巴塞尔协议许玉婷11021315

《巴塞尔协议》许玉婷201528008805017人文学院传播学内容结构与重点：1、巴塞尔协议I（拉美爆发债务危机；最低资本充足率）2、巴塞尔协议II（巴林银行；全面风险管理；三大支柱）3、巴塞尔协议III（美国次贷危机；加强全球资本标准）4、巴塞尔协议与中国银行产生背景主要内容理念变化协议影响巴塞尔协议I、II、III、产生背景与问题巴塞尔协议I1、20世纪80年代后，拉美爆发债务危机，加上银行业的过度竞争，很多银行因资本金过少、不良贷款过多而倒闭。2、巴塞尔委员会意识到仅仅为银行维持一个良好的外部环境是远远不够的，监管必须深入到银行内部。巴塞尔协议II1、20世纪90年代以来，尽管《巴塞尔协议》的执行已经在一定程度上降低了银行的信用风险，但以金融衍生工具为主的市场风险却经常发生。2、这说明仅靠资本充足率已不足以充分防范金融风险。最典型的案例是巴林银行。最低资本充足率三大风险三大支柱巴塞尔协议III1、2007年由美国次贷危机引发的全球金融危机。旧有的银行业监管规则中，对于核心资本充足率的要求过低，使得银行体系难以抵御突如其来的全球性金融系统风险。根据《巴塞尔协议III》规定，商业银行必须上调资本金比率，以加强抵御金融风险的能力。加强资本标准一、巴塞尔协议I——主要内容1总资本(核心资本+附属资本)核心资本充足率=资本金/风险资产>=4％。；8%银行必须拥有足以覆盖其风险资产的充足的资本金，并提供了统一的计算标准。核心资本也被称为一级资本，主要包括永久性的股东权益和公开储备；附属资本也被称为二级资本或补充资本，指银行的长期次级债务等债务性资本。风险资产是由不同的信贷资产以不同的风险权重计算的加权总资产一、巴塞尔协议I——主要内容2风险权重的计算标准，根据资产类别、性质以及债务主体的不同，将银行资产负债表的表内和表外项目划分为0%、20%、50%和100%四个风险档次。关于风险权重的计算。协议订出对资产负债表上各种资产和各项表外科目的风险度量标准,并将资本与加权计算出来的风险挂钩,以评估银行资本所应具有的适当规模。

风险权重划分的目的是为衡量资本标准服务。二、《巴塞尔协议Ⅱ》——《核心原则》:风险管理从巴林银行、大和银行的倒闭到东南亚的金融危机，看到，金融业存在的问题由信用风险、市场风险外加操作风险互相交织、共同作用造成的。1997年9月推出的《有效银行监管的核心原则》表明巴塞尔委员会已经确立了全面风险管理的理念。新协议所重头推出并具有开创性内容的三大支柱：最低资本要求、监管部门的监督检查及市场约束，都在《核心原则》中形成了雏形。巴塞尔协议II：内容结构第一支柱，最低资本要求第二支柱是监管部门的监督检查第三支柱是市场纪律风险管理信用风险市场风险操作风险《巴塞尔协议Ⅱ》——主要风险管理：1、信用风险：第一种方法是根据外部评级结果，以标准化处理方式计量信用风险。第二

种方法是采用银行自身开发的内部评级体系，其中又有初级法与高级法之分，但选择内部评

级法计算信用风险的资本要求必须经过银行监管当局的正式批准。银行资本金充足率的要求，源于银行作为货币经营商和能够吸收活期存款的高风险性和

高负债率。资本充足比率的提高会影响银行的收益——商业银行总是倾向于持有较少

的自有资本，具有低资本金的偏好，这在一定程度上导致资本充足性管制的失效。《巴塞尔协议Ⅱ》——主要风险管理：2、市场风险1）、由于金融市场的价格波动和竟争日趋复杂激烈，美国的银行业率先推

出金融创新产品，以适应金融业和大公司资产负债管理的需要，并对冲由于利率变动或汇率变动可能引起亏损的交易敞口，以期达到避险保值的目的。2）、衍生工具的大量使用使得商业银行面临潜在和巨大的市场风险，而且由于分业界限的日渐模糊，3）、商业银行经营重点的转移，也使得市场风险正日益成为商业银行最重要的风险之一。1996

年巴塞尔委员会推出的《资本协议关于市场风险的补充规定》对市场风险的识别

和度量起到重要的作用。《补充规定》提出了两种计量风险的办法：标准法和内部模型法。标准法是将市场风险分解为利率风险、股票风险、外汇风险、商品风险和期权的价格风险，然后对各类风险分别进行计算并加总；内部模型法也就是基于银行内部

VaR

模型的计量方

法，这是将借款人分为政府、银行、公司等多个类型，分别按照银行内部风险管理的计量模

型来计算市场风险，然后根据风险权重的大小确定资本金的数量要求《巴塞尔协议Ⅱ》——主要风险管理：3、操作风险从新资本协议来看，在第一支柱要求所覆盖的风险领域中，特别值得关注的就是该协议率先将操作风险纳入风险管理框架，并且要求金融机构为操作风险配置相应的资本金水平。计算操作风险资本包含三种方法。这三种方法在复杂性和风险敏感度方面渐次加强：1）基本指标法；2）标准法；3）高级计量法(AMA)。委员会鼓励银行提高风险管理的复杂程度并采用更加精确的计量方法。二、《巴塞尔协议Ⅱ》——主要内容:第一支柱，最低资本要求

主要包括三个基本要素：1）监管资本的定义2）风险加权资产3）资本对风险加权资产的最低比率。在计算资本比率时，市场风险和操作风险的资本要求乘以12.5(即最低资本比率8%的倒数)，再加上针对信用风险的风险加权资产，就得到分母，即总的风险加权资产。分子是监管资本，两者相除得到资本比率的数值。总的资本比率不得低于8%，二级资本仍然不得超过一级资本，即限制在一级资本的100%以内。二、《巴塞尔协议Ⅱ》——主要内容:第二支柱是监管部门的监督检查这是巴塞尔委员会针对银行业风险制定的监督检查的主要原则、风险管理指引和监督透明度及问责制度，以及如何处理银行账户中利率风险、操作风险和信用风险有关方面。监督检查目的1）保证银行有充足的资本来应对业务中的所有风险，2）还鼓励银行开发并使用更好的风险管理技术来监测和管理风险。3）监管当局应评价银行如何按自身的风险轮廓确定资本需求，并在必要时进行干预。这样做的目的是在银行和监管当局之间形成有效的对话机制，以便在发现问题时可以及时、果断地采取措施来降低风险和补充资本。第二支柱特别适合于处理以下三个主要领域的风险：第一支柱涉及但没有完全覆盖的风险（例如贷款集中风险）；第一支柱中未加考虑的因素（例如银行账户中的利率风险、业务和战略风险）；银行的外部因素（例如经济周期效应）。第二支柱中更为重要的一个方面，是对第一支柱中较为先进的方法是否达到了最低的资本标准和披露要求进行评估，特别是针对信用风险

IRB

框架和针对操作风险的高级计量法的评估。二、《巴塞尔协议Ⅱ》——主要内容:第三支柱是市场纪律目的是对最低资本要求（第一支柱）和监督检查（第二支柱）的补充。第三支柱主要涵盖了“适用范围、资本结构、风险敞口与评估以及资本充足率”四个领域。其核心思想体系随着协议的嬗变，从旧巴塞尔协议的外挂式发展到新巴塞尔协议的内嵌式。委员会认为，共同的披露框架是将银行风险暴露告知市场的有效途径，并为增强可比性提供了一致、合理的披露标准。三、《巴塞尔协议Ⅲ》——主要内容

此次会议达成了一个从根本上加强全球资本标准的协议。1、更强的资本定义，更高的最低资本要求和新的超额资本的结合将使银行可以承受长期的经济金融压力，从而支持经济的增长。三、《巴塞尔协议Ⅲ》——主要内容2、增加的资本要求

（1）最低普通股要求。将由现行的2%严格调整到4.5%。同一时期，一级资本也要求由4%调整到6%。

（2）建立资本留存超额资本

（3）建立反周期超额资本，比率范围在0%-2.5%的普通股或者是全部用来弥补损失的资本，将根据经济环境建立。（4）运行期限规定。上述这些资本比例要求是通过在风险防范措施之上建立非风险杠杆比率。

（5）其他要求。对金融系统至关重要的银行应具备超过今天所提标准的弥补资产损失的能力，并继续就金融稳定委员会和巴塞尔委员会工作小组出台的意见进行进一步讨论。巴塞尔协议I、II、主要影响巴塞尔协议I在国际银行监管史上具有重要的意义，该协议统一了国际银行业的资本充足率标准，有助于消除各国银行间的不平等竞争，成为各国银行监管的统一准则。巴塞尔协议II1、意味着资产负债管理时代向风险管理时代过渡。2、由于监管思想的深刻、监管理念的新颖、考虑范围的全面以及制定手段和方法的科学合理，这个协议成了影响最大、最具代表性的监管准则。尽管巴塞尔委员会并不是一个超越成员国政府的监管机构，发布的文件也不具备法律效力，但各国的监管当局都愿意以报告的原则来约束本国的商业银行。四、巴塞尔协议III对中国银行业的意义4.1短期影响从短期看，实施巴塞尔Ⅲ不会对我国银行业产生直接冲击。从2004年开始，中国银监会引入了巴塞尔协议框架，并逐步进行了完善，建立了较为全面和系统的以资本充足率监管为核心的银行监管体系。金融危机爆发之后，银监会逐步提高了对国内银行的资本充足率要求。在这一过程中，我国商业银行的风险控制和资本充足率状况得到了明显的改善。截至2010年6月，我国上市银行平均核心资本充足率为8.4%，整体资本充足率水平超过10%，均高于巴塞尔Ⅲ的最新要求，而且资本质量较高，一级核心资本总资本中的占比达到80%以上。因此，即便未来一到二年就开始实施巴塞尔协议Ⅲ，也不会对我国银行业产生直接的冲击。四、巴塞尔协议III对中国银行业的意义4.2逆周期影响存货利差是商业银行利润的主要来源，商业银行总有放款冲动，在经济周期处于上行阶段时，银行所面对的整体风险较低，资本充足率状况也会趋于良好。一旦经济周期步入下行阶段，风险可能会集中爆发，银行的资本充足率状况则可能会迅速恶化。自2004年引入资本充足率监管框架以来，中国宏观经济运行一直处于上升期，以这一期间的现实风险所计算出的资本充足率水平，很可能会低估银行在完整经济周期中所面临的真实风险。中国银行业没有将逆周期资本准备考虑在内，因此，如果经济周期处于下行阶段，即使是维持《巴塞尔协议Ⅱ》的标准，中国银行业也有可能面临较大的达标压力。更不用说新协议所制定的更高的标准。四、巴塞尔协议III对中国银行业的意义4.3政策影响在中国政府为应对金融危机推出经济刺激计划、2009年银行业出现大量信贷的宏观背景下，由于资产规模迅速扩张，银监会为应对银行业整体扩张所带来的系统风险，将中小银行最低资本充足率要求提高至10％。大型银行最低资本充足率提高至11％。结果，中国四大国有商业银行的超额资本储备急剧下降。一旦政府退出刺激经济计划，提高准备金率，收紧信贷，那么商业银行的风险水平将急剧上升，营业利润也将大幅下降。因此。从长期效应和动态数据来看，中国银行业的资本充足率情况还能否满足新协议的要求将是未知数。同时，面对满足资本充足率要求的压力，如何通过各种渠道筹集资本金也将是摆在中国银行业面前的一道难题。四、巴塞尔协议对中国银行业的意义我国银行业目前整体的风险管理能力与国外先进银行有很大差距，更需要注意风险管理机制和定价能力的建设。对于尚未具备相应的风险管理能力的创新领域必须审慎，应当加紧完善相关风险管理体系后再进行实际的创新活动，不能盲目决策；认识到金融监管的重要性，但我们决不能因噎废食，否认金融创新的积极意义。MertonMiller（1986）在回顾上世纪60年代中期到80年代中期的金融创新时写道：“在人类有记录的历史中，还有哪20年可曾见证过哪怕是相当于这20年中1/10的金融创新量？”从历史的角度出发看，这无疑是个绝佳的发展机会，我们要努力抓住这个机会，将金融创新与金融监管并重，努力开创出自己的一片天地。参考文献:[1]吴晓灵.巴塞尔新规对中国银行业压力不大[N].中国证券报,2010-09