北海家居产品项目可行性研究报告

1、泓域咨询/北海家居产品项目可行性研究报告目录 TOC o 1-3 h z u HYPERLINK l _Toc110712483 第一章 项目投资背景分析 PAGEREF _Toc110712483 h 8 HYPERLINK l _Toc110712484 一、 家具行业发展概况 PAGEREF _Toc110712484 h 8 HYPERLINK l _Toc110712485 二、 国内床垫行业发展概况 PAGEREF _Toc110712485 h 9 HYPERLINK l _Toc110712486 三、 持续开展精准招商 PAGEREF _Toc110712486 h 11 H

2、YPERLINK l _Toc110712487 四、 坚定不移推动差异化特色化发展 PAGEREF _Toc110712487 h 11 HYPERLINK l _Toc110712488 五、 项目实施的必要性 PAGEREF _Toc110712488 h 12 HYPERLINK l _Toc110712489 第二章 行业发展分析 PAGEREF _Toc110712489 h 13 HYPERLINK l _Toc110712490 一、 软体家具行业发展概况 PAGEREF _Toc110712490 h 13 HYPERLINK l _Toc110712491 二、 中国床垫行

3、业近年来始终保持着高速增长 PAGEREF _Toc110712491 h 14 HYPERLINK l _Toc110712492 三、 家纺行业发展概况 PAGEREF _Toc110712492 h 17 HYPERLINK l _Toc110712493 第三章 公司基本情况 PAGEREF _Toc110712493 h 21 HYPERLINK l _Toc110712494 一、 公司基本信息 PAGEREF _Toc110712494 h 21 HYPERLINK l _Toc110712495 二、 公司简介 PAGEREF _Toc110712495 h 21 HYPERL

4、INK l _Toc110712496 三、 公司竞争优势 PAGEREF _Toc110712496 h 22 HYPERLINK l _Toc110712497 四、 公司主要财务数据 PAGEREF _Toc110712497 h 24 HYPERLINK l _Toc110712498 公司合并资产负债表主要数据 PAGEREF _Toc110712498 h 24 HYPERLINK l _Toc110712499 公司合并利润表主要数据 PAGEREF _Toc110712499 h 24 HYPERLINK l _Toc110712500 五、 核心人员介绍 PAGEREF _T

5、oc110712500 h 25 HYPERLINK l _Toc110712501 六、 经营宗旨 PAGEREF _Toc110712501 h 26 HYPERLINK l _Toc110712502 七、 公司发展规划 PAGEREF _Toc110712502 h 27 HYPERLINK l _Toc110712503 第四章 绪论 PAGEREF _Toc110712503 h 33 HYPERLINK l _Toc110712504 一、 项目名称及项目单位 PAGEREF _Toc110712504 h 33 HYPERLINK l _Toc110712505 二、 项目建设

6、地点 PAGEREF _Toc110712505 h 33 HYPERLINK l _Toc110712506 三、 可行性研究范围 PAGEREF _Toc110712506 h 33 HYPERLINK l _Toc110712507 四、 编制依据和技术原则 PAGEREF _Toc110712507 h 34 HYPERLINK l _Toc110712508 五、 建设背景、规模 PAGEREF _Toc110712508 h 35 HYPERLINK l _Toc110712509 六、 项目建设进度 PAGEREF _Toc110712509 h 36 HYPERLINK l _

7、Toc110712510 七、 环境影响 PAGEREF _Toc110712510 h 36 HYPERLINK l _Toc110712511 八、 建设投资估算 PAGEREF _Toc110712511 h 37 HYPERLINK l _Toc110712512 九、 项目主要技术经济指标 PAGEREF _Toc110712512 h 37 HYPERLINK l _Toc110712513 主要经济指标一览表 PAGEREF _Toc110712513 h 37 HYPERLINK l _Toc110712514 十、 主要结论及建议 PAGEREF _Toc110712514

8、h 39 HYPERLINK l _Toc110712515 第五章 产品方案 PAGEREF _Toc110712515 h 40 HYPERLINK l _Toc110712516 一、 建设规模及主要建设内容 PAGEREF _Toc110712516 h 40 HYPERLINK l _Toc110712517 二、 产品规划方案及生产纲领 PAGEREF _Toc110712517 h 40 HYPERLINK l _Toc110712518 产品规划方案一览表 PAGEREF _Toc110712518 h 41 HYPERLINK l _Toc110712519 第六章 建筑技术

9、分析 PAGEREF _Toc110712519 h 42 HYPERLINK l _Toc110712520 一、 项目工程设计总体要求 PAGEREF _Toc110712520 h 42 HYPERLINK l _Toc110712521 二、 建设方案 PAGEREF _Toc110712521 h 44 HYPERLINK l _Toc110712522 三、 建筑工程建设指标 PAGEREF _Toc110712522 h 47 HYPERLINK l _Toc110712523 建筑工程投资一览表 PAGEREF _Toc110712523 h 48 HYPERLINK l _T

10、oc110712524 第七章 项目选址 PAGEREF _Toc110712524 h 49 HYPERLINK l _Toc110712525 一、 项目选址原则 PAGEREF _Toc110712525 h 49 HYPERLINK l _Toc110712526 二、 建设区基本情况 PAGEREF _Toc110712526 h 49 HYPERLINK l _Toc110712527 三、 加快打造新经济产业集群 PAGEREF _Toc110712527 h 51 HYPERLINK l _Toc110712528 四、 项目选址综合评价 PAGEREF _Toc1107125

11、28 h 51 HYPERLINK l _Toc110712529 第八章 运营模式 PAGEREF _Toc110712529 h 53 HYPERLINK l _Toc110712530 一、 公司经营宗旨 PAGEREF _Toc110712530 h 53 HYPERLINK l _Toc110712531 二、 公司的目标、主要职责 PAGEREF _Toc110712531 h 53 HYPERLINK l _Toc110712532 三、 各部门职责及权限 PAGEREF _Toc110712532 h 54 HYPERLINK l _Toc110712533 四、 财务会计制度

12、 PAGEREF _Toc110712533 h 57 HYPERLINK l _Toc110712534 第九章 发展规划分析 PAGEREF _Toc110712534 h 65 HYPERLINK l _Toc110712535 一、 公司发展规划 PAGEREF _Toc110712535 h 65 HYPERLINK l _Toc110712536 二、 保障措施 PAGEREF _Toc110712536 h 71 HYPERLINK l _Toc110712537 第十章 法人治理 PAGEREF _Toc110712537 h 73 HYPERLINK l _Toc110712

13、538 一、 股东权利及义务 PAGEREF _Toc110712538 h 73 HYPERLINK l _Toc110712539 二、 董事 PAGEREF _Toc110712539 h 75 HYPERLINK l _Toc110712540 三、 高级管理人员 PAGEREF _Toc110712540 h 79 HYPERLINK l _Toc110712541 四、 监事 PAGEREF _Toc110712541 h 82 HYPERLINK l _Toc110712542 第十一章 工艺技术方案 PAGEREF _Toc110712542 h 85 HYPERLINK l

14、_Toc110712543 一、 企业技术研发分析 PAGEREF _Toc110712543 h 85 HYPERLINK l _Toc110712544 二、 项目技术工艺分析 PAGEREF _Toc110712544 h 87 HYPERLINK l _Toc110712545 三、 质量管理 PAGEREF _Toc110712545 h 88 HYPERLINK l _Toc110712546 四、 设备选型方案 PAGEREF _Toc110712546 h 89 HYPERLINK l _Toc110712547 主要设备购置一览表 PAGEREF _Toc110712547

15、h 90 HYPERLINK l _Toc110712548 第十二章 节能可行性分析 PAGEREF _Toc110712548 h 92 HYPERLINK l _Toc110712549 一、 项目节能概述 PAGEREF _Toc110712549 h 92 HYPERLINK l _Toc110712550 二、 能源消费种类和数量分析 PAGEREF _Toc110712550 h 93 HYPERLINK l _Toc110712551 能耗分析一览表 PAGEREF _Toc110712551 h 94 HYPERLINK l _Toc110712552 三、 项目节能措施 P

16、AGEREF _Toc110712552 h 94 HYPERLINK l _Toc110712553 四、 节能综合评价 PAGEREF _Toc110712553 h 95 HYPERLINK l _Toc110712554 第十三章 进度实施计划 PAGEREF _Toc110712554 h 96 HYPERLINK l _Toc110712555 一、 项目进度安排 PAGEREF _Toc110712555 h 96 HYPERLINK l _Toc110712556 项目实施进度计划一览表 PAGEREF _Toc110712556 h 96 HYPERLINK l _Toc11

17、0712557 二、 项目实施保障措施 PAGEREF _Toc110712557 h 97 HYPERLINK l _Toc110712558 第十四章 环保分析 PAGEREF _Toc110712558 h 98 HYPERLINK l _Toc110712559 一、 编制依据 PAGEREF _Toc110712559 h 98 HYPERLINK l _Toc110712560 二、 建设期大气环境影响分析 PAGEREF _Toc110712560 h 99 HYPERLINK l _Toc110712561 三、 建设期水环境影响分析 PAGEREF _Toc110712561

18、 h 101 HYPERLINK l _Toc110712562 四、 建设期固体废弃物环境影响分析 PAGEREF _Toc110712562 h 101 HYPERLINK l _Toc110712563 五、 建设期声环境影响分析 PAGEREF _Toc110712563 h 102 HYPERLINK l _Toc110712564 六、 环境管理分析 PAGEREF _Toc110712564 h 103 HYPERLINK l _Toc110712565 七、 结论 PAGEREF _Toc110712565 h 105 HYPERLINK l _Toc110712566 八、

19、建议 PAGEREF _Toc110712566 h 105 HYPERLINK l _Toc110712567 第十五章 原辅材料成品管理 PAGEREF _Toc110712567 h 107 HYPERLINK l _Toc110712568 一、 项目建设期原辅材料供应情况 PAGEREF _Toc110712568 h 107 HYPERLINK l _Toc110712569 二、 项目运营期原辅材料供应及质量管理 PAGEREF _Toc110712569 h 107 HYPERLINK l _Toc110712570 第十六章 劳动安全生产 PAGEREF _Toc110712

20、570 h 109 HYPERLINK l _Toc110712571 一、 编制依据 PAGEREF _Toc110712571 h 109 HYPERLINK l _Toc110712572 二、 防范措施 PAGEREF _Toc110712572 h 110 HYPERLINK l _Toc110712573 三、 预期效果评价 PAGEREF _Toc110712573 h 113 HYPERLINK l _Toc110712574 第十七章 项目投资分析 PAGEREF _Toc110712574 h 114 HYPERLINK l _Toc110712575 一、 投资估算的依据

21、和说明 PAGEREF _Toc110712575 h 114 HYPERLINK l _Toc110712576 二、 建设投资估算 PAGEREF _Toc110712576 h 115 HYPERLINK l _Toc110712577 建设投资估算表 PAGEREF _Toc110712577 h 117 HYPERLINK l _Toc110712578 三、 建设期利息 PAGEREF _Toc110712578 h 117 HYPERLINK l _Toc110712579 建设期利息估算表 PAGEREF _Toc110712579 h 117 HYPERLINK l _Toc

22、110712580 四、 流动资金 PAGEREF _Toc110712580 h 118 HYPERLINK l _Toc110712581 流动资金估算表 PAGEREF _Toc110712581 h 119 HYPERLINK l _Toc110712582 五、 总投资 PAGEREF _Toc110712582 h 120 HYPERLINK l _Toc110712583 总投资及构成一览表 PAGEREF _Toc110712583 h 120 HYPERLINK l _Toc110712584 六、 资金筹措与投资计划 PAGEREF _Toc110712584 h 121

23、HYPERLINK l _Toc110712585 项目投资计划与资金筹措一览表 PAGEREF _Toc110712585 h 121 HYPERLINK l _Toc110712586 第十八章 经济效益 PAGEREF _Toc110712586 h 123 HYPERLINK l _Toc110712587 一、 经济评价财务测算 PAGEREF _Toc110712587 h 123 HYPERLINK l _Toc110712588 营业收入、税金及附加和增值税估算表 PAGEREF _Toc110712588 h 123 HYPERLINK l _Toc110712589 综合总

24、成本费用估算表 PAGEREF _Toc110712589 h 124 HYPERLINK l _Toc110712590 固定资产折旧费估算表 PAGEREF _Toc110712590 h 125 HYPERLINK l _Toc110712591 无形资产和其他资产摊销估算表 PAGEREF _Toc110712591 h 126 HYPERLINK l _Toc110712592 利润及利润分配表 PAGEREF _Toc110712592 h 127 HYPERLINK l _Toc110712593 二、 项目盈利能力分析 PAGEREF _Toc110712593 h 128 H

25、YPERLINK l _Toc110712594 项目投资现金流量表 PAGEREF _Toc110712594 h 130 HYPERLINK l _Toc110712595 三、 偿债能力分析 PAGEREF _Toc110712595 h 131 HYPERLINK l _Toc110712596 借款还本付息计划表 PAGEREF _Toc110712596 h 132 HYPERLINK l _Toc110712597 第十九章 招标、投标 PAGEREF _Toc110712597 h 134 HYPERLINK l _Toc110712598 一、 项目招标依据 PAGEREF

26、_Toc110712598 h 134 HYPERLINK l _Toc110712599 二、 项目招标范围 PAGEREF _Toc110712599 h 134 HYPERLINK l _Toc110712600 三、 招标要求 PAGEREF _Toc110712600 h 135 HYPERLINK l _Toc110712601 四、 招标组织方式 PAGEREF _Toc110712601 h 137 HYPERLINK l _Toc110712602 五、 招标信息发布 PAGEREF _Toc110712602 h 141 HYPERLINK l _Toc110712603

27、第二十章 项目总结分析 PAGEREF _Toc110712603 h 142 HYPERLINK l _Toc110712604 第二十一章 附表附录 PAGEREF _Toc110712604 h 144 HYPERLINK l _Toc110712605 主要经济指标一览表 PAGEREF _Toc110712605 h 144 HYPERLINK l _Toc110712606 建设投资估算表 PAGEREF _Toc110712606 h 145 HYPERLINK l _Toc110712607 建设期利息估算表 PAGEREF _Toc110712607 h 146 HYPERL

28、INK l _Toc110712608 固定资产投资估算表 PAGEREF _Toc110712608 h 147 HYPERLINK l _Toc110712609 流动资金估算表 PAGEREF _Toc110712609 h 147 HYPERLINK l _Toc110712610 总投资及构成一览表 PAGEREF _Toc110712610 h 148 HYPERLINK l _Toc110712611 项目投资计划与资金筹措一览表 PAGEREF _Toc110712611 h 149 HYPERLINK l _Toc110712612 营业收入、税金及附加和增值税估算表 PAG

29、EREF _Toc110712612 h 150 HYPERLINK l _Toc110712613 综合总成本费用估算表 PAGEREF _Toc110712613 h 151 HYPERLINK l _Toc110712614 利润及利润分配表 PAGEREF _Toc110712614 h 152 HYPERLINK l _Toc110712615 项目投资现金流量表 PAGEREF _Toc110712615 h 153 HYPERLINK l _Toc110712616 借款还本付息计划表 PAGEREF _Toc110712616 h 154项目投资背景分析家具行业发展概况家具是民

30、众生活的必需品，随着全球经济的发展，全球家具行业整体保持稳定发展态势。根据CSIL的统计，2019年全球家具行业总产值达到4,900亿美元，亚太地区的家具总产值达2,580亿美元，占比全球家具总产值的53%。长期来看，随着新兴市场的快速崛起，未来世界家具行业仍将持续稳步发展。我国家具行业近年来持续发展。随着我国国民经济的快速增长，城镇化建设迅速发展，人民生活水平迅速提高，家具作为大宗消费品，市场容量不断扩大。近年来，我国家具行业规模以上企业工业总产值大幅增长，从2003年度的719.97亿元上升至2019年度的7,117.20亿元，年均复合增长率为15.40%。通过对国际先进家具制造工艺的借鉴

31、及新技术、新材料的广泛应用，极大地提高了我国家具企业的工艺技术和企业管理水平，加速了我国家具制造业的变革。目前，我国大部分家具企业已经实现了自动化或半自动化制造，生产工艺更加精益，市场反应速度愈发敏捷。随着我国家具行业的逐步发展，涌现出一批具有国际先进水平的家具明星企业。截至2018年底，我国家具制造企业达3万余家，家具品牌超过万个。根据中国家具协会数据，2019年全年，家具行业规模以上企业6,410家，累计完成营业收入7,117.16亿元，同比增长1.48%。就目前来看，我国家具制造行业中规模以上企业总数仍在增加，行业竞争激烈程度仍在加剧，行业集中度提升迹象尚不明显。截至2018年，我国家具

32、制造企业前十大厂商市场份额（CR10）仅为9.69%，相较2013年的4.54%有一定提升，但是相较于美国相对成熟市场前十大厂商市场份额（CR10）达到31.1%的水平而言，仍然存在较大差距。国内床垫行业发展概况床垫行业是软体家具行业的重要组成部分。近年来，全球床垫行业的规模保持稳定增长，根据CSIL的统计数据，全球床垫行业的规模由2007年的181亿美元增长至2019年的289亿美元，年均复合增长率为3.98%。随着发达国家老旧房屋的翻新、发展中国家城市化带来的新房装修以及人均可支配收入的增加，未来床垫行业的市场容量还将不断扩大。我国床垫行业起步于20世纪80年代初期，这一时期我国初步构建了

33、床垫行业的发展基础和市场雏形。20世纪90年代以来，我国床垫行业开始逐步走上规范化发展路线，国内自主研发的床具机械开始投入使用。自21世纪以来，随着我国工业化发展与人民消费能力的提升，以及床垫生产技术的更新换代，中国床垫行业发展迅速。同时，消费者也开始关注床垫的品质和品牌，全国性品牌企业陆续出现。经过长期发展，目前市面上主要的床垫品类可分为四种：整网弹簧床垫、独立袋装弹簧床垫、记忆绵床垫、乳胶床垫。根据CSIL统计，接近70%的中国本地床垫为弹簧床垫，其中独立袋装弹簧床垫的占比呈现稳步增长的趋势，目前已成为国内的主流床垫类型；其次是海绵床垫，市场占比约20%；第三则是乳胶床垫，市场占比接近10

34、%。根据CSIL的统计数据，从2002年到2015年，美国床垫市场规模从33亿美元升至70亿美元，而中国床垫市场规模从7亿美元上升至72亿美元，国内床垫市场规模于2015年已经超越美国成为全球最大的床垫消费市场。目前，中国已成为全球最重要的床垫生产基地和最具潜力的消费市场，且已经超过美国成为世界上最大的床垫生产国、消费国与出口国。根据CSIL统计，近十年我国床垫行业高速发展，2017年总产值超过89亿美元，占全球床垫总产值的32%；近十年我国国内床垫消费规模也得到快速提升，复合增长率接近20%，2017年需求接近79亿美元，占全球总需求的29%；近十年我国床垫出口额复合增长率约为12%，201

35、7年出口总额超过10亿美元，占全球总出口额的26%，其中美国作为我国床垫出口的第一大国，出口占比高达48%。国内床垫市场仍处于上升通道，未来市场空间广阔美国床垫行业已进入增长放缓的成熟期，市场较为饱和。相较而言，虽然中国引入床垫的时间较晚、市场发展时间较短，但基于国内庞大的消费者群体以及不断提升的渗透率，床垫市场规模实现高速增长。根据CSIL统计，我国床垫市场规模从2008年23.8亿美元增长至2017年89.4亿美元，年均复合增长率达15.8%。中国2017年每百人床垫消费量仅为4.8张，美国已经达到每百人12.7张，约是中国的2.7倍，国内床垫市场空间前景广阔，目前仍处于成长前期。持续开展

36、精准招商聚焦“十四五”产业规划，围绕重点产业布局，利用好各种招商平台，积极引进一批有关键核心技术、市场竞争力强、产业链供应链长的重大项目。加强产业链对接，开展以商招商，引进一批“专精特新”中小项目，储备一批中长期产业项目。落实招商激励政策，激发县区、园区、部门和商会的招商引资积极性。坚定不移推动差异化特色化发展与沿海发达城市相比，北海在城市规模、经济总量、产业基础、开放水平等方面还有较大差距，要在新时代实现高质量发展，必须以更高视野更大格局谋划发展，找准在首批十四个沿海开放城市中的定位，充分发挥北海优势，实施差异化发展，重点打好文化旅游、新经济和营商环境三张“特色牌”，提升城市竞争力，实现北海

37、从有知名度向有影响力、有话语权的质的转变。项目实施的必要性（一）提升公司核心竞争力项目的投资，引入资金的到位将改善公司的资产负债结构，补充流动资金将提高公司应对短期流动性压力的能力，降低公司财务费用水平，提升公司盈利能力，促进公司的进一步发展。同时资金补充流动资金将为公司未来成为国际领先的产业服务商发展战略提供坚实支持，提高公司核心竞争力。行业发展分析软体家具行业发展概况软体家具主要指由弹性材料（如弹簧、蛇簧、拉簧等）和软质材料（如棕丝、棉花、乳胶海绵、泡沫塑料等），辅以绷结材料（如绷绳、绷带、麻布等）和装饰面料及饰物（如棉、毛、化纤织物及牛皮、羊皮、人造革等）制成的各种家具产品。软体家具的产

38、品形态主要为床垫、沙发、软床等，是现代家庭客厅及卧室重要的日常生活用品，软体家具在提供舒适使用功能的同时，具有时尚化、个性化、艺术化等特征。全球软体家具行业的工业化生产始于二十世纪初的欧洲。进入二十世纪90年代，随着全球加工制造技术的进步，软体家具行业的制造能力大大提升，市场需求亦不断扩大，全球软体家具行业整体保持稳定发展态势。根据CSIL的统计数据，全球软体家具生产总值由2006年的476亿美元增长至2017年的737亿美元，年均复合增长率达4.05%，中国和美国是世界主要的软体家具制造国。随着世界经济的发展以及各国居民生活水平的提高，人们对家居环境舒适性的要求越来越高，受发达国家老旧房屋的

39、翻新以及发展中国家城市化带来的新房装修影响，全球软体家具消费量总体呈上升趋势。根据CSIL的统计数据，全球软体家具消费量由2008年的566亿美元增长至2017年的696亿美元，年均复合增长率达2.32%。国内软体家具产业正式起步于二十世纪80年代初。进入二十一世纪以来，我国软体家具行业发展一直保持良好态势，目前我国是全球最大的软体家具生产国和消费国。随着我国国民经济的持续稳定增长，居民可支配收入的不断提高，人们对生活品质要求越来越高，软体家具因其设计舒适、款式多样、色彩丰富而越来越受到国内消费者的青睐。根据CSIL统计，我国软体家具年产值已由2008年的134亿美元增长至2017年的338亿

40、美元，年均复合增长率达10.83%。我国是全球最大的软体家具生产国，产值约占全球的46%。中国床垫行业近年来始终保持着高速增长尽管国内床垫市场规模大，但受国内中小品牌多、床垫创新技术较弱、品牌宣传力度有限、销售渠道布局不足、行业缺乏整合等综合因素影响，相较于成熟的美国床垫行业，国内行业集中度极低。根据家具行业权威媒体美国今日家具数据统计，2018年美国床垫市场前五大品牌的市场份额前五大品牌及占比为：舒达18.2%、席梦思16.5%、丝涟15.4%、泰普尔11%和SleepNumber（曾名为SelectComfort）7.4%，前五大厂商市场份额总和（CR5）为68.5%，市场集中度保持在较高

41、水平。而在中国，由于早期较低的行业壁垒与较廉价的劳动力吸引了众多床垫厂商加入，又因早期国内消费者层级不高，品牌意识不强，同质化产品泛滥，市场培育仍在初期，导致我国床垫行业集中度较低。据泛家居数据，2017年中国市场销售额排名前五的寝具品牌慕思、喜临门、舒达、穗宝、雅兰的市场份额合计仅为15.1%，仍有很大提升空间。渗透率方面，根据CSIL数据，发达国家床垫渗透率达到85%，而中国床垫渗透率仅60%。同时，中国消费者更换床垫周期较长，根据Furnituretoday的市场调查，中国消费者5年以内更换床垫的比例仅有14%，而美国消费者5年内更新床垫占比最大，占比48%。基于城镇化进程的加速、床垫渗

42、透率的持续提升以及存量更新置换需求的陆续释放，床垫市场空间潜力巨大。中国床垫行业随着供给侧改革的进行，去库存、去产能力度加大，技术及品牌形象较差的中小企业将逐步退出市场，行业进入壁垒增加，行业面临重新洗牌。此外，年轻一代逐步成长为社会主力消费，其对个性、健康生活诉求更高，因此睡眠健康将是更多人关注的重要领域，这也为行业转型升级、产品更新换代创造了机会。因此，具有品牌影响力和技术实力的企业在行业洗牌的过程中更有优势，并有望借行业整合机遇取得更大市场份额，随着龙头产能和渠道布局日趋完善，有望实现集中度的提升。国内床垫企业数量众多，产品同质化严重，同时床垫作为功能性标准品，外观上不存在较大的差异，过

43、去消费者选购床垫多以价格为导向，对床垫的品牌概念并不强。但随着人均收入水平的提升，消费者更倾向于选择质量优异、有品牌背书的产品。能够建立良好品牌形象的企业更有可能率先赢得市场空间，并通过品牌溢价获得更大的利润空间。目前我国床垫市场可分为内资品牌与外资品牌阵营，内资品牌以慕思、喜临门、穗宝为代表，外资品牌以舒达、丝涟、席梦思为代表。发展初期，由于运输半径和服务能力原因，多数国内品牌都是区域性品牌，近几年随着家居连锁卖场的全国扩张，以慕斯、喜临门为代表的企业已经成长为全国品牌。国内高端市场被外资品牌和慕斯等少数内资品牌占据，其他国内主流品牌多数主打中端市场，低端市场则被地方小品牌占领。同时内资品牌

44、有谋求高端化的举措，外资品牌近年也有扩大产品价格区间，向中端市场发展的战略动向。美国是全球床垫行业发展最早、成熟度最高的地区。美国床垫市场进入产品成熟期后，市场竞争格局已趋于稳定，直到纯电商模式带来的业态变革给行业带来强烈冲击。2009年美国互联网床垫公司Saatva成立，开创了纯互联网床垫企业的先河。2012年-2015年，Tuft&Needle、Casper、Leesa、HelixSleep先后成立，作为电商床垫品牌大军的主力军，以高性价比与高服务质量成功瓜分了传统床垫品牌的部分份额，成为增长缓慢的美国床垫市场中异军突起的高速增长军团。家纺行业发展概况1、家纺细分行业定位纺织品按其终端用途

45、可以分为服装用纺织品、家用纺织品和产业用纺织品三大类，根据2016年中国纺织工业发展报告统计，我国服装用、家用、产业用三大纺织品业终端产品比例为46.8%、28.6%、24.6%。家用纺织品可以进一步按照家庭功能性区域的不同，分为床上用品（包括床单、床罩、毛毯、被子、枕头等）、厨房与餐厅用品（包括桌布、餐巾等）、客厅用品（包括沙发罩、窗帘等）、淋浴用品（包括毛巾、浴巾等）、地毯等。其中，床上用家纺用品为主要家纺产品，根据Euromonitor数据，2016年国内床上用家纺用品占家纺产品市场规模比例为56.56%。我国现有家纺上市公司收入中均以床上用纺织品为主，如套件、被芯、枕芯等。2、家纺行业

46、发展历程国内家纺行业的发展主要经历了四大历程：第一阶段为1996年以前，消费者对家纺产品认知度低，各家品牌产品特性单一，消费者家中的家纺产品主要是被套、床单等，多数以结实耐用的21支棉纱的粗布面料为主，柔软舒适度较低，格子样式为主，基本不具备花型，行业整体的生产技术门槛含量较低，行业进入门槛也比较低。第二阶段为1996年至2000年，这一阶段为家纺行业的起步期，产品逐步具有一定的装饰作用，也具备一定的花型设计，民营品牌家纺企业开始起步，品牌化开始发展，消费者开始注重产品的舒适性。第三阶段为2000年至2010年，这一阶段是家纺行业的快速成长期，消费者逐步有了品牌意识，促使国内的家纺企业开始进行

47、以差异化为主的品牌建设。2010年前后多家家纺企业上市，品牌格局开始形成，同时消费者对产品的需求开始发生功能性转变。第四阶段为2010年至今，此阶段消费者对家纺品牌的认同感增强，市场中一些优秀的自主家纺品牌在行业内脱颖而出，行业品牌格局逐渐显现。2010年后家纺企业快速成长，宏观经济的增速下降，家纺企业粗放式门店扩增，以及电商对传统零售终端的冲击，2013年-2015年家纺上市企业床上用品收入增速明显下滑。2015年，家纺企业关闭低效店铺，积极电商转型，业务才逐渐得到复苏。经过20多年的发展，家纺产品结构已发生了深刻的变化，产品种类日益丰富；产品功能也由过去的“经济实用型”向“功能型、装饰型、

48、保健型、生态型”转化，并正在向系列化、配套化的方向发展。3、家纺行业发展现状近年来国内家纺行业市场规模不断扩大。随着居民生活水平的不断提高、城镇化进程的持续推进、消费者对家庭生活质量的需求转变，家纺行业市场规模将稳定增长。根据Euromonitor的数据统计，2011年国内家纺行业市场规模为1,373亿元，于2018年增长至2,204亿元，年复合增长率为7.0%。随着居民生活水平的不断提高、城镇化进程的持续推进、消费者对家庭生活质量的需求转变，家纺行业市场规模将稳定增长。据国家统计局数据显示，2018年1,857家规模以上家纺企业共实现主营业务收入2,041.58亿元，同比增长4.55%；20

49、19年前三季度，1,765家规模以上家纺企业实现主营业务收入1,488.88亿元，同比增长1.85%。国内床上用品行业增长稳定。根据Euromonitor的数据统计，2011年国内床上用品销售额为757亿元，于2018年增长至1,271亿元，年复合增长率为7.68%。2018年，由国家统计局统计的全国987家规模以上床上用品企业实现主营业务收入1,082.32亿元，同比增长5.21%，体现床品行业稳中有进的增长态势。根据Euromonitor预测，至2021年国内床上用品行业销售总额将达到1,530亿元。我国家纺行业内企业数量众多，行业内品牌培育和行业整合处于较低级阶段，主要品牌企业的市场份额

50、较低，行业集中度处于较低水平。根据方正证券研究所数据，2017年我国家纺行业前十大厂商市场份额总和为9.90%。随着近年来行业龙头品牌的不断发展，行业竞争保持相对稳定，行业集中度逐渐提升。公司基本情况公司基本信息1、公司名称：xxx（集团）有限公司2、法定代表人：谢xx3、注册资本：700万元4、统一社会信用代码：xxxxxxxxxxxxx5、登记机关：xxx市场监督管理局6、成立日期：2014-9-77、营业期限：2014-9-7至无固定期限8、注册地址：xx市xx区xx9、经营范围：从事家居产品相关业务（企业依法自主选择经营项目，开展经营活动；依法须经批准的项目，经相关部门批准后依批准的内

51、容开展经营活动；不得从事本市产业政策禁止和限制类项目的经营活动。）公司简介公司按照“布局合理、产业协同、资源节约、生态环保”的原则，加强规划引导，推动智慧集群建设，带动形成一批产业集聚度高、创新能力强、信息化基础好、引导带动作用大的重点产业集群。加强产业集群对外合作交流，发挥产业集群在对外产能合作中的载体作用。通过建立企业跨区域交流合作机制，承担社会责任，营造和谐发展环境。公司秉承“诚实、信用、谨慎、有效”的信托理念，将“诚信为本、合规经营”作为企业的核心理念，不断提升公司资产管理能力和风险控制能力。公司竞争优势（一）自主研发优势公司在各个细分领域深入研究的同时，通过整合各平台优势，构建全产品

52、系列，并不断进行产品结构升级，顺应行业一体化、集成创新的发展趋势。通过多年积累，公司产品性能处于国内领先水平。公司多年来坚持技术创新，不断改进和优化产品性能，实现产品结构升级。公司结合国内市场客户的个性化需求，不断升级技术，充分体现了公司的持续创新能力。在不断开发新产品的过程中，公司已有多项产品均为国内领先水平。在注重新产品、新技术研发的同时，公司还十分重视自主知识产权的保护。（二）工艺和质量控制优势公司进口大量设备和检测设备，有效提高了精度、生产效率，为产品研发与确保产品质量奠定了坚实的基础。此外，公司是行业内较早通过ISO9001质量体系认证的企业之一，公司产品根据市场及客户需要通过了产品

53、认证，表明公司产品不仅满足国内高端客户的要求，而且部分产品能够与国际标准接轨，能够跻身于国际市场竞争中。在日常生产中，公司严格按照质量体系管理要求，不断完善产品的研发、生产、检验、客户服务等流程，保证公司产品质量的稳定性。（三）产品种类齐全优势公司不仅能满足客户对标准化产品的需求，而且能根据客户的个性化要求，定制生产规格、型号不同的产品。公司齐全的产品系列，完备的产品结构，能够为客户提供一站式服务。对公司来说，实现了对具有多种产品需求客户的资源共享，拓展了销售渠道，增加了客户粘性。公司产品价格与国外同类产品相比有较强性价比优势，在国内市场起到了逐步替代进口产品的作用。（四）营销网络及服务优势根

54、据公司产品服务的特点、客户分布的地域特点，公司营销覆盖了华南、华东、华北及东北等下游客户较为集中的区域，并在欧美、日本、东南亚等国家和地区初步建立经销商网络，及时了解客户需求，为客户提供贴身服务，达到快速响应的效果。公司拥有一支行业经验丰富的销售团队，在各区域配备销售人员，建立从市场调研、产品推广、客户管理、销售管理到客户服务的多维度销售网络体系。公司的服务覆盖产品服务整个生命周期，公司多名销售人员具有研发背景，可引导客户的技术需求并为其提供解决方案，为客户提供及时、深入的专业技术服务与支持。公司与经销商互利共赢，结成了长期战略合作伙伴关系，公司经销网络较为稳定，有利于深耕行业和区域市场，带动

55、经销商共同成长。公司主要财务数据公司合并资产负债表主要数据项目2020年12月2019年12月2018年12月资产总额9869.727895.787402.29负债总额4208.923367.143156.69股东权益合计5660.804528.644245.60公司合并利润表主要数据项目2020年度2019年度2018年度营业收入28695.7322956.5821521.80营业利润6689.535351.625017.15利润总额5951.474761.184463.60净利润4463.603481.613213.79归属于母公司所有者的净利润4463.603481.613213.79核

56、心人员介绍1、谢xx，中国国籍，无永久境外居留权，1961年出生，本科学历，高级工程师。2002年11月至今任xxx总经理。2017年8月至今任公司独立董事。2、田xx，1957年出生，大专学历。1994年5月至2002年6月就职于xxx有限公司；2002年6月至2011年4月任xxx有限责任公司董事。2018年3月至今任公司董事。3、钱xx，中国国籍，1976年出生，本科学历。2003年5月至2011年9月任xxx有限责任公司执行董事、总经理；2003年11月至2011年3月任xxx有限责任公司执行董事、总经理；2004年4月至2011年9月任xxx有限责任公司执行董事、总经理。2018年3

57、月起至今任公司董事长、总经理。4、龙xx，中国国籍，无永久境外居留权，1958年出生，本科学历，高级经济师职称。1994年6月至2002年6月任xxx有限公司董事长；2002年6月至2011年4月任xxx有限责任公司董事长；2016年11月至今任xxx有限公司董事、经理；2019年3月至今任公司董事。5、苏xx，中国国籍，1978年出生，本科学历，中国注册会计师。2015年9月至今任xxx有限公司董事、2015年9月至今任xxx有限公司董事。2019年1月至今任公司独立董事。6、卢xx，中国国籍，1977年出生，本科学历。2018年9月至今历任公司办公室主任，2017年8月至今任公司监事。7、

58、史xx，中国国籍，无永久境外居留权，1971年出生，本科学历，中级会计师职称。2002年6月至2011年4月任xxx有限责任公司董事。2003年11月至2011年3月任xxx有限责任公司财务经理。2017年3月至今任公司董事、副总经理、财务总监。8、邵xx，1974年出生，研究生学历。2002年6月至2006年8月就职于xxx有限责任公司；2006年8月至2011年3月，任xxx有限责任公司销售部副经理。2011年3月至今历任公司监事、销售部副部长、部长；2019年8月至今任公司监事会主席。经营宗旨加强经济合作和技术交流，采用先进适用的科学技术和科学经营管理方法，提高产品质量，发展新产品，并在

59、质量、价格等方面具有国际市场上的竞争能力，提高经济效益，使投资者获得满意的利益。公司发展规划（一）发展计划1、发展战略作为高附加值产业的重要技术支撑，正在转变发展思路，由“高速增长阶段”向“高质量发展”迈进。公司顺应产业的发展趋势，以“科技、创新”为经营理念，以技术创新、智能制造、产品升级和节能环保为重点，致力于构造技术密集、资源节约、环境友好、品质优良、持续发展的新型企业，推进公司高质量可持续发展。2、经营目标目前，行业正在从粗放式扩张阶段转向高质量发展阶段，公司将进一步扩大高端产品的生产能力，抓住市场机遇，提高市场占有率；进一步加大研发投入，注重技术创新，提升公司科技研发能力；进一步加强环

60、境保护工作，积极开发应用节能减排染整技术，保持清洁生产和节能减排的竞争优势；进一步完善公司内部治理机制，按照公司治理准则的要求规范公司运行，提升运营质量和效益，努力把公司打造成为行业的标杆企业。（二）具体发展计划1、市场开拓计划公司将在巩固现有市场基础上，根据下游行业个性化、多元化的消费特点，以新技术新产品为支撑，加快市场开拓步伐。主要计划如下：（1）密切跟踪市场消费需求的变化，建立市场、技术、生产多部门联动机制，提高公司对市场变化的反应能力； （2）进一步完善市场营销网络，加强销售队伍建设，优化以营销人员为中心的销售责任制，激发营销人员的工作积极性； （3）加强品牌建设，以优质的产品和服务赢