第十章市场失灵-西方经济学课件

第十一章

市场失灵

和微观经济政策501第十一章

市场失灵

和微观经济政策501什么是市场失灵导致市场失灵的主要原因：垄断、外部影响、公共物品的存在以及不完全信息各种相应的治理措施本章重点502什么是市场失灵本章重点502市场失灵及其原因亚当·斯密，英国经济学家，他在《国富论》（1776）中表述了“看不见的手”的思想：每个人都在追求个人的福利，他并不企图增进公共福利，但却有一只看不见的手引导他去促进一种目标，往往促进了社会利益。因此，看似杂乱无章的自由市场，实际上具有自行调节的机制，使整个社会趋向于一般均衡，使每一个人都达到帕累托最优。微观经济学的整个体系都是在论证斯密的这一思想。503市场失灵及其原因亚当·斯密，英国经济学家，他在《国富论》（1但在现实的经济当中，“看不见的手”并不成立，帕累托最优状态通常不能得以实现。那么，就会出现：市场失灵[MarketFailure]——现实的市场机制在很多场合不能导致资源的有效配置。

市场失灵及其原因504但在现实的经济当中，“看不见的手”并不成立，帕累托最优状态通导致市场失灵的主要原因垄断外部影响公共物品不完全信息市场失灵及其原因505导致市场失灵的主要原因市场失灵及其原因505第一节

垄断506第一节

垄断506507507508508一、垄断与低效率OPqAC=MC“纯损”三角形dDMRPmP*qmq*bca垄断厂商的利润最大化状况并没有达到帕累托最优状态。垄断和完全竞争相比，总经济福利（消费者剩余加上生产者的经济利润）减少了⊿abc的面积，叫纯损。但垄断的经济损失不仅仅包括纯损，还要包括垄断厂商的经济利润的一部分，即进行寻租活动的代价。509一、垄断与低效率OPqAC=MC“纯损”三角形dDMRPmP三、对垄断的管制管制的方式公共管制（价格管制、产量管制）反垄断法5010三、对垄断的管制管制的方式501050115011微软垄断案1998年5月美司法部对微软提出反垄断诉讼2000年6月，美国地方法院法官杰克逊判决微软公司一分为二，以防止微软公司滥用其市场垄断地位2001年11月微软与司法部达成和解，司法部不再要求拆分微软2002年11月美国华盛顿地区联邦法院作出裁决批准了该协议，虽然微软没有被拆分，但其垄断地位受到了较大程度的削弱5012微软垄断案1998年5月美司法部对微软提出反垄断诉讼5012第二节

外部影响5013第二节

外部影响5013一、外部影响及其分类经济学中一般假定：单个消费者或生产者的经济行为对社会上其他人的福利没有影响，即不存在“外部影响”。私人成本（利益）=社会成本（利益）但这个假定在实际经济中往往不能成立。外部影响：当经济当事人的行为以不反映在市场交易之中的种种方式影响另一个当事人行为的时候，就会出现外部影响，或外部性外部经济生产的外部经济（例：员工培训）消费的外部经济（例：衣装讲究）外部不经济生产的外部不经济（例：排放脏水）消费的外部不经济（例：吸烟）5014一、外部影响及其分类经济学中一般假定：单个消费者或生产者的经501550155016501650175017二、外部影响与资源配置失当外部经济导致私人活动水平低于社会所要求的最优水平外部不经济导致私人活动水平高于社会所要求的最优水平存在外部影响时，完全竞争条件下的资源配置将偏离帕累托最优状态。“看不见的手”失去了作用。5018二、外部影响与资源配置失当外部经济导致私人活动水平低于社会所（一）外部经济MC为私人成本，MRp为私人收益，MRs为社会收益；由于存在外部经济，所以MRs>MRp对私人来说，最优产量为X*，对社会来说，则为X**，X*<X**，市场失灵PMCPxXOX*X**MRpMRs5019（一）外部经济MC为私人成本，PMCPxXOX*X**MRp（二）外部不经济MR为私人收益，MC为私人成本，MC+ME为社会成本；由于存在外部不经济，所以MC+ME>MC存在外部不经济时，X*>X**，市场失灵PMC+MEMCD=MRPxXOX*X**5020（二）外部不经济MR为私人收益，MC为私人成本，MC+ME为三、有关外部影响的政策税收或津贴外部影响内部化——相互影响的两个企业合并为一个企业规定财产权——科斯定理5021三、有关外部影响的政策税收或津贴5021科斯定理科斯定理：只要财产权是明确的，且其交易成本为零，则无论谁得到初始产权，市场均衡的最终结果都是有效率的1991年诺贝尔经济学奖获得者——罗纳德•科斯5022科斯定理科斯定理：只要财产权是明确的，且其交易成本为零，则无科斯定理的意义与局限意义：科斯进一步强调了“看不见的手”的作用，认为在一定条件下，仅凭市场的力量就足以实现帕累托最优局限：在现实中运用的机会极其有限1、有些资源难以明确产权；2、交易成本过高，明确的产权也难以转让；3、明确的可转让的产权也不一定能实现帕累托最优5023科斯定理的意义与局限意义：科斯进一步强调了“看不见的手”的作第三节

公共物品和

公共资源5024第三节

公共物品和

公共资源5024502550255026502650275027一、物品的特性与公共物品（一）物品的特性排他性：只有对某物品进行了支付的人才能够使用该物品竞用性：如果某人已经使用了某物品，则其他人就不能再同时使用该物品（二）公共物品与公共资源公共物品：既不具有排他性也不具有竞用性公共资源：不具有排他性但具有竞用性5028一、物品的特性与公共物品（一）物品的特性5028二、公共物品与市场失灵公共物品市场失灵的原因任何一个消费者消费一单位公共物品的机会成本为零，因此每个人都想做一个“免费乘车者”，导致对公共物品的总支付低于其生产成本，结果公共物品的均衡产量低于帕累托最优的产量，从而出现市场失灵5029二、公共物品与市场失灵公共物品市场失灵的原因5029公共物品的市场需求曲线公共物品的市场需求曲线是个人需求曲线的垂直相加每个消费者消费的都是同一个总量R；A愿意支付的价格为L，B愿意支付的价格为N，T=L+N即为整个社会愿意为R支付的价格DSDBDAPTNLORQ二、公共物品与市场失灵5030公共物品的市场需求曲线公共物品的市场需求曲线是个人需求曲线三、公共资源与“公地悲剧”公共资源没有排他性，但有竞用性一个人使用公共资源之后就减少了其他人对该资源的使用公地悲剧：在市场机制的作用下，公共资源往往被过度使用5031三、公共资源与“公地悲剧”公共资源没有排他性，但有竞用性50案例：沙化的中国2004年，我国荒漠化土地总面积为263.62万平方公里，占国土总面积的27.46%，分布于北京、天津、河北、山西、内蒙古、辽宁、吉林、山东、河南、海南、四川、云南、西藏、陕西、甘肃、青海、宁夏、新疆18个省（自治区、直辖市）的498个县（旗、市）——国家林业局2005年《中国荒漠化和沙化状况公报》5032案例：沙化的中国2004年，我国荒漠化土地总面积为263.65033503350345034四、对策公共物品的生产和消费问题不能由市场上的个人决策来解决，必须由政府部门来提供公共物品的任务。

5035四、对策公共物品的生产和消费问题不能由市场上的个人决策来解决第四节

信息的

不完全和不对称5036第四节

信息的

不完全和不对称5036一、信息的不完全和不对称信息的作用：信息是一种有价值的资源，可以减少经济主体的决策风险和失误，从而提高预期收益信息的特点：非竞用性；一定程度上的非排他性不完全信息：市场无法产生足够的信息信息不对称：交易双方对交易对象的了解不一致不确定性5037一、信息的不完全和不对称信息的作用：信息是一种有价值的资源，一、信息的不完全和不对称不完全信息将会导致“逆向选择”和“道德风险”逆向选择：市场交易发生之前交易双方掌握的信息不对称，一方隐蔽相关信息，从而市场出现的不是优化选择，而是劣化选择，并导致市场失灵的现象。道德风险：在市场交易后，一方对另一方的行为没有完全信息，另一方借此改变自己的行为并损害前者利益，从而导致市场失灵的现象。5038一、信息的不完全和不对称不完全信息将会导致“逆向选择”和“二、信息与商品市场（一）旧车市场旧车的质量有高低之分，卖者对自己的车况充分了解，买者则不了解，信息不对称买者按预期价格来购买，对高（低）质量车主来说，这一价格太低（高），从而减少（增加）供给买者进一步压低预期价格，从而导致高（低）质量车的供给进一步减少（增加），直至市场中充满了低质量的车，出现逆向选择现象5039二、信息与商品市场（一）旧车市场5039案例：为什么旧车要打开

发动机盖来卖？5040案例：为什么旧车要打开

发动机盖来卖？5040三、信息与劳动市场在劳动市场上，劳动者的效率有高低之分，劳动者对自己的能力具有完全信息，而雇主则没有雇主只能根据加权平均的劳动生产率来确定工资水平，这一水平对高生产率的劳动者来说过低，对低生产率的劳动者过高，因此前者退出市场，后者被雇佣这会使雇主进一步降低工资水平，从而导致只有低生产率的劳动者被雇佣，市场失灵5041三、信息与劳动市场在劳动市场上，劳动者的效率有高低之分，劳动5042504250435043案例：简历不造假，典型一大傻？据《中国青年报》报道，福州大学城内5所高校的1000名本科生超过三分之一的学生认同“在求职时提供虚假信息”的做法，66%的大三学生赞同“简历不造假，典型一大傻”的说法

一个班30人，竟有16个是班长；给“863”某一部件写过2000字的说明，就是参与过“863”计划；别人的证书经过电脑处理，贴上自己的照片，就变成了自己的“荣誉证书”……（2004年11月22日《北京娱乐信报》）

5044案例：简历不造假，典型一大傻？据《中国青年报》报道，福州大四、信息与保险市场市场交易之后出现的信息不对称将导致“道德风险”道德风险：在市场交易后，一方对另一方的行为没有完全信息，另一方借此改变自己的行为并损害前者利益，从而导致市场失灵的现象保险市场既会出现“逆向选择”也会出现“道德风险”5045四、信息与保险市场市场交易之后出现的信息不对称将导致“道德风四、信息与保险市场（一）保险市场的逆向选择投保人发生事故的概率不同，投保人知道自己是不是容易出事故的人，而保险公司不知道，信息不对称保险公司按预期的风险概率设定保险价格，对“好”（“坏”）的投保人来说，这一价格过高（低），他们将减少（增加）购买这一趋势导致保险价格进一步上升，从而将“好”的投保人赶出市场，购买保险的都是“坏”的投保人，市场失灵5046四、信息与保险市场（一）保险市场的逆向选择5046四、信息与保险市场（二）保险市场的道德风险如果没有购买保险，消费者为了降低风险将会投入一定的资金用于预防措施购买保险之后，风险产生的损失将由保险公司承担，因此投保人将会减少原来的预防性支出，这将增加风险发生的概率，从而损害了保险公司的利益合同签订后的信息不对称导致出现道德风险5047四、信息与保险市场（二）保险市场的道德风险5047逆向选择的治理：强化市场信号质量保证：高质量的商品履行保证的成本较低，因此高质量产品的生产者愿意提供这种保证信誉：品牌建设；标准化生产。信誉良好的品牌是高质量的标志；标准化生产可以向一个处于陌生环境的消费者传递质量保证的信号，如连锁经营的商店5048逆向选择的治理：强化市场信号质量保证：高质量的商品履行保证的道德风险的治理：建立激励机制道德风险的治理关键在于建立起有效的激励机制，使代理人的利益同委托人的利益保持一致在医疗保险中常用的措施有：共同保险和免赔额方案，前者是由投保人承担一定比例的治疗费用，后者是由投保人承担医疗支出中的前一部分在企业的委托代理关系中常用的措施有：股票期权计划和效率工资制，前者针对经理阶层，后者则针对企业普通员工5049道德风险的治理：建立激励机制道德风险的治理关键在于建立起有效第十一章

市场失灵

和微观经济政策5050第十一章

市场失灵

和微观经济政策501什么是市场失灵导致市场失灵的主要原因：垄断、外部影响、公共物品的存在以及不完全信息各种相应的治理措施本章重点5051什么是市场失灵本章重点502市场失灵及其原因亚当·斯密，英国经济学家，他在《国富论》（1776）中表述了“看不见的手”的思想：每个人都在追求个人的福利，他并不企图增进公共福利，但却有一只看不见的手引导他去促进一种目标，往往促进了社会利益。因此，看似杂乱无章的自由市场，实际上具有自行调节的机制，使整个社会趋向于一般均衡，使每一个人都达到帕累托最优。微观经济学的整个体系都是在论证斯密的这一思想。5052市场失灵及其原因亚当·斯密，英国经济学家，他在《国富论》（1但在现实的经济当中，“看不见的手”并不成立，帕累托最优状态通常不能得以实现。那么，就会出现：市场失灵[MarketFailure]——现实的市场机制在很多场合不能导致资源的有效配置。

市场失灵及其原因5053但在现实的经济当中，“看不见的手”并不成立，帕累托最优状态通导致市场失灵的主要原因垄断外部影响公共物品不完全信息市场失灵及其原因5054导致市场失灵的主要原因市场失灵及其原因505第一节

垄断5055第一节

垄断50650565075057508一、垄断与低效率OPqAC=MC“纯损”三角形dDMRPmP*qmq*bca垄断厂商的利润最大化状况并没有达到帕累托最优状态。垄断和完全竞争相比，总经济福利（消费者剩余加上生产者的经济利润）减少了⊿abc的面积，叫纯损。但垄断的经济损失不仅仅包括纯损，还要包括垄断厂商的经济利润的一部分，即进行寻租活动的代价。5058一、垄断与低效率OPqAC=MC“纯损”三角形dDMRPmP三、对垄断的管制管制的方式公共管制（价格管制、产量管制）反垄断法5059三、对垄断的管制管制的方式501050605011微软垄断案1998年5月美司法部对微软提出反垄断诉讼2000年6月，美国地方法院法官杰克逊判决微软公司一分为二，以防止微软公司滥用其市场垄断地位2001年11月微软与司法部达成和解，司法部不再要求拆分微软2002年11月美国华盛顿地区联邦法院作出裁决批准了该协议，虽然微软没有被拆分，但其垄断地位受到了较大程度的削弱5061微软垄断案1998年5月美司法部对微软提出反垄断诉讼5012第二节

外部影响5062第二节

外部影响5013一、外部影响及其分类经济学中一般假定：单个消费者或生产者的经济行为对社会上其他人的福利没有影响，即不存在“外部影响”。私人成本（利益）=社会成本（利益）但这个假定在实际经济中往往不能成立。外部影响：当经济当事人的行为以不反映在市场交易之中的种种方式影响另一个当事人行为的时候，就会出现外部影响，或外部性外部经济生产的外部经济（例：员工培训）消费的外部经济（例：衣装讲究）外部不经济生产的外部不经济（例：排放脏水）消费的外部不经济（例：吸烟）5063一、外部影响及其分类经济学中一般假定：单个消费者或生产者的经506450155065501650665017二、外部影响与资源配置失当外部经济导致私人活动水平低于社会所要求的最优水平外部不经济导致私人活动水平高于社会所要求的最优水平存在外部影响时，完全竞争条件下的资源配置将偏离帕累托最优状态。“看不见的手”失去了作用。5067二、外部影响与资源配置失当外部经济导致私人活动水平低于社会所（一）外部经济MC为私人成本，MRp为私人收益，MRs为社会收益；由于存在外部经济，所以MRs>MRp对私人来说，最优产量为X*，对社会来说，则为X**，X*<X**，市场失灵PMCPxXOX*X**MRpMRs5068（一）外部经济MC为私人成本，PMCPxXOX*X**MRp（二）外部不经济MR为私人收益，MC为私人成本，MC+ME为社会成本；由于存在外部不经济，所以MC+ME>MC存在外部不经济时，X*>X**，市场失灵PMC+MEMCD=MRPxXOX*X**5069（二）外部不经济MR为私人收益，MC为私人成本，MC+ME为三、有关外部影响的政策税收或津贴外部影响内部化——相互影响的两个企业合并为一个企业规定财产权——科斯定理5070三、有关外部影响的政策税收或津贴5021科斯定理科斯定理：只要财产权是明确的，且其交易成本为零，则无论谁得到初始产权，市场均衡的最终结果都是有效率的1991年诺贝尔经济学奖获得者——罗纳德•科斯5071科斯定理科斯定理：只要财产权是明确的，且其交易成本为零，则无科斯定理的意义与局限意义：科斯进一步强调了“看不见的手”的作用，认为在一定条件下，仅凭市场的力量就足以实现帕累托最优局限：在现实中运用的机会极其有限1、有些资源难以明确产权；2、交易成本过高，明确的产权也难以转让；3、明确的可转让的产权也不一定能实现帕累托最优5072科斯定理的意义与局限意义：科斯进一步强调了“看不见的手”的作第三节

公共物品和

公共资源5073第三节

公共物品和

公共资源5024507450255075502650765027一、物品的特性与公共物品（一）物品的特性排他性：只有对某物品进行了支付的人才能够使用该物品竞用性：如果某人已经使用了某物品，则其他人就不能再同时使用该物品（二）公共物品与公共资源公共物品：既不具有排他性也不具有竞用性公共资源：不具有排他性但具有竞用性5077一、物品的特性与公共物品（一）物品的特性5028二、公共物品与市场失灵公共物品市场失灵的原因任何一个消费者消费一单位公共物品的机会成本为零，因此每个人都想做一个“免费乘车者”，导致对公共物品的总支付低于其生产成本，结果公共物品的均衡产量低于帕累托最优的产量，从而出现市场失灵5078二、公共物品与市场失灵公共物品市场失灵的原因5029公共物品的市场需求曲线公共物品的市场需求曲线是个人需求曲线的垂直相加每个消费者消费的都是同一个总量R；A愿意支付的价格为L，B愿意支付的价格为N，T=L+N即为整个社会愿意为R支付的价格DSDBDAPTNLORQ二、公共物品与市场失灵5079公共物品的市场需求曲线公共物品的市场需求曲线是个人需求曲线三、公共资源与“公地悲剧”公共资源没有排他性，但有竞用性一个人使用公共资源之后就减少了其他人对该资源的使用公地悲剧：在市场机制的作用下，公共资源往往被过度使用5080三、公共资源与“公地悲剧”公共资源没有排他性，但有竞用性50案例：沙化的中国2004年，我国荒漠化土地总面积为263.62万平方公里，占国土总面积的27.46%，分布于北京、天津、河北、山西、内蒙古、辽宁、吉林、山东、河南、海南、四川、云南、西藏、陕西、甘肃、青海、宁夏、新疆18个省（自治区、直辖市）的498个县（旗、市）——国家林业局2005年《中国荒漠化和沙化状况公报》5081案例：沙化的中国2004年，我国荒漠化土地总面积为263.65082503350835034四、对策公共物品的生产和消费问题不能由市场上的个人决策来解决，必须由政府部门来提供公共物品的任务。

5084四、对策公共物品的生产和消费问题不能由市场上的个人决策来解决第四节

信息的

不完全和不对称5085第四节

信息的

不完全和不对称5036一、信息的不完全和不对称信息的作用：信息是一种有价值的资源，可以减少经济主体的决策风险和失误，从而提高预期收益信息的特点：非竞用性；一定程度上的非排他性不完全信息：市场无法产生足够的信息信息不对称：交易双方对交易对象的了解不一致不确定性5086一、信息的不完全和不对称信息的作用：信息是一种有价值的资源，一、信息的不完全和不对称不完全信息将会导致“逆向选择”和“道德风险”逆向选择：市场交易发生之前交易双方掌握的信息不对称，一方隐蔽相关信息，从而市场出现的不是优化选择，而是劣化选择，并导致市场失灵的现象。道德风险：在市场交易后，一方对另一方的行为没有完全信息，另一方借此改变自己的行为并损害前者利益，从而导致市场失灵的现象。5087一、信息的不完全和不对称不完全信息将会导致“逆向选择”和“二、信息与商品市场（一）旧车市场旧车的质量有高低之分，卖者对自己的车况充分了解，买者则不了解，信息不对称买者按预期价格来购买，对高（低）质量车主来说，这一价格太低（高），从而减少（增加）供给买者进一步压低预期价格，从而导致高（低）质量车的供给进一步减少（增加），直至市场中充满了低质量的车，出现逆向选择现象5088二、信息与商品市场（一）旧车市场5039案例：为什么旧车要打开

发动机盖来卖？5089案例：为什么旧车要打开

发动机盖来卖？5040三、信息与劳动市场在劳动市场上，劳动者的效率有高低之分，劳动者对自己的能力具有完全信息，而雇主则没有雇主只能根据加权平均的劳动生产率来确定工资水平，这一水平对高生产率的劳动者来说过低，对低生产率的劳动者过高，因此前者退出市场，后者被雇佣这会使雇主进一步降低工资水平，从而导致只有低生产率的劳动者被雇佣，市场失灵5090三、信息与劳动市场在劳动市场上，劳动者的效率有高低之分，劳动5091504250925043案例：简历不造假，典型一大傻？据《中国青年报》报道，福州大学城内5所高校的1000名本科生超过三分之一的学生认同“在求职时提供虚假信息”的做法，66%的大三学生赞同“简历不造假，典