新制度经济学课件

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新制度经济学

第三章交易费用理论2学习目的和要求交易费用的基本概念交易费用存在的原因交易费用理论的应用交易费用与新经济交易费用的测量讲义结构3学习目的和要求

掌握交易费用的基本概念了解并掌握交易费用存在的原因了解交易费用范式弄清从零交易费用到正交易费用的转化掌握交易费用理论的基本构成了解交易费用的测量第一节交易费用的基本概念45一、案例：身边的交易费用1.股票交易费用（上证A股交易费用）

开户费：40元/户

投资者交登记结算公司

委托手续费：5元(按每笔收费)投资者交证券商佣金：成交金额的0.3%起点：5元投资者交证券商

印花税：成交金额的0.1%(出让方单边缴纳)投资者交税务机关过户费：成交面额0.1%起点：1元

投资者交证券商62.大学生找工作的交易费用撰写并制作多份个人履历表，取得各种有关证明自己素质的有效法律文件；获得与自己专业有关的各种工作信息的费用；参加各类招聘会费用；各种交通、联系费用；与用人单位的谈判协调费用；签订工作意向书的押金；正式签订工作合同的费用；工作合同的执行与监督费用；一旦发生纠纷的解决费用；工作合同的履行费用……交易费用的基本概念73.汽车公司与汽车零部件供应商汽车公司装配小轿车，需要外购汽车车身汽车零部件供应商专门供应汽车车身他们之间是一种“虚拟”的协作关系如果因市场需求，小轿车的产量需要扩大，汽车零部件供应商的反应：配合汽车公司，在不改变供货价格（车身）的前提下扩大生产规模要挟汽车公司，提高车身价格的前提下扩大生产规模不配合汽车公司，担心小轿车需求量会下降，可能造成扩大生产规模的投资难以收回在以上反映的情况下，汽车公司的行为应该是什么？交易费用的基本概念8二、什么是交易？（一）康芒斯的“交易”“交易”是人类经济活动的基本单位,也是制度经济学的基本分析单位。“交易”是人与人之间的关系，是所有权的转移，是人与人之间对物的所有权的让渡或取得，不是人与自然的关系。经济活动包含着两个层面的内容：生产活动和交易活动9“交易”与新古典经济学中的“交换”不同交换是物品移交，实现的是对商品或货币的物质控制交易是财产权利的转让，实现的是对所有权的法律控制“交易”是使法律、经济学和伦理学发生相互关系的基本单位交易费用的基本概念10“交易”可以分为三种类型买卖的交易：即法律上平等的人们之间自愿的交换关系，主要表现为市场上人们之间平等的竞争性买卖关系。管理的交易：即长期合约规定的上下级之间的不平等交易，主要表现为企业内上下级之间的命令与服从关系。限额的交易：这也是一种上级对下级的关系，只是上级是一个集体的上级或它的正式代表如政府、董事会，主要表现为政府对个人的关系。交易费用的基本概念11不同的的具体体交易易和在在一起起便构构成了了经济济研究究上的的较大大单位位——““运行的的机构构”或制度度（无无数次次交易易活动动的结结果））交易费费用的的基本本概念念12（二））科斯斯的“交易”在继承承康芒芒斯把把交易易关系系作为为法律律上所所有权权转让让的制制度的的基础础上，，从资资源配配置效效率的的角度度来认认识“交易”的内涵涵在多数数场合合，“交易”主要是是指较较狭小小的市场交交换或或市场场交易易把企业业配置置资源源的活活动在在替代代了市市场交交易的的层面面称为为“被组织织的交交易”交易是是稀缺缺的、、可计计量的的，交交易的的成本本和收收益也也是可可以计计量和和比较较的传统微微观经经济学学没有有认识识到交交易本本身的的稀缺缺性，，甚至至将其其视为为可以以在市市场中中自动动完成成的，，从而而在研研究资资源配配置效效率时时，没没有考考虑交交易的的影响响交易费费用的的基本本概念念13（三））威廉廉姆森森对“交易”研究的的贡献献：“交易”的细化化1、交易易当一项项物品品或劳劳务在在技术术上可可分的的结合合部发发生转转移时时，交交易就就发生生了生产或或提供供商品品服务务的活活动从从技术术上可可分为为一系系列独独立的的活动动过程程，每每个在在技术术上不不可分分的活活动都都是一一个独独立的的活动动过程程，它它们属属于整整个活活动的的一个个阶段段。当当一项项物品品或劳劳务从从一个个阶段段交到到下一一个阶阶段时时，则则会产产生交交易。。交易费费用的的基本本概念念142、威廉廉姆森森对“交易”研究的的贡献献：“交易”的细化化从交易易维度度分析析交易易的特特性交易是是由它它的维维度来来限定定的，，交易易相异异的主主要维维度是是资产专专用性性、不确确定性性程度度和交易频频率交易费费用的的基本本概念念15（1）资产产专用用性指的是是为支支持某某项特特殊交交易而而进行行的耐耐久性性投资资，它它一旦旦形成成便很很难转转移到到其它它用途途上。。主要有有三种种类型型：①资产本本身的的专用用性，，如特特殊设设计只只能加加工某某种原原料的的设备备。②、资产产地理区区位的专用用性，，如为为了节节省运运输费费用，，加工工设备备一般般座落落在原原料产产地附附近，，一旦旦建成成，移移动较较为困困难。。③、人力力资本本专用用性，，即由由人力力资本本投资资而掌掌握的的某种种特定定的技技能和和知识识的拥拥有。。如专专注于于某一一领域域的专专家，，企业业的管管理者者、注注册会会计师师等。。资产专专用性性实际际上是是测量量某一一资产产对交交易的的依赖赖性。交易费费用的的基本本概念念16（2）不确确定性性。交易过过程中中出现现的不不确定定性有有两种种：1）来自自环境境的不不确定定性：：指市市场未未来状状况的的不确确定性性，如如：人人们难难于准准确预预测产产品价价格未未来的的价格格、数数量和和质量量等。。2）来自自交易易双方方行为为的不不确定定性：：即由由于策策略性性地隐隐瞒、、掩盖盖或扭扭曲信信息等等机会会主义义行为为而引引起的的不确确定性性。威廉姆姆森所所强调调的是是“行为上上的不不确定定性”，在不不同的的交易易中，，不确确定性性所起起的作作用和和约束束交易易的程程度也也是不不同的的。一般来来说，，一次次性交交易，，不确确定性性的影影响相相对较较小，，而长长期交交易，，不确确定性性的影影响则则较大大。交易费费用的的基本本概念念17（3）交易易频率率，即即交易易的次次数。。交易易发生生的频频率是是影响响交易易的成成本和和收益益的一一个重重要因因素，，因而而它对对组织织制度度的选选择也也有重重要影影响。。交易费费用的的基本本概念念18三、交交易费费用的的界定定（一））交易易费用用的思思想对新古古典经经济学学关于于价格格机制制的纠纠正。。在新古古典经经济学学中，，价格格机制制是一一个完完美的的自动动装置置，它它能够够无成成本、、无摩摩擦地地实现现社会会资源源配置置的帕帕累托托最优优状态态新制度度经济济学认认为该该观点点不正正确交易费费用思思想最最早是是由科科斯在在1937年的论论文《企业的的性质质》中提出出的，，但该该文并并没有有直接接提交交易费费用的的概念念。这个概概念是是威廉廉姆森森提出出的。。不同的的经济济学者者分别别从不不同的的视角角提出出了不不同的的交易易费用用概念念交易费费用的的基本本概念念19（二））经济济学家家们对对交易易费用用的研研究1、科斯斯市场上上的交交易费费用搜寻价价格的的费用用谈判和和签约约费用用其他方方面的的成本本企业组组织过过程中中的费费用在1960年《社会成成本问问题》中，提提出“市场交交易成成本”的概念念，使使交易易费用用概念念一般般化。。交易费费用的的基本本概念念20交易费费用的的内容容度量、、界定定和保保障排排他性性权利利的费费用；；发现交交易对对象和和交易易价格格的费费用；；讨价还还价、、定理理交易易合同同的费费用；；督促契契约条条款严严格履履行的的费用用等。。科斯关关于交交易费费用研研究的的缺陷陷没有将将“交易费费用”定义成成可以以操作作的概概念没有说说明是是哪些些力量量决定定着交交易费费用的的大小小和交交易方方式的的选择择交易费费用的的基本本概念念212、契约约视角角的交交易费费用研研究（1）威廉廉姆森森从契约约的角角度分分析交交易费费用事前的的交易易费用用——起草、、谈判判、保保证落落实某某种契契约的的成本本，即即达成成契约约的成成本；；事后的的交易易费用用——签约之之后的的成本本；退约因合同同有误误而更更改合合同的的成本本仲裁费费用（（政府府、法法院、、仲裁裁机构构等））为确保保交易易关系系的长长期化化和持持续化化所付付出的的费用用交易费费用的的基本本概念念22影响或或决定定交易易费用用的因因素有关市市场的的环境境和交交易技技术的的因素素（交交易因因素））资产专专用性性不确定定性潜在交交易对对手的的数量量和交交易发发生的的频率率与交易易人相相关的的因素素有限理理性机会主主义倾倾向市场结结构与与交易易费用用完全竞竞争市市场或或垄断断竞争争市场场，交交易费费用较较小完全垄垄断市市场或或寡头头垄断断市场场，交交易费费用较较大交易费费用的的基本本概念念通用汽汽车公公司兼兼并案案最初的的汽车车制造造是使使用木木料加加工的的单个个、独独立的的开放放型构构件。。到1919年，生生产汽汽车开开始使使用大大量封封闭型型的金金属车车身构构件，，因而而需要要专用用性压压铸机机械。。通用用汽车车公司司为了了鼓励励供给给配件件的费费舍公公司进进行专专用性性资产产投资资，与与它鉴鉴定了了为其其10年的购购买封封闭金金属车车身的的契约约，其其中规规定通通用公公司在在十年年内必必须从从费舍舍公司司购买买所有有密封封金属属车身身。同同时，，为了了防止止发生生费舍舍公司司利用用上述述排他他性交交易条条款谋谋利的的机会会主义义行为为，契契约对对价格格作了了限定定，当当时规规定的的价格格是成成本加加上17.6％的盈利利，此外外还规定定，费舍舍公司供供给通用用汽车公公司的车车身价格格的变化化幅度不不能超过过它供给给同类汽汽车制造造商的价价格变化化幅度，，并且车车身价格格不能超超过费舍舍公司以以外的其其它配件件公司生生产同类类车身的的市场平平均价格格。契约约还订有有在一方方破坏价价格契约约的条件件下可以以强制性性地诉诸诸仲裁的的条款。。通用汽车车公司兼兼并案后来的事事实表明明，这些些契约条条款虽然然限制了了通用汽汽车公司司的机会会主义行行为，但但却增加加了费舍舍公司敲敲竹杠的的可能性性。费舍舍公司通通过使用用较多的的劳动密密集型技技术，并并拒绝把把它的车车身加工工厂建在在通用汽汽车装配配厂附近近，从而而提高了了车身生生产成本本以及供供给价格格。另外外，在契契约签订订几年后后，市场场对金属属汽车的的需求大大幅度增增长，加加重了通通用汽车车公司对对费舍公公司金属属车身的的依赖性性，这使使得费舍舍公司的的敲竹杠杠行为也也变得有有利可图图。到1924年，通用用汽车公公司已无无法忍受受同费舍舍公司的的契约关关系，开开始谈判判收购它它的股权权，最终终于1926年正式兼兼并了它它。25（2）达尔曼曼分析的的交易过程程中的交易费费用（“相亲”过程）交易费用用的基本本概念26为了使双双方的交交易能够够达成，，双方相相互之间间的了解解就必不不可少，，这需要要耗费时时间和资资源如果相互互了解了了，彼此此打算继继续接触触，需要要互相通通知，这这种信息息传递也也需要费费用如果潜在在的讨价价还价各各方有多多个代理理人，在在决定交交易条件件之前，，还要产产生某些些决策费费用相互统一一的交易易条件只只有在各各方讨价价还价之之后才能能确定，，这也需需要花费费成本；；交易条件件决定后后，还有有控制和和监督他他方是否否认真履履行合同同的费用用等交易费用用的基本本概念寻求信息费用讨价还价和决策费用监督执行费用27案例：凯凯雷收购购徐工的的交易过过程（“相亲”案例）2004年3月，徐工工集团“招婿”。计划转转让控股股权（约约85%国有股权权）慕名而来来的“求婚者”凯雷、摩摩根大通通、卡特特彼勒等等洋“求婚者”；三一重重工“本土求婚婚者”“洋女婿”与“土女婿”的竞标行行为徐工集团团“崇洋媚外外”，看上了了凯雷“洋女婿”，即使三三一重工工的“彩礼”高于老外外2005年10月，凯雷雷以20亿元协议议收购徐徐工85%的股权，，而三一一重工出出价31.98亿元2007年3月26日，凯雷雷以18亿元收购购徐工45%的股权28（3）马修斯斯交易费用用包括事事前准备备合同和和事后监监督及强强制执行行合同的的费用，，与生产产费用不不同，它它是履行行合同的的费用交易费用用的基本本概念29（4）考特狭义的交交易费用用—是完成一一项市场场交易所所需花费费的时间间和精力力，当一一项交易易设计处处于不同同地点的的几个交交易参与与这时，，这种成成本会很很高广义的交交易费用用—是协商谈谈判和履履行协议议所需要要的全部部资源，，包括制制定谈判判策略所所需信息息的成本本、谈判判所花时时间以及及谈判各各方欺骗骗行为的的成本。。交易费用用的基本本概念30交易费用用的基本本概念共识：交易费用用包括准准备合同同的成本本、达成成合同的的成本、、监督和和实施合合同的成成本。313、制度视视角的交交易费用用研究（（广义））康芒斯的的思路交易是人人与人之之间经济济活动的的基本单单位，无无数次的的交易构构成经济济制度的的实际运运转，并并受制度度框架的的制约交易费用用的基本本概念32阿罗交易费用用是经济济制度的的运行费费用交易费用用包括：：制度的确确立或制制订成本本制度的运运转或实实施成本本制度的监监督或维维护成本本（违反反必究））交易费用用的基本本概念33张五常鲁宾逊·克鲁索环环境交易成本本是一系系列制度度成本，，包括信息成本本、谈判判成本、、界定和和控制产产权的成成本、监监督成本本和制度度结构变变化的成成本除了与物物质生产产过程和和运输过过程直接接相关的的成本之之外的所所有成本本都是交交易费用用交易成本本是衡量量和明确确交易单单位特征征和实施施契约的的成本巴泽尔交易成本本是与转转让、获获取和保保护产权权有关的的成本交易费用用的基本本概念34菲吕伯顿顿和瑞切切特交易成本本包括那那些用于于制度和和组织的的创造、、维持、、利用、、改变等等所需资资源的费费用……当考虑到到存在财财产和合合同权利利时，交交易成本本包括界界定和测测量资源源和索取取权的成成本，并并且还要要加上使使用和执执行这些些权利的的费用交易费用用的基本本概念35交易费用用的基本本概念共识：交易费用用实际上上是经济济制度的的运行费费用，交交易费用用就是““制度成成本”，，交易费费用的变变化可以以体现出出制度结结构的变变化36交易费用用与生产产费用的的比较交易成本本不能和和生产成成本混淆淆交易成本本是仅与与交换有有关的成成本，它它是在交交易过程程中所损损耗的资资源，而而这种损损耗既不不创造产产品，也也不增加加产品的的效用。。例如：：贿赂政政府官员员生产费用用主要是是指购买买、利用用各种生生产要素素的直接接费用。。例如：：工资、、租金、、利息、、企业家家分红、、运输费费用等交易费用用的基本本概念37交易费用用的具体体形式由于合同同、契约约引起的的各种费费用。各种仲裁裁诉讼费费用。交易过程程中发生生的各种种费用。。形成、维维护、修修改一项项制度安安排的各各种费用用。比如如私有与与公共产产权制度度、高校校的学分分制度、、关税制度度、出口口退税制制度等等等。批零差价价中有一一部分是是交易费费用。为促成交交易的各各种中介介费用。。广告费用用。广告告费用本本身是一一种交易易费用，，但广告告本身的的目的又又是试图图减少交交易费用用。政府支出出的一部部分也是是交易费费用，即即为了维维持一定定的政府府体制的的费用。。交易费用用的基本本概念38交易费用用的类型型市场型交交易费用用合约的准准备费用用（搜寻寻和信息息费用））决定签约约的费用用（谈判判和决策策费用））监督费用用和合约约义务旅旅行费用用管理型交交易费用用（组织织设计、、组织运运行费用用）信息费用用，即与与制定决决策、监监管命令令的执行行、度量量工人的的绩效有有关的费费用与有形产产品和服服务在可可分的技技术界面面之间转转移有关关的费用用，如在在企业内内的运输输费用政治性交交易费用用（集体体行动提提供公共共品所产产生的费费用）建立、维维持和改改变一个个体制中中的正式式和非正正式政治治组织的的费用；；整体运行行的费用用交易费用用的基本本概念交易费用用制度视角角的交易易费用研研究交易费用用的基本本概念交易费用用实际上上是经济济制度的的运行费费用，交交易费用用就是““制度成成本”.契约视角角的交易易费用研研究交易费用用包括准准备合同同的成本本、达成成合同的的成本、、监督和和实施合合同的成成本。40案例：张张震将军军的煮鸡鸡蛋理论论张震将军军任军委委副主席席时，要要求保证证士兵一一天吃一一个鸡蛋蛋，并规规定必须须是煮鸡鸡蛋，炒炒、蒸、、煎均不不行。这个故事事对我们们理解交交易费用用的概念念有何启启发？41学习目的的和要求求交易费用用的基本本概念交易费用用存在的的原因交易费用用理论的的应用交易费用用与新经经济交易费用用的测量量讲义结构构42第二节交交易费用用存在的的原因案例：一一些令人人不快的的经济社社会现象象一本难以以买到的的经济学学书籍：：《经济学方方法论》（布劳格格）买到了假假货装修房屋屋的困境境…43交易费用用存在的的原因（（续1）对这些现现象产生生的原因因分析信息不对对称、私私人信息息的存在在、人为为的误导导、歪曲曲、封锁锁、掩盖盖、混淆淆、复杂杂化、稀稀缺，而而且有时时信息本本身就是是一种有有偿的商商品。人的有限限理性，，人不可可能拥有有完全的的理性、、拥有完完全的信信息，而而信息的的搜寻是是需要成成本的，，人们只只能追求求适当的的信息以以达到“满意程度”的答案，而而不可能、、也永远达达不到“最优、最理理想程度”经济活动中中的不确定定性（各种种各样的偶偶然性：自自然的、社社会的、技技术的、交交易过程中中的等）与与风险（经经济的、政政治的等））交易费用存存在的原因因44交易费用存存在的原因因（续2）对这些现象象产生的原原因分析败德行为与与机会主义义行为，使使得违约、、违规、违违法、违纪纪等常常发发生；权利界限不不清晰，经经济关系中中则是产权权不清晰。。技术水平总总是有限的的、获得信信息的物质质手段与工工具的作用用总是有限限的。垄断，越是是完全竞争争的行业、、制度安排排，其交易易费用越低低，反之，，越高。交易费用存存在的原因因45第三节交交易费费用理论的的应用市场交易费费用的存在在是企业产产生的原因因之一市场交易中中的信息不不完全性、、不确定性性（因资产产专用性、、机会主义义行为等原原因引起））企业的存在在是为了节节约市场交交易费用，，即用较低低的企业内内交易费用用替代较高高的市场交交易费用46市场交易费费用是企业业实行并购购、分拆重重组行为的的原因之一一当市场交易易费用过大大时，即市市场交易费费用大于企企业内部的的管理交易易费用时，，企业会考考虑并购行行为当企业内部部的管理交交易费用过过大时，企企业会考虑虑分拆、转转让或出售售资产等行行为案例：汽车车公司与汽汽车零部件件供应商之之间的并购购、IBM出售其PC业务给联想想47企业内交易易费用是决决定企业规规模的原因因之一企业内的交交易费用包包括：组织织与管理人人员的协调调成本、获获取各种内内在信息的的费用、委委托代理成成本、激励励成本等企业内交易易费用过大大，必然导导致规模收收益递减。。（例如：：计划经济济的实质是是全国的企企业都是车车间，导致致国家作为为一个公司司的管理交交易费用过过大）当企业内交交易费用大大于市场交交易费用时时，表明企企业的规模模已经过大大，应该缩缩减规模，，反之扩大大规模此理论也可可应用到政政府等组织织的规模分分析上48制度与交易费用用的关系之之一没有零交易易费用的制制度，只有有交易费用用大小不同同的制度。。制度功能或或作用之一一就是为了了降低交易易费用，制制度使人们们行为有序序、有预期期、有激励励导向，从从而减少混混乱无序，，以节约交交易费用。。制度降低交交易费用可可分为绝对对降低与相相对降低，，一个是就就绝对额来来说的，一一个是就相相对额来说说的。WTO的宗旨就是是促进国际际贸易自由由化，降低低或完全取取消各国的的关税与非非关税壁垒垒，制定统统一的贸易易规则、术术语，统一一各国的外外贸政策等等。49制度与交易易费用的关关系之二以货币为媒