中国辅助生殖行业市场现状分析

中国辅助生殖行业市场现状分析一、辅助生殖技术简介辅助生殖技术包括人工授精（AI）和体外受精（IVF），当前主流IVF技术针对不同适应症分为三类（第四代技术我国尚未批准），其中IVF-ET/ICSI技术应用广泛，PGD/PGS技术通常为可选项目，且有一定争议性，国内应用不到1%。二、中国辅助生殖行业市场现状分析根据卫健委统计，造成不孕不育的因素中，40%来源于女性，30-40%来源于男性，20-30%来源于双方。其中，男性不育的病因为：精子精液异常（57%）、性功能障碍（23%）、前列腺炎（15%）、精索静脉曲张（5%）。对于原发性不孕女性（未妊娠过）与继发性不孕女性（妊娠过），主要的不孕病因是输卵管因素（原发35%；继发41.9%）、排卵障碍（原发20%；继发24.2%）以及子宫内膜异位症（原发16.7%；继发20.9%）。2018年，中国约有4780万对不育夫妇，当中仅有约56.8万对接受辅助生殖服务，渗透率为7%。随着二孩政策，经济能力提升，以及对辅助生殖认知加强，辅助生殖渗透率将逐渐升高，预计到2023年中国约有5030万对育龄夫妇，当中有约85.5万对接受辅助生殖服务。同时2014-2019年，中国进行的IVF取卵周期数大幅增长，由39万个增长到78.6万个，复合增长率为15%，预计2020年-2023年中国进行的IVF周期数由89.8万个增长至132.6万个，复合增长率为13.8%。不孕率的增加，生活水平的提升，以及对出生缺陷和预防的认识增加，中国辅助生殖市场持续扩大，据统计，2019年我国辅助生殖市场规模为44亿美元，同比增长15.8%，预计到2020年我国辅助生殖市场规模将达到50亿美元，预计到2023年我国辅助生殖市场规模将达到75亿美元。三、国内部分民营辅助生殖医院经营现状分析四川省人口庞大、经济发展迅速且辅助生殖服务渗透率较低，据统计，2014年-2018年，四川辅助生殖服务市场从6.62亿人民币增长至12.27亿人民币，复合年增长率为16.7%。成都西囡妇科医院及成都高新西囡妇科医院经过搬迁扩容及内部整合后成为西囡医院集团，西囡医院集团2012年取得进行辅助生殖服务的许可证。为病人提供量身订制的不孕症治疗方案，包括AIH、AID、常规IVF-ET及通过ICSI进行的IVF服务，同时提供高质量及个性化的VIP服务。随着国内病人的消费意识和要求提高，西囡医院集团开展VIP服务增强竞争力，2018年VIP收入7760万人民币，同比增长26.6%，占西囡医院集团收入14.4%。1H20西囡医院集团由于VIP套餐渗透率增加（11%）及IVF相关服务增加导致，收入同比增长16.0%至3197万。广东省收入水平上升，以及对辅助生殖服务的认识上升，据统计，广东辅助生殖服务市场从23.67亿人民币增长至43.43亿人民币，复合年增长率为16.4%。深圳中山医院，于1997年率先使用常规IVF-ET技术并成功诞生婴儿，于1998年在深圳率先使用IVF-ICSI技术并成功诞生婴儿。深圳中山医院在2008年获得辅助生殖技术许可证后，成为深圳首批辅助生殖机构之一，经过十年的发展，已成为广东省领先的辅助生殖服务提供商。2020上半年深圳中山医院主要由于疫情爆发影响业务运营，辅助生殖服务收入同比减少25%至1.09亿人民币，辅助医疗服务同比减少27.3%至1070万人民币。随着国内疫情受控，其2020年Q1收入0.43亿，Q2收入迅速恢复回升至0.77亿，环比增长78.2%。四、中国辅助生殖核心竞争因素分析中国辅助生殖市场监管严格，2001年卫生部发布《人类辅助生殖技术管理办法》，要求辅助生殖技术需在经批准及登记的医疗机构中开展，在2003年明确AIH由省级卫计委审批，加强对AIH业务的监管，于2015年提出每300万人口设置一个辅助生殖机构，为各省设置辅助生殖中心提供了主要参考依据。截至2019年，中国经批准开展辅助生殖技术的医疗机构517家，超过理论数467家50家，但目前没有达到每300万人口设置一个辅助生殖医疗机构的省市有9个，共41家辅助生殖医疗机构的缺口，因此预计未来牌照审批放缓，获取牌照壁垒增加，辅助生殖医院的收购将主要从存量市场中取得。我国辅助生殖牌照申请流程分为四个核心环节，第一是论证、评审环节，场地建设及人员培训需要花费0.5-1年，再加上专家论证、评审时间，第一个环节在1年左右，第二是获取人工授精牌照，需要试运行1年，在复评通过的基础上才能正式运行，第三是获取第一、二代试管婴儿牌照，首先需要试运行1年，2年后进行校验，总共花费3年，在前2代都通过后才能申请第三代PGT牌照，需要花费4-5年，总体花费时间为9.5-10.5年，历时长。试管婴儿牌照申请要求高，不仅对医院等级、医院负责人职称有要求，在业务量上就医生、实验室人员、机构的周期数、妊娠率设立了标准，在辅助生殖中心配备人员设备情况及场地大小制定了要求，还通过每2年进行一次校检，保证医院为了持续获得许可证而长期保持医疗服务质量。五、中国辅助生殖行业发展趋势1、民营辅助生殖机构将是资本主战场目前，辅助生殖机构仍以公立为主，民营机构数量较少。公立医院普遍开展历史早,早期获得医疗资源较多，因而无论从市场口碑、专家水平、设备条件各方面都具备天然优势。但是随着卫生部对辅生医院要求的日益明晰化以及市场空间放大等因素，现在民营辅助生殖医院和资本端嫁接越发频繁，行业下游端口渐开，投资价值将日益凸显。2、赴海外辅助生殖市场大爆发国内现有的辅助生殖技术和机构不能满足增长迅猛的市场需求,辅助生殖机构属于稀缺资源。相对。美国、俄罗斯等国家辅助生殖技术较高，随着不孕不育比例的日渐增高，赴海外辅助生殖行业