁电力输送系统、应急备用和调峰电源等。节能环保领域主要包括工业领域能效提升、新型电力系统改造等。碳减排技术领域主要包括碳捕集、封存与利用等。后续支持范围可根据行业发展或政策需要进行调整。在发放机制上，人民银行设立额度8000亿元人民币的碳减排支持工具，通过该工具向金融机构提供低成本资金，引导金融机构在自主决策、自担风险的前提下，向碳减排重点领域内的各类企业一视同仁提供碳减排贷款，贷款利率应与同期限档次贷款市场报价利率(LPR)大致持平。人民银行通过“先贷后借”的直达机制，对金融机构向碳减排重点领域内相关企业发放的符合条件的碳减排贷款，按贷款本金的60%提供资金支持，利率为1.75%，期限1年，可展期2次。金融机构需向人民银行提供合格质押品。机构。2022年8月，据人民银行官方微信公众号，外资银行首次被纳入该工具实施范围，德意志银行(中国)、法国兴业银行(中国)获碳减排支持工具金融机构资格。2022年12月末，在人民银行官网每季度例行披露的“结构性货币政策工具情况表”中，碳减排支持9月末的“21家全国性金融机构”改为“21家全国性金融、部分外资金融机构和地方法人金融机构”。在减排监督上，金融机构向人民银行申请碳减排支持工具时，需提供碳减排项目相请务必阅读正文之后的免责条款和声明10关贷款的碳减排数据，并承诺对公众披露相关信息。金融机构参考碳减排项目可行性研究报告、环评报告或市场认可的专业机构出具的评估报告，以及贷款占项目总投资的比例，计算贷款的年度碳减排量。金融机构获得碳减排支持工具支持后，需按季度向社会披露碳减排支持工具支持的碳减排领域、项目数量、贷款金额和加权平均利率以及碳减排数据等信息，接受社会公众监督。人民银行将会同相关部门，通过委托第三方专业机构核查等多种方式，核实验证金融机构信息披露的真实性。分析及点评：碳减排支持工具一方面切实向金融机构提供资金支持，另一方面引导金融机构和企业认识到绿色转型的重要意义。碳减排支持工具的意义可以从两方面看待。一方面，碳减排贷款的利率一般与同期限档次贷款市场报价利率(LPR)大致持平，而碳减排支持工具的年利率固定为1.75%，金融机构有动机引导社会资金配置于绿色低碳产业，再以此向央行申请碳减排支持工具支持，从中赚取利差。另一方面，申请碳减排支持工具支持，需要按季度向社会披露碳减排支持工具支持的碳减排领域、项目数量、贷款金额和加权平均利率以及碳减排数据等信息，这促进了金融机构对碳减排项目融资需求的接触和研究，促进了金融机构对碳减排项目实际减排量的监督，向企业和公众传导了绿色经济和循环经济的理000额度(亿元)余额(亿元)年6月末年年6月末年9月末银行官网，中信证券研究部此次延续实施碳减排支持工具，可重点关注碳减排工具余额和发放对象的扩展两方面的动向。第一是碳减排工具仍有待发挥更大的作用。一方面，央行碳减排工具仍有充足的政策空间。根据央行2022年第三季度货币政策运行报告数据显示，第三季度，央行通过碳减排支持工具向相关金融机构发放资金642亿元，自工具实施以来，央行累计发放资金2469亿元。对比碳减排工具8000亿元额度，目前工具仍有充足的可利用空间。另一方面，各金融机构发放碳减排贷款数量仍然有限。我们按照60%资金支持比例测算，碳减排工具可撬动各金融机构13000亿元碳减排贷款，但是实际撬动碳减排贷款几何？易纲行长在金融街论坛2022年年会上透露，“截至2022年9月末，碳减排支持工具累计使用2400多元，支持碳减排贷款超过4000亿元”。另按照央行规定，获得碳减排工具支持的金融机请务必阅读正文之后的免责条款和声明11构需按季度向社会披露受支持的贷款金额等信息，根据六大国有银行(工行、农行、交行、建行、中国银行、邮储)2022年第三季度披露的碳减排贷款信息(表4)，六大行自获得碳减排支持工具支持以来累计发放碳减排贷款3513.22亿元人民币。以工行为例，根据工行官网披露，2022年前三个季度累计发放碳减排贷款532.45亿元人民，2022年前三季度客户贷款及垫款总额较2021年末增加22,425.05亿元人民币。两相比较之下，碳减排贷款发放额度仅占客户贷款及垫款总额增加值的2.37%。以上对比表明，一方面，央行碳减排支持工具仍有待发挥更大的作用，另一方面，碳减排支持工具支持的各金融机构碳减排贷款仍有待进一步增长。第二是碳减排支持工具发放对象的扩展。本次延续实施碳减排支持工具，央行再次提出“将部分地方法人金融机构和外资金融机构纳入碳减排支持工具的金融机构范围”。在2022年8月，央行已经将德意志银行(中国)、法国兴业银行(中国)纳入碳减排支持工具金融机构实施范围。考虑到支持工具仍有充足的额度，若此次央行授予更多地方法人金融机构碳减排支持工具资格，不排除地方法人金融机构会以更大力度发放碳减排贷款的可能。(个)金额(亿元)(%)度碳减排量(万吨二氧化碳行.182技术11行4.61技术0/95.10技术0/行6.03技术153.23技术0/80/技术0//8/技术2/请务必阅读正文之后的免责条款和声明12合计32013513.22/7899.36，中信证券研究部碳减排支持工具在应用中仍然存在贷款期限短、项目类型集中等问题。第一，碳减排支持工具期限短。该工具的利率虽然较低，但是期限仅为1年，可展期2次。对比光伏、风电等项目的贷款年限，碳减排支持工具的期限较短，金融机构如果过度依赖碳减排支持工具发放碳减排贷款，可能导致期限错配的风险，这可能削弱了其对金融机构发放碳减排贷款的激励作用，也部分解释了为何碳减排支持工具仍然具有巨大的潜力。第二，碳减排支持工具支持的相关碳减排贷款的项目类型集中。从六大行披露的碳减排贷款项目类型 (表4和表5)可以看出，可能是由于碳减排支持工具期限短的原因，该工具支持的清洁能源、节能环保、碳减排技术三个重点领域中，清洁能源如光伏、风电等投资回收周期短的项目更受碳减排贷款的青睐，而碳捕捉、碳回收等投资回收周期较长、研究前次央行延续该工具至2024年末的原因之一。目型行中国石油化工股份有限公司齐鲁分公司100万吨/年二氧化碳回收利用项目新疆华电达坂城新能源有限公司华电北疆乌鲁木齐65万千瓦风电项目资开发有限公司甘孜州正斗光伏实证实验基地项目行山东发展投资(乾安)50万千瓦风电项目新疆库车轮台火光储多能互补(巴州部分)焉耆项目储基地400MW风电场项目能互补行锡林郭勒盟苏尼特右旗20万千瓦牧光储综合示范项目风电项目补光伏发电项目龙滩风电场项目，中信证券研究部▍ESG政策全景扫描在中共中央、国务院、部委以及部分地方政府发文中，以员工待遇、员工安全保障、责任投资、绿色生产、清洁生产、绿色工厂、污染排放等作为关键字匹配政策文本，2023年1月16日至1月29日期间，共发文10份。发文单位为广州市发改委、湖南省工信厅请务必阅读正文之后的免责条款和声明13等，其中关键词“清洁生产”热度最高，在政策文件中出现次数达4次，占比40%，其次为“社会责任”等。省应急管理厅关于转发《企业安全生产费用提取和使用管理办法》的通知2023-1-19领域及重点行业碳达峰实施方案》的通知2023-1-19区经济委员会绿色低碳发展专项资金管理办法实施细则2023-1-182023-1-18广州市发展和改革委员会关于广州市节能减排技术应用典型案例(2022年)的公示2023-1-172023-1-16碳达峰实施方案》的通知2023-1-16金属行业碳达峰实施方案》的通知2023-1-16佛山市工业和信息化局关于公布第十一批佛山市清洁生产企业名单(简易流程)的通知2023-1-16业和信息化局佛山市生态环境局关于公布第二十六批佛山市清洁生产企业名单的通知2023-1-164.53.52.51.50.5府机构官网，中信证券研究部美国联邦储备委员会发布了针对美国六大银行首次气候风险测试的工作细节和说明，旨在评估银行与气候相关的风险管理实践及其对一系列气候后果的抵御能力。这些银行将在2023年7月底前提交评估结果。参与气候情景演练的银行包括美国银行、花旗集团、高盛、摩根大通、摩根士丹利和富国银行。美联储表示，此次演练的目标包括加深银行对气候风险管理实践的理解，并建立识别、衡量、监测和管理气候相关金融风险的能力。这些银行将探讨两种气候情景对其贷款组合在特定领域的影响。根据中央银行和金融系统绿色监管网络(NGFS)提供的方案，其中一种基于当前政策，另一种基于实现温室气体净零排放的政策。演习将由两个独立的模块组成，分别探讨物理风险和转型风险两个关键气候风险领域。物理风险模块将研究飓风、野火、洪水等严重气候相关事件以及高温和海平面上升等慢性请务必阅读正文之后的免责条款和声明14事件对人员和财产造成的伤害和对未来潜在冲击的影响。转型风险模块将评估向低碳经济转型对企业贷款和商业房地产投资组合的影响，包括政策、消费者和企业情绪和技术的变美联储进行这项测试之际，包括英国和欧盟在内的全球央行行长正在增加压力测试的使用，以评估银行和金融体系对气候相关风险的抵御能力。构/在2022年其在欧盟境内车辆的二氧化碳排放量减少了9%以上，主要是卖商、食品供应商和酒店等购买这几种一次性塑料制品。器。易市场动态本阶段全国碳市场碳价稳定。2023年1月16日至1月20日，全国碳市场碳排放配额(CEA)总成交量250,209吨，总成交额13,944,204.27元。挂牌协议交易周成交量250,209吨，周成交额13,944,204.27元，最高成交价56.00元/吨，最低成交价55.73元/吨，2023年1月20日(周五)收盘价为56.00元/吨，较2023年1月13日(周五)上涨0.90%。截至1月20日，全国碳市场碳排放配额(CEA)累计成交量229,935,043吨，累计成交额10,489,509,799.54元。▍ESG资管产品发行与收益只ESG产品，银行理财与公募基金各2只。截至2023年1月29日，ESG请务必阅读正文之后的免责条款和声明15相关公募基金产品共326只，其中ESG主题基金存续产品共145只(另有20只待成立，4只已终止)，除未披露规模产品之外，净值总规模达到人民币1793.32亿元；泛ESG公募基金存续产品共181只(另有42只待成立，14只已终止)，产品净值总规模达到人民币2542.01亿元。ESG主题银行理财产品存续产品共170只(另有11只待成立，35只已终止)，除未披露规模产品外，产品净值总规模达到人民币1113.42亿元。类型名称理财SG青银理财璀璨人生成就系列ESG主题人民币个人理财计划(共享)2023年034期(特邀客户专属)行股份有限公司公司型证券投资基金和主题混合型证券投资基金限公司管理有限公司d规模)(截至2023年1月29日)数量(个)资产规模(人民币亿元)000数量(个)资产规模(人民币亿元)000nd本周未见显著超额收益。2023年1月16日至1月20日，ESG主题基金期末收益为300超额收益为-0.92%，相对中证500超额收益为-1.49%。低碳及绿色发展概念基金本阶段绝对收益为2.21%，相对沪深300超额收益为-0.42%，相对中证500超额收益为-0.99%。请务必阅读正文之后的免责条款和声明16ESG主题基金沪深300中证500ESG主题基金沪深300中证500-01-162023-01-172023-01-182023-01-192023-01-20d低碳及绿色发展基金沪深300中证500-01-162023-01-172023-01-182023-01-192023-01-20d场名称益超额收益(对母指A股万得全AESG领先(人民G(人民币)%%%通MSCIUSAESG%MSCI’s全球可投资GIMI)wind券研究部请务必阅读正文之后的免责条款和声明1744AESG中证ESG100300ESG领先MSCI中国A股国际通ESG通用(人民币)300中证5003MSCI中国A股国际通万得全A2102023-01-162023-01-172023-01-182023-01-192023-01-20wind券研究部MSCIUSAESGLEADERS标普50010-1斯工业指数 MSCI斯工业指数-01-162023-01-172023-01-182023-01-192023-01-20wind券研究部▍中信证券ESG评价体系指标跟踪基于中信证券ESG评价体系，我们在ESG定期跟踪报告中提示部分月度指标的数据变动，各项数据均来自于企业公告或政府公布信息，以保障数据客观性。2023年1月16日至1月29日管理层激励制度回顾：共计11家上市公司公示了股权激励预案，其中电子占比最高；企业股权结构稳定性方面：2023年1月16日至1月29日无上市公司管理层增减持比例超过总市值10%，天准科技变动比例最高，增持达到5.78%。请务必阅读正文之后的免责条款和声明18代码证券简称净增减持金额(万元)占总市值比例代码3.SH科技0,066.406.SH科技08.020.SH06.495.SH莱雅79.32.SZ股份35.309.SH30.813.SH药业72.52.SZ06.050.SH成56.319.SH21.6443210wind券研究部企业ESG数据披露不全面；相关政策推进不及预期；ESG相关新闻事件检索覆盖全。请务必阅读正文之后的免责条款和声明19▍相关研究消费数据全景系列：出行消费与本地生活—春运高峰已至，地方复苏可期(2023-01-19)ESG定期跟踪报告(2023.1.9-1.15)—中国气象局发布《2021年温室气体公报》，我国3D环境监测网络已初步建成(2023-01-18)ESG评价系列指标专题(一)—污染排放议题专精：强监管下的企业合规性评价18)基本面量化中观配置系列：因子挖掘专题—聚焦头部机构调研信号，创新挖掘高投资收益因子(2023-01-16)算法决策系列：主题热点投资聚焦20230116—关注汽车产业链、储能、食品加工、房地产、无人零售、宠物概念相关主题(2023-01-16)算法决策系列：主题热点投资聚焦20230109—关注核电、房地产、免税店、呼吸机、医学影像、半导体设备相关主题(2023-01-09)算法决策系列：主题热点投资聚焦20230102—关注钠离子电池、特高压、免税店、春运、工业自动化相关主题(2023-01-02)ESG评价系列行业专题(五)—光伏电池组件行业ESG：关注绿色生产能力，防范海外贸易风险(2022-12-30)基本面量化中观配置系列(2023-01)—政策红利聚焦内需、安全与数字经济，消费赛道分层复苏可期(2022-12-30)消费数据全景系列—出行消费和本地生活：新阶段，新复苏，新机遇(2022-12-27)算法决策系列：主题热点投资聚焦20221226—关注云计算、新能源汽车、旅游、压缩空气储能、冷链物流、公路运输相关主题(2022-12-26)ESG评价系列行业专题(四)—乘用车行业ESG：出海应关注ESG监管风险，电动智能议题蕴藏机遇(2022-12-23)ESG评价系列行业专题(三)—金融行业ESG评价体系——响应国家战略需求，深度融合自身业务(2022-12-21)ESG.12-12