2022年城市排水管道行业市场前景分析报告

2022年城市排水管道行业市场前景分析报告目录CONTENTS3452行业发展环境行业现状分析行业竞争格局及趋势行业标杆企业1行业综述城市排水管道行业综述行业定义行业产业链行业发展历程&&&城市排水管道行业定义与传统的金属管道相比，塑料管道具有节能环保、耐腐蚀、耐冲击、耐摩擦、轻质高强，使用寿命长等特点，同时其价格低廉，施工简单。虽然金属管道虽然具有耐久性好，防火性能优越、寿命长等特点，但金属的材质也带来易生锈、易腐蚀、易渗漏、易结垢等缺陷。而水泥管道具备使用时间短和破损率高的因素整体使用受限。就政策导向来看，目前政策对比塑料管道整体出于鼓励现状。塑料管道主流材质为PVC、PE、PPR，三类产品各有特点，分别应用于不同细分产业。一般来说PVC管道应用于建筑给/排水、排污领域；PE管道应用于市政领域，包括给/排水、燃气等；PPR管道应用于家装冷热给水。产业链上游城市排水管道行业上游龙头企业已开始对产业链进行延伸，逐渐进军原材料生产领域，以规避高额进口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴随着上游原料生产企业的重组进程加快以及中国市场参与者技术水平的提高，城市排水管道行业上游原材料供应有望朝着专业化和规模化的方向继续发展，逐渐抢夺外资企业在行业内的话语权。产业链中游城市排水管道行业中游企业原材料大部分依靠进口，主要原因是下游消费终端为保障科研成果，对行业产品的质量稳定性要求较高，因此，中游科研用制备厂商更倾向于选择仪器先进、供应链稳定的进口原材料供应商。企业产品价格主要受市场供求关系的影响。由于城市排水管道企业的产品毛利较高，原材料价格波动不会对企业的盈利能力产生重大影响。产业链下游城市排水管道行业下游企业市场空间广阔、销售范围广、用户分散、单批数量少、销售单价高等特点。随着全球范围内生物医药行业研究的深入及产业化程度的提升，中国行业产品种类进一步丰富，应用领域持续增加，个性化、高端化的产品将逐渐获得更广阔的应用空间。城市排水管道行业发展环境行业政策环境行业经济环境行业社会环境行业政策环境9国务院办公厅国务院财政部《关于全面推动长江经济带发展财税支持政策的方案》到2025年,各城市因地制宜基本形成“源头减排、管网排放、蓄排并举、超标应急”的城市排水防汤工程体系。加大排水管网建设力度,逐步消除管网空白区，新建排水管网原则上应尽可能达到国家建设标准的上限要求新增污水集中处理设施同步配套建设服务片区内污水收集管网,确保污水有效收集。加快建设城中村、老旧城区、建制镇、城乡结合部和易地扶贫搬迁安置区生活污水收集管网，填补污水收集管网空白区。提出完善财政投入和生态补偿机制，进一步保障长江大保护行动方案落地，包括加大重点生态功能区转移支付力度、加大污染防治专项资金投入力度、积极支持推动生态环境保护修复、国家绿色发展基金等重点投向长江经济带、引导地方建立横向生态保护补偿机制、推进市场化多元化生态补偿机制建设等多项措施。《“十四五”城镇污水处理及资源化利用发展规划》《关于加强城市内涝治理的实施意见》行业经济环境10行业社会环境ABCD中国当前的环境下，挑战与危机并存，中国正面临着最好的发展机遇期，在风险中寻求机遇，抓住机遇，不断壮大自己。自改革开放以来，政治体系日趋完善、法治化进程也逐步趋近完美，市场经济体系也在不断蓬勃发展；虽在一些方面上弊端漏洞仍存，但在整体上，我国总体发展稳中向好，宏观环境稳定繁荣，二十一世纪的华夏繁荣美好，对于青年人来说，也是机遇无限的时代。11&&&改革开放以来，我国经济不断发展，几度赶超世界各国，一跃而上，成为GDP总量仅次于美国的唯一一个发展中国家。但同时我们也应看到其中的不足之处，最基本的问题便是就业问题，我国人口基数大，在改革开放后，人才的竞争更显得尤为激烈，大学生面对毕业后的就业情况、失业人士一直困扰着我国发展过程中，对于国家来说，促进社会就业公平问题需持续关注并及时解决；对于个人来说提前做好职业规划、人生规划也是人生发展的重中之重。行业社会环境随着我国经济不断发展，城市人口越来越多推动城市越来越繁荣发达，但同时也带来许多负担，受影响较大的有城市污水的增加。城市迅速崛起，污水量大大增加，在我国排水基础设施建设、污水处理装备和处理技术不断发展的影响下，我国城市污水处理能力迅速增强。据统计数据显示，我国城市日处理污水能力由2014年的15124万立方米迅速增长至2019年的18994万立方米，增长幅度达到了25.6%。随着待处理污水的增加、城市基础建设的需要等多种条件影响下，我国不断完善城市排水系统，我国排水管道长度不断增长。2014年以来，我国城市排水管道长度逐年增加。截止2019年，我国城市排水管道长度为77万公里，相比2018年增长了7.91%。未来随着污水处理能力的不断增强，我国城市排水管道长度也将不断增长。城市排水管道行业现状分析01行业现状02行业市场分析03行业驱动因素04行业痛点05行业发展建议行业发展现状就我国城市排水管道长度而言，随着国家推动基建逐步完善，加之老旧小区改造等持续推进驱动，我国城市排水管道长度保持持续增长趋势。根据数据显示，我国排水管道长度从2012年的49万公里增长至2020年的80.3万吨。随着政策要求对管道质量逐步提高，我国排水管道存在大量增长和置换空间。就细分用途管道结构而言，目前我国排水管道仍主要以污水管道为主，随着人民生活水平整体提高，污水产生量持续增长，污水管道长度持续增长。根据数据显示，2020年污水管道、雨水管道和雨污合流管道分别为36.68万公里、348万公里和10.11万公里，分别占比45.7%、47%和16%。就趋势而言，近年来雨污合流管道表现为持续下降趋势，雨污合流管道整体使用情况复杂，后续处理步骤相较其他两种更长，占比将持续下降。行业市场分析5868亿营收10.5%年复合增长率21462亿2020资产总额567.6亿净利润就省市分布情况而言，目前我国排水管道主要以南方省市为主，主要原因是南方雨水丰富加之城市结构复杂，污水处理需求巨大。根据数据显示，2020年前八省市省市主要为南方省市，真正意义上的北方省市仅有山东一个，目前广东、江苏和山东位列全国城市排水管道的前三，长度分别为125万公里、8.8万公里和6.99万公里，分别占比总城市排水管道的15.3%、11%和8.7%。2）本土城市排水管道企业的研发技术不断提高，逐渐发展扩大，丰富了城市排水管道行业产品的种类，扩大了市场规模；行业得以保持快速增长，主要因为受到以下三个因素的影响：1）城市排水管道行业的发展需要大量科学实验的支持，拉动产品的需求提升；3）相关政策的逐渐完善，使得城市排水管道的监管愈加完善，生产、消费、使用流程得到安全保障，促进了行业的发展。15行业发展现状随着经济的发展，我们的生活水平得到显著提高，但是也给城市带来了一些负面影响，其中最受影响的是城市污水的增加。城市污水的迅速增加，也带动着城市污水处理能力的迅速增强。根据国家统计局数据显示，2014年，我国日处理污水能力为15124万立方米，到2019年增长至18994万立方米，增长幅度达到25.6%。供给端目前国内主要新增排水管道主要塑料管道，就上游原材料供给情况而言，PVC整体产能充足，2021年达2713万吨，2020年聚乙烯产能达2285万吨，整体原材料供给稳定；就加格变动而言，PVC和聚乙烯（PE）价格自2020年起塑料行业景气度高涨，价格存在较大幅度上涨。就我国塑料管道整体供给现状而言，随着整体市政管道行业需求持续增长，我国塑料管道产销持续增长，产量从2014年的1300万吨增长至2020年1636万吨。整体来看，目前国内城市排水管道上游供给稳定，加之塑料管道生产企业众多，头部企业毛利具备产品优势，议价能力相对较高，小企业整体毛利较低。需求端就我国污水处理现状而言，整体处理率持续提高，截止2020年已达97.53%，仍有小部分渗透空间。且随着国民经济水平提升背景下，整体污水排放量持续增长，截止2020年我国污水排放已达到574亿立方米，而排水管道的建立是污水排放的基本设施，随着待处理运输污水持续增长，我国排水管道整体需求将持续增长。加之目前国内整体排水管道仍未完全普及，且大量老旧管道待维修。驱动因素2021年国务院办公厅下发的《国务院办公厅关于加强城市内涝治理的实施意见》中提出“十四五”期间要加大排水管网建设力度，逐步消除管网空白区。国家发改委下发的《“十四五”城镇污水处理及资源化利用发展规划》更是明确提出“十四五”期间，新增和改造污水收集管网8万公里。目前国内对于城市排水管道仍表现为逐步完善，持续推进的政策，整体产业将保持稳步增长趋势。国务院发布政策、十四五规划、政府报告、领导讲话等都有对城市排水管道行业做了一些纲领性的指导，合理的解读能够为行业做了好的发展指引。优势竞争，长期盈利，依托中国，布局全球，立足核心能力，全力获取显著竞争优势，创造得到广泛认可、深入人心的价值，通过成为“难以替代者”品牌致胜，涌现一批市场竞争力突出的全球性与区域性中国品牌，以持续正现金流实现长期盈利，这才是行业企业的发展之道。随着我国经济的快速发展，大量人口从城市转移到农村。根据国家统计局数据显示，截止2019年我国城镇人口为84843万人，对比2018年增长了从应用领域来看，城市排水管道行业产品广泛的运用于医学、药学、检验学、卫生免疫学、食品安全、农业科学等民营领域在市场发展中，行业企业为争取竞争优势，尤其是大中型企业，越来越重视自主研发实力，在企业科研方面投入逐年增长，企业科研服务市场逐步打开，未来科研用检测试剂的服务主体趋于多元化政策支持城镇化加速商业应用领域不断拓展行业竞争促进行业正向发展行业痛点城市排水管道行业属于领域中发展最快的细分领域之一，随着城市排水管道的市场环境日趋成熟，行业竞争日趋激烈，行业存在一下下痛点：行业监管难度大质量参差不齐高端产品发展落后城市排水管道行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力政府秉承创新开放的态度，支持和鼓励科学研究创新，对科学研究试验不设置严格限制，因此，城市排水管道行业不存在统一的监督管理规范，产品质量主要依靠生产企业自主检测，城市排水管道行业产品质量的监管难度加大在中低端产品领域，仍然有较大比例的产品依赖于进口渠道。此外，城市排水管道行业企业缺乏创新研发能力以及仿制能力，加重下游消费端对进口科研用检测试剂的依赖，不利于城市排水管道行业的发展行业发展建议提升产品质量城市排水管道行业头部企业已形成完善的的服务体系，按照科学发展观的要求，继续坚持政府主导和市场运作相结合、整体规划与分步实施相结合、工业优先和协调发展相结合、经济发展与生态发展相结合的原则。针对行业发展大胆提出下列发展建议：（1）政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范城市排水管道行业生产流程，并成立相关部门，对科研用城市排水管道行业的研发、生产、销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升级，保证城市排水管道行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；（2）生产企业方面：城市排水管道行业生产企业应严格遵守行业生产规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土城市排水管道行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并凭借价格优势逐步替代进口。此外，城市排水管道行业企业紧跟行业研发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场占有率，也是未来行业发展的重要趋势。全面增值服务多元化融资渠道单一的资金提供方角色仅能为城市排水管道行业企业提供“净利差”的盈利模式，城市排水管道行业同质化竞争日趋严重，利润空间不断被压缩，企业业务收入因此受影响，商业模式亟待转型除传统的城市排水管道行业需求外，设备管理、服务解决方案、贷款解决方案、结构化融资方案、专业咨询服务等方面多方位综合性的增值服务需求也逐步增强。中国本土城市排水管道行业龙头企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位可持续公司债等创新产品，扩大非公开定向债务融资工具（PPN）、公司债等额度获取，形成了公司债、PPN、中期票据、短融、超短融资等多产品、多市场交替发行的新局面；企业获取各业态银行如国有银行、政策性银行、外资银行以及其他中资行的授信额度，确保了银行贷款资金来源的稳定性。城市排水管道行业企业在保证间接融资渠道通畅的同时，能够综合运用发债和资产证券化等方式促进自身融资渠道的多元化，降低对单一产品和市场的依赖程度，实现融资地域的分散化，从而降低资金成本，提升企业负债端的市场竞争力。以远东宏信为例，公司依据自身战略发展需求，坚持“资源全球化”战略，结合实时国内外金融环境，有效调整公司直接融资和间接融资的分布结构，在融资成本方面与同业相比优势突出。城市排水管道行业格局及发展趋势行业竞争格局行业发展趋势&&&竞争焦点价格优势创新能力服务水平竞争焦点从城市排水管道的价值链上看，厂商在研发、制造和营销环节方面分别有产品设计、技术研发、供应链把控、渠道搭建及品牌塑造五大竞争壁垒。其中研发壁垒是家用城市排水管道厂商的核心，决定了产品质量和终端用户的使用体验。在此基础上，厂商的资金实力和用户规模为价值链的有效循环提供了支撑。由于仅有单品不足以形成联动控制，对于城市排水管道厂商，还要求具备由多种终端产品形成的生态体系。技术优势22行业竞争格局竞争格局1竞争格局2就目前国内塑料管道主要企业产量情况而言，根据数据显示，2021年中国联塑塑料管道营收为2757亿元，同比增长12%，平均售价同比上升17%至每吨10,773元，毛利率为25.9%，年度设计产能由2020年末的303万吨扩至2021年末的320万吨，年内产能使用率维持在81%的水平（测算得产量为259.52万吨）。永高股份、伟星新材、雄塑科技和顾地科技产量分别为78万吨、328万吨、27.5万吨和17.07万吨。目前国内规模以上塑料管道企业数量在3000家以上，其中年产能1万吨以上的企业约300家，仅有20家以上企业的年生产能力超过10万吨。2020年上市企业中，中国联塑市占率（16.3%）位居行业第一，其次为永高股份（0%），伟星新材、雄塑科技、顾地科技市占率分别为7%、7%、1%。行业发展趋势城市排水管道行业未来还存在巨大的市场潜力提升技术服务能力城市排水管道行业企业面向多元化的科研实验需求，建立多种技术服务平台，向客户提供除了所需的原材料以外的提取、分析等技术服务，形成企业特有竞争力聚焦投资业务城市排水管道行业企业凭借多年的客户服务经验，设备融资租赁和服务体系日趋完备，信息化服务于一身的综合服务体系，能够进行有效迁移，为投资业务的长期健康发展提供有力支持。城市排水管道行业商依托本身提供的资金服务，具备融资渠道畅通的资金优势，可为行业建设提供初期资金支持，且可通过杠杆提升资金效率随着我国经济的进一步发展，城镇化水平也将继续提高以及城市的翻新和改造包括老旧小区改造等，对于城市排污能力的要求也将进一步提高，目前我国城市排水管道行业未来还存在巨大的市场潜力。随着我国经济发展重心从东部沿海，向中西部地区转移，使得大量人口从东部向中部地区回流，中部明星城市将承受巨大的人口压力，城市扩容成为必然选择，而城市的扩容必然需要大量的排水管道，未来中部地区将是排水管道主要需求地。未来中部地区将是排水管道主要需求地城市排水管道行业标杆企业行业标杆企业1行业标杆企业2&&&城市排水管道行业投资分析投资机会投资风险投资收益投资机会专家服务模式更侧重借助专家的实际从业经验与洞察，针对企业遇到的实际