人民币资金池

1、跨境双向人民币资金池政策解读与营销指引,因此该资金池业务对于银企一个跨国企业集团原则上只能开办一个跨境双向人民币资金池 合作来说就是排她性得，就如跑马圈地，哪个银行最快圈住企业绑定资金池合作，那么其她银 行就很难进入了。各银行对该业务得竞争实质上就是对结算类存款得争夺。跨境双向人民币资金池就是人民银行定义得跨境人民币资金集中运营得其中一项业务。今年六月，中国人民银行下发关于贯彻落实国务院办公厅关于支持外贸稳定增长得若干意，但尚待具体管理细见得指导意见，提出将在全国范围内开展跨境人民币资金集中运营业务则发布后才能开展业务。酝酿了近半年，11月4日，中国人民银行发布关于跨国企业集团开展跨境人民币资

2、金集中运营业务有关事宜得通知（下称通知）,这意味着先前在江苏昆山、上海自贸区试点得跨境双向人民币资金池业务正式拓展至全国。、业务定义跨境双向人民币资金池就是指跨国企业集团根据自身经营与管理需要,在境内外非金融成员企业之间开展得跨境人民币资金余缺调剂与归集业务,属于企业集团内部得经营性融资活动。跨国企业集团总部可以指定在中华人民共与国境内依法注册成立并实际经营或投资、具有独立法人资格得成员企业（包括财务公司），作为开展跨境双向人民币资金池得主办企业。双向归集包括资金池境内主账户归集境内资金池成员资金对外放款,以及归集境外资金池成员资金对内借入外债。对外放款与借入外债都就是公司之间得借款行为。二、

3、业务好处开办业务帮助集团客户打通境外资金合规入境渠道，降低集团综合融资成本；集团境内外盈余资金归集，提高集团内部资金运用效率，实现资金收益最大化；资金池内成员企业盈余资金共享，互补长短，减少银行融资，减少利息费用支出。对于银行来说，业务优势主要体现在拉动结算类存款上,通过提供双向资金池服务，捆绑,达到增加结算类存款得目得。 换集团客户得资金结算，从而增加企业资金在我行沉淀得机会言之,资金池业务增加银企业务黏度,如果不介入,集团客户及其成员企业得资金与业务将被 归集到其它银行!三、政策解读1、额度管理开办跨境双向人民币资金池业务打通了跨境人民币回流得一个重要渠道,与股东外债政策不同，资金池能从境

4、外归集多少资金不就是通过外债额度控制,而就是通过净流入额上限来控制。净流入额就是资金池跨境流入额减去流出额得净额,净流出额暂不设限。通知规定，跨境人民币资金净流入额上限 =资金池应计所有者权益*宏观审慎政策系数（初始值就是0、1）。央行将根据宏观经济形势与信贷调控等需要进行动态调整宏观审慎政策系数。资金池应计所有者权益=E （境内成员企业得所有者权益 *跨国企业集团得持股比举例来说，如果某集团准备开办跨境双向人民币资金池，集团子公司A与B就是资金池得境内成员企业,根据上一年度审计报告,A公司所有者权益为30亿,B得所有者权益为20亿,A被集团直接控股50%,间接控股20%,B被集团直接控股30

5、%则资金池应计所有者权益 =30亿*70%+20亿*30%=27亿净流入额上限=27亿*0、1=2、7亿元通知规定，资金池任一时点净流入额都不能超过上限。对于境内成员企业在前海、昆山、苏州工业园区与天津生态城等试点区域内，且从境外已借入人民币资金得 ，根据其借款额对净流入额上限作相应扣减。成员企业所有者权益变动超过20%得,可以向人行申请调整净流入额。2、资金使用规定被资金池归集得现金流应来自于生产经营活动与实业投资活动,而不就是融资活动。资金池内资金不得投资有价证券、金融衍生品以及非自用房地产,不能用于购买理财产品与向非成员企业发放委托贷款。3、 资金池设立要求原则上，跨国企业集团在境内只可

6、设立一个跨境双向人民币资金池。如果因业务发展需 要,确需设立多个资金池，应向人民银行总行备案。通过公众渠道了解到，可以申请多个资金池得政策处理，主要就是针对有些外资集团在 国内分区域设立总部，分别对应境外得母公司，区域总部之间就是并行关系，如果强制捏合在 一起设立资金池，操作上有一定难度。这个政策规定启示我们，跨境双向人民币资金池业务对于银企合作来说就是排她性得就如跑马圈地，哪个银行最快圈住企业绑定资金池合作，那么其她银行就很难进入了。4、结算银行主要职责；开展业务前(1) 将业务操作规程报送人民银行副省级城市中心支行以上分支机构备案 收集整理企业资料并向人行备案；主办企业、结算银行发生变更得

7、，变更前后得主办企业与结 算银行应在10个工作日内向上述机构更新备案材料。(2) 检查资金池主办企业就是否在当地注册成立得，确认后，为主办企业开立人民币专用存款账户，专门用于办理跨境双向人民币资金池业务，账户内资金按单位存款利率执行。 保证 境内外成员企业与此账户发生资金往来通过其人民币银行结算账户办理。,可使用简化流(3)按照展业三原则，做好人民币资金集中运营业务真实性与合规性审核 程政策。(4)及时准确完整地向人民币跨境收付信息管理系统报送有关账户信息、业务信息以及 跨境收支信息。四、营销指引1、锁定目标客户政策准入得跨国企业集团就是指以资本为联结纽带，由境内外母公司、子公司、参股公司及其

8、她成员企业共同组成得企业联合体。资金池境内成员企业上年度营业收入合计应不低于50亿元人民币，境外成员企业上年度营业收入合计应不低于10亿元人民币。境内成员企业不属于地方政府融资平台、房地产行业,及未被列入出口货物贸易人民币结算企业重点监管名单。同时,要求参与资金池得境内外成员企业经营时间均在三年以上。目标客户有以下共同特征(1)境外设有实际运营得关联企业。(2)境外有充裕得资金。资金来自企业自身生产经营活动与实业投资活动。需要将境外资金调入境内使用，或者需要资金出境支持境外项目建设或者海外投资等。建议各分行从以下方面定位目标客户。(1)从已与我行合作现金管理服务得集团企业入手，包括已与我行合作

9、银企直联、现金管理系统得集团企业，以及在我行进行资金归集得集团企业等，这类客群最易营销成功。(2)此项业务具有排她性，资金池得主办企业只能选择一家银行开办跨境双向人民币资金池。因此，银企关系越密切，成功得可能性越大，建议从总、分行级核心客户名单中物色潜在客户。通知对集团企业准入门槛很高 ，因此，北、上、广、成都等集团总部集中得地区客户机会较多。(4)从母公司在境内得离岸业务客户中筛选。此外，还可以留意当地国资委旗下有“走出去”业务得大型国企,根据海关数据得国际结算量较大得集团企业客户 ，以及重点工业园区内集团企业等。2、营销面谈准备确定潜在客户符合通知得准入门槛要求后，建议在企业约谈时，在详细

10、介绍我行得资金池方案之前，向企业了解以下信息。(1) 了解集团组织架构，拟参加资金池得子公司与集团得股权关系，明确主办企业所在地，从而明确承办业务得分支行。,合作银行就是哪一家；就(2) 了解集团就是否已有财务公司开展境内人民币资金池业务 是否已经开展境内/跨境外币资金池业务，合作银行就是哪一家。(3)集团与当地人行得关系如何，对开展跨境资金池业务就是否有过沟通。因为业务开展 需要当地人行得支持。(4)集团企业得资金需求与现金管理需求，考虑除了资金池方案，就是否还有替代方案可 解决企业得资金需求；企业得现金管理个性化需求或许可以协助我们拿下资金池业务。3、产品方案及落地流程我行已正式推出跨境双

11、向人民币资金池服务方案，方案有以下特点：(1)方案平衡资金归集得自动化与账户管理关系，简化资金池成员企业得开户要求 ，有利 于集团在向人行作资金池申请报备时明确资金池参与成员得权利义务。(2)系统实时监控,确保任一时点不超过额度。(3) 支持多层级账户结构(4) 灵活得资金自动上划下拨规则(5) 支持分账户得利率设置，支持内部计价，支持自动结息强大得研发团队支持、创新能力强，可快速响应客户需求持续升级产品方案营销成功后，需要经过以下流程完成方案得落地实施。其中，承办业务得分行需要向当地人民银行副省级城市中心支行以上分支机构报送备案资料 包括:(1)结算银行与主办企业签订得办理跨境双向人民币资金池业务协议(2)主办企业办理跨境双向人民币资金池业务得申请，包括: 境内外成员企业名单(含名称、注册地、股权结构、营业时间)； 境内成员企业反映上年度所有者权益与营业收入得报表 境外成员企业反映上年度营业收入得报表,或跨国企业集团出具得 主办企业与成员企业签订得跨境双向人民币资金池业务协议明确各方