交易成本理论

1、第二讲交易成本理论n交易成本n企业的性质n交易规制结构n交易成本理论的应用和发展交易成本n交易成本的概念n交易成本产生的原因n交易成本的影响因素交易成本的概念n广义的交易成本n科斯认为，广义的交易成本包括经济活动中的所有成本：签约和谈判成本、度量和界定产权的成本、用契约约束权力斗争的成本、监督绩效的成本、进行组织活动的成本威廉姆森的观点n把交易成本规定为利用经济制度的成本，并按交易活动的前后顺序将交易成本进一步细分。n事前的交易成本包括起草、谈判和维护一项协议的成本事后的交易成本n当交易偏离了所要求的准则而引起的不适应成本n为了纠正事后的偏离准则而作了双边的努力，由此而引起争议的成本n伴随建立

2、和运作管理机构而来的成本n使协议保证生效的抵押成本交易成本产生的原因n有限理性n机会主义n资产的专用性交易成本的影响因素n资产的专用性n交易的不确定性n交易频率资产专用性n资产专用性是指在不牺牲生产价值的条件下，资产可用于不同用途和由不同使用者利用的程度交易的不确定性n那种只要花费代价便能预见的变化，从而可以在合约中预先设置条款加以处理n那种事前最多只能加以粗略猜想的变化n交易一方掌握了另一方所不知晓的重要信息交易频率n交易频率通过影响相对交易成本，从而影响到交易方式的选择企业的性质n科斯对企业性质的基本定义n阿尔钦、登姆塞茨的解释n对企业性质认识的发展n企业组织为何能降低交易成本科斯对企业性

3、质的基本定义n企业作为市场的替代物，可以直接降低市场中的直接定价成本（即市场交易成本）科斯对企业扩张和边界的解释n当企业规模扩大时，对企业家的功能来说，收益可能会减少，企业内部组织追加交易的成本可能会上升n当企业组织的交易增加时，或许企业家不能成功地将生产要素用在它们价值最大的地方n交易增加必须达到这一点，即资源浪费带来的亏损等于在公开市场上进行交易的成本，或者等于由另一个企业家来组织这笔交易的亏损n一种或多种生产要素的供给价格可能上升阿尔钦、登姆塞茨的解释n1972年在美国经济评论上发表了题为生产、信息费用与经济组织的论文n队生产的概念，认为企业的实质是一个队生产，在这样的生产中，使用几种类

4、型的资源，其产出也不是每一个参与合作的资源单独的产出之和，队生产所使用的所有资源不属于一个人n队生产的基本原理是专业化分工的比较优势原理n计量能力与生产率相关n企业在大量特有投入的生产特征上呈现了一个有效的市场特征企业形成和存在的必要条件n根据队生产的观点，企业形成和存在有两个必要条件： （1）通过队生产可以提高生产率，它所使用的生产技术在直接衡量合作性投入的边际产品时是有费用的，它使得合作性投入之间通过简单的市场交易更难对偷懒予以限制；（2）通过观察或确定投入的行为来估计边际生产率是经济的。企业的若干特征n是联合投入的生产n有几个投入的所有者n一个团体对所有联合投入的契约是共同的n享有这些权

5、利的人可以独立于其他投入所有者的契约，而与任何投入契约进行再谈判n投入的所有者享有剩余索取权n投入的所有者具有出售其契约的权利阿尔钦和登姆塞茨对的企业理解n当存在联合的队生产时，企业是一种特殊的监督装置n通过市场的监督是困难的，因此，设计了不同的契约安排形式对企业性质认识的发展n在科斯之后，经济学家纷纷就企业的性质和发展提出了个自的见解。具有代表性的人物除了阿尔钦、登姆塞茨外，还有威廉姆森、诺斯、张五常等，以张五常的见解最为突出。张五常的见解n企业与市场的不同只是契约安排的两种不同形式而已。企业并非为取代市场而成立，仅仅是用要素市场取代产品市场，或者说是一种契约取代另一种契约。企业在本质上是一

6、种契约，与市场契约不同的是，市场交易的对象是产品，而企业交易的对象则是生产要素。由于估价某产品或获得某产品的有关信息通常需要支付成本，通过对某些投入替代品进行估价的定价方式，其成本通常小于对产品的直接定价。由于对投入替代品的定价并不能获得对产品定价那样充分的信息，所以，对市场还是企业着两种契约安排的选择取决于对替代品定价所节约的交易成本是否能弥补由相应的信息不足而造成的损失企业组织为何能降低交易成本n激励n控制n处理交易双方的争议n企业组织所具有的信息方面的优势n企业组织中存在的准道德气氛交易规制结构n交易规制结构的划分n交易规制结构的选择n资产专用性和纵向一体化交易规制结构的划分n古典契约n

7、新古典契约n关系契约古典契约n在这种交易中，交易条件完全在事前制定好n也包括一些复杂的交易新古典契约n在签定契约时共同授予第三方相机裁决的权力关系契约n包括双头关系和等级式交易n“双头关系”这种交易方式的特点是，一切契约应变事宜均有交易双方借助自身的能力来协调决定，既不在合约中事先详尽规定，也不借助第三方来裁决。n“等级式交易”的特点，在这种交易中，某一方由法律或习俗赋予某种权利，决定交易应该如何进行；另一方也可能保有某种权利，比如，退出契约交易结构的选择n交易维度：资产专用性程度、不确定性以及交易频率交易维度与交易规制的关系交易频率资产专用性不确定性高低低较高很高古典契约双头交易等级交易三头交易垂直联合三头交易或垂直联合资产专用性与纵向一体化n纵向一体化的关键因素是资产的专用性n纵向一体化的程度；生产费用和组织管理费用的比较生产费用和组织费用n市场机制和生产机制都存在两种费用：生产费用和组织管理费用n生产费用是指生产单位从技术和产量方面考虑采用市场或企业机制的方法实现联系所形成的费用n组织管理费用是指两个生