金融风险的监管课件

1、第七章金融监管本章教学目的和要求掌握金融监管的内涵，了解金融监管的一般理论；掌握金融监管的目标、原则、方法和基本内容，掌握金融监管的体制及中央银行的监管职责。熟悉我国金融监管体制的形成与发展 第一节 金融监管概述 金融监管是金融监督和金融管理的总称。 金融监管有狭义和广义之分。 狭义：中央银行或金融监管当局依据国家法律法规的授权对整个金融业实施的监督管理 广义：监管当局监管、金融机构内部控制与稽核、同业自律性监管、社会中介监管。一、金融监管的含义二、为什么对金融业进行金融监管（一）金融监管的现实理由： 防范金融风险，防范金融危机1、金融市场失灵决定了政府有必要对金融活动进行外部监管。（二）金融

2、监管的理论基础 金融市场失灵的表现：金融业存在规模经济效应易产生垄断；银行业实施信贷配给的特点可能使银行获得对与其有长期合作关系的客户的垄断地位；金融领域可能存在不正当竞争。4、金融业自由竞争悖论： 一方面金融业规模经济特性导致其易产生垄断，从而损害消费者利益和金融效率。 另一方面，自由竞争的规则是优胜劣汰，因此金融业激烈竞争会导致金融体系不稳定。 （一）社会利益论市场失灵时，管制将有助于社会福利的提高三、金融监管的一般理论（四）特殊利益论政府管制保护了那些主宰管制机关的特殊利益集团（二）金融风险论高风险性及风险的高传染性（三）保护债权论因信息不对称，为保护债权人利益，应加强监管二、金融监管的

3、基本原则1、监管主体独立性原则2、依法监管原则3、“内控”与“外控”相结合原则4、稳健运行与风险防范原则5、母国与东道国共同监管原则第三节 金融监管的内容和方法一、市场准入的监管1、具有高素质的管理人员2、具有最低限度的认缴资本额 设立全国性商业银行的注册资本最低限额为十亿元人民币。设立城市商业银行的注册资本最低限额为一亿元人民币，设立农村商业银行的注册资本最低限额为五千万元人民币。注册资本应当是实缴资本。二、市场运作过程的监管1、资本充足性监管2、流动性监管3、业务范围的监管4、贷款风险的控制5、外汇风险管理6、准备金管理7、存款保险管理 2.核心资本充足率（30分）6%以上：30分4%至6

4、%：25至30分2%至4%：10至25分1%至2%：0至10分1%以下：0分（二）定性因素（40分）1.银行资本的构成和质量（6分）主要考察银行资本构成的稳定性、市场价值及其流动性。2.银行整体财务状况及其对资本的影响（8分）3.资产质量及其对资本的影响（8分） 4.银行进入资本市场或通过其他渠道增加资本的能力，包括控股股东提供支持的意愿和实际注入资本的情况（8分）5.银行对资本的管理情况（10分）主要考察银行资本的管理政策，重点分析银行制定资本计划的情况，包括制定计划的程序和依据。2.人民币超额准备金比率（10分）5%以上：10分4%至5%：6分至10分3%至4%：2分至6分2%至3%：0分

5、至2分2%以下：0分人民币超额准备金是指扣除法定存款准备金后的人民币准备金。3.外币备付金率（5分）5%以上：5分4%至5%：3分至5分3%至4%：1分至3分2%至3%：0分至1分2%以下：0分4.（人民币、外币合并）存贷款比例（10分）65%以下：10分70%至65%：7分至10分75%至70%：4分至7分90%至75%：0分至4分90%以上：0分5.外币存贷款比例（5分）70%以下：5分80%至70%：3分至5分90%至80%：1分至3分100%至90%：0分至1分100%以上：0分6.净拆借资金比率（10分）4%以下：10分0至4%：8分至10分1%至0：6分至8分3%至1%：0分至6分

6、3%以上：0分净拆借资金比率=拆入资金比例拆出资金比例 （二）定性因素（40分）1.资金来源的构成、变化趋势和稳定性（5分）2.资产负债管理政策和资金的调配情况（5分） 3.银行对流动性的管理情况（20分） 4.银行以主动负债形式满足流动性需求的能力（5分）5.管理层有效识别、监测、和调控银行头寸的能力（5分） 2004年初，南方证券被行政性接管，2005年4月29日，被宣布关闭。其后，南方证券的重组方式被确定为剥离证券业务，通过竞拍的方式处置。 据悉，参与竞拍的除了建银投资还有东方证券，但是，由于涉及此前央行向南方证券提供的78亿元再贷款的处置，最终建银投资没有悬念地胜出。 由于建银投资将接

7、手78亿元的再贷款，终以3.5亿元的代价获得南方证券主要的证券资产。 据了解，南方证券被出售的证券类资产包括经纪业务、投行业务、国际业务、研究所、自营业务和资产管理业务的相关资产，其中74家营业部是作价的主要依据，其他的资产不包括原南方证券持有的股票资产，主要是业务许可证和品牌。四、金融监管的主要方法和手段（一）金融稽核：是中央银行或监管当局根据国家规定的稽核职责，对金融业务活动进行的监督和检查。（二）人民银行金融稽核的主要内容业务经营的合法性；资本金的充足性；资产质量；负债的清偿能力；盈利情况；经营管理能力；（三）人民银行稽核的分类全面稽核与专项稽核现场稽核；报表稽核；委托稽核；联合稽核。第

8、四节 金融监管体制一、金融监管体制的含义：金融监管体制是指金融监管的职责和权力分配的方式和组织制度。按监管主体分：单一监管体制与多元监管体制按监管范围分：集中监管体制与分业监管体制二、集中监管体制“一元化”监管体制 由统一的监管机构对整个金融业进行监管。如英国三、分业监管体制根据金融业内不同机构主体及其业务范围的划分而分别进行监管体制。 如美国的“双线多头监管体制”“双线”：联邦与洲两级“多头”：美国联邦储备体系；货币监理局；联邦存款保险公司；联邦住宅贷款银行及下设的联邦储贷保险公司；全国信用合作社管理局；证券交易委员会由分业监管向集中监管的演变最具代表性的是罗伯特默顿与兹维博迪：“功能性监管

9、”的观点功能性金融监管：也叫业务性监管。在多头监管和金融机构之间业务界线不甚清晰或者混业经营体制下，针对特定金融机构和金融市场的特定业务及其所发挥的功能进行的监管。 四、金融监管体制的发展 机构性金融监管：功能性监管的对称。在多头监管和金融机构之间业务分工明确的体制下，根据金融机构和金融市场的名称或基本类型而分工实施的监管 。五、我国的金融监管体制(一)分业监管体制：中国人民银行集货币政策和金融监管于一身转变为分业监管1992年10月26日，中国证监会正式成立1998年11月18日，中国保监会正式成立2003年04月28日，中国银监会正式成立(二)各监管机构职能的划分：1、证监会负责全面监管证

10、券、期货市场。2、保监会负责全面监管全国保险市场。3、银监会负责全面监管银行业、信托投资公司和其他存款类金融机构。4、人民银行负责监管银行间同业拆借市场、银行间债券市场、银行间外汇市场、黄金市场和其他与人民银行执行货币政策、维护金融稳定、提供金融服务、履行反洗钱职责等直接相关的行为。 第五节 中央银行与金融稳定（一）金融稳定含义： 金融稳定是指金融体系处于能够有效发挥其关键功能的状态。在这种状态下，宏观经济健康运行，货币和财政政策稳健有效，金融生态环境不断改善，金融机构、金融市场和金融基础设施能够发挥资源配置、风险管理、支付结算等关键功能，而且在受到内外部因素冲击时，金融体系整体上仍然能够平稳

11、运行。一、金融稳定的概述比较权威的是欧洲中央银行（ECB）的定义， 即“金融稳定是指这样一种金融环境：在这种环境中，金融中介、金融市场以及市场基础设施均处于良好状态，面对各种冲击，都不会降低储蓄向投资转化的资源配置效率。”美国经济学家米什金认为，金融稳定缘于建立在稳固的基础上、能有效提供储蓄向投资转化的机会而不会产生大的动荡的金融体系。 国际清算银行前任总经理克罗克特认为，金融稳定可包括两方面：一是金融体系中关键性的金融机构保持稳定，因为公众有充分信心认为这些机构能履行合同义务而无需干预或外部支持；二是关键性的市场保持稳定，因为经济主体能以反映市场基本因素的价格进行交易，并且该价格在基本面没有

12、变化时短期内不会大幅波动。（二）特征1、金融稳定具有全局性2、金融稳定具有动态性3、金融稳定具有综合性（三）金融稳定的目标与主要内容 目标：保持银行业、证券业、保险业等金融金融和金融市场的安全运行，防范和化解金融风险 对经济全局而言，要维护金融安全和金融主权，对金融部门而言，要防范和化解全局系统性金融 风险和局部系统性金融风险 对社会经济个体而言，要提供一个合理金融预 期，增强他们对货币和金融体系的信心1、市场主体2、市场结构与秩序3、金融调控与监管4、市场支持保障5、金融风险处置（四）金融稳定的基本制度框架二、中央银行维护金融稳定的主要措施（一）金融安全网与金融稳定（二）中央银行维护金融稳定

13、的主要措施 1.稳步推进支付清算系统建设 2.微观审慎监管与宏观审慎分析相结合 3.紧急流动性援助与防范道德风险相结合 4.建立危机管理的应急机制 5.建立健全金融机构市场退出机制 20世纪80年代中后期美国发生了继30年代以后又一次商业银行储蓄机构破产的风潮，据美国立法机构统计，有问题的商业银行从1981年的大约200家增加到1986年的超过1400家，商业银行倒闭的数量从19501981年平均每年5家，1982年1992年平均每年130家，1988年达到200家以上，储贷协会几乎全面破产。至1995年末，花费了纳税人大约1400亿美元。据美国总会计署估算，这场危机的保救成本要超过5000亿

14、美元。美国储贷协会的破产1995年2月26日，英国银行业的泰斗，在世界1000家大银行中按核心资本排名第489位的巴林银行，因进行巨额金融期货投机交易，造成9.16亿英镑的巨额亏损，被迫宣布破产。后经英格兰银行的斡旋，3月5日，荷兰国际集团（ING）以1英镑的象征价格，宣布完全收购巴林银行。英国巴林银行倒闭东南金融危机始于1997年7月2日的泰国货币危机。后果（1） 东南亚国家和地区的外汇市场和股票市场剧烈动荡，以1998年3月底与1997年7月初的汇率比较。各国股市都缩水三分之一以上。各国货币对美元的汇率跌幅在10%70%以上（2） 危机导致大批企业、金融机构破产和倒闭。例如，泰国和印尼分别

15、关闭了56家和17家金融机构，韩国排名居前的20家企业集团中已有4家破产，日本则有包括山一证券在内的多家全国性金融机构出现大量亏损和破产倒闭，信用等级普遍下降。泰国发生危机一年后，破产停业公司、企业超过万家，失业人数达270万，印尼失业人数达2000万。东南亚金融危机（3） 资本大量外逃，据估计，印尼、马来西亚、韩国、泰国和菲律宾私人资本净流入由1996年的938亿美元转为1998年的净流出246亿美元，仅私人资本一项的资金逆转就超过1000亿美元。（4） 受东南亚危机影响，1998年日元剧烈动荡，6月和8月日元兑美元两度跌至146.64日元，为近年来的最低点，造成西方外汇市场的动荡。（5）东

16、南亚金融危机演变成经济衰退并向世界各地区蔓延。在金融危机冲击下，泰国、印尼、马来西亚、菲律宾四国经济增长速度从危机前几年的8%左右下降到1997年的3.9%，1998年上述四国和香港、韩国甚至日本经济都呈负增长。东亚金融危机和经济衰退引发了俄罗斯的金融危机并波及其他国家。海南发展银行的关闭 海南发展银行成立于1995年8月，总行设在海南省海口市，成立时的总股本为16.77亿元，海南省政府以出资3.2亿元成为其最大股东。1998年6月21日，中国人民银行发表公告，关闭刚刚诞生2年10个月的海南发展银行。关闭前有员工2800余人,资产规模达160多亿元。 广东省国际信托投资公司的破产 1999年1月10日，广东省国际信托投资公司（简称广信）在中