《仓位和技术分析》PPT课件.ppt

金融行业与外汇市场,Financial Industry & Foreign Exchange Market,欢 迎,金融行业是用钱赚钱的行业。对员工来说，公司不仅是用人单位，更是合作伙伴；对客户来说，公司和客户的盈利方向是一致的，可以达到双方的共赢。,自我介绍,温学梨 TELQQ：357988976 MSN：,公司简介,臻诚志尚（北京）投资咨询有限公司 由香港高晟金业集团有限公司授权 也得到了新西兰DEMAC公司的授权 是一家在北京成立的服务性咨询机构。,高昇金嶪,DEMAC,臻诚志尚,提供技术平台,子公司,子公司,总公司,公司简介,香港高昇金嶪集团有限公司,在香港黄金交易所持有A级牌照，也就是一级做市商，集团在世界各地有很多分公司。 公司网站 www.goldex.hk,公司简介,新西兰DEMAC公司,是一家外汇经纪公司，位于新西兰的奥克兰市，注册资金5000万纽币。 DEMAC公司注册号： 2317454 公司网站：,公司简介,授权书与注册,公司简介,授权书与注册,公司简介,开户流程,投资者,恒生银行,DEMAC,臻诚志尚,国内银行,国内银行,提供服务,授权,提供存 款证明,提出提款申请,提供帐户余额证明,存款,汇款,提款,人民币兑换成美元,外汇交易策略,保证金，杠杆与仓位,保证金 从事外汇交易所必须的启动资金，可以通过杠杆比例进行放大交易，所以称为保证金 杠杆 又称为融资杠杆，是帮助投资者在外汇交易中提高购买力的一种工具 仓位 是指投资人实有投资资金和实际投资的比例,杠杆与保证金,以$10000，做1手交易，以1个点$1为例 高杠杆减少了投资者的必要保证金，提高了投资者的仓位，增加了投资者的风险承受能力 但是，杠杆并不是越高越好,杠杆是一把双刃剑,杠杆真正放大的是投资者的心态，而不是通常所认为的风险 真正跟风险相关的是仓位，也就是投资者动用多少保证金进行交易 举例：$1,000，用1:100的杠杆做1手交易 $1,000 x 100 = $100,000,价格是在波动中上涨或下跌的,保证金与仓位,通常上说，我个人推荐投资者只用总资金量的20%-30%来进行交易 或计算好仓位和承受能力，严格按照交易策略止损，止盈进行交易 当赔钱的时候，根据自己的承受力，一般一单赔的钱，不超过仓内总资金的10%-15%,交易心理分析,良好的心态 少进行投机交易 在投资超过30%以上的资金时，要对自己的仓位，交易的货币对和风险进行判断 一定要设置止损（割肉） 不好的心态 1个月翻4倍 不考虑承受能力的交易策略 不停的降低止损,当看到利润时， 您能控制的好自己的心态吗？,止赢止损的理念,止赢的含义,止盈（Stop-Profit/Stop Profit），也称停利、止赚、止赢 。-就是在你的目标价位挂单平仓，做到见好就收。中心思想是“赢”。 作用：自我保护，避免“过山车”式的交易，保持心态平和。,止损的含义,是指当交易方向与市场走势相悖，导致亏损出现时，在一定的范围内设置平仓价格以避免出现无法控制的的损失的措施。 作用：自我保护的重要手段，可以说是一种“刹车装置”保存实力，提高资金利用率和效率。 执行止损是一件痛苦的事情，是对人性弱点的挑战和考验。,锁仓,锁仓，顾名思义，是锁定交易盈损的意思，在市场的波动中不想中止交易又为了保全已有盈利或为免亏损扩大而进行的一种双向操作交易方式。一般分为盈利锁仓和亏损锁仓。,锁仓的原因,锁仓的原因基本有四种情况 一是交易后无法判断后市发展，锁仓以获得研判的时间缓冲效果。 二是交易错误但对市况有所判断希望借此获得修正错误的行为。 三是交易正确但对市况有所判断希望借此获得更多盈利的行为。 四是最糟糕的，是对市场毫无主见亏损后又不愿中止亏损并抱有幻想的一种自欺欺人自我安慰的行为，绝大部份锁仓的是这类型。,锁仓的目的,1.锁住亏损 2.让自己心情先平静下來 3.资金的利用问题当出现亏损时有两种解决方法： （1）认亏砍仓。 （2）锁住亏损。,转仓,它是在进行锁仓后进行的一种扭转亏损的操作。 一般分为两种：（1）保守操作 （2）激进操作,累进战术,孤注一掷的危害已经逐渐被越来越多的交易者所意识，循序渐进的原侧已经逐渐被大家所领悟。而累进(PYRAMID)战术，正是循序渐进原则的具体应用。 所谓累进战术，就是：假设你在A点买进，刚好被你抓住的是谷底，接着行情上扬到日点，你觉得涨势才起步，无理由急于套利，又在B点加入第二支兵买入乘胜追击。行情涨至C点，认为不过是一个大升浪的中间点，再加码第三支兵扩大战果，临近浪顶才鸣金收兵，班师回朝 。,前提：1.判断市场正确的时候，赚钱时才加码，因为赚钱时加码是属于顺市而行，顺水推舟。 2.不宜在同一个价位附近加码 。譬如你在1.6000时做了一笔空头单，应该等行情跌至1.5900元再空第二笔，跌破1.5700大关再做空第三笔。如果在1.6000时卖出第一笔，在汇价下跌之际，1.5980元时又卖空第二笔，1.5970你再空第三笔；汇价在1.5980左右，这样一来岂不是变成孤注一掷了吗？一个反弹上1.6100怎么办？ 3.个人认为不要倒金字塔式加码。当你准备做累进战术的时候，资金分配很重要 。倒金字塔方式相对来说可以提高安全性。,平均法战术,应用于对汇价走势判断错误时，并且拥有非常雄厚的资金实力。 可细分为算数平均法、加权平均法、几何平均法等。,技术分析是依据过去价格变化规律对未来做出推断 技术分析通常包括：型态分析、技术指标、趋势线等 技术分析实际上是分析， 供求关系=市场心理=价格变化,供求关系,价格上涨或下跌，实际上是反映了市场上供求关系变化的表现 当价格不变时，买卖双方势力均等 市场平衡价就是通常所说的阻力位或支撑位 买方50% 市场平衡价 卖方50%,价格波动原理,当多方强于空方时，价格上扬，由市场平衡价1向平衡价2移动，形成新的平衡 50% 新平衡价 50% 40% 市场平衡价 60%,最佳的入场时机,选择进入市场的切入点至关重要，进场价通常在市场平衡价以上 平衡价 止盈点 波动值 进场点 平衡价 止损点,技术分析的步骤,画趋势线 从长时间向短时间画 找支撑和阻力位 计算利润空间 看技术指标 建立头寸（下单）,我们为什么画趋势线,趋势线,在某一时段，价格在平行线内波动 支撑线 连接多个低点价格 阻力线 连接多个高点价格 为什么要画趋势线？ 趋势是朋友 通过趋势线找出市场平均价格，支撑和阻力,趋势线举例,趋势线分析,在一个向上的趋势中，当市场价格接近支撑线时，可以被认为是一个做多的好机会。,支撑位与阻力位,支撑位，就是支撑价格往下跌的价位，不破则价格上涨，破则价格下跌 阻力位，就是价格上涨时所遇到的阻力加委，不穿价格则下跌，穿则价格上扬 一旦支撑和阻力点被突破，支撑位有可能变为阻力位，阻力位可能变为支撑位 支撑位和阻力位可以理解为某一时段市场的平均止损或止盈价位,支撑位与阻力位,形态(Patterns),持续形态:显示市场很可能是暂时调整，趋势仍然继续发展 上升/下降三角形 旗形 反转形态：预示着趋势正在发生重要反转 头肩形 双顶/双底形,上升三角形(Ascending),上升三角形表示：在多方和空方争夺市场时，空方势力越来越弱，所以表现为支撑线上扬，一旦冲破阻力线就会大幅上涨。,下降三角形(Descending),下降三角形表示：在多方和空方争夺市场时，多方势力越来越弱，所以表现为阻力线下降，一旦冲破支撑线就会大幅下跌。,头肩形的形成,价格向一个方向发展 形成头和肩 冲破颈线 回调到颈线位置 价格向相反的方向运动，市场反转,头肩形应用,头肩形是最可靠和众所周知的图表形态，它包含三个连续的部分。第一和第三部分（肩）大约在同一高度，而中间的第二部分头是最高的。值得注意的是，三个部分有同样的支撑线（或阻力线），称为颈线。E点，是做空的好时机,双顶/双底形,价格波动 形成双顶或双底 冲破阻力线或支撑线 价格向相反的方向运动，市场反转,双顶/双底形,另一种非常可靠的反转图表形态为双底或双顶形。正如其名，这种形态包括两个等高的顶或底，所以其支撑线或阻力线是相同的。在下面的例子，F是一个好的做多时机。,技术指标,技术分析中的第二类方法是指标分析方法 通过分析人工形成的数字指标变化动态得出结论 技术指标利用计算机建立，并以统计学和数学为基础，实际上就是简单直观的曲线图 常用的技术指标包括：移动平均线，保利加通道，RSI，MACD等,移动平均线(Moving Average),表示一段时间内的价格平均值 移动平均线为滞后指标，通常在价格变动后才发出信号 一般短期有5天与7天；中期有20天与60天；长期有200天与280天 移动平均线分析法包括单线，双线，三线等分析法 基于移动平均线的技术指标MACD,移动平均线(Moving Average),移动平均异同指标(MACD),保利加通道(Bollinger Bands),保利加通道被广泛应用于技术分析中，它可以提醒交易者注意潜在的超买超卖迹象，尤其适用于区间市场 保利加通道由一条简单移动平均线，一条上移曲线和一条下移曲线构成 当价格向保利加通道接近时，很有可能退出通道向移动平均线发展 帮助交易者预测可能出现的市场反转,保利加通道(Bollinger Bands),相对强弱指数（RSI）,RSI：衡量较高收盘价与较低收盘价之间的变化 RSI位于0到100区间以内，75和25水平线通常被看作警戒线及反转信号 超买：如果RSI达到75时，具备卖出潜力 超卖：如果RSI达到25时，具备买入潜力 RSI指数到达25时，意味着： 价格将很快到达超卖区 有即将反转的势头,相对强弱指数(RSI),随机震荡指标(Stochastic),随机震荡指标，是一段时间的休市价与最高价/最低价之间的比较，被誉为重要的领先指标，特别适用于区间市场 90%以上区域称为超买区，10%以下为称为超卖区 随机指数在超买区附近，如果红线下破蓝线，代表卖出信号 随机指数在超卖区附近，如果红线上破蓝线，代表买入信号,随机震荡指标(Stochastic),黄金分割回档线,黄金分割线提示的原理是：当市场沿某一方向发展时间较长，发展较充分时，将必然回落一段距离，之后再继续按原趋势前进。 黄金分割线帮交易者预测潜在支撑线、阻力线和目标价格。 黄金分割线由明显的高点与低点构成，黄金分割的比率为23.6%，38.2%，50%，61.8% 如趋势向上，回档线将从100%至0%下降；当趋势向下，回档线将从0%到100%上升。,黄金分割回档线,价格波动规律,A：价格在EQ1之上反弹 B：价格到达EQ1反弹 C：价格在EQ1之下反弹 D：价格穿过EQ1并不反弹,价格波动规律分析,A 17% B 17% C 17% D 50%,最佳的进场价格,最好的进场价格是在三种上升