第三章财务报表分析方法

1、晋中职业技术学院财务报表分析财务报表分析第三章第三章 财务报表分析方法财务报表分析方法 第一节财务报表分析基本程序第一节财务报表分析基本程序第二节财务报表分析基本方法第二节财务报表分析基本方法本章小结本章小结目 录第一节财务报表分析基本程序企业财务报表分析的基本程序是：企业财务报表分析的基本程序是：u财务报表分析的信息搜集整理阶段财务报表分析的信息搜集整理阶段u战略分析与会计分析阶段战略分析与会计分析阶段u财务报表分析综合实施阶段财务报表分析综合实施阶段u财务报表分析综合评价阶段财务报表分析综合评价阶段第一节财务报表分析基本程序财务信息搜集财务信息搜集企业战略分析企业战略分析会计分析会计分析财

2、务报表分析基本程序财务报表分析基本程序综合评价综合评价综合实施综合实施第一节财务报表分析基本程序确定分析目标确定分析目标明确分析范围明确分析范围拟定分析计划拟定分析计划收集分析资料收集分析资料确定分析标准确定分析标准选择分析方法选择分析方法进行具体分析进行具体分析作出分析结论，编写分析报告作出分析结论，编写分析报告宏观经济形势、行业情况、企业内部数据等宏观经济形势、行业情况、企业内部数据等点面结合，抓住重点点面结合，抓住重点定量分析与定性分析相结合定量分析与定性分析相结合对比指标，综合判断对比指标，综合判断比率分析法比率分析法因素分析法因素分析法比较分析法比较分析法结构分析法结构分析法趋势分析

3、法趋势分析法根据分析目的与范围，选择并确定分析标准根据分析目的与范围，选择并确定分析标准在确定目标基础上，明确分析范围在确定目标基础上，明确分析范围分析主体不同，其分析目标也不同分析主体不同，其分析目标也不同人员选配及分工、时间进度、收集资料方法、分析内容等人员选配及分工、时间进度、收集资料方法、分析内容等图图1-1 1-1 会计报表分析程序图会计报表分析程序图第二节财务报表分析基本方法一、水平分析法一、水平分析法1含义：是指将企业当期的财务状况信息与反映企业前期含义：是指将企业当期的财务状况信息与反映企业前期或历史上某一时期财务状况的信息进行对比，以观察企业或历史上某一时期财务状况的信息进行

4、对比，以观察企业各项经营业绩或财务状况的发展变动情况的一种分析方法。各项经营业绩或财务状况的发展变动情况的一种分析方法。2基本要点：将报表资料中不同时期的同项数据进行对比，基本要点：将报表资料中不同时期的同项数据进行对比，对比的方式有以下几种：对比的方式有以下几种：u通过绝对数值的变动进行对比，其计算公式是：通过绝对数值的变动进行对比，其计算公式是： 基期同项指标实现数分析期某项指标实际数绝对值变动数第二节财务报表分析基本方法u通过变动率进行对比，其计算公式是：通过变动率进行对比，其计算公式是：u通过变动比率进行对比，其计算公式是：通过变动比率进行对比，其计算公式是： 100%变动绝对值 (%

5、)变动率基期实际数值100% %基期实际数值分析期实际数值）变动率（第二节财务报表分析基本方法二、垂直分析法二、垂直分析法1含义：是通过计算各个项目占总体的比重或结构，来分含义：是通过计算各个项目占总体的比重或结构，来分析流动资产占总资产的比重等。析流动资产占总资产的比重等。2垂直分析法的一般步骤是：垂直分析法的一般步骤是：u确定报表中各项目占总额的比重或百分比，其计算公式是：确定报表中各项目占总额的比重或百分比，其计算公式是：u通过各项目的比重，分析各项目在企业经营中的重要性。一般项目比通过各项目的比重，分析各项目在企业经营中的重要性。一般项目比重越大，说明其重要程度越高，对总体的影响越大。

6、重越大，说明其重要程度越高，对总体的影响越大。100% 各项目总额该项目金额某项目的比重第二节财务报表分析基本方法u将分析期各项目的比重与前期同项目比重进行对比，研究各项目的比将分析期各项目的比重与前期同项目比重进行对比，研究各项目的比重变动情况。也可将本企业报告期项目比重与同类企业的可比项目比重变动情况。也可将本企业报告期项目比重与同类企业的可比项目比重进行对比，研究本企业与同类企业的不同，取得的成绩和存在的问重进行对比，研究本企业与同类企业的不同，取得的成绩和存在的问题。题。第二节财务报表分析基本方法三、趋势分析法三、趋势分析法1含义：是指根据企业连续几年或几个时期的分析资料，含义：是指根

7、据企业连续几年或几个时期的分析资料，确定各期各有关项目的变动情况和趋势的一种会计报表分确定各期各有关项目的变动情况和趋势的一种会计报表分析方法。析方法。2趋势分析法的一般步骤是：趋势分析法的一般步骤是：u计算趋势比率或指数。通常指数的计算有两种方法，一是定基指数法，计算趋势比率或指数。通常指数的计算有两种方法，一是定基指数法，二是环比指数法。二是环比指数法。 第二节财务报表分析基本方法u根据指数计算结果，评价与判断企业各项指标的变动趋势及其合理根据指数计算结果，评价与判断企业各项指标的变动趋势及其合理性。性。u预测未来的发展趋势。根据企业以前各期的变动情况，研究其变动预测未来的发展趋势。根据企

8、业以前各期的变动情况，研究其变动规律，从而可预测出企业未来的发展变动情况。规律，从而可预测出企业未来的发展变动情况。第二节财务报表分析基本方法四、比率分析法四、比率分析法1含义：是将影响财务状况的两个相关因素联系起来，通含义：是将影响财务状况的两个相关因素联系起来，通过计算比率反映它们之间的关系，借以评价企业财务状况过计算比率反映它们之间的关系，借以评价企业财务状况和经营状况的一种会计报表分析方法。和经营状况的一种会计报表分析方法。2它是会计报表分析的最基本和最重要的方法。正因为如它是会计报表分析的最基本和最重要的方法。正因为如此，有人甚至将会计报表分析与比率分析等同起来。此，有人甚至将会计报

9、表分析与比率分析等同起来。第二节财务报表分析基本方法五、因素分析法五、因素分析法1含义：是指依据分析指标与其影响因素之间的关系，按含义：是指依据分析指标与其影响因素之间的关系，按照一定的程序和方法，确定各因素对分析指标差异影响程照一定的程序和方法，确定各因素对分析指标差异影响程度的一种技术方法。度的一种技术方法。2因素分析法根据其分析特点可分为连环替代法和差额计因素分析法根据其分析特点可分为连环替代法和差额计算法两种。算法两种。第二节财务报表分析基本方法（一）连环替代法（一）连环替代法1一般程序：一般程序：u确定分析指标与其影响因素之间的关系。确定分析指标与其影响因素之间的关系。u根据分析指标

10、的报告期数值与基期数值列出两个关系式（或指标体根据分析指标的报告期数值与基期数值列出两个关系式（或指标体系），系）， 确定分析对象。确定分析对象。u连环顺序替代，计算替代结果。连环顺序替代，计算替代结果。u比较各因素的替代结果，确定各因素对分析指标的影响程度。比较各因素的替代结果，确定各因素对分析指标的影响程度。u检验分析结果。检验分析结果。第二节财务报表分析基本方法2应用连环替代法时应注意的问题。应用连环替代法时应注意的问题。u因素分解的相关性问题。因素分解的相关性问题。u分析前提的假定性。分析前提的假定性。u因素替代的顺序性。因素替代的顺序性。u顺序替代的连环性。顺序替代的连环性。第二节财

11、务报表分析基本方法（二）差额计算法（二）差额计算法1差额计算法作为连环替代法的简化形式，其因素分析的差额计算法作为连环替代法的简化形式，其因素分析的原理与连环替代法是相同的。区别只在于分析程序上，差原理与连环替代法是相同的。区别只在于分析程序上，差额计算法比连环替代法更简化。额计算法比连环替代法更简化。2确定各因素实际数与基期数之间和差额，并在此基础上确定各因素实际数与基期数之间和差额，并在此基础上乘以排列在该因素前面各因素的实际数和排列在该因素后乘以排列在该因素前面各因素的实际数和排列在该因素后面各因素的基期数，所得出的结果就是该因素变动对分析面各因素的基期数，所得出的结果就是该因素变动对分

12、析指标的影响数。指标的影响数。第二节财务报表分析基本方法六、综合分析法六、综合分析法沃尔评分法沃尔评分法杜邦财务分析体系杜邦财务分析体系第二节财务报表分析基本方法七、图解分析法七、图解分析法对比分析图解法对比分析图解法结构分析图解法结构分析图解法趋势分析图解法趋势分析图解法因素分析图解法因素分析图解法作业思考与练习思考与练习单选单选/多选多选,书上完成书上完成思考题与案例分析写作业本思考题与案例分析写作业本案例分析要求案例分析要求(1)采用比较分析法计算采用比较分析法计算2016、2017年年:主营业务收入、主主营业务收入、主营业务利润、营业利润、利润总额、净利润的增加额营业务利润、营业利润、利润总额、净利润的增加额 计算方法：增加额计算方法：增加额=本期实际数本期实际数-上期实际数上期实际数作业（2）采用趋势分析法计算）采用趋势分析法计算2016、2017年：主营业务收入年：主营业务收入、主营业务利润、营业利润、利润总额、净利润环比发展、主营业务利润、营业利润、利润总额