A公司财务重述案例研究

1、A公司财务重述案例研究篇一：A公司财务重述案例研究- A公司财务重述案例研究* 【摘 要】 以财务重述为切入点，基于控股股东掏空视角的研究发现：在董事会被实质性控股股东控制时，“相近持股比”股权结构无法发挥有效的制衡作用，加之案例公司投资者及外部审计未能发挥有效的治理作用，公司被实质性控股股东掏空后为掩盖公司业绩下滑的事实是导致案例公司发生财务重述的真正原因。 【关键词】 财务重述; 内部人控制; 控股股东; 掏空 近年来以美国为代表的世界主要资本市场因前期财务问题而进行财务报告重新表述的现象愈演愈烈。GAO（2006）统计数据表明：美国发生财务重述的公司由1997年的83家上升为2005年的

2、439家，重述比例由0.9%增加到 6.8%。我国资本市场财务重述现象亦频繁发生。于鹏（2007）、贺建刚和魏明海（2012）统计，1999年仅有24家上市公司发生财务重述，而2008年发生财务重述的公司数量上升为113家，约占当年上市公司总数的7.55%，上升趋势明显。我国上市公司进行财务重述时，每年涉及调减损益所占比重为75%左右、调减金额约为2 500万元（姜英兵等，2010）。 山东潍坊市A公司（以下简称“A化学”）于2001年2月14日在上海证券交易所公开发行上市，是集生产、经营、科研、设计和进出口贸易为一体的大型国有企业集团，是全国行业100家最佳经济效益工业企业、全国520家重点

3、企业，并先后获得化工部技术进步先进企业、全国五一劳动奖状和1999年国家经贸委在全国推广学习的十家先进企业之一等多项荣誉称号。然而，就是这样一家大型国有企业集团，自2010年11月12日起，在近一年半的时间内共进行过三次财务重述。这不仅让人心生疑惑，A公司为什么会如此频繁地发生财务重述行为？其动机在哪？正是出于该考虑，本文以A公司为案例研究对象，主要从股东掏空的角度深入研究A公司财务重述的动机，试图为有效抑制控股股东掏空行为，进而为规范我国上市公司财务重述行为提供合理的建议。 一、A公司财务重述及其后果分析 （一）A公司财务重述始末 自2010年10月12日中国证监会山东证监局指出其存在大股东

4、资金占用、财务核算不规范等问题以来，A公司在其后的一年半时间内共进行过三次财务重述，财务重述内容主要涉及未充分披露关联交易、未准确确认费用等，其中，A公司财务重述可以归类为表1所示。 （二）后果分析 上述财务重述对企业业绩产生了重要影响。以2011年12月3日进行的财务重述为例，重述前后公司业绩变化如表2所示。篇二：财务报表重述与财务报告内部控制评价 财务报表重述与财务报告内部控制评价 基于戴尔公司案例的分析 一、文章整体思路 本文在回顾相关文献的基础上，以戴尔公司为案例对象，讨论了因供应商大额支付款项错报、准备金不当会计处理造成的财务报表重述事项，并将财务报表重述与财务报告内部控制重大缺陷联

5、系起来，分析了戴尔公司财务报告内部控制管理层评价及审计师报告，最后从正确看待财务报表重述与重大缺陷的关系、正确理解和应用管理层的评价报告和审计师的审计意见、充分理解 “内部控制是一个过程”的理念等方面进行了评述，从而为我国上市公司更好实施内部控制规范提供借鉴。 二、关于文章选题 （1）财务报表重述：包括会计原则变更以及会计差错更正。当公司发现某项前期会计差错时，必须在该差错被发现和更正的期间披露差错的性质及其影响。我国的财务报表重述制度要求上市公司在发现前期差错时，视同该项前期差错从未发生过，对财务报表相关项目进行更正，并以重大事项临时公告的方式，及时披露更正后的报表及相关附注。 （2）我国学

6、界对财务报表重述的研究集中在描述性统计及可能的盈余管理行为上 （3）在 SEC的解释公告和 PCAOB的审计准则中，均将财务报表重述作为一个非常重要的信号，要求管理层充分考虑重述是否构成一项重大缺陷，并在相关的评价和鉴证报告中予以描述和披露。我国财政部等五部委发布的审计指引也明确指出，“企业更正已经发布的财务报表”，表明内部控制存在重大缺陷的迹象，要求注册会计师在出具否定意见的内部控制报告时，描述重大缺陷的定义、性质及其对财务报告内部控制的影响程度。 三、以戴尔公司为例进行财务报表重述问题分析2、案例分析 戴尔公司主要存在两方面的问题: ( 1) 错报供应商大额支付款项 戴尔公司没有披露来自因

7、特尔的大额支付款项，导致其盈余能力被错报。MCP 项目折扣给戴尔造成的影响表现在:对经营业绩影响重大。MCP 项目开支可能因违法而减少。支付与否的决定权掌控在因特尔手中。MCP 折扣对戴尔的业绩表现有重大影响，因此其会计处理和信息披露对保护投资者利益非常重要。公司应将该折扣处理为营业费用的减少，但戴尔在相关的年报和季报填报资料中，将 4 年间累计收到的折扣全部计入组件成本 ( 而非冲减营业费用) ，并宣称其盈利能力很大程度上归功于 “成本削减活动”以及组件成本的下滑，导致包括经营费用、营业利润在内的财务信息披露存在重大误导。 ( 2) 准备金和应计项目会计处理不当 涉及的项目包括:战略基金和其

8、他 “或有事项” 公司应在相关的损失很可能发生或能够合理估计时，将其确认为一项费用，抵减当期的利润。即准则不允许公司计提通用的、非特定业务风险的准备金，同时要求任何前期多计的准备金应在发现时予以转回，冲减当期的利润。0205 财年，戴尔创建了一个代码为 24990 的 “战略基金”通用准备金账户，由财务部控制，反映超额提取、无支撑凭证的应计额，这种做法违反了准则规定。 通过 “风险机会表”计提不当准备金 编制 “风险机会表”，表中包含了多余的准备金，管理人员将多余款项在不同期间进行结转，并选择 “恰当”时机予以释放。 不当建立和使用重组准备金 戴尔并没有将超额计提的重组准备金转回利润，而是使用

9、这些超额准备来抵消不当期间的成本影响，导致经营费用率重大错报。 欧洲、中东和非洲区的准备金 该区域的财务董事参与实施了 “饼干罐会计”策略，在 Q3FY03 Q1FY04 期间不当记录的 “重组”准备金被不当处理为公司的日常业务开支，完全与重组无关，造成 EMEA 低估该期间的经营利润。上述准备金在 Q2FY04、Q1FY05 分别转回，导致多个季度的盈余被歪曲。 红利和利润分享账户饼干罐准备 薪酬委员会确定 2001财年的红利/利润分享支出低于公司实际计提的准备金，但公司并没有将多计提的准备金冲回，而是将其转入 Q2FY02 Q1FY03，以管理公司所报告的经营费用。 所谓的 “饼干罐会计”

10、，是指在经营状况良好的年度，提取准备金来降低盈余; 在营运不佳的年度，则动用这笔基金来提高盈余，给报表阅读者以公司年年获利、财务平稳的印象。 少计拉斯西马斯工厂重组负债 四、戴尔公司财务报告内部控制评价和审计 1、财务报告内部控制的评价 ( 1) 报表重述前 对内部控制得出的结论包括: “披露控制和程序有效保证了公司在规定期间内包含在定期 SEC 填报资料中所要求的记录、处理、汇总和报告的信息”; “管理层根据 COSO 内部控制框架对公司ICOFR 的有效性进行了评价，认为公司的 ICOFR 在报表日是有效的”; “在 CEO 和 CFO 的参与下，公司管理层对ICOFR 是否在第四季度发生

11、变更进行了评价，认为没有、或可能发生对 ICOFR 重大影响的变更”。 ( 2) 报表重述后 管理层需考虑该重述事项是否构成重大缺陷，并在 ICOFR 的评价报告中予以描述。 是否存在重大缺陷：具体表现包括发现高管舞弊、重述以前发布的财务报表以反映重大错报的更正、审计师发现财务报表存在重大错报而公司的 ICOFR 未能发现该重大错报，以及公司审计委员会对财务报告和 ICOFR 的监控无效等 4 种情形。戴尔公司案中，从性质上看经过近 1 年的调查取证，对 20032006 财年及 2007 财年第一季度的报表进行了重述; 从影响程度上看，无论是因特尔提供的高达数十亿美元的折扣，还是相关准备金的

12、计提和转回，都存在严重错报相关科目、误导投资者的情况，符合重大缺陷的定义，因此管理层应考虑上述事项的影响，并在评价报告中予以揭示。 如何描述重大缺陷 A 关于控制环境。从高层基调和控制意识、人力资源政策和实务两个方面来描述。控制环境是高级管理层的责任，包括设定组织的基调、影响控制意识等，是其他财务报告内部控制要素的基础 B 关于期末财务报告程序。体现在 “没有维持期末财务报告的有效控制，包括针对复核、监督和监控会计活动的控制”。管理层认为上述重大缺陷导致 20032006财年年度报告及 2007 财年第一季度报表重述，导致 2007财年和其他中期财务报表的调整 ( 含审计调整) ; 此外，上述

13、重大缺陷可能导致年度和中期合并财务报表的重大错报无法及时被防止或发现。 重大缺陷的纠正计划，包括：控制意识和责任方面、人力资源政策方面、财务部门重组及会计人员培训方面、流程和控制改进方面、培训方面、信息系统建设方面、沟通方面、审计委员会职责方面 评价结论 管理层认为: A 关于披露控制和程序。 B 关于管理层财务报告内部控制的报告。 C 关于财务报告内部控制变更。 2 财务报告内部控制审计 四、戴尔公司案例的借鉴和启发 戴尔公司财务报表重述的原因和管理财务成果的手法可能与中国公司存在差异，但管理层针对财务报表重述所采取的应对措施、财务报表重述引起的财务报告内部控制的评价和审计意见表述，仍然具有

14、普遍的借鉴意义。 1 发生问题时积极应对。根据发现的会计和财务问题，及时对前期财务报表进行更正，采取相应的改进措施以提高财务信息的公允、合法性，这些行动体现出戴尔公司在信息与沟通的及时性、审计委员会监督职能的有效发挥等方面的优势，值得我国公司借鉴。 2 正确看待财务报表重述与财务报告内部控制的关系。财务报表重述是一个结果，是因为前期相关会计处理和信息披露存在违反会计准则的情况下，管理层对报表相关科目进行的更正; 而财务报告内部控制是一个合理保证财务报表可靠性的过程，因此财务报告内部控制存在重大缺陷是 “因”、财务报表进行重述是 “果”，管理层不仅需要在报告中披露重大缺陷的内容、表现，还要将重大

15、缺陷对财务报告真实公允表述产生的影响联系起来。戴尔案例 中，管理层认为公司的控制环境和期末财务报告内部控制程序存在重大缺陷，导致相应期间的财务报表发生重述，并可能导致年度和中期合并财务报表的重大错报无法被防止或发现。重述事项可能与结账程序的控制政策和程序结合起来，管理层应有针对性地对这些政策和程序进行评价，并设计和执行有效的改进措施以弥补缺陷，合理保证财务信息的真实可靠。 3 正确理解和应用审计师的财务报告内部控制审计意见。戴尔案例中管理层的自评报告首先详细描述了导致报表重述的两项重大缺陷，并得出财务报告内部控制无效的结论，因此审计师可以认为 “管理层的评估结论是公允的”，同时得出 “公司财务

16、报告内部控制是无效的”的结论。财务报告内部控制存在重大缺陷，只表明财务报表的重大错报可能无法被及时发现或防止，并不意味着公司的报表必然存在重大错报。重大缺陷在应用财务报表审计程序时加以考虑，但针对财务报告内部控制有效性的意见不影响公司对合并财务报表的审计意见。 4 充分理解 “内部控制是一个过程” 的理念。 五、研究结论之我见 通过研读这篇论文，我的启发是内部控制仅能提供合理保证，公司在面对财务报表重述事项时，应强调: 1.内部环境的重要性，尤其是高层基调和人员胜任能。应强调管理层对财务报告真实性的责任，并在控制意识的塑造、人员胜任能力的提升方面持续强化。 2.财务报告内部控制的评价和审计公允

17、反映。及时对重大缺陷的原因、影响及补救措施的设计和执行情况进行描述。对管理层积极参与执行补救措施的情况进行陈述，对具体的变更内容和实际执行情况进行描述。采取建立披露检查委员会、聘请外部独立的咨询机构提供建议、提供年度培训等措施予以改进。 为促进内部控制规范的实施，我国监管部门和上市公司也应投入较大精力，提供良好的制度配套，但管理层和审计师如何正确理解和应用上述规范还有待实践检验。 本文对戴尔公司案例的分析，包括管理层正视问题、相关披露全面描述缺陷的定义、表现和影响，管理层评价报告和审计师审计报告正确表达等做法，可以为正确理解财务报表重述和内部控制评价提供帮助，也期望这些做法为我国上市公司更好实

18、施内部控制规范提供借鉴和启示。篇三：大型企业陷入财务困境的成因及对策 最新会计专业原创毕业论文，都是近期写作 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 基于供应链管理的某集团成本控制研究 关于规范上市公司会计政策选择的探讨 物流成本控制研究以联想为例 企业全面预算管理模式的创新 民营企业成长期危机管理研究 资产减值准则的分析 上海重庆房产税试点积极效应分析 房地产企业的资金成本研究以某公司为例 浅析我国黄

19、金周的消费效应 环境会计问题探讨 资本结构优化问题研究以某集团为例 出口外贸型中小企业的风险分析与管理基于层次分析法的研究 基于EVA的企业业绩评价指标体系构建与实施研究以苏宁电器为例 对卫东机械厂成本核算方法的调查研究 某公司成本控制体系设计 通货膨胀环境下会计计量问题研究 家电行业社会责任会计信息披露问题探讨 某公司存货内部控制存在的问题及对策研究 浅析实质重于形式原则的实际运用 浅谈我国上市公司社会责任会计信息的披露 民营企业目标的现实选择 某房地产企业融资现状调查与分析 企业应收账款管理问题研究 某家具公司存货管理现状及改进策略研究 企业内部控制之采购业务 关于个人所得税流失问题的探析

20、 论我国房地产企业筹资风险的控制 上市公司会计报表附注问题分析以无形资产项目为例 万达百货内部控制存在的问题与对策研究 我国资产减值会计的变革与发展 资产重组对上市公司绩效影响的分析以中化国际为例 行政事业单位内部控制存在的问题及对策研究 税务会计信息披露初探 我国商业银行风险管理问题及防范途径 浅析ERP系统对企业管理的影响 某科技公司融资与金融创新研究 浅析民营酒店预算控制 中国建设银行股份有限公司内部审计存在的问题及完善对策 我国房地产信托存在的问题及对策分析以某集团为例 股利政策的影响因素分析及其选择以海尔为例 应收账款的信用管理与风险防范 我国企业自创无形资产内部审计的研究43 关于

21、完善村级的探讨 44 上市公司盈余管理的动因及其治理 45 施工企业项目成本控制研究 46 目标成本管理在xx公司的应用研究 47 农村模式存在的问题及对策以某村为例 48 xx公司在全面预算管理中存在的问题及其改进措施 49 中小企业内部控制问题与对策研究 50 中小企业内部控制环境优化研究以xx公司为例 51 中小企业模式问题研究 52 关于完善企业内部控制的探讨 53 作业成本法在某医药公司的应用设计 54 现代企业制度下内部审计机构独立性分析 55 电力企业应收账款管理研究以某电力公司为例 56 合并会计报表研究 57 中小企业财务预警系统探讨 58 中小企业应收账款的信用管理及风险防

22、范 59 某公司资本结构现状及优化研究 60 某集团内部控制现状及解决方案研究 61 新会计准则下存货会计政策选择对企业的影响 62 中小企业不良信贷的影响因素分析 63 我国银行贷款损失准备的会计处理问题研究 64 企业集团资金管理模式研究 65 某机械厂应收账款管理存在的问题及对策研究 66 我国企业应收账款管理存在的问题与对策 67 知识密集型企业成本管理中存在的问题与应对措施以xx公司为例 68 江苏红豆实业股份有限公司财务分析 69 财务舞弊的防范与治理 70 浅谈如何提高餐饮企业营业收入 71 集权化模式的研究 72 商业银行内部审计问题研究 73 物流企业社会责任会计问题研究 7

23、4 有奖发票对防止餐饮业税收流失的效益研究 75 质量成本管理在某公司中的运用研究 76 上市公司资产重组过程中的资产评估问题研究 77 某公司融资管理存在的问题及对策研究 基于客户生命周期理论的某集团客户关系管理策略研究 78 论企业目标与企业社会责任的关系 79 基于盈余管理动机的财务重述研究 80 上市公司实物资产会计政策选择相关问题研究 81 公司财务分析士兰微电子财务分析 82 某公司财务战略优化研究 83 物流企业绩效评价指标的研究 84 某建设工程公司营运资金管理研究 85 我国风险投资退出机制的研究86 论xx电机公司的内部审计独立性 87 国际避税手段及其防范措施 88 对我

24、国钢铁工业企业碳会计成本核算的思考 89 某集团税务风险的防范与控制研究 90 个人所得税工资薪金扣除额调整前后的税收对比研究 91 资产减值准备盈余管理的方法与识别研究 92 论对赊销风险的防范管理 93 国有商业银行内部审计质量低下的原因与对策研究 94 杜邦财务分析体系在某药业集团中的应用与改进研究 95 对提高会计信息质量的认识 96 杜邦分析法在某公司的应用研究 97 企业并购中的税收筹划 98 世纪联华连锁超市存货管理问题研究 99 对我国增值税转型问题的思考 100 中小企业赊销信用风险控制的策略研究 101 企业成本管理存在的问题及对策以xx金属有限公司为例 102 基于因子分

25、析法对我国上市商业银行绩效的实证研究 103 浅析企业财务风险内部控制-以大型能源企业为例 104 某公司存货管理研究 105 杜邦分析法在财务分析中的应用以某公司为例 106 会计信息失真的成因及预防对策分析以科龙电器股份公司为例 107 某陶瓷公司成本费用控制研究 108 目标成本管理在某纺织企业的应用 109 上市房地产企业现金流管理分析 110 企业财务风险管理研究 111 某酒业公司筹资活动管理研究 112 中国工商银行股份有限公司筹资成本的调查与分析 113 企业应收账款管理问题研究以某公司为例 114 某集团资金集中管理研究 115 作业成本管理在流程工业企业的应用研究 116

26、财务报表信息含量与财务分析 117 新资产减值准则对公司盈余管理的影响分析 118 基于企业核心竞争力的财务评价体系研究 119 某电气公司成本管理问题研究 120 贵州茅台财务分析 121 房地产企业全面预算管理探析以某公司为例 122 浅议电信营运企业内部控制制度 123 某公司中存在的问题及对策研究 124 我国医药类上市公司资产减值会计问题研究 125 企业战略并购中的财务协同效应研究 126 个人理财误区及解决途径研究 127 中小企业现金流管理中的困惑及其对策 128 促进小型微型企业发展的税收政策研究 129 上市公司资本结构与业绩关系的实证分析130 某幼儿园会计控制体系研究

27、131 论大型企业柔性战略管理会计 132 某公司应收账款存在问题及对策研究 133 某建筑公司期间费用管理问题研究 134 公允价值计量中相关性与谨慎性关系研究 135 中小企业内部控制存在的问题及对策 136 我国上市企业并购的财务协同效应研究 137 论新所得税法与会计准则的差异与协调 138 企业投资过程中的税收筹划研究 139 论我国的融资租赁以商业银行融资租赁的风险管理为例 140 营改增对交通运输企业的影响研究 141 万科盈利能力分析 142 基于平衡计分卡的G银行绩效评价体系研究 143 中小企业融资瓶颈及对策 144 我国推行绿色会计的研究 145 xx公司融资困境及其应对措施 146 我国现行会计核算制度与税法的差异及其协调 147 两税合并对企业的影响分析 148 民生银行资产结构优化研究 149 现行财务分析指标体系存在问题及改进对策 150 服装生产企业仓储与存货内部控制评价以xx公司为例 151 会计准则对会计信息的质量影响谨慎性原则下的存货期末计价 152 由萨班斯法案看我国企业内部控制 153 某针布厂成本降低途径研究 154 互联网金融对小微企业的影响研究 155 某公司存货成本控制方法的研究 156 企业偿债能力评价-以A公司为例 157 论网