2022-2023年成人失禁用品行业发展分析报告

汇报时间：2022-10-17汇报人：李姿2022-2023年成人失禁用品行业发展分析报告目录CONTENTS01行业概述04行业发展格局趋势03行业现状分析02市场环境分析PART01行业概述行业概述成人失禁用品可以分为成人纸尿裤、成人拉拉裤、成人纸尿片、成人护理垫等产品。而成人失禁用品可用于长期卧床、术后、行动不便的失禁者，产褥期和经期女性，及特殊情况无法如厕者，其中老年失禁者为主要目标消费群体。成人失禁用品主要包括成人纸尿裤，成人拉拉裤，成人纸尿片和护理垫。市场上常见的品牌主要有可靠（可靠股份），安而康（恒安集团），乐互宜（尤妮佳），得伴（维达）。成人失禁用品的消费群体包括:老年失禁者、因手术或生育导致的卧床患者、以及因外出或交通堵塞无法如厕的功能性需求患者等，其中老年失禁者为主要目标消费群体。成人失禁用品定义产业链上游成人失禁用品行业上游龙头企业已开始对产业链进行延伸，逐渐进军原材料生产领域，以规避高额进口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴随着上游原料生产企业的重组进程加快以及中国市场参与者技术水平的提高，成人失禁用品行业上游原材料供应有望朝着专业化和规模化的方向继续发展，逐渐抢夺外资企业在行业内的话语权。产业链中游成人失禁用品行业中游企业原材料大部分依靠进口，主要原因是下游消费终端为保障科研成果，对行业产品的质量稳定性要求较高，因此，中游科研用制备厂商更倾向于选择仪器先进、供应链稳定的进口原材料供应商。企业产品价格主要受市场供求关系的影响。由于成人失禁用品企业的产品毛利较高，原材料价格波动不会对企业的盈利能力产生重大影响。产业链下游成人失禁用品行业下游企业市场空间广阔、销售范围广、用户分散、单批数量少、销售单价高等特点。随着全球范围内生物医药行业研究的深入及产业化程度的提升，中国行业产品种类进一步丰富，应用领域持续增加，个性化、高端化的产品将逐渐获得更广阔的应用空间。PART02行业环境分析成人失禁用品行业社会环境成人失禁用品的消费人群:主要有长期卧床、术后、自然老化导致的失禁者、产褥期女性和其他疾病原因导致的行动不便者。其中，主要消费群体为老年失禁者。随着老龄化程度日益加剧，老年疾病患者也持续增长，因中风、痴呆、糖尿病等疾病导致的失禁者和行动不便群体，都为成人失禁用品创造较大的市场需求。失禁并不是老年群体或重症群体特有的问题，尿失禁现象可发生在任何年龄阶段的人群，即使是普遍认为离失禁很遥远的年轻群体，其实也有很多人正面临着失禁问题。在女性群体中，尿失禁发生概率在23%～45%之间，男性尿失禁的发病率在各研究中差异较大，为1%～39%不等。尤其是许多年轻妈妈都会面临产后失禁的尴尬，很多人产后饱受尿失禁的困扰，子宫、膀胱脱垂，导致她几年内做一些打喷嚏、跳跃、跑步的动作都会尿失禁，护垫、裤子都湿掉，这给生活、工作、心情都带来了极大影响，生育后遗症导致的失禁问题让女性们苦不堪言

成人失禁用品行业社会环境我国人口老龄化趋势日益明显，自2013年起，我国65周岁及以上的人口数量及占总人口比重均保持逐年上升的趋势，截至2020年，我国65周岁及以上人口数高达19064万人，占总人口比重15%。而老人尿失禁的比例较高，且随着年龄增加而增加，老龄化下成人失禁用品消费基数扩容。PART03成人失禁用品行业现状分析成人失禁用品行业现状分析成人失禁用品的主要消费人群以老年人为主，其中75%的消费者每天都要使用一片成人纸尿裤。2012-2019年我国成人失禁用品的消费量从13亿片攀升至55亿片，随着中国经济的发展、社会进入老龄化以及老年消费者观念的转变，中国成人失禁用品在基数很低的情况下，将有一次飞跃式的“井喷”发展。据统计，世界范围内60岁以上男性老年人尿失禁的发生率大约为18.9%，而女性患病率更是高达37.7%，未来我国巨大的老龄人口基数将给成人失禁用品带来广阔的市场空间。成人失禁用品行业现状分析成人失禁用品自2000年引入我国后，给失禁者带来了极大的便利。2012-2020年我国成人失禁用品行业市场规模整体呈上升的状态，2020年市场规模增至107亿元，同比上升186%。经过了近20年的发展，我国成人失禁用品行业仍然处于成长初期，行业规模尚小但增长迅速。我国成人失禁用品消费量从2014年的26亿片上涨至2019年的55亿片，并且随着消费观念的变化，18-19年成人失禁用品单片提价幅度均在10%以上。成人失禁用品行业现状分析我国成人失禁用品销售渠道仍以线下为主，2019年线下销售渠道规模占比72%，其中主要的销售渠道为大型超市、护理院等非杂货零售渠道以及KA大卖场，分别占比34%、23%、15%。虽然线上渠道占比较小，但是2010-2020年我国成人失禁用品线上渠道占比逐年上升，2020年增加至36%。并且2006-2019年我国成人用品线上销售规模年复合增长率高达54%，远高于线下渠道（19%）。国内成人失禁用品市场品牌集中度较低，具备配套且专营生产成人失禁用品的厂家较少，产品质量参差不齐。据生活用纸委员会统计，2018年统计在册的成人失禁用品生产商448家，主要分布在北京、上海、江苏、浙江等地，2020年中国成人纸尿裤十大品牌分别为COCO可靠/吸收宝、添宁包大人、得伴、安尔康、乐互宜、千芝雅、班乐士、康福瑞、珍琦、安顾宜。成人失禁用品行业现状分析日本及美国成人失禁用品行业市场规模2020年美国和日本的成人失禁用品行业市场规模分别为38.7亿美元、29亿美元，约为中国市场规模的行业比较我国一次性卫生用品行业起步于上世纪80年代，经过近40年的发展，目前婴儿护理用品和女性卫生用品的消费者使用习惯已经充分培养，市场接近或达到成熟期。反观国内成人失禁用品行业，行业处于发展初期，占比仅7%，远低于成熟市场日本（29.0%）和美国（58%）。但随着人口老龄化以及消费升级，我国成人失禁用品行业长期看属于稀缺的高增长赛道。行业驱动因素12016年6月，我国人社部出台《关于开展长期护理保险制度试点的指导意见》，选取15个城市开展长期护理保险试点。2020年9月，国家医保局会同财政部印发《关于扩大长期护理保险制度试点的指导意见》，新增14个试点城市，共计49个试点城市，正式启动为期两年的扩大试点，力争在“十四五”期间，基本形成适应我国经济发展水平和老龄化发展趋势的长期护理保险制度政策框架。政策支持我国人口老龄化趋势日益明显，自2013年起，我国65周岁及以上的人口数量及占总人口比重均保持逐年上升的趋势，截至2020年，我国65周岁及以上人口数高达19064万人，占总人口比重15%。而老人尿失禁的比例较高，且随着年龄增加而增加，老龄化下成人失禁用品消费基数扩容。人口老龄化行业驱动因素2在市场发展中，行业企业为争取竞争优势，尤其是大中型企业，越来越重视自主研发实力，在企业科研方面投入逐年增长，企业科研服务市场逐步打开，未来科研用检测试剂的服务主体趋于多元化行业竞争促进行业正向发展价格敏感以及消费者对成人失禁用品认知不充分，导致我国居民过去使用失禁护理用品的意愿较低，市场规模较小。但随着居民人均可支配收入的不断增加，居民的消费理念逐渐变化，人均消费支出也在保持上升趋势。消费升级的大趋势下，成人失禁用品价格导向型消费习惯有所改变，近年来舒适度、方便程度及均价较低的成人纸尿片、护理垫等规模占比呈下降趋势，但更舒适方便、单价更高的成人纸尿裤（含拉拉裤）的市场份额从2017年的66.0%上升到2019年的8消费升级PART04成人失禁用品行业发展格局趋势成人失禁用品行业发展问题成人失禁用品行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力3政府秉承创新开放的态度，支持和鼓励科学研究创新，对科学研究试验不设置严格限制，因此，成人失禁用品行业不存在统一的监督管理规范，产品质量主要依靠生产企业自主检测，成人失禁用品行业产品质量的监管难度加大在中低端产品领域，仍然有较大比例的产品依赖于进口渠道。此外，成人失禁用品行业企业缺乏创新研发能力以及仿制能力，加重下游消费端对进口科研用检测试剂的依赖，不利于成人失禁用品行业的发展质量参差不齐行业监管难度大高端产品发展落后21成人失禁用品行业发展建议发展建议1提升产品质量全面增值服务单一的资金提供方角色仅能为成人失禁用品行业企业提供“净利差”的盈利模式，成人失禁用品行业同质化竞争日趋严重，利润空间不断被压缩，企业业务收入因此受影响，商业模式亟待转型除传统的成人失禁用品行业需求外，设备管理、服务解决方案、贷款解决方案、结构化融资方案、专业咨询服务等方面多方位综合性的增值服务需求也逐步增强。中国本土成人失禁用品行业龙头企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位多元化融资渠道可持续公司债等创新产品，扩大非公开定向债务融资工具（PPN）、公司债等额度获取，形成了公司债、PPN、中期票据、短融、超短融资等多产品、多市场交替发行的新局面；企业获取各业态银行如国有银行、政策性银行、外资银行以及其他中资行的授信额度，确保了银行贷款资金来源的稳定性。成人失禁用品行业企业在保证间接融资渠道通畅的同时，能够综合运用发债和资产证券化等方式促进自身融资渠道的多元化，降低对单一产品和市场的依赖程度，实现融资地域的分散化，从而降低资金成本，提升企业负债端的市场竞争力。以远东宏信为例，公司依据自身战略发展需求，坚持“资源全球化”战略，结合实时国内外金融环境，有效调整公司直接融资和间接融资的分布结构，在融资成本方面与同业相比优势突出。发展建议2（1）政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范成人失禁用品行业生产流程，并成立相关部门，对科研用成人失禁用品行业的研发、生产、销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升级，保证成人失禁用品行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；（2）生产企业方面：成人失禁用品行业生产企业应严格遵守行业生产规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土成人失禁用品行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并凭借价格优势逐步替代进口。此外，成人失禁用品行业企业紧跟行业研发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场占有率，也是未来行业发展的重要趋势。发展建议3成人失禁用品行业政策支持十四

五规

划国家政策政府报告领导讲话国务院发布政策、十四五规划、政府报告、领导讲话等都有对成人失禁用品行业做了一些纲领性的指导，合理的解读能够为成人失禁用品行业做了好的发展指引。成人失禁用品行业发展前景趋势1受传统观念的影响，国内轻度失禁人群比较保守，使用失禁护理用品的意愿较低，而中度、重度成人失禁患者是目前市场中的主要受众人群，2019年中国成人失禁用品市场渗透率仅为5%，远低于世界平均水平（12%）及日本（80%）、北美（60%）、西欧（58%）等发达国家和地区。实际上，随着老龄人口不断增加，成人失禁用品行业在用户增量和渗透率提升的双重驱动下，成人用户对于纸尿裤或者说成人失禁用品的需求丝毫不逊于婴幼儿，未来将会迎来行业高速发展。中国市场渗透率远低于世界平均水平，成长空间大在医疗保障等社会福利政策的催化和一系列的老龄化政策配套出台等多方因素作用下，我国成人失禁用品已然处于真正的“蓝海”阶段，增长速度位居吸收性卫生用品的首位，2021年我国成人失禁用品市场规模达75亿元，在过去十年CAGR为22%。从2020年至今，母婴市场出现大幅下滑，成人纸尿裤市场却保持增长。大量母婴企业转型老年赛道，母婴品牌转型成人纸尿裤、老年食品的趋势也很明显，未来老年市场规模将达到母婴市场的10倍以上。政策的催化和一系列的老龄化政策配套出台成人失禁用品行业发展前景趋势2聚焦投资业务产品高端化，渠道线上化分应用市场看，中国成人失禁用品零售市场及离家市场单价均已达日本、美国等发达国家水平。伴随着中国成人失禁用品市场的快速增长，其单价也逐渐趋同于发达国家，其中:零售市场规模从2007年的0.58亿美元增至2021年的9.72亿美元，CAGR为23%；对应单价从0.28美元/片增至0.39美元/片，对应日本/美国2021年单价分别为0.33/0.38美元/片。离家市场规模从2007年的0.21亿美元增至2021年的85亿美元，CAGR为16.7%；对应成人失禁用品单价从0.19美元/片增至0.28美元/片，对应日本/美国2021年单价分别为0.21/0.26美元/片。伴随着消费升级，中国成人失禁用品产品也随之高端化。成人失禁用品行业企业凭借多年的客户服务经验，设备融资租赁和服务体系日趋完备，信息化服务于一身的综合服务体系，能够进行有效迁移，为投资业务的长期健康发展提供有力支持。成人失禁用品行业商依托本身提供的资金服务，具备融资渠道畅通的资金优势，可为行业建设提供初期资金支持，且可通过杠杆提升资金效率成人失禁用品行业发展前景趋势注重用户体验标准化趋势融合行业平台职能转化成人失禁用品行业大数据应用使得实际操作和施工赋能方式深入介入，使得平台从简单的流量供给入口转变为工具供给、技术供给、工人供给的模式中国消费升级倒逼成人失禁用品行业提高服务质量，用户需求从获取公司信息并与公司对接畅通转变为更加注重体验注重实际的效果，满足用户需求，提供个性化定制服务，成为成人失禁用品行业新的发展方向。成人失禁用品行业标准化与定制化界限被打破，未来趋于融合。标准化加微定制的产品战略，有效平衡企业操作层面与消费者需求层面的矛盾让消费者既拥有足够的确定性，也有足够的弹性。由于新冠疫情对经济的巨大冲击，各行各业都面临资源重新洗牌，因此成人失禁用品行业也进入洗牌期。下游企业缺乏核心技术。投资融资主要集中于行业主流企业，对中小企业面临巨大挑战。行业面临洗牌行业竞争格局我国成人失禁用品行业正处于发展初期，消费习惯尚未养成，市场参与者众多，集中程度低。较多中小企业倾向于使用廉价原材料，低价竞争态势激烈。目前主流品牌分三大阵营，一是以金佰利、维达为代表的国际企业；二是以恒安、可靠股份为代表的全国性企业；三是以杭州舒泰、山东康舜为代表的区域性国内企业。目前我国成人失禁用品行业前十品牌中仅有得伴、乐互宜等外资品牌，其他多为国产品牌，其中可靠（含吸收宝）市占率排名第一，为9.4%。行业竞争格局2016年我国成人失禁用品行业的龙头品牌为可靠和安尔康，分别占比11%和14%。但随着成人失禁用品行业的不断发展，各中小企业开始通过升级产品、降低价格等方式来获取一定市场份额，因此2016-2020年我国成人失禁用品行业CR5整体呈下降的状态。其中，除可靠、安而康两个头部品牌常年位列第一、二位，其他品牌份额变动较大，当前行业仍处于无序竞争状态。代表企业1可靠股份，集研、产、销于一体的中国成人失禁用品龙头。杭州可靠护理用品股份有限公司