第一学期证券投资学试题及答案

文档编码:CA8J4R4Z1L4——HN4S8Z7W9W10——ZD5Q8H10G3D6一、单项选择题（10×2共20分）1、权益的有效性始终不变只和股份公司的存续其有关,是指股票的（ ）AA．永久性 B．收益性 C．参与性 D．流淌性2、股票实质上代表了股东对股份有限公司的（ ）；BA．把握权 B．全部权 C．债权 D．治理权3、已知A公司年末权益支配方案为：每10股派送现金5元,每10股送10股,A公司股权登记日收盘价为27元,就该公司除权除息理论价格为：（ ）DA．27元 B．2.5元 C．11元 D．13.25元4、美国借款人在英国发行的美元债券叫做（ ）CA．外国债券 B．猛犬债券 C．欧洲债券 D．扬基债券5、关于债券的基本性质,以下描述 错误的是（ ）；DA．债券本身有确定的面值,通常它是债券投资者投入资金的量化表现；B．债券与其代表的权益联系在一起,拥有债券也就拥有了债券所代表的权益,转让债券也就将债券代表的权益一并转移；C．债券的流淌并不意味着它所代表的实际资本也同样流淌,债券独立于实际资本之外；D．债券代表债券投资者的权益,这种权益是直接支配财产权；6、标明有票面利率,定期支付利息,到期仍本的债券为（ ）BA．零息债券 B．附息债券 C．息票累积债券 D．一次性仍本付息债券7、（ ）接受报告期发行量或成交量作为权数； BA．拉斯贝尔加权指数 B．派许加权指数 C．几何加权指数 D．简洁算术股价指数8、某个时点上的成交量与一段时间的成交量平均值进行比较,得出（ ）CA．换手率 B．均笔成交 C．量比 D．成交手数9、K线组合外形中的黄昏之星发出的是（ ）；BA、.买入股票的信号 B、卖出股票的信号C、牛市的开头 D、买卖不确定的信号10、如上升三法中的三根小阴线击穿第一根长阳线的最低价,就（ ）AA．原上升趋势很可能中止B．原上升趋势很可能连续第1页共6页C．原下降趋势很可能连续D．原下降趋势很可能中止二、多项选择题（10×2共20分）1、股票的账面价值又称为（ ）BCA．票面价值 B．股票净值 C．每股净资产 D．市场价值2、以下属于优先股股东权益的有（ ）；ADA、按期获得固定的股息BC、参与选举公司总经理人选D、参与公司的经营决策

、在公司破产清算时,享有优先于一般股东对剩余财产的索取权；3、我国现有国债种类包括（ ）；ABDA、凭证式国债B 、记账式国债C 、存托凭证D 、电子储蓄国债4、基金运作过程中,另外向投资者收取的费用有： （ ）BCDA．基金治理费 B．基金申购费 C．基金赎回费 D．基金转换费5、基金治理人（ ）；ACA、收取基金治理费B 、收取基金托管费C、负责基金投资操作D、负责基金资产的保管6、货币市场基金不行以投资于以下品种（ ）ABA．股票B.股指期货C.银行承兑汇票D.银行短期存款7、证券投资基金的特点是（ ）；ABCDA．集合投资B ．分散风险C．专家治理D ．低交易成本8、以下关于外盘的描述正确的有（ ）ACA．股票在卖出价成交,成交价为申卖价B．股票在买入价成交,成交价为申买价C．说明买盘比较积极D．说明卖盘比较积极9、以下关于换手率的说法,正确的有（）BCA、一段时间成交量的移动平均B、是用来衡量股票交易活跃程度的指标第2页共6页C、是一段时间内成交总股数 /该股流通总股数

D、是用来衡量股票内在价值的指标

10、以下作为卖出入信号的有（ ）；AC

A、均线从下降开头走平,价格从下向上穿均线；B、均线从上升开头走平,价格从上向下穿均线；C、价格位于均线上方,股价突然下跌,但未跌破均线又反弹；D、价格位于均线下方,股价突然上涨,但未突破均线又被拉回三、判定对错题（5×3共15分）（注：此题需判定出每题对错,并改正,判定正确得1分,改正得2分）1、估量市场利率上升,债券发行人更愿意发行长期债券；（）√（）×2、基金进行利润支配会导致基金份额净值下降,投资者产生投资缺失；不产生投资缺失3、红筹股是指业绩优良的公司发行的一般股票；（）×蓝筹股4、股票红利的来源是公司留存收益；（）√（）×5、对于债券发行人来说,发行可转换公司债券不会新增公司总股本；会新增公司总股本四、简答题（5×6共30分）（要点）1、什么是股权分置？为什么要进行股权分置改革？答：同一家上市公司的流通股与非流通股同时流通叫股权分置；同股不同权,同股不同价,国有股一股独大,不关怀二级市场股价,扭曲证券市场资源配置功能；2、试分析股票、债券的异同；答：相同点：第3页共6页同属于有价证券,都是筹资手段,收益率相互影响3、试分析开放式基金与封闭式基金的差异；期限开放式基金封闭式基金无固定期限有固定期限〔10-15年〕发行规模不固定,可随时申固定,封闭期内不能增发购、赎回基金份额的交易方投资者与基金治理投资者间（在证交所）式人间市场供求基金份额的交易价基金净值格运算标准基金份额资产净值每个交易日每周或更长公布时间交易费用〔申购时+〕申购费和基金价特殊支付手续费〔赎回时-〕赎回费投资策略现金,高流淌性资产可进行长期投资4、试分析在何种情形下易形成支撑线与压力线；答：

. 密集成交区域第4页共6页股价运行中的密集成交区域简洁形成支撑或压力区域；. 历史性低位和高位

过去显现的最低点和最高点简洁形成支撑和压力；当股价运行到过去最低点和最高点时,投资者会对这一价位比较敏捷,对低价位产生信心,而对高价位产生戒心,因此在这些区域里通常会形成支撑和阻力；历史性低位和高位也是相对的,不是确定的,通常可用确定时间来判定,如三个月内、半年内、一年内等；. 涨跌幅度达到较高程度的价位

涨跌幅度达到较高程度时易形成支撑和压力；当股市发生强劲上升或快速下跌时,一些短线投资者会查找所谓技术出货点和技术买入点,通常在涨跌幅达到. 支撑线和压力线具有互换性30%或50%时,会显现支撑区或压力区；压力线一旦被突破就会转变成上升行情的支撑线；而支撑线一旦被突破就会转换为下跌行情的压力线；5、头肩形是一种常见的、重要的、比较牢靠的反转外形,试画图分别指出头肩顶外形的颈线及外形高度,并分析头肩顶外形特点；答：

1、头部高点比左肩高点高,左肩与右肩高点大致相等,部分右肩较左肩低；股价跌破颈线后,头肩顶才宣告成立；（一般跌破颈线 3%以上为有效突破,）头肩顶外形一旦形成,投资者应坚决出局；2、成交量观看,头肩顶外形中的左肩成交量最大,头部次之,右肩最小；头肩顶外形完成后,初跌成交量不愿定放大,但日后连续下跌会使成交量放大；3、在完成颈线突破后,仍有一次反弹向上但未能超过颈线压力的行情,此时为空头逃命机会,一般称为逃命线；4、大多数情形下,颈线不是水平的,通常也可能显现出倾斜状态,假如颈线是从左往右下角倾斜,显示