中国进出口总额影响因素的实证分析

1、    中国进出口总额影响因素的实证分析    摘 要：随着中国经济的高速增长，中国进出口总额也迅猛增加，但是影响其增速的因素有很多。因此，本文在相关理论研究的基础上，用eviews软件处理数据，采取计量经济学的分析方法，对影响中国进出口总额的影响因素进行了实证分析。研究我国进出口总额与国内生产总值、实际利用外资额、人民币对美元汇率、外汇储备及全社会固定资产投资的关联。通过多元回归分析来验证其间关系，并基于实证分析的结果，提出相应对策和建议。关键词：进出口总额;gdp;多重共线性一、文献综述自改革开放以来，我国进出口总额占gdp的比重不断增加，对外贸易对

2、我国经济的作用越来越大。但是对外贸易的发展依然存在诸多问题。针对存在的问题，国内学者从不同角度进行了分析。耿楠（2006）利用19512004年的数据进行协整检验并建立误差修正模型，得出进口、出口与物价之间存在协整关系。石倍嘉（2015）得出汇率变动对进口额的影响相比于对出口额的并不明显，但对两者的影响都是长期的等相关结论。王紫荆（2018）发现 人民币汇率和外汇储备对我国贸易进出口总额有较大的影响。结合相关文献， 选取对进出口总额影响较大的相关因素，依据国家统计局官网中发布的历年相关数据， 分析我国贸易进出口总额影响因素的量化关系， 得出影响我国贸易进出口额的模型。二、回归模型的建立与估计（

3、一）模型建立。由于1994年实施的汇率并轨，使得人民币对美元汇率从1993年的576.2元暴涨至1994年的861.87元，为了消除这种政策影响，本文通过国家统计局官网，选取了1995到2018的各个变量的相关数据，其中y为进出口总额 （人民币 （亿元）;gdp为国内生产总值（亿元）;wz为实际利用外资额（亿美元）;hl为人民币对美元汇率（美元=100）（元）;whcb为外汇储备（亿美元）;gdtz为全社会固定资产投资（亿元）。考虑到汇率等变量的数量级较小，若直接建立回归方程，容易掩盖变量间的内在联系。故先对各变量取对数，再建立回归方程， 设定方程为：lny=c+1lngdp+2lnwz+3l

4、nhl+4lnwhcb+5lngdtz+?（二）模型估计。根据收集到的数据，利用eviews软件，得到模型的估计结果如下：lny=-7.17+0.54lngdp+1.45lnhl-0.30lnwz+0.56lnwhcb-0.06lngdtz（-1.3734）  （1.0878）  （2.2098）  （-0.9929）  （8.4386）   （-0.1783）r2=0.9906    ?2=0.9880    f=379.8168三、模型的检验及修正（一）经济意义检验。模型估计结果说明，在其他条件不变的

5、情况下，gdp、hl、wz、whcb、gdtz的增长率每增加一个百分点，进出口总额的增长率会依此增加0.54、1.45、-0.3、0.56、-0.06个百分点。wz和gdtz对进出口总额的影响与实际经济活动规律不相符合，故考虑模型存在问题。（二）统计检验。r2=0.9906，表明有很高的拟合优度。f值379.8168，远大于f0.05（5，18）=2.77，表明lngdp、lnwz、lnhl、lnwhcb及lngdtz聯合起来对进出口总额的增长率具有显著影响。但是lngdp、lnwz、lngdtz的t值均< p>（三）计量经济学检验。1.多重共线性检验。通过eviews软件，计算得

6、到各解释变量间的相关系数矩阵，发现lngdp与lngdtz间存在高度相关性，初步证实存在严重的多重共线性。下面通过逐步回归法进行多重共线性的修正。首先分别作lny与lngdp、lnwz、lnhl、lnwhcb、lngdtz间的一元回归，找出最简单的回归形式。发现进出口总额受外汇储备的影响最大，因此将其选为初始解释变量，并逐渐将其它解释变量分别导入初始回归模型。根据逐步回归结果，接下来选择汇率、gdp作为第二、三个解释变量。最后无论是引入lnwz，还是引入lngdtz，都没有使得拟合优度提高，且都没通过t检验。因此，最终的进出口总额函数应以lny=f（gdp、hl、whcb）为最优，拟合结果如下

7、：lny=-10.66+0.5828*lnwhcb+1.8787*lnhl+0.3654*lngdp（-2.8520）   （9.5410）       （4.1238）      （3.3693）r2=0.9900    ?2=0.9886  f=666.4777   dw=1.40732.序列相关性检验。查dw表可知， dl=1.19， du=1.55。该模型的dw=1.4073，处于上下界之间，无法用dw值判断，所以采取拉格朗日乘数检验。其含一阶滞后项的lm检验结果lm=0.77

8、39，该值小于20.05（3）=7.81，故接受原假设，表明不存在1阶序列相关性。3.异方差检验及修正。对模型进行white检验。根据检验结果，怀特统计量nr2=11.8979，该值小于20.05（8）=15.51。故接受同方差的原假设，表明不存在异方差。四、模型的预测及评价（一）模型的预测。当cp值较大而bp和vp值较小时，表明模型的预测比较理想，在该结果中，cp=0.9975，bp=0，vp=0.0025，这说明预测很理想，预测值非常接近真实值。由于缺乏2019年gdp等解释变量的数据，所以无法进行样本外预测。（二）模型的评价观察方程，国内生产总值、外汇储备和人民币对美元的汇率对进出口总额有重要的影响。其中，汇率和外汇储备是重要的影响因素，可见合理制定关税税率政策以及对外汇储备有效利用非常重要。随着我国对外开放的程度不断扩大，在经济全球化的时代大背景下，建立健全外汇、关税、汇率以及金融监管制度以应对可能到来的金融危机显得尤为重要。参考文献1 耿楠.中国进出口贸易的实证研究基于协整分析与误差修正模型j.国际商务.对外经济贸易大学学报，2006（04）：16-20.2 石倍嘉.论中美国际收支状况与汇率关系以人民币对美元汇率与中国对美国进出口额关系为例j.中国集体经济，2015（16）：166-168.3 王紫荆.我国进出口总额影响因素计量分