智能燃气表行业分析研究报告

1、智能燃气表行业分析研究报告目录1.1 名词解释62 中国智能燃气表行业市场综述72.1 中国智能燃气表行业定义及分类72.2 中国智能燃气表行业发展历程82.3 中国智能燃气表行业产业链102.3.1 上游分析102.3.2 中游分析112.3.3 下游分析122.4 中国智能燃气表行业市场规模133 中国智能燃气表行业驱动及制约因素143.1 中国智能燃气表行业驱动因素143.1.1 阶梯气价政策推动143.1.2 天然气行业发展，释放对燃气表的需求163.1.3 物联网技术推动智能燃气表产品升级183.2 中国智能燃气表行业制约因素193.2.1 智能燃气表产品替换老旧产品困难193.2.

2、2 智能燃气表制造商话语权低204 中国智能燃气表行顺策分析215 中国智能燃气表行业发展趋势225.1 智能燃气表物联网产业联盟225.2 产品升级，软硬件系统全面发展245.3 全产业链发展，行业集中度提高256 中国智能燃气表行业竞争格局266.1 中国智能燃气表行业竞争格局概述266.2 中国智能燃气表行业投资企业推荐276.2.1 浙江松j11仪表科技股份有限公司 276.2.2 上海真兰仪表科技股份有限公司 296.2.3 浙江荣鑫智能仪表股份有限公司 31图表目录图2-1智能燃气表种类及其优缺点7图2-2中国智能燃气表行业发展历程8图2-3中国智能燃气表行业产业链10图2-4智能

3、燃气表成本构成12图2-5中国智能燃气表市场规模（销售额计）,2014-2023年预测14图31 "阶梯气价”政策中气量及气价的确定15图3-2中国天然气供气总量及用气人口，2013-2017年17图3-3中国天然气管道长度，2013-2017年 18图3-4三绿能燃气表对比19图3-5燃气公司、智能燃气表制造商、用气用户关系简图20图4-1中国智能燃气表行业相关政策22图5-1智能燃气表企业、运营商、燃气公司建立战|联盟关系图2425图5-2智能燃气表产品更新历程图5-3智有旨燃气表企业收购事件26图6-111仪表燃气表产品介绍2832图6-2真兰仪表智能燃气表产品介绍30图6-3

4、荣鑫仪表智能燃气表产品介绍1.1名词解释> "阶梯气价”：主要针对居民用气，以年或月为时间周期，对居民在此期间内超过天然 气基本消费量的部分，执行更高气价,即对用户消斐的气量进行分段定价。> nb-iot : narrow band internet of things ,窄带物联网。nb-iot 是物联网领域一 种新兴技术，构建于蜂窝网络,可直接部署于gsm网络、umts网络或lte网络,支 持待机时间长、低功耗、对网络连接要求高的设备在广域网的蜂窝数据连接。> gprs : general packet radio service ,通用分组无线服务。gprs

5、是介于 2g 和 3g 之间，gsm移动电话用户可用的数据传输技术，其传输速率可提升至56 kbps甚至 114kbps。> cdma : code division multiple access ,码分多址。cdma是在扩频通信技术上发 展起来,基于扩频技术，将需传送的信息数据，由带宽远大于信号带宽的高速伪随机码 进行调制,使原信息数据的带宽被扩展，最后经载波调制并发送出去的无线通信技术。>智慧城市：利用物联网、云计算等新一代信息技术，实现信息化、工业化、城镇化三者 深度融合，提升资源运用效率，以优化城市管理成效并改善城市居民生活质量。> 城市燃气:依托于燃气输配管网及供

6、应系统，为城市居民区、工业区、商业区提供生产、 生活所需的气体燃料，包括天然气,液化气，煤气,沼气等。> saas : software as a service ,软件即服务。saas是伴随互联网技术发展及应用软件逐步成熟，于21世纪兴起的创新型软件应用模式。2中国智能燃气表行业市场综述2.1智能燃气表定义及分类燃气表是计量燃气能源的重要器具，智能燃气表是在燃气基表上加入智能模块的智能化 燃气计量仪器，可实现计量数据传输、远程控制等功能。依据产品类型，可将智能燃气表分 为卡式燃气表、有线远传燃气表、无线远传燃气表、物联网燃气表(见错误!未找到引用源。'图2-1智能燃气表种类及其

7、优缺点种类卡式燃气表有线远传燃气表无线远传燃气表物联网燃气表简介采用无线网络平台，将 燃气表端用户信息及计 量数据直接传送到后台 数据库服务器的新型燃 气计量仪表以膜式燃气表为计 量基表，以"购气 卡"为媒介，安装 电子控制器而组成 的燃气计量装置 内置远传数据接口, 由基表、采集器、 集中器.无线抄表 机、数据中心等部 分组成的燃气计量 仪器采用无线传输技术， 通过gprs网络抄取 计量数据，实现数据 无线传输的燃气计量 仪器优点可实现预收费及用 气控制可远程抄表, 数据稳定传输无需敷设电缆，便于更替老旧燃气表，适用范围广可实现气价在线实时调 整、在线查询、远程阀 门控制

8、.定时抄表及按 用户需求实现前台或后 台预付斐等功能缺点存在"恶意囤气" 的弊端需敷设电缆，施工 及维护成本相对较 高无线信号易受干扰， 无线传输稳定性不高技术研发投入高(1)卡式燃气表：以膜式燃气表为计量基表，以购气卡"为媒介，安装电子控制器 而组成的燃气计量装置，其功能主要包括预收费及用气控制。依据购气卡"类型，卡式燃 气表具体包括ic卡燃气表、cpu卡燃气表、射频卡燃气表三种。(2 )有线远传燃气表：内置远传数据接口，由基表、采集器、集中器、无线抄表机、数据中心等部分组成的燃气计量仪器木j用电缆对计量数据进行传输，可选择gprs、cdma、3g或短

9、信等通信方式。有线远传燃气表优点在于可远程抄表，传输数据稳定，缺点在于需敷设电缆，施工及维护成本相对较高。(3 )无线远传燃气表:采用无线传输技术,通过gprs网络抄取计量数据,实现数据无线传输的燃气计量仪器。无线远传系统主要由基表、集中器、采集器、数据中心、无线抄表机、gprs模块等部分组成。无线远传燃气表优点在于无需敷设电缆，便于更替老旧燃气表，适用范围广，缺点在于无线信号易受干扰，无线传输稳定性不高。(4 )物联网燃气表:采用无线网络平台，将燃气表端用户信息及计量数据直接传送到后台数据库服务器的新型燃气计量仪表，可实现气价在线实时调整、在线查询、远程阀门控 制、定时抄表及按用户需求实现前

10、台或后台预付费等功能。物联网燃气表具体包含2g物联 网表、gprs物联网表和nb-iot物联网表。2.2中国智能燃气表行业发展历程中国的智能燃气表行业从1993年研制出ic卡智能燃气表计量器开始起步,发展至今共经历起步阶段、探索阶段、发展阶段三个阶段(见错误!未找到引用源。x图2-2中国智能燃气表行业发展历程起步阶段(1991-1999年)1993年，先锋电子率先在中国研 制出ic卡智能燃气表计量器，并 于1997年完成首款ic卡智能燃气 表批量生产；1996年，郑州安然成立，于1997 年开始大批量推广ic卡燃气表。自此，ic卡智能燃气表获得规模 化应用；1999年，先锋电子自主研发了ic

11、卡智能燃气表网络收赛系统探索阶段(2000-2011年)2000-2006年期间，先锋电子成 功研发cpu卡智能燃气表、一体 化智能燃气表，并实现智能燃气 表商用；2003-2006年，郑州安然先后推 出基于移即公网的抄表系统、民 用和工商业用远传抄数据监控系 统和基于射频技术的无线远传抄 表系统；2007-2010年，新天科技研制先 后推出第一套无线自动路由抄表 系统、基于gis的智慧能源系统发展阶段(2012年至今)2013年，金卡智能成功推出中国 首款物联网智能燃气表系统，是 中国智能燃气表产品升级的体现;各企业智能燃气表销量实现突破,如2014年先锋电子终端产品在线使用数量突破1,00

12、0万台，2015年 威星智能超声波燃气表年销售突 破10万台；2017年开始，各智能燃气表企业 开始加强物联网技术应用，如金 卡智能在雄安区率先完成nb-iot 智慧燃气解决方案部署来源：头豹研究院编辑整理(1)起步阶段:1991-1999年20世纪90年代，是中国智能燃气表行业的起*阶段,期间成立的公司主要有杭州先 锋电子技术公司（以下简称先锋电子 西安旌旗电子股份有限公司（以下简称西安旌 旗 x郑州安然测控技术股份有限公司（以下简称"郑州安然 x金卡智能集团股份有限公 司（以下简称"金卡智能 陕西航天动力高科技股份有限公司（以下简称航天动力"1993年，先锋电

13、子率先在中国研制出ic卡智能燃气表计量器,并于1997年完成首款 ic卡智能燃气表批量生产。1996年，关b州安然成立，于1997年开始大批量推广ic卡燃 气表。自此,ic卡智能燃气表获得规模化应用。另夕卜，1999年，先锋电子实现了智能燃气 表产品民用、工业用的多样化、系列化，并自主研发了 ic卡智能燃气表网络收费系统。（2 ）探索阶段:2000-2011年2000-2011年，新天科技股份有限公司（以下简称新天科技 青岛积成电子股份 有限公司（以下简称青岛积成 i浙江威星智能仪表股份有限公司（以下简称威星智能） 等公司先后成立，为智能燃气表行业注入新的活力。在此阶段，新产品不断涌现，应用范

14、围延伸至商业领域。2000-2006年期间，先锋电 子成功研发cpu卡智能燃气表、化智能燃气表,并实现智能燃气表商用。2001年,新 天科技研制出第一台非接触卡智能燃气表。2003-2006年，郑州安然先后推出基于移动公 网的抄表系统、民用和工商业用远传抄数据监控系统和基于射频技术的无线远传抄表系统。 2007年，先锋电子完成有线远传燃气表、无线远传燃气表的研发,并上线新一代智能收费 管理系统。2007-2010年，新天科技先后推出第一套无线自动路由抄表系统、基于gis的 智慧能源系统。以上新产品及系统的出现，有助于扩展智能燃气表应用领域，激发市场活力。（3 ）发展阶段:2012年至今受中国政

15、府开始重视燃气管道建设、物联网技术发展驱动，智能燃气表行业*入发展阶 段。2013年，金卡智能成功推出中国首款物联网智能燃气表系统，是中国智能燃气表产品升级的体现。另外，各企业智能燃气表销量实现突破，如2014年先锋电子终端产品在线使 用数量突破1,000万台，2015年威星智能超声波燃气表年销售突破10万台。2017年开始，各智能燃气表企业开始加强物联网技术应用。如金卡智能在雄安区率先完成nb-lot智慧燃气解决方案部署，先锋电子首个nb-lot商业化项目落地湖北武汉，并上线lotcioud物联网数据采集云平台、智能燃气大数据平台。23中国智能燃气表行业产业链中国智能燃气表行业上游参与者由皮

16、膜、基表、阀门、电子元器件等原材料的供应商组成；中游参与者为智能燃气表制造商；下游参与主体包括燃气公司（见图2-2 1图2-3中国智能燃气表行业产业链下游燃气公司皮照：/受空气影响大，依赖进口基表：/中国国内自产.贴牌生产 ,单个基表成本约7080元.利润率约5%阀门：/生产企业多集中于温州./民用燃气表中的阀门单价 约34元,添加止逆阀后 成本约3.54.5元电子元器件：/包含集中器、控制器等智,技术含量高，利润率高 ,如控制器部分利润率约20%-30%/成本投入包括基表.智能 模块、人力成本.研发. 生产线折旧等/智能燃气表平均生产成本 约2207t.均价为27晾 左右,净利润为5晾/从出

17、货屋看,当前卡式燃 气表、无线远传燃气表. 物联网燃气表数量占比分 别为30%. 40%. 25%/预计2019年，物联网燃气 表数量将与无线远传燃气 表数量一致。盛里留琵临lob跚子“新天科技/仅燃气公司具有采购资格. r有较高议价能力/燃气公司需对燃气耍体安 全进行管控,包括管道建 设.气源开采.高压管线 管理.管道漏气维护、燃 气有关设备安检等，一次 性投入极高/燃气公司与费燃气制造商之间的合作是动态的chinacasi原材料供应商来源：头豹研究院编辑整理2.3.1上游分析智能燃气表生产所需的原材料包括皮膜、基表、阀门、电子元器件等，因此智能燃气表上游参与者由以上原材料供应商组成。其中，

18、皮膜的密封性对智能燃气表使用安全存在重要影响，受空气质量影响严重，当前智能燃气表制造商对皮膜采购依赖于进口。基表的组成部分包括密封圈、齿轮、字轮盒等零件，在中国生产厂商数量多，价格透明。单个基表成本约70-80元，整街ij润率偏低，约5%e阀门的生产地集中于温州，民用燃气表、工商业用燃 气表对阀门的需求存在区别，其中，民用燃气表的阀门成本价约3-4元，添加止逆阀的民用 燃气表阀门成本约3.5-4.5元。电子元器件包括控制器、集中器等智能模块,毛利率高,如 控制器毛利率约20%30%。23.2中游分析智能燃气表中游参与主体为智能燃气表制造商，代表企业有新天科技、金卡智能、威星 智能、先锋电子、青

19、岛积成等。智能燃气表行业中，上游基表供应商与中游智能燃气表制造商存在重!o基表供应商在为智能燃气表制造商提供基表的同时，亦直接生产智能燃气表产品属于智能燃气表制造商。 如上海真兰仪表科技股份有限公司以下简称真兰仪表"x浙江蓝宝石仪表科技有限公司、 重庆前卫克罗姆表业有限责任公司（以下简称前卫克罗姆”）等。智能燃气表行业中游环节，存在贴牌生产，即oem、odm代工生产。智能燃气表生 产过程中，硬件、软件产品研发环节附加值高,基表组装附加值低。因此,智能燃气表制造 商倾向于将基表生产外包给基表供应商，产品研发部分由企业内部负责。智能燃气表产品成本构成包含原材料、智能模块、生产线折旧、人力

20、等方面。根据对在 智能燃气表行业标杆企业有11年以上行业经验专家的访谈了解到，卡式燃气表市场均价约180-195元,无线远传燃气表市场均价约230-280元,物联网燃气表市场均价约280-350元。整体而言,单个智能燃气表产品的市场均价约为270元，成本投入约220元,净利润 为50元。智能燃气表成本构成为：基表成本约100元，智能模块成本约50元，阀门、皮 膜等原材料成本约1020元，生产线折旧、人力投入约5060元。由于智能燃气表与传统膜式燃气表在产品价格、适用领域、产品安装环境要求等方面存在差异，中国燃气表市场呈现传统膜式燃气表与智能燃气表共存的局面。从智能燃气表产品出货量看，当前卡式燃

21、气表、无线远传燃气表、物联网燃气表数量占比分别为30%、40%、25% ,预计2019年,物联 网燃气表数量将与无线远传燃气表数量一致。图2-4智能燃气表成本构成其他原材料站阀门、皮膜等约1020元智能模块集中器、控制器等约50元生产线折旧、人力投入 设备、人员工资、差旅费等 约50 60元_基表"生产成本7080元，税后约100元来源：头豹研究院编辑整理2.3.3下游分析当前，智能燃气表尚未在市场上实现自由流通，仅燃气公司具有采购资格。由此，智能 燃气表行业下游参与主体为燃气公司，燃气公司在智能燃气表行业占据较高议价能力。根据对在智能燃气表行业标杆企业有11年以上行业经验专家的访谈

22、了解到，燃气行业 较为特殊，当燃气泄露时易发生爆炸，危险程度高，燃气公司需对燃气整体安全进行管控, 包括管道建设、气源开采、高压管线管理、管道漏气维护、燃气有关设备安检等，一次性投 入极高。因此，燃气公司必须为国有企业或大规模合资企业。中国燃气公司主要包括两类:(1)拥有地方燃气专营权的地方燃气公司，如长春燃气股 份有限公司、重庆燃气集团股份有限公司；(2 )跨区域经营的燃气公司，如中国燃气控股有 限公司、华润燃气控股有限公司、新奥能源控股有限公司、港华燃气有限公司等。燃气公司与智能燃气制造商之间的合作是动态的，燃气公司对智能燃气表制造商的合作 考核涉及燃气表产品价格、产品功能、产品适用性、产

23、品售后维护服务等多个方面。整体而 言,燃气公司与智能燃气表制造商之间的合作模式包括三种：(1)通过招投标实现合作：由 燃气公司发布智能燃气表采购招标公告，各智能燃气表制造商参与投标，燃气公司择优选择, 并签订合同形成合作关系，是最常见的一种合作模式；(2)通过股份实现合作：燃气公司购 买智能燃气表制造商的燃气表产品，智能燃气表制造商将部分股份划给该燃气公司，如中国 燃气与威星智能已通过此模式实现合作x 3 )通过资金实现合作:如燃气公司需要建立气站, 一次性投入过高，可由智能燃气表制造商出资建立,燃气公司在5年或10年分期还清建立 气站所需资金，在此期间燃气公司购买该智能燃气表制造商的燃气表产

24、品，以此实现双方资 源整合。2.4中国智能燃气表行业市场规模燃气表作为居民用气、工商业用气数据采集的终端设备，是燃气公司实现智能化管理的 前提燃气表的智能化水平具有重要意义。近五年来，中国智能燃气表行业市场规模以20.6% 的年复合增长率保持增长态势，由2014年的46.3亿元增长至2018年的98.0亿元。未来 五年,中国智能燃气表行业市场规模将以10.7%的年复合增长率保持增长趋势,其原因在 于：(1)物联网、人工智能等新兴技术的发展，促进智能燃气表技术创新，扩展智能燃气 表应用领域，不断提高智能燃气表在阀门控制、实时监控、数据传输等方面的准确程度；(2 )燃气使用过程中,存在燃气泄漏、燃

25、气爆炸的安全隐患，智能燃气表产品在阀门 控制、实时监测等方面存在巨大优势，可降低事故发生率;(3 )天然气作为使用量最高的燃气种类之一，其发展状况对智能燃气表具有直接影响。 当前，天然气消费总量不断提升、用气人口规模提高、天然气管网长度延伸，直接释放对智 能燃气表的市场需求；(4)北方农村煤改气工程推进，天然气使用范围进一步扩大，农村地区对智能燃 气表的潜在需求旺盛。鉴于以上几点因素，中国智能燃气表行业未来依旧保持增长趋势，预计2023年，其市 场规模有望实现162.7亿元(见图2-4 1图2-5中国智能燃气表市场规模(销售额计)，2014-2023年预测来源：头豹研究院编辑整理3中国智能燃气

26、表行业驱动及制约因素3.1中国智能燃气表行业驱动因素3.1.1“阶梯气价"政策推动为促进能源节约，中国政府及相关主管部门开始推行"阶梯气价"政策。阶梯气价主要针对居民用气，以年或月为时间周期，对居民在规定周期内超过天然气基本消费量的部 分执行更高气价，即对用户消费的气量进行分段定价。2014年3月，国家发展改革委发布关于建立健全居民生活用气阶梯价格制度的指导意见，要求2015年底前所有已通气城 市均应建立起居民生活用气阶梯价格制度，此后制定或调整居民生活用气销售价格的城市, 需同步建立起阶梯价格制度，并对阶梯气价气量及气价的确定做出具体要求（见图3-1阶梯气价政策

27、中气量及气价的确定i当前，工商业用气尚未全面推行阶梯气价政 策，仅少数城市已自主开展此项工作，如2017年9月，安庆市物价局发布关于管道天然 气非居民工商业用气实行阶梯气价的通知，将工商企业阶梯气价分为四档，由安庆港华燃 气有限公司负责阶梯气价政策的宣传解释工作。未来，伴随阶梯气价政策体系逐渐成熟、相关配套设施逐步完善，工商业用气或将全面推行阶梯气价图3“阶梯气价”政策中气量及气价的确定阶梯气道的确定，按覆盖区域内80%居民家庭用户，按覆盖区域内95%居民家庭用户 为超出第二档的用气部分的月均用气童确定，保障居民基的月均用气确定本生活用气需求体现改善和提高居民生活质量的合理用气需求阶梯气价的确

28、定-依据基本补偿供气成本的原则确 定，在一定时期内保持相对稳定，依据合理*m套成本、取得合理收 益的原则制定，价格水平原则上与第一档气保持1.2倍左右的比价，依据充分体现密气资程度、抑制过度消费的原贝i刷定价格水平原则上与第一档气保持15倍左右的比价来源：头豹研究院编辑整理"阶梯气价的推行，对燃气表功能提出新要求，进而扩大智能燃气表市场需求。当前，中国燃气计量仪器中呈现普通膜式燃气表、智能燃气表并存的局面。普通膜式燃气表需配备 抄表人员，抄表过程中存在数据误差、时间节点不统一等问题，导致计量数据及用户信息可 靠度下降,不利于"阶梯气价政策推行。智能燃气表支持气量和气价两种结

29、算方式,可对 年度阶梯、季度阶梯及月度阶梯计费进行灵活控制，且具备燃气异常流量监测、燃气泄漏报 警等功能。智能燃气表可满足阶梯气价”的阶梯气量计量及阶梯气价计量两种计量方式， 亦可帮助燃气公司在推行阶梯气价'政策过程中，对用气收费、用气安全、燃气管道等内 容进行高效管理。3.1.2 天然气行业发展，释放对燃气表的需求中国燃气市场中，天然气使用率占比达95%，智能燃气表作为燃气系统重要组成部分， 其市场需求与天然气供气总量及用气人口数量存在紧密联系。伴随低碳经济发展、能源结构 调整及政策驱动，中国天然气供气总量、用气人口均呈逐年上涨的趋势，分别由2013年的 901.0亿立方米、23,7

30、83.4万人上升至2017年的1,263.8亿立方米、33,933.9万人（见错 误!未找到引用源。1 2017年6月，国家发展改革委发布天然气发展十三五规划，明确 提出到2020年，天然气占一次能源消费比例提升至8.3%-10.0% ,实现城镇人口天然气气 化率57% ,气化人口 4.7亿。由此，中国天然气供气总量及用气人口规模将进一步扩大，为智能燃气表行业发展奠定良好基础。图3-2中国天然气供气总量及用气人口，2013-2017年亿立方米2,000天然气供气总量天然气用气人口年复合增长率8.8%93%33,933.91,5001,00050023783.4901.0201325,972.9

31、964.4201428,561.51,040.8201530,855.61j71.720161,263.82017万人40,00035,00030,00025,00020,00015,00010,0005,000天然气供气总量天然气用气人口天然气使用规模扩大，促进天然气管道铺设持续推进，由2013年的388,473.0公里延 伸至2017年的623,253.3公里（见图3-3 ），直接释放对智能燃气表的需求。2009年3月，住房和城乡建设部发布城镇燃气技术规范，明确规定使用管道燃气的用户需安装燃气计 量装置。2017年5月，国家发展改革委、国家能源局发布关于印发v中长期油气管网规 划的通知，明

32、确提出到2025年，天然气管网由2015年的6.4万公里扩展至16.3万公 里，天然气管道进口能力由2015年的720亿立方米提升至1,500亿立方米。基于此,燃气 管道长度及进口能力将不断提升，有助于带动燃气表市场需求。图3-3中国天然气管道长度，2013-2017年公里来源：国家统计局,头豹研究院编辑整理3.13物联网技术推动智能燃气表产品升级智能燃气表产品升级是技术推动的结果，尤其受物联网技术发展推动。十二五"期间, 中国政府将物联网列为重点发展的战略性新兴产业，十三五时期，中国政府明确提出要 助力物联网行业加速发展，进入包括工业在内的各个领域。截至2018年，北京、上海、浙

33、江、安徽等20余个省市均出台了物联网产业政策及措施。物联网技术的迅猛发展,为中国 传统制造行业带来新机遇。2017年以来，各智能燃气表制造商加强物联网技术在燃气表生产上的应用，多种新型智能燃气表应运而生，其中,nb-lot智能燃气表发展尤为迅速。相比于此前的卡式燃气表、 无线远传燃气表，nb-lot智能燃气表在实时监控、远程控制阀门、适时调价、网上支付、 信号稳定性、运行维护成本、网络化建设、自动化程度等方面均体现出更大优势（见图3-4 x nblot智能燃气表的出现,是智能燃气表产品升级的重要体现，弥补了卡式燃气表、无线 远传燃气表在远程控制阀门、实时调价、信号稳定性等方面的不足。图3-4三

34、类智能燃气表对比特点卡式燃气表无线远传燃气表物联网燃气表实时监控xv (需借助人工)v远程控制阀门xxv实时调价xxv信号稳定性/运行维护成本高高低网络化建设/复杂，需集中器等中间设备简单，无需中间设备自动化程度/半自动全自动来源：头豹研究院编辑整理3.2中国智能燃气表行业制约因素3.2.1新型智能燃气表产品替换老旧产品困唯在技术上，中国智能燃气表已实现实时监控、实时调价、远程控制阀门等功能。但是当前中国燃气表市场中，依旧存在大量普通膜式燃气表、ic卡燃气表，反映出新型智能燃气 表替代老旧产品进度缓慢，其原因在于：(1 )大规模更换原有燃气表产品，需要大量资金投|=|入，而现阶段资金来源不足，

35、限制智能燃气表替代进程；(2)现有条件尚不满足新型智能燃 气表的规模化应用，如nb-lot智能燃气表已发展成熟，因物联网单连接价值低，且缺乏良 好的盈利模式，燃气公司对物联网及其数据价值尚存疑虑，降低燃气公司规模应用nb-lot 智能燃气表的积极性x 3 )新型智能燃气表产品更换老旧燃气表产品，将改变燃气付费方式, 居民需根据实际情况前往相关燃气公司营业网点，办理用户信息核对、透支金额补缴、气费 充值、剩余气量录入等事项，并学习新的付费模式，影响居民更换燃气表意愿。综合以上因 素，智能燃气表产品替代老旧燃气表产品需克服多重困难，全面推广nb-lot智能燃气表等 新型智能燃气表产品尚需时日。3.

36、2.2智能燃气表制造商话语权低当前，中国燃气行业实行特许经营制度,燃气管道等基础设施建设、燃气表等设备采购 均由燃气公司垄断。因此，智能燃气表制造商的客户为燃气公司，燃气公司在智能燃气表采 购方面具有较强话语权。燃气公司在选择合作的智能燃气表制造商时,将产品价格、售后服 务等因素纳入考核范围,在产品性能、产品种类、产品生产量等方面相似的智能燃气表制造 商之中产品价格低、售后服务完善的智能燃气表制造商将更容易受到燃气公司青睐。为此， 智能燃气表制造商需通过降低产品价格、配备产品售后人员等方式寻求与燃气公司的合作。 智能燃气表制造商降低价格将压缩利润空间，不利于企业长久经营。另外，智能燃气表产品

37、应用地域分散,智能燃气表制造商配备产品售后人员需覆盖产品使用地域，为实现对客户2 小时极速售后的承诺，需配备大量售后人员，极大提升人力成本。因此,智能燃气表制造商 在行业中处于话语权低的一方，利润空间受阻，形成企业发展道路中的隐性屏障。图3-5燃气公司、智能燃气表制造商、用气用户关系简图档管尽和燃气4 雎公司燃气公司负责对已安装的智能燃气表产品 本身及抄表收费系统的维护4中国智能燃气表行业政策分析政府及相关主管部门加强推进天然气等清洁能源，推行"阶梯气价"智慧城市"等政策，有助于促进智能燃气表行业发展（见图4-112014年3月，中共中央、国务院印发国家新型城镇化

38、规划（2014 - 2020年），明 确提出推进智慧城市建设的要求，促进跨部门、跨行业、跨地区的政务信息共享和业务协同， 强化信息资源社会化开发利用，推广智慧化信息应用和新型信息服务，促进城市规划管理信 息化、基础设施智能化、公共服务便捷化、产业发展现代化、社会治理精细化。2014年3月，国家发展改革委发布关于建立健全居民生活用气阶梯价格制度的指导意见，要求2015年底前所有已通气城市均应建立起居民生活用气阶梯价格制度，此后制 定或调整居民生活用气销售价格的城市，需同步建立起阶梯价格制度。2014年8月，国家发展改革委、工业和信息化部、科学技术部等八个部门联合印发关 于印发促进智慧城市健康发展

39、的指导意见的通知，提出基础设施智能化的发展目标，大幅 提升电力、燃气、交通、水务、物流等公用基础设施的智能化水平，实现精准化、协同化、 一体化的运行管理。2016年12月，国务院发布关于印发十三五“国家战略性新兴产业发展规划的通 知，要求把握全球新一轮科技革命和产业变革重大机遇,促进新一代信息技术与经济社会 各领域融合发展,培育"互联网+"生态体系，发展面向制造业的信息技术服务，构筑核心 工业软硬件、工业云、智能服务平台等制造新基础，大力推广智能制造、网络化协同、个性 化定制、服务化延伸等新业态、新模式。2017年1月，国家发展改革委、国家能源局发布关于印发v能源发展十三五

40、规划 的通知（以下简称规划沪）提出到2020年天然气消费比重由2015年的5.9%提升至10.0%的目标，并积极拓展天然气消费市场。规划要求加快推进能源全领域、全环节智 慧化发展，实施能源生产和利用设施智能化改造，推进能源监测、能量计量、调度运行和管 理智能化体系建设，提高能源发展可持续自适应能力。2018年9月，国务院发布关于促进天然气协调稳定发展的若干意见，要求加大国内 勘探开发力度、健全天然气多元化海外供应体系、构建多层次储备体系、强化天然气基础设施建设与互联互通。图4-1中国智能燃气表行业相关政策政策名祢颁布日期颁布主体主要内容及影响关于促进天然气协调 稳定发展的若干意见2018-09

41、国务院要求加大国内勘探开发力度.健全天然气多元化海外应体系,构建多 层次储备体系.强化天然气基础设施建设与互联互通关于印发能源发展“十*颇的濒2017-01国家发展改革 委、国家能源 局加快推进能源全领域、全环节智慧化发展，实施能源生产和利用设施智 能化改造，推进能源监洲能量计量.调度运行和管理智能化体系建设， 提高能源发展可持续自适应能力关于印发”十三五” 国家战略性新兴产业发 展规划的通知2016-12国务院要求把握全球新一轮科技革命和产业变革重大机遇，促进新一代信息技 术与经济社会各领域融合发展,培育“互联网+“生态体系，发展面向制 造业的信息技术服务，构筑核心工业软硬件、工业云.智能服

42、务平台等 制造新基础，大力推广智能制造,网络化协同.个性化定制,服务化延 伸等新业态.新模式关于印发促进智慧城 市健康发展的指导意见 的通知2014-08国家发展改革 委、工业和信 息化部、潜 技术部等八个 部门提出基础设施智能化的发展目标.大幅提升电力、燃气,交通、水务. 物流等公用基础设施的智能化水平.实现精准化、协同化.*化的运国家新型城镇化规划（2014-2020年）2014-03中共中央、国 务院明确提出推进智总城市建设的要求.促进跨部门.跨行业.跨地区的政 务信息共享和业务协同,强化信息资源社会化开发利用.推广智慈化信 息应用和新型信息服务，促进城市规划管理信息化,基础设施智能化.

43、 公共服务便捷化.产业发展现代化，社会治理精细化关于建立健全居民生 活用气阶梯价格制度的 指导意见2014-03国家发展改革 委要求2015年底前所有已通气城市均应建立起居民生活用气阶梯价格制度, 此后制定或调整居民生活用气销售价格的城市，需同步建立起阶梯价格 制度来源：头豹研究院编辑整理5中国智能燃气表行业发展趋势5.1智能燃气表物联网产业联盟自2016年开始，多家智能燃气表企业与运营商,燃气公司建立战略联盟关系（见图5-2 ):(1) 新天科技：2018年,新天科技与中国电信、华为共同签署战略合作协议，逐步 实现了基于电信、移动、联通三大运营商通讯平台的nb-lot智能燃气表产品研发；(2

44、) 金卡智能:2016年，金卡智能与华为、深圳燃气、中国电信签署战略合作协议, 启动全球首个基于nb-lot技术的智慧燃气抄表试点项目。2017-2018年两年内，金卡智 能先后与佛山燃气、中国电信、深圳燃气、华为、海南民生、海口电信、银鹏燃气、四川电 信、浙江电信、赛易特、青岛能源等企业签订合作协议,共同助力城市燃气智慧服务体系建 设，驱动智慧城市、智慧公共事业快速发展；(3) 旌旗电子：2016年，旌旗电子与中国电信签订战略合作，中国电信在中国范围 内为旌旗电子年产60万台物联网智能水表项目提供4g网络通讯服务。伴随2017年物联网大爆发，物联网燃气表产品研发成功，中国物联网燃气表行业逐*

45、 成熟。智能燃气表企业与燃气公司及电信、移动、联通三大运营商加强战略合作，有助于促 进智能燃气表行业与物联网产业实现资源整合。未来，依托物联网技术发展、政府推动，智 能燃气表行业及物联网产业相关主体将逐步建立智能燃气表物联网产业联盟，共同为智能燃 气系统、智慧城市建设发力。图5-1智能燃气表企业、运营商、燃气公司建立成略联盟关系图燃气管网建设智能燃气表制造商产品生产技术研发燃气表采购nbiot产品研发智慧燃气抄表系统城市燃气智慧服务体系建设5.2产品升级，软硬件系统全面发展纵观中国智能燃气表发展历程可知，智能燃气表产品在市场上出现的先后顺序为ic卡 燃气表、cpu卡燃气表、有线远传燃气表、无线

46、远传燃气表、2g物联网燃气表、nb-lot智 能燃气表等（见图5-2 1智能燃气表产品不断进行升级换代，并呈现功能愈加齐全、智能 化水平逐步提高等特点。智能燃气表企业在加强智能燃气表产品研发的同时逐步推出智慧燃气运用平台。例如， 2017年11月，威星智能依托智能燃气表、燃气运营软件等软硬件系统,推出适用于各类 应用场景的智慧燃气运营平台智慧燃气云，智慧燃气云借助阿里云技术，采用云计算、 大数据、移动互联网、人工智能等技术打造saas行业云，拥有云计量、云外勤、云自助、 云客服等核心功能，可为燃气公司提供智能数据采集平台、计费平台、收费平台、移动外勤平台及客服平台。伴随物联网技术及电子信息技术

47、的发展，智能燃气表产品技术含量将不断提高,可预见, 未来智能燃气表产品及其系统将具备以下特征11)计量数据更安全:可实现数据实时传输, 具备在线自动校准功能x 2 )交易平台更公平:产品本身具备阶梯计价功能及热值计量功能；(3)功能更齐全：结合各类智能燃气表产品优点，促进产品技术升级，实现燃气公司管理便捷化。综上所述，智能燃气表公司将加强打造智慧燃气运营平台，促进智能燃气表在数据 安全、信息安全、交易公平、管理便捷等方面持续升级。图5-2智能燃气表产品更新历程扩大卡式燃气表 应用范围中国最早期的智能 燃气表开启远程控制功能相比于有线远传燃气表，成本降低信号稳定、全自动化、可实时调价来源：头豹研

48、究院编辑整理5.3全产业链发展，行业集中度提高当前，已有企业通过资本运作，延伸智能燃气表产业链，逐步扩大企业规模(见图5-1 ):(1) 金卡智能：2016年3月，金卡智能收购天信仪表集团有限公司，促使金卡智能在现 有ic卡智能燃气表及其软件系统业务等业务基础上，进一步拓展业务至工业燃气计量表领 域。2016年5月，金卡智能收购北京北方银证软件开发有限公司,将业务拓展至燃气表应 用软件的研发和服务。2018年4月，金卡智能收购易联云计算(杭州)有限责任公司51% 股权，进一步整合金卡智能云服务业务；(2)新天科技：2017年12月，新天科技收购上海肯特仪表股份有限公司，将业务延伸至工业燃气计量

49、表领域。智能燃气表行业对技术含量要求高，智能燃气表及其应用系统对企业的研发水平、创新 能力、产品制造的工艺水平等综合能力要求高，逐渐形成技术壁垒。掌握先进技术和产品制 造工艺、拥有复合型技术人员的大规模企业将占据相对优势地位，技术水平低、研发投入不 足的小型企业将面临被市场淘汰的风险。未来，智能燃气表行业将伴随激烈竞争，逐步提高 市场集中度。图5-3智能燃气表企业收购事件工业燃气计量仪表；, 2016年3月，收购天.:信仪表集团有限公司伸!100%股权!金卡智能« 2016年5月，收购北;延伸 ! 京北方银证软件开发:j甲 :一竟限纹司也堡股权二：7元福再，厕贰：跆由 : 联云计算（

50、杭州）有|业俾:限责任公司§1*政；应用软件的研发和服务云服务业务延伸/ 2017年12月，收购 上海肯特仪表股份有 限公司100%股权6中国智能燃气表行业竞争格局6.1 中国智能燃气表行业竞争格局概述当前，中国有100余家燃气表生产企业，约50%具有智能燃气表生产能力，代表企业有西安旌旗、青岛积成、先锋电子、威星智能、新天科技、航天动力、金卡智能等。依据研发能力、产品制造工艺水平可将水表生产企业分为三个梯队：(1) 第一梯队：金卡智能、积成电子、威星智能、新天科技、先锋电子等上市企业， 研发能力强,产品制造工艺水平高，具有品牌影响力，属于行业的领军企业,其产品覆盖范 围广；(2)

51、第二梯队：西安旌旗、郑州安然、浙江松川仪表科技股份有限公司(以下简称 松川仪表)等中国本土传统企业，及前卫克罗姆、真兰仪表等中外合资企业，具有丰富的产品生产、研发经验；(3) 第三梯队：企业数量众多，占企业总数约60%，其特点为规模小、技术水平薄弱、 创新能力低、产品质量不稳定，具有明显的地域性，多为小型民营燃气表厂或兼业生产燃气 表的机械制造企业。由于阶梯气价、智慧城市等政策要求，中国燃气表行业朝着智能燃气表及其应用 系统方向转型。智能燃气表及其应用系统对企业的研发水平、软件开发能力、创新能力、产 品制造工艺水平等综合能力要求高逐渐形成技术壁垒。不具备以上能力的燃气表生产企业， 尤其是第三梯

52、队企业，将面临被市场淘汰的风险。占据技术研发、创新能力优势的企业，可 获得快速发展。未来，智能燃气表行业将伴随激烈竞争，逐步提高市场集中度。6.2中国智能燃气表行业投资企业推荐6.2.1浙江松川仪表科技股份有限公司6.2.1.1公司简介松川仪表成立于1993年，是水、电、气计量解决方案提供商。发展至今，松川仪表多 次获评"浙江省高新技术企业"、台州市著名商标"等称号。6.2.1.2产品介绍松川仪表现有产品包括钢壳燃气表、铝壳燃气表、钢壳ic卡专用基表、铝壳ic卡专用 基表、ic卡预付费智能燃气表、无线远传智能燃气表，无线远传智能水表7个系列。其中， 燃气表产品包括

53、普通膜式燃气表、工商业用膜式燃气表、ic卡智能燃气表、无线远传燃气表 等(图6.1 图61松川仪表燃气表产品介绍0000000(=普通膜式燃气表断电自动关闭 阀门、异常流 量自动切断阀门控费、防 阀门控良好的防腐蚀 能力具有逆防转装置.防腐能力来源:松川仪表官网,头豹研究院编辑整理6.2.1.3投资亮点(1)产业链全，企业规模大松川仪表在浙江台州、上海、辽宁丹东设有4个专业的生产基地、1个研发中心,是一家集水、电、气计量仪表、配套软硬件及检测设备的研发、制造、销售于一体的企业。松川 仪表旗下公司有三个：上海松川信息科技有限公司：从事于将现代科技手段应用于能源行 业，主要产品包括城市燃气物联网计

54、量及结算系统、物联网智能燃气仪表等;浙江海川仪 表科技有限公司:主要产品为ic卡智能燃气表、无线远传智能燃气表及燃气表配套软硬件 及检测设备等，具备年产各类燃气表50万只的生产能力；丹东海川仪表有限公司：主要 产品为ic卡智能燃气表、无线远传智能燃气表、ic卡水表、无线远传水表及配套软硬件及 检测设备等，具备年产各类水表、气表50万只的生产能力，产品主要销往东北亚地区。(2 )深耕燃气表行业20年，积累丰富经验1999年，松川仪表搭乘西气东输"工程的东风，开始研发燃气表。2001-2009年， 松川仪表先后取得jl6/2.5燃气表许可证、ic智能燃气表许可证、钢壳系列燃气表许可证、

55、无线远传系列智能表许可证。2011年，松川仪表开发出j6系列燃气表，研发能力获得提 升。截至2019年，松川仪表已深耕燃气表行业20年，在产品研发、制造、销售等方面积 累了丰富经验。6.2.2上海直兰仪表科技股份有限公司6.2.2.1公司简介真兰仪表由德国米诺-真兰集团(以下简称真兰集团)投资成立，注册资本约2.1亿元。2012-2016年，真兰仪表先后获批国家高新技术企业、上海市科技小巨人企业、上海燃气市企业技术中心及专利试点企业。真兰仪表成立至今，已入围燃气集团采购名录、中 采购网供应商名录、广州燃气、长春燃气、上海大众等大型燃气集团采购名录、台湾燃气表 市场及港华燃气集团供应商名录。6.222产品介绍真兰仪表主要产品包括宽量程各系列民用膜式燃气表、宽量程各系列工商业膜式燃气表、预付费智能燃气表、nb-iot智能燃气表及无线远传燃气表、智能流量计与控制器、pos机及atm自助缴费充值系统、app应用及基于云服务的igaslink智慧燃气信息管理系统等。其中,燃气表产品包括膜式燃气表、物联网燃