《中小餐饮企业融资研究7000字（论文）》

中小餐饮企业融资现状及对策TOC\o"1-3"\h\u2494第一章绪论 页第一章绪论企业融资尤为重要，因为在发展企业的过程中需要大量资金。但是，由于部分中小企业具有起步晚，规模小的特点，因此资金渠道狭窄，融资成本高，限制了企业的发展。此外，根据国家发展和改革委员会对中小企业的调查，约有一半的中小企业存在人才短缺和技术创新面临的主要问题是缺乏资金。因此，对于中小企业融资问题的研究很有必要，因为中小企业需要首先解决企业融资问题，以便在经济和社会建设中发挥更大的作用。本文以杭州将太餐饮有限公司的财务状况入手，并分析杭州将太餐饮有限公司的财务问题，为解决杭州将太餐饮有限公司财务问题提供参考资料，有利于提升公司竞争力。同时，杭州将太餐饮有限公司属于中小企业，具有中小企业的特点。因此，杭州将太餐饮有限公司的融资问题研究可以为类似的中小企业提供解决融资问题的参考资料。第二章杭州将太餐饮有限公司融资现状分析2.1杭州将太餐饮有限公司基本情况杭州将太餐饮成立于2015年9月，是一家专做熟料寿司的餐饮企业，公司专注熟料寿司已有十年之久。旗下拥有鲜目录寿司、粟西寿司、板凳猫跑咖、多如牛排和脆千食品等多个品牌。总部坐落在风景秀美的杭州乐富智汇园内。将太餐饮已经形成了以熟料寿司为主业，西式餐厅、健康食品和饮料为辅的产业体系。截至2015年底，将太餐饮旗下的鲜目录寿司在全国160多个城市拥有400家加盟餐厅，旗下拥有鲜目录寿司、板凳猫跑咖、粟西寿司、多如牛排、脆千食品等多个品牌，是浙江省餐饮行业的翘楚。2.2杭州将太餐饮有限公司融资现状2.2.1内部融资内部融资是公司通过自己的生产和经营活动产生的资金，以满足发展需求。内部融资由内部形成，通常包括留存收益，累计折旧和累计折旧。内部融资具有以下特点：（1）自主性。由于内部融资是在公司内部进行的，因此可以决定在股东大会上使用公司或批准董事会。（2）低成本性。与外部融资相比，内部融资成本非常低，不支付外部成本，只支付替代成本。（3）低风险性。由于成本低，内部融资很低，资金来自公司内部。杭州将太餐饮有限公司2015-2019年内部融资情况如下表1所示。表1：杭州将太餐饮有限公司2015-2019年内部融资20152016201720182019融资金额（万元）4490.833671.89-6983.522496.012425.49占融资总量比例（%)29.6821.79-46.389.1910.61如表1所示，杭州将太餐饮有限公司内部融资利率不到30%。在一些发达国家，中小企业的国内融资水平超过55%。由此可以发现贵公司的内部融资还不够。这是因为公司创建期短，生产规模小，活动规模小，现代化设备投资困难，难以大规模扩建新产品。自我积累能力薄弱难以满足对发达资本的需求，而牺牲了自己的生产经营活动所产生的资金。2.2.2外部融资如果公司自有资金不足以满足生产和经营的需要，可以通过外部融资筹集资金。有很多外部金融渠道，如银行贷款。本文件根据杭州将太餐饮有限公司的财务数据检查当前的外部资金状况。（1）银行借款银行借款是企业融资的重要方式。杭州将太餐饮有限公司是餐饮企业的典型代表，银行贷款是主要的融资来源。杭州将太餐饮有限公司2015-2019年银行借款情况如表2所示。表2：杭州将太餐饮有限公司2015-2019年银行借款情况20152016201720182019短期借款金额（万元）2280.004980.002700.005451.003700.00长期借款金额（万元）0.000.000.000.002500.00除2017年外，由于大规模扩张和业务扩张，杭州将太餐饮有限公司的银行贷款额进一步增加。除了2019年的长期贷款外，过去几年的银行贷款是短期贷款，尽管它们逐年增加。银行每年都会对天宇教育科技有限公司进行信用评级。在发展的早期阶段，规模小，经营水平低，因此公司的信贷周期很短，主要是一年，因此每笔贷款的金额和日期都是有限的。到2019年，公司的信用状况有所改善，并获得了长期融资。（2）非金融机构借款表3显示了2015年至2019年期间杭州将太餐饮有限公司向非金融机构贷款的现状。表3：杭州将太餐饮有限公司向非金融机构借款情况20152016201720182019金额（万元）2290.004197.009340.0011803.0813730.16如表3所示，从非金融机构借来的金额，杭州将太餐饮有限公司每年呈现增加趋势。非金融机构包括小额信贷公司，典当行，金融担保公司和其他融资机构。这些机构的信贷门槛低于银行，但贷款利率高于银行等金融机构的贷款利率。非金融机构的贷款期主要是短期的。非金融机构融资给杭州将太餐饮有限公司在满足资金需求和弥补银行借款限额不足的同时，过高的利率将导致过高的财务和财务成本。这也表明，由于对公司的贷款水平较低以及需要支付更多费用以从非金融机构获得必要的资金，因此需要向银行借款。（3）股东投资杭州将太餐饮有限公司2015-2019年股东投资情况如表4所示。表4：杭州将太餐饮有限公司股东投资情况20152016201720182019金额（万元）0.004235.003628.000.000.00从表4可以看出，杭州将太餐饮有限公司获得2016年和2017年股东投资的资金。由于股东的投资属于公司自有资本，这可以提高公司的信贷和财务能力。生产和运营能力尽早形成，融资成本非常低。然而，有时由于产权不明确而产生问题，产权交换并不容易。（4）商业信用杭州将太餐饮有限公司2015-2019年商业信用融资情况如下表5所示。表5：杭州将太餐饮有限公司商业信用融资情况20152016201720182019金额（万元）5080000.007635.000.00896.00商业信用融资是以产品形式提供的贷款。在表5中，杭州将太餐饮有限公司利用商业贷款为其活动提供资金，但仅在几年后由于商业贷款融资的不稳定发展而且金额大不相同。商业贷款融资的优势在于，它不仅在交易完成后支付资金，而且还通过允许集中计算在一段时间内完成的交易来帮助降低双方的成本。因此，商业贷款融资可以有效地消除一段时间内的资金短缺。与其他融资渠道相比，他们的商业贷款选择较少。然而，商业贷款也有缺点，因为他们的筹资时间和资金都很少。从杭州将太餐饮有限公司融资方式的研究，我们看到该公司依赖非金融机构融资，占总增长期的47%。此外，银行借款占外部资金的26%。商业信贷为15%，股东投资为12%。第三章杭州将太餐饮有限公司融资存在的问题及原因分析3.1杭州将太餐饮有限公司融资存在的问题3.1.1内部融资不够对公司内部资金的分析表明，公司内部资金比率低于30%，发达国家内部资金比率超过55%。此外，通过杭州将太餐饮有限公司的运营能力分析，存货周转率，应收账款周转率，营运资金周转率和总资产周转率均低于行业平均水平，反映了企业资本分析的无效使用。公司的资金周转率相关对股票，生产和销售等公司的收购。每个环节都会影响公司资金的运作。虽然杭州将太餐饮有限公司的盈利指数高于行业平均水平，但由于公司本身整体下滑，盈利能力的下降并不会对公司的内部积累产生影响。较低的经营机会和盈利能力无助于合理使用公司资金，影响公司内部融资能力，反映公司的内部融资能力不够。3.1.2借款与资本结构不相符杭州将太餐饮有限公司2018年从银行借入的只是长期贷款，其余的均为短期贷款。没有长期贷款和资本结构不相符。如果增加短期贷款，日常生产和经营未完成的话，公司就将偿还这些贷款。因此，资金的连续性很低，很难保证长期的研究和开发。3.1.3融资渠道过于片面杭州将太餐饮有限公司在融资的过程中，主要通过银行贷款，非金融机构贷款，股东投资和商业贷款，公司严重依赖非金融机构和银行，贷款占比是73%，然而商业信用却很低。通常，成熟公司发行债券和融资租赁以进行融资。债券发行成本低，可以控制股东。融资租赁限制条件少，公司可以快速获得所需资产。它可以用于通过各种资金渠道的合理组合有效地筹集资金。杭州将太餐饮有限公司符合要求，但资金渠道过于狭窄，无法找到更好的融资结构，因为他们不使用这些融资方式。3.1.4融资成本较高在筹资过程中，不同方式的融资方式有不同的融资成本。其中，内部资金来自公司内部资金，资金成本基本不存在，偿还债务的风险很低。公司暂时仅损失对外投资机会成本，借贷成本较高。杭州将太餐饮有限公司在发展过程中主要是银行和非金融机构的贷款。借款不仅会支付利息，还会支付抵押和担保费用，这将增加财务成本。相比之下，金融机构融资的平均利率约为7%，而非金融机构的融资成本为11.5%。债务融资补充了公司的融资渠道，以满足公司的资本要求，但公司融资成本太高。这带来了沉重的负担，并没有为公司的长期发展做出贡献。3.2杭州将太餐饮有限公司融资问题原因分析3.2.1公司规模小,融资难中小企业资产规模小，回报低，风险低，内部储蓄相对较低。此外，一些公司坏账行动增加了银行对中小企业风险的评估。虽然地方政府已经简化了信贷条件，但杭州将太餐饮有限公司在获得客观的银行贷款方面仍然遇到困难。由于规模的限制，杭州将太餐饮有限公司当需要资金时，无法像大公司一样方便的获得银行贷款。相反，使用昂贵的融资方法，这增加了财务风险，对长期的企业发展没有贡献。3.2.2应收账款过多公司规模小，竞争力低于大型企业，采用信贷销售方式增加销售额，提高市场竞争力，增加应收款项，影响资本使用。公司2015-2019年应收账款情况如表6所示。表6：2015-2019年应收账款情况财务指标20152016201720182019应收账款余额（万元）220.0512910.205849.397323.788998.28应收账款占营业收入比例（%）1.4674.5752.4641.2357.91行业平均值（%）1920202122如表4.1所示，杭州将太餐饮有限公司有很多应收款。除2015年外，杭州将太餐饮有限公司的应收账款份额占营业利润的40%以上，高于行业平均水平。杭州将太餐饮有限公司应收账款如此多的原因是因为它不寻求收取客户服务费用。但是，从长远来看，公司将在资金耗尽时遭受利息损失和大量可用资金的损失。同时，公司的资金链很脆弱。由于应收账款对公司资金的使用没有贡献，公司的短期偿债能力被削弱，这可能会降低银行的信用评级并影响公司融资。3.2.3财务人员综合素质较低杭州将太餐饮有限公司财务人员素质相对来讲较低，大部分为本科生以下。这是因为中小企业因其规模和竞争力而难以获得人才，特别是有才能的人才，而且公司没有大企业的吸引力，无法吸引有才能的专业人士，将不可避免地导致缺乏现代金融和金融知识，这无疑会影响公司的发展并限制资金。另一方面，运营商并不完全了解优秀人才的重要性，财务人员的整体素质会影响他们的决策和绩效。此外，由于运营商不了解资本市场，因此很难积极寻求积极的资金渠道。3.2.4公司信用有待提高杭州将太餐饮有限公司收到了四处行政处罚，分别是不按照规定保留发票，违反税务管理，增值税未按时支付，这些负面信用评级行为的影响增加了财务风险，对公司的融资影响很大。银行和其他金融机构业务，投资于借款投资者的企业将评估公司业务的信用评级，以确保他们访问严格遵守法律之一。杭州将太餐饮有限公司信誉比较低，且经营过程中有违法情况发生，这将影响贷款机构和投资者降低公司信用评级，财务风险正在增加。因此，杭州将太餐饮有限公司应采取措施来提高信誉。第四章完善杭州将太餐饮有限公司融资问题的对策4.1拓展融资渠道根据之前对杭州将太餐饮有限公司融资情况的分析，杭州将太餐饮有限公司主要使用银行和非金融机构的贷款进行融资。这两个渠道的资金占总资金的73%。股权投资相对较小，仅为12%。杭州将太餐饮有限公司其他融资渠道需要扩大。除了传统的借贷方式，还可以通过其他方式筹集资金，如租赁融资和发行私人债务，以降低融资风险。融资租赁也称为金融租赁。为了扩大生产和运营，公司将面临急需的设备，但没有足够的资金。该公司可以向租赁公司提供租赁设备。租赁后，租赁公司购买并购买设备。然后将设备交付给租赁公司，租赁公司必须在使用设备期间及时将租赁租赁给租赁公司。融资租赁提供融资和危机，风险显着降低。此外，融资租赁的限制较少，这有助于公司收钱。通过非正式形式的释放和转让中小企业私人债务，已成为中国的中小企业募集资金的一种方式，并同意在一定时期内赎回公司债券。私募股权基金没有管理许可，采用备案制度，没有财务指标。建议融资方独立就资金成本达成一致。通过发行私人债务，公司可以降低融资成本并降低为公司融资的风险。4.2完善应收账款管理制度4.2.1应收账款的事前控制首先，我们需要建立正确的盈利概念。杭州将太餐饮有限公司应该控制一段时间内出售贷款的业务，根据产品的性质和销售目标，建立符合公司实际情况的发展模式，让企业引入积极的发展模式，确保活动的良好发展。第二，改善客户反馈。在公司销售产品之前，它必须对其客户进行详细调查，并创建客户档案，重点是他的个性，财务状况，声誉和其他方面。在销售产品后，应该注意公司的业务情况并尽快解决任何问题。4.2.2应收账款的事中控制销售后，销售部门必须与客户签订合同。必须在协议中明确准确地说明具体的付款义务，发票条件和逾期付款。同时，合同被发送到财务部门和销售部门，以监控和控制合同。4.2.3应收账款的事后控制首先，需要设置兑换奖励。在销售产品期间，有必要加强应收账款的管理。安装适当的报销激励措施，并在合同中制定优惠待遇政策，为客户提供时间敏感的福利。提高客户对赎回的兴趣，提高还款的及时性并减少应收账款。其次，制定适当的收集程序。在收取应收账款时，必须根据具体情况使用不同的收款程序，并且可以委托代理机构，但应该选择信誉良好的公司尽快收取债务。4.3引进高素质财务人员企业竞争实际上是人才的竞争。专业的金融人才是中小企业管理，发展和创新的重要推动力。公司需要建立一支才华横溢的专业人才队伍，加强财务管理人才，引进高素质人才，掌握业务，为公司的发展贡献力量。杭州将太餐饮有限公司首先要引进人才，展示最新的金融和金融理念和知识，加强实践培训和商业教育。首先，在招聘过程中，应根据公司财务部门在招聘过程中的职位澄清职位，并尽可能避免一人多岗，选择必须与职位的性质相匹配的才华横溢的人才。其次，当财务人员入职后，引入导师制，一些有经验的员工了解公司的工作特点和程序，新员工积极贡献思想，鼓励实践。新老人才之间整合后，公司的财务管理系统得到改善。最后，在评估财务人员时，应该考虑理论知识和实际措施，经常组织财务培训和进行培训。培训内容必须包括最新的国家政策和财务知识，财务人员必须具备业务技能和先进的财务概念。4.4加强公司信用建设现代经济的一个重要特征是市场性，其中信用起着重要作用。因此，企业信用在现代经济活动中非常重要。当一家公司进行其金融活动时，它离不开“信用”这个词。只有当公司拥有良好的声誉时，才能增加企业投资者的信心并促进企业融资。缺乏信用是杭州将太餐饮有限公司融资问题的主要原因之一，因此，为了募集资金，公司必须加强信用管理，提高公司的信用等级。4.4.1强化信用观念，树立诚信意识思维决定了行为，公司应该首先要有良好的信用感来加强信用结构。因此，杭州将太餐饮有限公司应将信用视为在市场上长久立足的关键条件。经营者和员工应充分了解信用的重要性。为了保持可持续发展，公司必须首先建立信任体系，而不是提供虚假信息。4.4.2严格遵守法律规定如果公司经营不受规则约束，则会混淆。公司必须严格遵守规则，可以公平有序地进行竞争，有效减少商业交易中可能出现的纠纷数量。公司系统的遵守程度会影响人才和公司运营的流动，也会影响公司向银行和其他机构的融资。杭州将太餐饮有限公司无法按照税务机关的有关规定缴纳税款，影响了公司的信用。在经营过程中，公司必须严格依法严格执行各项生产经营活动，并遵守生产经营的各个环节，确保按照适用法律及时缴纳税款和税务管理。同时，杭州将太餐饮有限公司要加强对法律教育工作者的培训，建立职工法律教育规则，进行有针对性的培训。4.4.3加强公司信息披露由于规模的限制，中小企业竞争力较弱，影响银行的信用评级。投资者对中小型企业进行了大量研究，但一般财务报告除外，其他信息影响信用评级。例如，资金的使用，公