第三方支付平台风险与对策研究——以支付宝为例电子商务专业

1、 摘 要随着互联网的不断普及以及信息技术的快速发展，电子商务与我们的日常生活的联系越来越紧密，近年来，第三方支付的蓬勃发展，给人们的生活方式与消费观念注入了新的活力。我国第三方支付的发展开端可以追溯到本世纪初，从曾经无人问津到现在的耳熟能详，在这短短的十几年中,第三方支付平台不断成熟，尤其是随着支付宝的出现，使得第三方支付方式真正地进入大众的视野，走进我们的生活，甚至还在一定程度上抢占了金融业的市场份额，对传统的银行卡等业务造成了一定的冲击。现阶段，国内第三方支付市场的集中程度比较高，支付宝作为第三方支付的龙头企业，在整个行业中占据着一半以上的市场份额，其业务范围也从最开始的简单支付结算业务不

2、断扩大，不断深入大众的日常生活，如今已经涉及到生活缴费、交通出行、账单查询、手机充值、快递查询、医疗服务，甚至外卖、运动、借贷等各个方面。目前，由于整个第三方市场的体系逐步走向成熟，越来越多企业的不断加入，导致这个行业逐渐接近饱和。在这样的新形势下，各个第三方支付平台不断通过资源整合与金融创新，来寻求新的利润增长点。但与规模扩张、业务增加一起带来的，是不断暴露的各种弊端与风险，这无疑会对第三方支付平台的日后发展产生阻碍。因此，在互联网金融与电子商务的大环境下，只有知道如何准确把脉，找出风险与潜在风险，并通过监管与规范运作，科学化解风险，才能将其转化为优势，不断促进自身发展的同时，更好地为用户提

3、供服务。本文共总分为六章，第一章从研究背景、研究意义、研究思路、研究方法、创新与不足等五个方面展开，奠定了全文的框架；第二章从第三方支付及第三方支付平台的定义入手，阐释了其在国内外的定义，接着从方便快捷、安全可靠、节约成本、集中信息、应用广泛五个角度描述了第三方支付平台的特点，从资金清算、提供信息、信用担保、发展金融四个方面讲述了第三方支付平台的功能，最后通过美国、欧盟以及亚洲各国在对第三方支付平台风险管控方面的措施进行研究，为我国提供有益的经验与可靠的借鉴；第三章首先阐述了第三方支付平台从出现至今的四个阶段的发展历程，其次从市场规模和行业集中度两个方面，通过2011至2016年我国第三方支付

4、交易规模及增长率和2015至2016年我国第三方支付企业市场份额的计算，从数据与图表的角度对第三方支付平台的现状进行了系统的分析，最后从法律风险、金融风险、市场风险、信用风险、系统网络风险等五个大方面，并细分22个小方面，对第三方支付平台面临的风险进行了系统详尽的剖析；第四章与第三章进行呼应，从法律风险、金融风险、市场风险、信用风险、系统网络风险五个大方面、13个细分小方面，对我国的第三方支付平台的风险控制提出相应的对策；第五章以支付宝为例进行案例分析，从支付宝的概述与发展现状入手，从法律风险、金融风险、市场风险、信用风险、系统网络风险五个方面入手，具体的分析了支付宝面临的风险，并从相同的五个

5、方面，有针对性的提出了相应的对策；最后第六章对全文进行总结与收尾，并对第三方支付平台在未来的发展进行展望。关键词：第三方支付平台；风险；对策；支付宝ABSTRACTWith the rapid development of the Internet and the rapid development of information technology, e-commerce and our daily life more and more closely linked, in recent years, the third party to pay the vigorous developme

6、nt of people's lifestyles and consumer ideas into a new vitality The The development of third-party payment in our country can be traced back to the beginning of this century, from the once no one is now familiar with the present, third-party payment in this short period of ten years, continue t

7、o develop and grow, especially after the rise of Alipay, making Third-party payment to really enter the public's vision, into our lives, and even to a certain extent, to seize the financial market share of the traditional bank cards and other business caused a certain impact.At this stage, the d

8、omestic third-party payment market concentration is relatively high, Alipay as a third party to pay the leading enterprises, occupy half of the entire market, its business range from the beginning of the simple payment settlement business continues to expand, Life, now has been involved in life paym

9、ent, traffic travel, billing inquiries, mobile phone recharge, express inquiries, medical services, and even takeaway, sports, lending and other aspects. At present, as the entire third-party market system gradually mature, more and more enterprises continue to join, leading to the industry graduall

10、y close to saturation. In this new situation, the various third-party payment platform through the integration of resources and financial innovation, to seek new profit growth point. But with the scale of expansion, business together with the increase, is constantly exposed to the various drawbacks

11、and risks, which will undoubtedly third-party payment platform for future development obstacles. Therefore, in the Internet financial and e-commerce environment, only know how to accurately pulse, identify risks and potential risks, and through regulatory and standardized operation, the scientific s

12、olution to the risk, can be transformed into an advantage, and constantly promote their own development at the same time , To better serve users.This paper is divided into six chapters, the first chapter from the research background, research significance, research ideas, research methods, innovatio

13、n and lack of five aspects, laid the full text of the framework; Chapter II from third-party payment and third-party payment The definition of the platform to start, explain its definition at home and abroad, and then from the convenient, safe and reliable, cost savings, centralized information, wid

14、ely used five aspects of the description of the characteristics of third-party payment platform, from the capital clearing, providing information, The author analyzes the measures of risk control in the third party payment platform through the United States, the European Union and Asian countries, a

15、nd provides useful experience and reliable reference for our country. In the end, the author puts forward some suggestions on the third party payment platform, The third chapter first elaborates the development process of the third stage payment platform from the emergence of the four stages, follow

16、ed by the market size and industry concentration in two aspects, through 2011 to 2016 China's third-party payment transaction size and growth rate and 2015 to 016 China's third-party payment of corporate market share of the calculation, from the perspective of the data and the third The risk

17、 of the third party payment platform is analyzed from the aspects of legal risk, financial risk, market risk, credit risk and system network risk, and subdivides 22 small aspects to the risk of the third party payment platform. The financial risk, the market risk, the credit risk, the system network

18、 risk five big aspects, 13 subdivisions, the third party payment to our country The risk control, the market risk, the credit risk and the system network risk are analyzed from the five aspects of the legal risk, the financial risk, the market risk, the risk of the system and the network risk. The f

19、ifth chapter analyzes the risk control of the platform, This paper analyzes the risk of Alipay, and puts forward the corresponding countermeasures from the same five aspects. Finally, the sixth chapter summarizes and ends the whole text, and looks forward to the future development of the third party

20、 payment platform.Key words：Third-party payment platform，Risk，Countermeasure，Alipay.目 录摘要IABSTRACTIII目录V第1章 导论11.1研究背景11.2研究意义21.2.1丰富现有研究成果21.2.2提供风险防范建议21.3研究思路21.4研究方法31.4.1比较分析法31.4.2案例分析法31.5创新与不足31.5.1分析新形势下第三方支付的特定风险31.5.2借鉴国外经验为本国提供参考31.5.3探索第三方支付的未来发展趋势31.5.4不足3第2章 相关概念界定及理论分析52.1第三方支付的概念52

21、.2第三方支付的特点52.2.1方便快捷52.2.2安全可靠62.2.3节约成本62.2.4集中信息62.2.5应用广泛62.3第三方支付的功能72.3.1资金清算72.3.2提供信息72.3.3信用担保72.3.4发展金融82.4国外监管现状82.4.1美国对第三方支付平台的监管82.4.2欧盟对第三方支付平台的监管92.4.3亚洲国家对第三方支付平台的监管9第3章 第三方支付平台发展现状及存在风险103.1发展现状103.1.1发展历程103.1.2市场规模113.1.3运营模式143.2第三方支付平台存在的风险163.2.1法律风险163.2.2金融风险173.2.3市场风险193.2.

22、4信用风险213.2.5系统网络风险22第4章 第三方支付平台风险应对对策254.1法律风险方面254.1.1完善相关法律法规254.1.2建立健全运营机制254.1.3加大违法打击力度254.2金融风险方面254.2.1加强沉淀资金监管254.3市场风险方面264.3.1加强行业自律合作264.3.2提高平台准入门槛264.3.3建立严格内控制度264.4信用风险方面274.4.1构建社会信用体系274.4.2完善用户认证机制284.4.3完善纠纷处理机制284.5系统网络风险方面284.5.1加强系统安全管理284.5.2加强基础设施建设294.5.3普及网络安全知识29第5章 以“支付宝

23、”为例的案例分析305.1“支付宝”存在的风险分析305.1.1法律风险305.1.2金融风险305.1.3市场风险305.1.4信用风险305.1.5系统网络风险315.2“支付宝”风险应对对策分析315.2.1法律方面315.2.2金融方面315.2.3信用方面315.2.4市场方面325.2.5系统网络方面32第6章 总结33参考文献35X第1章 导论1.1研究背景随着互联网的不断普及以及信息技术的快速发展，电子商务与我们的日常生活的联系越来越紧密，近年来，第三方支付的蓬勃发展，给人们的生活方式与消费观念注入了新的活力。我国第三方支付的发展开端可以追溯到本世纪初，从曾经无人问津到现在的耳

24、熟能详，第三方支付在这短短的十几年中，不断发展，不断壮大，尤其是支付宝兴起以后，使得第三方支付方式真正地进入大众的视野，走进我们的生活，甚至还在一定程度上抢占了金融业的市场份额，对传统的银行卡等业务造成了一定的冲击。现阶段，国内第三方支付市场的集中程度比较高，支付宝作为第三方支付的龙头企业，在整个行业中占据着一半以上的市场份额，其业务范围也从最开始的简单支付结算业务不断扩大，不断深入大众的日常生活，如今已经涉及到生活缴费、交通出行、账单查询、手机充值、快递查询、医疗服务，甚至外卖、运动、借贷等各个方面。目前，由于整个第三方市场的体系逐步走向成熟，越来越多企业的不断加入，导致这个行业逐渐接近饱和

25、。在这样的新形势下，各个第三方支付平台不断通过资源整合与金融创新，来寻求新的利润增长点。第三方支付在短期内可以得到如此迅速的发展，其自身的优势毋庸置疑。第三方支付以网络电子商务为依托，以电子化的方式为使用者提供交易、结算的平台，因此，其具有传统支付方式无法比拟的方便快捷的特点。虽然目前的第三方支付的本质仍是资金的交换与转账，但其在支付形式上已经超越了传统的银行信用卡业务，创更新了支付方式，从用户的使用便捷入手，优化用户的使用体验，也不断拓宽其业务范畴。除此之外，第三方支付的广泛使用，不仅扩大了电子商务的规模，而且在一定程度上，使由于信息不共享、不对称而引发的资金诈骗问题有所遏制。尤其是近年来，

26、第三方支付平台不断扩展服务范围，创新服务内容，使其产品更好地贴合大众的生活，不断满足消费者日益增长的在线交易需求，促进大众的消费习惯与社会发展接轨。但是，随着第三方支付平台以井喷的速度涌现，其存在的风险也逐渐暴露出来。有些关系到使用者的资金安全，有些甚至威胁到整个金融系统的稳定性与安全性，从而对整个国家与社会的经济与社会稳定造成负面影响。因此，对第三方支付平台的风险进行分析并有针对性地提出对策，不论是提前防范，还是加强监管，或是通过相关措施进行整治，从而使第三方支付的发展处在良性的大环境下，对于维护我国经济金融的安全与稳定，都具有非常重要与深远的意义。1.2研究意义1.2.1丰富现有研究成果

27、第三方支付从本世纪初兴起至今，已经有了十几年的发展历史，近年来更是进入了发展的快车道，专家学者对于第三方支付的研究从各个不同方面切入，与风险相关的研究大多集中在市场风险、法律风险、信用风险等角度。本文在将对第三方支付平台的已有研究进行归纳的同时，将其中的一些特有风险进行梳理，一方面，结合近年来的发展新进展，更新并充实对网络风险、资金风险等风险类别的研究内容；另一方面，对目前研究较少涉及的纠纷处理风险及合规风险等进行研究。通过在前人的研究基础上，对现阶段第三方支付的风险进行深入探索，从而丰富现有理论成果。1.2.2提供风险防范建议 相较于风险产生后的补救与处理措施，未雨绸缪，在风险出现前就进行防

28、范与监管更为重要。本文中会将自己的研究成果与前人的相结合，从不同角度对第三方支付过程中的风险预防措施进行分析，为用户、企业、行业乃至政府的使用与决策提供参考依据，以更好地促进第三方支付产业的健康、快速与持续发展。1.3研究思路 本文主要以金融学、经济学与管理学的相关研究成果为理论依据，对第三方支付在我国的发展过程进行分析，通过综合运用案例分析法、比较分析法等方法，通过国内外对比研究，以及以支付宝为例的案例分析，对第三方支付的定义、特点、行业环境、存在风险、预防与监管措施、未来发展前景等进行系统性的分析，针对总结出的各类风险，提出相应的有建设性的对策建议，以更好地促进第三方支付产业的健康、快速与

29、持续发展。1.4研究方法1.4.1比较分析法 本文在现状部分将国内外的第三方支付产业现状进行对比，在提出对策部分将美国与欧盟的相关举措进行对比，从而得出我国第三方支付目前存在的不足与缺陷，为我国第三方支付的今后发展提供有效的经验教训与启示借鉴。1.4.2案例分析法 本文的第四部分以国内最大的第三方支付企业支付宝为例进行案例分析，由于支付宝在行业内处于领先地位，又是目前国内第三方支付领域最具有代表性的企业，不仅其发展历程可以给其他企业提供借鉴，并且其面临的相关风险也是其他企业今后可能面临的，因此，通过对其风险以及风险应对措施进行分析，可以对行业内其他同类企业的风险规避以及风险处理提供有益的经验借

30、鉴。1.5创新与不足1.5.1分析目前第三方支付的特定风险 对于第三方支付的风险研究与分析，本文一方面将结合近年来我国第三方支付的新发展新形势，更新并充实对网络风险、资金风险等风险类别的研究内容；另一方面，对目前研究较少涉及的纠纷处理风险及合规风险等进行研究。1.5.2借鉴国外经验为本国提供参考 本文在对第三方支付进行分析的过程中，并没有拘泥于国内的研究成果，而是通过对美国、欧盟的第三方支付进行分析，借鉴国外先进的经验，再与国内的实际情况相结合，从而提出有针对性的风控建议。1.5.3探索第三方支付的未来发展趋势 随着科技的不断进步和互联网金融的飞速发展，第三方支付近年来劲头十足，相比于整个行业

31、的实践探索不断创新，相关理论内容的滞后与欠缺在一定程度上阻碍了实践的发展。本文将对第三方支付的发展过程与最新发展趋势进行总结归纳，为今后对整个行业进行系统性分析提供可靠的理论支撑。1.5.4不足 但是，由于知识水平有限，理论积累也不够充足，因此在研究的过程中仍存在一些问题与不足，比如原因的挖掘不够深入，问题的分析不够透彻，影响的思考不够完善等。另外，在以支付宝为例的案例分析中，对数据的处理、整合与分析的能力还稍显薄弱。第2章 相关概念界定及理论分析2.1第三方支付的概念 随着互联网的快速发展以及电子商务的不断普及，支付方式不断创新，许多非金融机构通过以现代信息技术为支撑，不断在第三方支付市场上

32、崭露头角并逐步占据一席之地，这些非金融机构与银行业不仅存在竞争关系，也存在合作关系，从而共同推动第三方支付市场的发展与完善。 所谓的第三方支付（ThirdParty Payment），是指以非银行的第三方支付公司为信用中介，以互联网为依托，自身具备一定的实力与信誉的第三方独立机构提供的网络支付平台，通过与国内外银行签约的方式，取得与银行进行数据等相关信息交换确认的权限，使得消费者与收款人之间建立支付关系的的流程。 我国对于第三方支付平台的性质界定早前一直没有统一的说法，直到2010年随着非金融机构支付服务管理办法的出台，关于我国对第三方支付平台的性质才有了权威的界定，即我国的第三方支付平台均为

33、非金融机构，其业务开展与管理运作都需要被纳入到中国人民银行的统一监管范围中。 相较于国内，国外在第三方支付方面的研究与发展出现地更早，也更为全面，发展模式主要以美国模式与欧盟模式为主。在美国模式中，第三方支付企业被定义为货币服务机构，其业务要接受联邦和州的双重管理；在欧盟模式中，第三方支付企业被定义为银行或其他存款机构，其业务的开展以获取银行业或其他相关产业的执照为前提，以打造单一的欧盟支付区为目标。2.2第三方支付的特点2.2.1方便快捷 第三方支付平台其本身具有中介的性质，通过建立起买卖双方之间的联系，并与银行合作来为网络支付寻求保障，从而决定了它具有方便快捷的特点。在第三方支付模式下，买

34、卖双方的资金以平台为中介进行交易，降低了由于双方信息不对称而导致的风险，在一定程度上可以解决买卖双方的信任问题，使互联网交易更为方便快捷。2.2.2安全可靠 第三方支付平台依靠一系列的互联网技术来实现和完成业务运作，其通过一系列的加密数据来进行与买卖双方的信息传递，这使得第三方支付平台不仅能掌握买方的信息，保障购买方在未收到商品或服务前的资金安全，而且能掌握卖方的信息，确保买方确认收货后卖方可以尽快收到相应资金。这种信用中介的角色在很大程度上有助于维护买卖双方在网络交易中的安全，尤其在目前我国金融信用体系不完善的社会环境下，为网上交易和支付过程中的资金安全提供了可靠的保障。2.2.3节约成本

35、在传统的商业银行的资金收付业务中，需要通过与不同的电商建立专用接口来实现，而第三方支付在互联网技术的支持下，与多个不同环境中各个银行合作开发统一的接口，使用户可以在安装一个接口的情况下，实现在多个环境中进行资金支付。这不仅减轻了商业银行在接口开发方面的压力，节约了人力物力财力，而且可以在用户的使用过程中，有效降低市场中的交易成本，节约社会资源。2.2.4集中信息 在现代社会中，信息扮演着越来越重要的角色，而第三方支付平台作为独立于买卖双方的中介机构，不仅拥有各个银行等金融机构的信息，而且掌握着电商与用户的的信息，因此买卖双方的各种信息都在平台汇集。第三方支付平台通过将各方信息进行汇总整合，来实

36、现网络交易中信息流、物流、资金流三者的有效统一。一方面，买方通过第三方平台可以及时查询物流情况，并根据自身需求选择提醒发货、退款退货等服务；另一方面，卖方可以及时查看客户的钱款支付状况，以及对商品或服务的要求。在这其中，第三方支付平台作为中介，对双方的信息进行接收并反馈给另一方，在提高交易效率的同时，也能加强对市场与需求的了解，从而为生产与销售活动提供引导。2.2.5应用广泛 随着近年来以淘宝为代表的购物平台的兴起，网上购物的触角伸向大众的衣食住行各个方面，方便快捷的购物方式获得了许多消费者尤其是年轻消费者的青睐。随着电商数量和消费者数量的井喷式增加，每天使用网络购物的用户非常多，涉及的资金数

37、额也十分庞大。因此，作为连接买卖双方的第三方支付平台，其应用范围越来越广，在交易过程中发挥的作用越来越重要。2.3第三方支付的功能2.3.1资金清算 资金清算是第三方支付服务中最常规的一种，其具体的资金清算流程是：第三方支付平台将一定数额的资金存入已开设中间账户的银行中，作为结算备用金，当买家购买商品并付款时，第三方支付平台通知买方的付款单银行将相应的资金从买方的账户中扣除，同时在平台中增加相同数额的资金；当买家收货并确认付款时，第三方支付平台通知卖方的收款银行将相应的钱款在卖方的账户中转入，同时在平台中减去相应数额的资金。这样一来，买卖双方的交易过程既在第三方机构的监督之下，一定程度上降低了

38、欺诈行为的产生，又免去了央行对一笔业务的两次资金清算，大大提高了交易效率。2.3.2提供信息 在现代社会中，信息的作用越来越重要，而第三方支付平台作为独立于买卖双方的中介机构，不仅拥有各个银行等金融机构的信息，而且掌握着电商与用户的的信息，因此买卖双方的各种信息都在平台汇集。第三方支付平台通过将各方信息进行汇总整合，来实现网络交易中信息流、物流、资金流三者的有效统一。除此之外，第三方支付平台近年来不断拓展其业务范围，在衣食住行等各个方面为用户提供服务，并根据用户平时的需求与使用习惯推送相应的服务内容，极大地丰富了使用者的选择范围。2.3.3信用担保 网络交易的虚拟性使得信用问题成为人们关注与担

39、心的焦点，不论是买方还是卖方，都存在因为对方的不守信而需要承担损失的风险，这在一定程度上对网络交易造成了阻碍。而第三方支付平台作为两者的中介机构，提供信用担保，有效解决买卖双方之间的信任问题，是其一项重要的作用与使命。具体来说，第三方支付平台将买方选购商品后支付资金暂时保管，待买家确认收货后，再将资金转入卖方账户，这不仅保证了买方在未收到商品前的资金安全，也保证了卖方能在交易成功后尽快得到货款。这样的模式使得买卖双方不用再担心对方的信用问题，为网络交易提供了安全可靠的保障。2.3.4发展金融 2013年我国提出了“普惠金融”这一理念，其目的是让更多的人参与金融服务，提高生活质量。第三方支付平台

40、服务客户的宗旨，与普惠金融所推崇的理念不谋而合，通过科技发展与不断创新，第三方支付的触角正不断伸入大众生活的各个方面，从普通的衣食住行，到缴纳水电费、各类卡充值，到投资理财、环保公益，第三方支付不断满足人们生活中的各种需求。这些与普惠金融理念相契合的进步，正潜移默化地改变着人们的生活方式与生活习惯，推动着我国金融业的发展。2.4国外监管现状 在第三方支付的发展的历程中，我国相较于西方国家来说，不仅起步晚，而且发展缓慢，虽然西方国家与我国在政治体制、经济制度、文化生活等方面都有着较大的差异，因而导致在针对第三方支付平台的监管方面也存在不同，但是我们可以通过对西方国家在第三方支付方面的监管制度与措

41、施进行研究，汲取有益的经验教训，再结合我国实际情况，具体问题具体分析，总结出适合我国国情的对第三方支付的监管措施。2.4.1美国对第三方支付平台的监管 由于第三方支付的发祥地是美国，因此对其进行监管最早也是由美国提出。通过多年的探索，美国对第三方支付平台的监管已经有了一套相对完整的体系，他们认为第三方支付是一种货币的转账业务，需要取得特定的转账业务许可证才可以进行。 首先在法律方面，由于美国自身的法律体系比较完善，因此他们并没有为第三方支付行业制定单独的法律条文，而是更多的参考现有的法律法规，若现有法律法规有所缺失，则再进行补充完善。 其次在体制方面，美国对于第三方支付的监管采用了联邦政府与各

42、州政府共同监管的方式，通过纵横交叉的模式，分散上下两级的监管权力，做到彼此制约。在联邦监管的层面，主要由美联储、司法、监察、税务等多个部门协同监管；在各州监管的层面，各州政府主要对第三方支付平台的账册、资本等进行审核，通过相关规章制度规范平台的运营，并注意用户的权益的保护。 最后，在美国，沉淀资金也有其独有的监管方式存款延伸保险。第三方支付平台需要根据规定，在美国联邦存款保险公司（Federal Deposit Insurance Corporation，简称FDIC）开设一个最大存款金额为10万美元的免息账户，并将用户的沉淀资金存入该账户中，用沉淀资金产生的利息费用来抵扣保险费用，并且该保险

43、制度只适用于存款银行倒闭时，而第三方支付平台倒闭时则是无效的。这样一来，即使第三方支付平台由于经营不善等情况倒闭了，用户资金的损失也能降到最低，并且能有效防止第三方支付平台为了挪用资金而故意扣押客户资金的行为出现，有利于交易市场的良性发展。2.4.2欧盟对第三方支付平台的监管 与美国不同，第三方支付在欧盟被定义为银行或者其他可以办理存款业务的机构，第三方支付平台必须取得相关的营业执照才能开展业务。在欧盟区，电子货币与实际货币是等同的，第三方支付平台就是以电子货币为媒介进行运营。 首先在法律方面，相较于美国的没有单独立法，欧盟为第三方支付制定了专门的法律，来规范第三方支付的开展及第三方支付平台的

44、运营。 其次在体制方面，欧盟在实现政治一体化和经济一体化后，正着力打造支付一体化，即欧盟成员国的第三方支付平台，只要取得了支付营业执照，就在欧盟所有成员国中都可以使用，同时，所有的第三方支付平台都纳入欧盟央行的统一监管中。 最后，对于沉淀资金的监管，欧盟也选择了其独特的方式风险准备金制度。类似于我国国内的银行要在中国人民银行储存存款准备金一样，欧盟的第三方支付平台也必须在欧盟的央行开设账户并存入不少于100万欧元的准备金。这项制度可以帮助第三方支付平台在金融风险发生时，提高自身抵御风险的能力，也可以给买卖双方的权益提供保障，更好的保护客户的资金安全。2.4.3亚洲国家对第三方支付平台的监管 由

45、于第三方支付平台在亚洲地区兴起的比较晚，发展也比较缓慢，因此对其的监管相较于欧美国家来说，仍然不太成熟，但各国也是在不断的探索中。1999年至今，亚洲各国相继出台了各种法律法规，对第三方支付平台进行监管。如新加坡在1999年颁布的电子交易法，香港在2000年颁布的电子交易法令，日本在2001年颁布的电子签名与人证服务法等，都表现出各国政府对第三方支付平台进行监管的决心。第3章 第三方支付平台发展现状及存在风险3.1发展现状3.1.1发展历程 第一阶段：网关支付阶段（19982002）。1999年，随着当当网、易趣网的成立并正式进军电子商务领域，第三方支付的需求缺口开始打开，为了满足消费者在线购

46、物中的支付需求，我国首个第三方支付平台首信易支付（PayEase）应运而生。首信易支付刚出现时，业务内容还比较单一，仅支持将用户支付需求通知银行，随后跳转到银行支付页面进行支付，但是作为第三方支付平台的开拓者，首信易支付无疑为我国第三方支付的发展迈出了重要的第一步。 第二阶段：信用中介阶段（20032007）。经过几年的市场试水，网络购物不断发展成熟，第三方支付行业也进入了发展的快车道，随着越来越多网上交易的进行，由于信息不对称导致的买卖双方互不信任的问题越来越突出。2003年，支付宝（Alipay）成立，并于2004年正式投入使用，运营初期其支付业务主要服务于淘宝网，首创了“担保交易”的模式

47、，并将信息流、资金流和物流统一起来。 2005年腾讯公司推出财付通（Tenpay），支持全国各大银行的网银支付，并与拍拍网、腾讯QQ等有良好的合作。同年，万达集团入股的快钱正式上线，创造性地提出了开放独立的支付新模式。与此同时，全球知名的支付公司、美国eBay的全资子公司贝宝（PayPal）进入中国，给国内第三方支付市场注入了新的活力，同时也带来的挑战。到此时，第三方支付的模式已经不仅仅局限于资金的收付，而是升级到了资金保管的新模式，交易双方需要在第三方支付平台注册虚拟账户，才能得到相应的服务。 第三阶段：行业支付阶段（20082009）。随着互联网的快速发展与我国企业信息化的持续推进，第三方

48、支付方式不断渗入到社会生活的各个领域，第三方支付市场不断拓宽。截至2009年，我国第三方支付市场中的企业已超过300家，但是，市场的快速发展没有行之有效的管理措施来约束，导致了洗钱、账款挪用等金融违法行为的发生。 第四阶段：规范与监管阶段（2010至今）。为了更好地对第三方支付企业进行监管，促进整个行业的蓬勃健康发展，2010年，央行出台了相关文件，明确规定正式将第三方支付企业纳入国家的监管中，所有从事与第三方支付相关的企业，都必须在2011年9月前获取支付牌照，才能继续从事相关的支付业务。从2011年5月首次发放至今，央行共发出八批总计270张支付牌照，并即将下发第九批支付牌照，还吊销了3家

49、违规支付企业的许可证。通过中国人民银行的监管与有力的调控手段，不仅可以规范第三方支付行业的准入门槛，提高央行的管理效率，有效防控金融风险，也可以为用户的选择提供了更为便利、规范、安全、可靠的数据支持。3.1.2市场规模（1）市场规模不断扩大 至今为止，我国已有270家非金融机构取得支付牌照，获得了支付行业的准入许可，愈来愈多的企业看中在下支付行业背后隐藏的价值，希望能够在这个潜力无穷的市场中分一杯羹。目前的国内第三方支付市场中，电商、出行、饮食、娱乐、游戏等传统行业的支付渠道逐渐向移动端转移，同时，投资理财等新兴行业也处于不断发展壮大的阶段。根据艾瑞咨询（iResearch）的统计数据显示，无

50、论是移动支付交易还是互联网支付交易，其规模都在快速增加，增长率持续上升。2016年我国第三方支付交易规模达到57.7万亿元，相比2015年的24.1万亿元，增长率达到139.4%，与2015年70.9%的增长率相比，提高了68.5个百分点。其中，第三方移动支付交易规模达到38.5万亿元，约为美国的50倍，相比2015年的12.2万亿元，增长率高达215.6%，与2015年103.3%的增长率相比，提高了112.3个百分点；占第三方支付交易总额的66.7%，相比2015年的50.6%，提高了16.1个百分点。第三方互联网支付交易规模达到19.2万亿元，相比2015年的11.9万元，增长率为61.

51、3%，与2015年46.9%的增长率相比，提高了14.4个百分点；占第三方支付交易总额的33.3%，相比2015年的49.4%，降低了16.1个百分点。表3.1 20112016年我国第三方支付交易规模及增长率年份201120122013201420152016总交易规模（万亿元）2.33.96.614.124.157.7增长率（%）69.669.2113.670.9139.4移动支付交易规模（万亿元）0.10.21.26.012.238.5增长率（%）100500400103.3215.6互联网支付交易规模（万亿元）2.23.75.48.111.919.2增长率（%）68.245.95046

52、.961.3图3.1 2011-2016年我国第三方支付平台总交易规模及增长率图3.2 2011-2016年我国第三方支付平台移动支付交易规模及增长率图3.3 2011-2016年我国第三方支付平台互联网支付交易规模及增长率（2）行业集中度高 根据艾瑞咨询（iResearch）的统计数据显示，目前我国的第三方支付行业集中度非常高，整个第三方支付市场主要被支付宝和财付通两大行业巨头所垄断，两者所占的市场份额之和占据了整个行业市场的九成左右，剩余企业则共同分享一成左右的市场份额。2016年，由于艾瑞咨询在核算过程中加入了虚拟账户转账途径这一项，支付宝依旧保持着行业内市场份额第一的地位，但较2015

53、年市场份额有所下降，与此同时，微信支付利用其掌握了大部分社交资源这一优势，在2016年推出一系列活动，有效地吸引了使用群体，并不断拓展转账、红包、扫码支付等新的支付方式，使其交易额出现了大规模增长的趋势。另外，其他支付平台也在持续发力，银联商务与Apple Pay达成合作，联动优势与厦门银行进行合作，拉卡拉推出手环，京东钱包推出白条闪付功能，百度将业务深入外卖领域，无不体现出各大平台想要在支付领域分一杯羹的决心。表3.2 20152016年我国第三方支付企业市场份额企业名称支付宝财付通拉卡拉联动优势百度钱包易付宝银联商务壹钱包连连支付平安付其他2015年68.4%20.6%2.4%1.2%0.

54、5%0.5%0.6%0.5%1.2%0.5%3.6%2016年55.8%32.6%3.3%1.2%0.5%0.8%0.8%0.6%1.2%0.9%2.3%图3.4 2015年我国第三方支付企业市场份额图3.5 2016年我国第三方支付企业市场份额3.1.3运营模式 目前，随着越来越多的第三方支付平台进入市场，用户可以选择网银支付、信用卡支付、移动支付、互联网支付、电话支付、现金支付等各种方式来进行支付。第三方支付平台通过对信息技术的使用，将银行与用户进行对接，使资金的支付过程变得简明便利，安全高效。从第三方支付平台的发展历程来看，目前我国第三方支付市场上企业的运营模式主要可以分为两类：一类是账

55、户模式，其中交易担保型支付模式代表性的企业有支付宝、财付通等，非交易担保型支付模式代表性的企业有快钱、银联、拉卡拉等；另一类是通道模式，代表性的企业有宜信等。（1）账户模式 依托交易平台担保的账户模式，是指以电子商务交易网站为平台，与各个银行合作，以企业的信誉作为买卖双方支付交易中的信用中介，将买卖双方连接起来，达到低成本高效率的目的的一种支付模式。在买方没有确认收货前，第三方支付平台暂时保管相应货款，有效防止了交易过程中的诈骗行为。这种支付模式营造了一种充满信任的交易环境，吸引了庞大的用户群，在一定程度上对电商网站的业务拓展起到了极大的推动作用。我国最大的第三方支付平台支付宝就是典型交易担保

56、型的账户模式。 独立的第三方交易的账户模式，是指第三方支付平台与电子商务交易网站之间是相互独立的，它只作为支付中介为用户提供服务，而不提供担保功能的一种支付模式。在整个交易过程中，第三方支付平台只充当买卖双方的中介角色，资金是在第三方支付机构内部进行转移的。这种支付模式主要面向B2C和B2B市场，通过不断推出新的增值服务，吸引客户群体的注册，从而获取顾客信息，建立自己的竞争优势。我国的第三方支付平台如快钱等，都是典型的非交易担保型的账户模式。 这两种账户模式的盈利方式比较类似，都是主要依靠交易过程中的手续费、沉淀资金的利息收入等来获利，并且虚拟账户在其中都扮演了非常重要的角色。但是两者也存在不

57、同，担保模式的第三方支付平台主要着眼于个人端（C端），以规模大取胜；而独立的第三方支付平台主要着眼于企业端（B端），虽然规模上没有优势，但在投资理财、旅游出行、教育环保等各个领域都表现出了较强的竞争力。（2）通道模式 通道模式与账户模式相比，其运营方式相对简单一些，不需要通过虚拟账户进行中转，而是通过与银行更为紧密的合作来运行。具体来说，一方面将买方付款的信息通知银行，另一方面将银行转账的信息通知卖方，在买方确认收货后，完成整个交易过程。在整个交易过程中，第三方支付平台充当的是信息传递的角色，买方资金的转出与卖方资金的转入都由银行直接完成，第三方支付平台实际上并没有参与资金的支付与清算，其主要靠赚取手续费来获利。我国的第三方支付平台宜信就是典型的通道模式。3.2第三方支付平台