上海碳配额远期仿真交易业务规则

1、附件 3上海环境能源交易所上海碳配额远期仿真交易业务规则第一章 总则第一条 【目的和依据 】为规范开展上海碳配额远期仿真交易，上海环境能源交易所制定本业务规则（以下简称本规则） 。第二条 【远期定义】本规则所称上海碳配额远期是以上海 碳排放配额为标的、 以人民币计价和交易的， 在约定的未来某一 日期清算、结算的远期协议。第三条 【职责与分工】上海环境能源交易所（以下简称上 海环交所） 为上海碳配额远期仿真交易提供仿真交易平台， 组织 报价和交易； 银行间市场清算所股份有限公司 （以下简称上海清 算所）为上海碳配额远期仿真交易提供中央对手清算服务， 进行 合约替代并承担担保履约的责任。第二章 仿

2、真交易产品第四条 【仿真交易产品】 仿真交易产品为上海碳配额远期。 仿真交易期间分配初始虚拟资金与虚拟上海碳配额。 每个账户的 初始虚拟资金为人民币 2000 万元（不可透支交易、不能追加资 金），初始虚拟上海碳配额为 100 万吨（不可透支交割、不能追 加碳配额）。第五条 【协议要素】上海碳配额远期仿真交易协议要素详 见上海碳配额远期仿真交易协议要素表 （见附表）。第六条 【仿真交易时间】上海碳配额远期仿真交易时间为 2016年11月21日至12月2日的工作日（周一至周五） 13:00-15:00。第三章仿真交易参与人第七条【仿真交易参与人】任何机构均可以申请参与上海碳配额远期仿真交易。第八

3、条【账户分配】仿真交易参与人填写仿真交易运行报名表，申请参与上海碳配额远期仿真交易，上海环交所将为仿真 交易人分配仿真交易的用户名、密码和交易编码。第九条【相关事项】仿真交易参与人在参与上海碳配额远 期仿真交易过程中应遵守上海环交所和上海清算所相关仿真业 务规则。第四章报价和交易第十条【报价和仿真交易】仿真交易参与人通过上海环交 所远期仿真交易系统（以下简称交易系统）进行报价和交易。第十一条【交易方式】上海碳配额远期仿真交易采用询价交易方式。第十二条【保证金】上海碳配额远期仿真交易的保证金标准为320元/个月度协议。第十三条【持仓限额】上海碳配额远期仿真交易持仓限额（个月度协议）如下表：总持仓

4、限额次到期月协议卖持仓限额到期月协议卖持仓限额20000100005000第十四条 【报价方式】 在询价交易方式下， 报价可以向所 有仿真交易参与人发出也可以向特定仿真交易参与人发出。 报价 方式包括对话报价、 点击成交报价等。 仿真交易参与人可以根据 需求选择报价方式。第五章 清算和交割第十五条 【清算机构和清算模式】 上海清算所为在上海环 交所达成的上海碳配额远期仿真交易提供中央对手清算服务。第十六条 【交割方式】 上海碳配额远期仿真交易采用实物 交割和现金交割两种交割方式。在相关远期协议的最后三个交易日 15:00-15:30 ，仿真交易 参与人可以根据本规则及上海清算所 上海碳配额远期

5、中央对手 清算业务仿真规则 提出实物交割转现金交割申请。 申请通过的， 仿真交易参与人的实物交割头寸将被转为现金交割头寸。第十七条 【其他事项】 涉及上海碳配额远期仿真交易清算 及交割的具体事项按照上海清算所 上海碳配额远期中央对手清 算业务仿真运行手册 和上海碳配额远期中央对手清算业务仿 真规则执行。第六章 信息管理第十八条 【信息查询】 交易参与人可通过远期仿真交易系 统查询仿真交易相关信息和市场行情。第七章 附则第十九条本规则由上海环交所负责修订与解释。第二十条本规则自发布之日起实施，在上海碳配额远期仿真交易期间内有效。附表:上海碳配额远期仿真交易协议要素表产品种类人民币碳配额远期协议名称上海碳配额远期协议协议简称SHEAF协议规模100吨/个报价单位元人民币/吨最低价格波幅0.01元/吨协议数量Y个协议期限当月起，未来1年的2月、5月、8月、11月 月度协议成交数据接收时间交易日13:00至15:00 （北京时间，下同）最后交易日到期月倒数第五个工作日最终结算日最后交易日后第一个工作