试议会计分析报告演进对财务管理的贡献

1、论会计报告演进对财务治理的贡献李华，张晓毅，周建龙（铜陵学院会计学系，安徽省铜陵 244000）摘要：会计报告按其历史演进，依次出现了资产负债表表、利润表、现金流量表、所有者权益变动表，随着会计环境的重大变迁，会计报告将发生历史性重大变化，必定推动着财务治理突飞猛进的进展。从历史进展的角度，辨证唯物地分析两者之间的关系，研究会计报告演进对财务治理的贡献，除了了解过往、以史为鉴，更重要的是查找财务治理的进展的动因和规律，并能够把握以后的进展方向。关键词：会计报告 财务治理 贡献财务治理进展与会计报告演进的客观依据在历史上和逻辑上是一致的。从会计报告、财务治理与环境的相互关系来考察，会计报告、财务

2、治理依存于特定的环境，并同时反作用于环境；不同历史进展时期的会计环境不同，产生了不同的会计报告和理财需要；环境的变迁是会计报告和财务治理演进的第一推动力。从会计报告与财务治理的关系来考察，一方面，会计报告的演进应满足财务治理会计信息需求, 因此, 财务治理的进展阻碍与决定着会计报告的演进；另一方面，会计信息的提供是财务治理进展的基础, 因此, 会计报告的演进和进展必定阻碍和推动财务治理的进展。随着会计环境的重大变迁，如知识经济的到来、衍生金融工具的推陈出新、现代网络技术广泛运用，会计报告将发生历史性重大变化，必定推动着财务治理突飞猛进的进展。从历史进展的角度，辨证唯物地分析两者之间的关系，研究

3、会计报告的演进对财务治理的贡献，有利于查找财务治理进展的动因和规律，并能够把握以后的进展方向。一、资产负债表的演进对财务治理的贡献早期会计经济的进展、企业组织形式的变化催动了资产负债表和财务治理的萌芽，而没有资产负债表提供会计对象的差不多信息就缺失财务治理的基础。难以想象，没有在资产负债表中计量、报告的资产、负债、所有者权益，财务治理上能对其进行有效的治理，如人力资源、衍生金融工具等。随着会计环境的变迁，资产负债表中会计要素的范围不断扩大、重新分类、细化，计量方法随之改进，必定推动着财务治理的不断向前进展。复式记帐产生前，记帐目的不是会计个体，而是为财产经营人治理的资产，簿记和会计报告要紧反映

4、资产而非利润，因此，最先产生的会计报告是资产负债表。随着生产活动的日趋复杂，特不是资本所有者与经营权的逐渐分离，导致资本所有者对资产状况高度关注，人们开始重视会计的最终报表。如庄园主为确证总管是否真正履行总管职责，股东为检查治理者对公司资产的治理状况，就要求受托人编制会计报告，以反映受托人治理资产、履行受托职责的状况，因此，会计报告的目标表现为“受托责任论”。正是资产负债表通过资产定价提供了财产物资状况的可靠信息，财务治理才能进行财务监督、成本操纵、筹集资金等萌芽状态的理财活动，并据此决定是否解聘受托人和做出其他决策。14世纪，意大利的法律就要求合伙企业编制余额表（资产负债表的雏形），以利于各

5、合伙人在成立或解散、加入或退出时结算合伙资本；此外，国家依照期末净资产和期初净资产的差额来征税，代理人则用以报告受托责任。17世纪的法国制定了一系列的法律以幸免欺诈性破产，商人们必须每两年进行一次存货的实物盘存，并提供盘存报告（资产负债表）以进行财务监督。银行审查企业的偿债能力要紧是通过资产用于偿还负债的效能而不是通过资产可产生以后收入的效能加以衡量。银行先看资产总额，同行业中资产总额多的企业偿债能力一般较强；在看资产结构，同行业中流淌资产占总资产比例高的企业偿债能力一般较强；最后看资产形成结构，同行业中负债比例低的企业偿债能力一般较强。此外，假如想了解企业近期偿债能力，则可流淌资产、流淌负债

6、的比较得出。这些都讲明各方面利害关系者十分关注资产，不太重视费用和收益，资产负债表被作为当时唯一的财务报表用以进行相关财务治理。19世纪，审计史上闻名的“南海泡沫事件”导致人们要求完善对公司会计的监督。这一期间，财务状况表、总帐中的数据精确到接近当时的市价，但在资本市场不发达的情况下，市场不能对资产进行合理定价，会高估资产，造成股价虚高，形成市场泡沫，阻碍股市和经济的稳定，而按历史成本计价，在物价、币值相对稳定的情况下，财务状况表具有“纵向”的一致性和“横向”的可比性，能够向外界提供所依存主体经济活动的客观、公正描述。因此，从那以后，财务状况表一般要求按历史成本计价。由此可见，缺失合理定价的资

7、产负债表，投资者就不能做出正确的投资决策。1856年英国的公司法规定了资产负债表的标准格式，开始将流淌资产和流淌负债与固定资产和固定负债区分开，并围绕成本计算设置了一个比较完整的帐户体系，计算生产成本；通过应计和递延项目汇总总帐资料，并将资产和权益分不列在报表两端；它已不再是总帐余额的简单排列，而是有分析地对会计资料加以排列，这是财务报表列报的一种进步。假如没有在资产负债表中设置一系列的成本帐户如生产成本、原材料、产成品等，就不可能通过成本计算方法和费用的归集分配比较准确地计算出产品成本，进而通过财务治理对成本进行有效操纵，如尽量降低单位产品的成本或在相同的成本下生产出更多的产品。二、利润表的

8、演进对财务治理的贡献近代会计 税收对会计的间接阻碍是十分普遍的，是促进当时的会计重心由资产计价转向收入计量的要紧动力，会计报告的重点由资产负债表逐渐转向损益表。1909年，美国通过特不交易税方案，该方案按现金制和日历财政年度对采取公司形式进行经营的企业征税，而一些大中型企业会计已开始采纳应计制，因此出现企业应税利润大大超出会计利润、必须多缴税金的不合理情况，因而激起企业会计界极大的反响和广泛的批判。1913年10月，美国通过宪法第16修正案，它要求所有企业必须保持完备的财务记录以便国家征税。这一要求被视为美国企业史上的革命事件，也是最不受企业欢迎的事件，导致会计报表重心由资产负债表逐渐转向损益

9、表，会计通过收入和费用的配比，提供企业盈利状况的有用信息，作为缴税的基础及依照利润实现状况决定是否投资和解聘代理人等决策，会计报告的目标开始体现“决策有用论”。这意味着利润最大化成为了企业财务治理的目标，极大促进了财务治理理论和实践的进展。因为，关于微观经济学的许多差不多模型来讲，利润最大化是一个最接近实际的、表明价格体系如何起作用的合适假定，是否采取某项经济活动的重要评判标准，是促使资源流淌、提高资源配置效率的动力。19世纪末至20世纪20年代 ，一方面，随着工业化浪潮的进展，企业必须尽快筹措到足够的资金以满足生产经营不断扩大的需要；另一方面，由于资本市场不成熟，股价大起大落，投资者信心不足

10、，社会资金专门难从个人投资者手中转移到资金需求者手中。因此，筹措资金便成为这一时期企业财务治理最要紧的问题，以财务成果报表为工具，企业解决了筹资问题，筹资理论和方法得到迅速进展。19世纪末，股份公司进一步进展，股权资金成为公司的要紧资金来源，股东成为财务报表的要紧使用者。关于股东而言，公司的盈利能力是至关重要的，盈利能力强的公司分配股息的能力就强，股票价格上升的可能性就大。因此，如此的股票被股民争相购买，公司筹资自然不成问题。在19201921年经济萧条时期，美国当时商品减少到原来的40，售价大大低于成本，企业现金流量减少，偿还银行贷款困难重重。随着企业信用低落，银行家认识到以资产流淌性为基础

11、的贷款政策存在局限性，关于长期债权来讲，长期债权偿还能力的强弱最终取决于债务人的盈利能力，其收益能力比其偿债能力更为重要。而企业为了获得银行家的债务资金，其损益表上必须有足够的盈余，表明其良好的盈利能力。因此，利润表对优化资源配置、促进企业的筹资起到重要作用。随着筹资治理的成功，企业规模迅速扩大，但也带来了产品过剩，造成日益扩大的社会化大生产与有限的个人购买力之间的矛盾日益突出。20世纪30年代至50年代，西方资本主义世界爆发了严峻的经济危机，大量企业破产倒闭，资本市场接近崩溃。人们逐渐意识到企业要在激烈的市场竞争中求得生存和进展，仅筹集到资金是不够的，还必须加强资产治理以获得最大利润。这一时

12、期，企业财务治理的重点已由资金的筹措转向科学有效地运用和治理资金，搞好内部操纵，最大限度地提高资金的使用效果；企业内部的财务决策被认为是财务治理的最要紧问题，结合资产负债表和利润表进行财务分析、财务操纵以及财务分析的差不多理论、方法逐渐形成。提高资产运营效率的途径要紧有：通过合理配置和使用资产，优化资本结构，提高资产运营效率；进行企业规模治理，即处理好资本投入与企业经济规模的关系, 确定合理的企业规模；针对资产闲置和利用率低的缘故，盘活存量资产，包括在基建投资治理方面缩短建设周期，降低基础建设成本；在生产经营领域调整产业结构、产品结构，搞好资源重新配置；降低废品率、提高产品质量、压缩库存产品等

13、。企业有效的资产治理能够提高企业利润；通过各种资产盈利状况分析，能够找出存在的问题和不足，剔出不盈利或盈利低的项目，查找、增加投资盈利高的项目，有助于企业的资产治理效果的提高。三、现金流量表的演进对财务治理贡献现代会计1929年美国股票市场大崩溃，其后发生经济大萧条，这些事件导致美国证券交易委员会的成立，接着财务会计准则委员会成立，进而独立信用评级机构也出现了。历史教训 经济衰退造成一些经营不善的企业倒闭，这些企业的倒闭引起许多蓝字企业因资金链断裂而破产让报表使用者意识到，不仅需要应计制的财务状况表和财务成果资料，而且需要现金制的资金流淌及其变动情况的报表，以利于反映资金流淌的来龙去脉以及增减

14、变动缘故，推断企业经营状况、偿还债务与支付现金股利能力以及以后进展前景，据以做出各种决策。最早的资金流淌表出现于1862年的英国，仅仅反映资金流淌的变动，并不反映变动的缘故，这不利于分析、找出存在的问题并加以解决。19101920年，美国闻名会计学者斐内积极倡导反映营运资金变动缘故和结果的资金报表。以后，财务状况变动表不断修订、演化，至20世纪后期，形成了现代的现金流量表，它将利润表和资产负债表有机的结合到一起。从长远的观点看，一个企业的经营前景，盈利信息应是差不多的，能够用以计算当期经营业绩的权益资本的酬劳。但盈利怎么讲比较抽象，没有足够的现金流入就无法保证股利、利息和到期本金能够及时支付。

15、况且，企业的价值最终是由企业的现金流量而不是由权责发生制企业收益决定的。假如将盈利信息和现金流量信息相结合，能够反映净收益的质量，同时会计收益与现金流量的相关性越高，则会计收益对预测以后获利能力和长期偿债能力的作用越大。因此，会计通过现金流入和流出的配比，提供基于现金流量的盈利状况的有用信息，以利于依照基于现金流量的盈利状况决定是否投资和解聘治理人等决策；财务治理上则追求基于现金流量的盈利最大化。许多财务治理理论和方法差不多上基于财务状况变动表中的现金流量数据而进行的。如：以直接法编制的现金流量表直接列明了企业筹资活动、投资活动、经营活动各个项目的现金流入和流出、来源和用途，让人一目了然，有助

16、于预测以后经营活动的现金流量，有助于揭示企业经营活动现金流量的偿债能力、再投资能力和支付股利的能力，找出存在的问题并加以解决；在通货膨胀或经济衰退时期，有助于财务人员妥善安排资金流，幸免财务危机；利用净现金流量作为资本收益进行折现，并据此进行各长期投资项目的评价和选优，使资金的长期投放建立在客观、可比的基础上，因为，净现金流量现值与以会计为基础计算的股利及利润指标相比，更能全面、精确地反映所有的价值因素，被认为是较理想的价值评估方法；通过对现金流量表与利润表的综合分析，一方面可揭示现金流量变动的缘故，另一方面可揭示企业利润的质量，这对促使企业重视利润质量、正确处理眼前利益与长远利益的关系是特不

17、有益的。四、全面收益表的演进对财务治理的贡献20世纪80年代，随着经济全球化、金融自由化趋势增强，国际竞争更加激烈；而利率与汇率变化、物价的上涨、股市动荡、衍生金融工具的推陈出新，更使企业资产、负债面临更多不确定因素。而盈余治理以及一些不能满足历史成本原则、权责发生制及配比原则项目的不断出现使传统的利润表、现金流量表已难以反映企业的经营成果。巨大的未实现利得和损失绕开了利润表进入资产负债表的权益方，使得利润表对投资者决策的有用性大为降低。基于实质大于形式的会计原则，企业不仅要对已交易的事项进行反映，而且凡是对企业的资产和负债造成了阻碍的，不管其是否发生了交易，都要进行确认、计量、记录、报告，即

18、强调以资产、负债的确认和计量为基础反映全面收益。1980年，美国财务会计准则委员会（FASB）在第3号财务会计概念框架财务会计要素中首次提出了全面收益的概念，并将其定义为：“一个主体在特定期间除去与业主进行交易之外的企业净资产的变动”。美国财务会计委员会与国际会计准则委员会（IASC）均同意企业采纳所有者权益来反映全面收益。我国2006 年新颁布的会计准则要求企业编报所有者权益变动表，对某些绕过利润表而直接计入所有者权益的利得和损失项目进行披露，以便信息使用者通过利润表，再结合所有者权益变动表了解企业的全面收益。然而，这种披露方式存在的问题在于：由于所有者权益变动表反映的是企业持有资产未实现的

19、利得或损失，通常不被认为是反映企业经营成果的报表，在权益变动表中报告的全面收益难以受到信息使用者的重视；用两张报表分不报告全面收益，降低了未实现利得或损失的透明度，不利于提高财务报表的可理解性和可比性，导致处于弱势又是风险的要紧承担者的非控股股东只能大致地了解企业的全面收益、做出买卖股票的决策。因此，要完全解决这些问题，有必要借鉴西方国家全面收益理论，进一步改进我国的收益报告，在分金融企业与非金融企业设置利润表的同时，增设一张全面收益表与之并行，通过它来充分揭示金融工具的风险和酬劳，进行风险治理则是一个十分可行的方法。会计报表重心由基于现金流量的收益转向全面收益时，会计通过全面收入与全面费用的

20、配比，提供全面收益状况的有用信息，以利于基于全面收益的多少决定是否投资和解聘代理人等决策；财务治理上则追求企业价值最大化。由于全面收益表能够更全面真实地报告企业的财务状况和经营成果，能有效地防止经理人通过资产和利润的转移来操纵利润的行为。当全面收益表及其附注中能充分反映各项衍生金融工具的风险和收益时，财务治理上才能正确评价、有效操纵金融工具的风险和酬劳，达到防范、规避、分散、转嫁、抑制和补偿金融风险的目的，解决金融工具会计和风险治理难题；国内金融机构和企业只有按国际会计惯例，在全面收益表及其附注中报告、披露衍生金融工具方面的必要、有用的信息时，才能在国际金融市场利用衍生金融工具进行筹资、投资或

21、套利保值，获得参与国际金融市场的机会。同样，随着知识经济的到来，信息技术、商誉、人力资源等“软资产”差不多开始逐步取代实物资产成为企业最重要的财宝；只有当全面收益表及其附注中能充分反映各种人力资源和各项无形资产等核心资产的风险和收益时，财务治理上才能正确评价、有效治理人力资源和无形资产，促进企业以后盈利能力与市场价值的长期提升。五、以后会计报告：基于因特网的XBRL的演进对财务治理贡献尽管随着会计报告的改进，会计报告的使用者能够获得越来越多的有用信息，然而传统的会计报告的编制、报告通常存在一定的滞后期，使得会计信息超过了时效或不易从浩瀚的会计报告中查询，对会计报告的使用者失去了实际意义的。基于

22、因特网的XBRL具有的强大计算、分析、转换、输送功能对财务治理具有如下贡献： 1、基于因特网的XBRL提高了财务治理目标治理的时效。由于在信息披露的传递方式上，现代信息技术如互联网，多媒体、数据库、宽带远程通讯等广泛应用，使以后财务报告传递方式发生全然性变革，极大缓解了信息不对称性，能够向全球投资者、债权人、经营者、财务经理、政府、监管部门等不同的信息需求者呈报丰富和个性化的信息。XBRL将极大地提高使用者获得信息的速度和完整性，使用者能够专门容易地从多种渠道获得信息并在不同软件应用包之间使用这些信息进行任何分析。当信息以XBRL上标记后，利益相关者仅仅只要使用他们的分析软件发送信息请求，几秒

23、钟后，他所需要的信息和数据就会合成到他们的分析中。XBRL促进了按公允价值来计量衍生金融工具。XBRL实时报告的特点能够更及时地反映衍生金融工具的公允价值，显然，即使以公允价值来计量这些资产和负债，以年报和季报来报告，已无法满足使用者的决策需要。2、基于因特网的XBRL扩展了财务治理的空间。由于基于因特网的XBRL在信息披露的内容上，可包括财务信息和非财务性信息，历史信息、现时信息和以后信息；在披露形式上，可包括全面系统的整体报告，地区、行业或产品类不的局部、分部报告；在报告的时刻上，可包括期末报告、中期报告和实时报告；在披露信息价值基础上，可包括历史成本计价报告，现时成本计价报告和以后价值的

24、预期报告。这使过去无法进行治理的无形资产、人力资源、衍生金融工具等资产通过网络财务能够实施有效治理；并使远程处理和集中式治理成为现实能够运用XBRL可随时对其分支机构进行数据的远程处理，也能够随时掌握远程库存、销售点经营等业务情况，同时通过网络能够对下属机构进行数据处理和财务资源的集中治理，集中调度企业资金，以提高企业竞争力；利用基于因特网的XBRL报告易于实时报告、系统合成、检索数据的特点，对风险进行充分的信息披露，从而防范、操纵、治理经营治理过程中所存在的风险，减少风险的积存，从而促进会计主体的稳健经营。3、XBRL以全新的运作方式提升了财务治理的效能，使财务信息网页数据化、无纸化，极大地提高使用者获得信息的速度和完整性，有利于监管当局对银行进行非现场监管。在以后网络经济中，企业、政府和非盈利组织将更广泛、深入地应用电子数据交换技术，如适时生产技术、柔性制造系统、高级制造技术、企业资