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公司财务比率分析 一 、短期偿债能力分析1 流动比率=流动资产合计/流动负债合计要结合应收账款数额和存货周转速度分析，要进行多个会计期间指标的分析。2 速动比率=（流动资产合计-存货净额 预付账款-待摊费用）/流动负债合计注意借款企业的行业性质、应收账款的情况和多年的指标进行分析。3 利息保障倍数=（利润总额+财务费用）/财务费用4 现金比率=（货币资金+短期投资净额）/流动负债合计反映企业的直接支付能力。二、长期偿债能力分析5 有形资产负债率=负债合计/（资产总计-无形资产及递延资产合计）三、盈利能力分析6 主营业务利润率=主营业务利润/主营业务收入7 营业利润率=营业利润/利润总额说明有多少利润来自于经营活动。8 有形总资产报酬率=（利润总额+财务费用）/05（上一年资产总计-上一年无形及递延资产合计+当年资产总计-当年无形资产及递延资产合计）9 有形净资产报酬率=利润总额/05（上一年股东权益总计-上一年无形及递延资产合计+当年股东权益总计-当年无形资产及递延资产合计）四、营运能力分析10 应收账款周转率=主营业务收入净额/05（上一年应收账款净额+当年应收账款净额）11 存货周转率=（主营业务成本+出口产品成本）/05（上一年存货净额+当年存货净额）注意分析购货批量、季节性生产变化的影响。12 应付账款周转率=（主营业务成本+出口产品成本）/05（上一年应付账款+当年应付账款）表明企业赊购的付款时间。上述每个指标要注意多期间比较、行业平均值比较、同行业类似企业比较等。公司现金流量分析一、 公司现金流量预测当期和历史的现金流量状况至关重要，但是对于公司的贷款分类管理和贷款评价，尤其中长期贷款评估，仅有当期和历史数据是不够的，必须进行现金流量预测，以了解客户未来的变化情况对现金流量的影响，从而正确分析客户的还款可能性，进行贷款评估与管理。1 基本情况预测：当期的现金流量分析。2 未来的经营活动现金流量预测=客户可能发生的经营活动的变化情况，如企业预算或估计的销售收入变化情况，经营成本变化情况等。3 未来的投资活动现金流量预测=客户预算的资本性支出和估计的投资收入、资产处置收入等。4 未来的筹资活动现金流量预测=客户的筹资计划、还款计划和利润分配计划等二、 现金流量分析（一）结构分析：用于分析有多少现金流量来源或用于于经营活动、投资活动、和筹资活动。1经营活动现金流入占比=经营活动现金流入/（经营活动现金流入+投资活动现金流入+筹资活动现金流入）2投资活动现金流入占比=投资活动现金流入/（经营活动现金流入+投资活动现金流入+筹资活动现金流入）3筹资活动现金流入占比=筹资活动现金流入/（经营活动现金流入+投资活动现金流入+筹资活动现金流入）4经营活动现金流出占比=经营活动现金流出/（经营活动现金流出+投资活动现金流出+筹资活动现金流出）5投资活动现金流出占比=投资活动现金流出/（经营活动现金流出+投资活动现金流出+筹资活动现金流出）6筹资活动现金流出占比=筹资活动现金流出/（经营活动现金流出+投资活动现金流出+筹资活动现金流出）此外，当客户从开始期进入稳定成长期后，健康的现金流量状况一般是：经营活动的净现金流量为正；投资活动的净现金流量为负数；筹活动的现金流入与现金流出基本保持平衡。 （二）流动性分析：用于分析资产转化为现金的能力，用以表示经营活动净现金流量是否足以保障到期债务、流动负债、总负债。1 到期负债保障率=经营活动净现金流量/（短期借款+应付票据+一年内到期的长期负债）2 流动负债保障率=经营活动净现金流量/流动负债合计3 总负债保障率=经营活动净现金流量/负债合计（三）现金获取能力分析：用于分析客户利用其经营业务和其他资产获取现金的能力。1 销售所得现金比率=经营活动净现金流量/主营业务收入2 总资产所得现金比率=经营活动净现金流量/总资产（四）还款保障能力还款保障比率=经营活动净现金流量/银行对客户各类授信余额合计 现金流量与还款来源经营活动产生的现金净流量净利润投资活动产生的现金净流量客户可选择的还款来源000经、投资剩余、筹000经、筹000经、投资剩余、筹000经、筹000投资剩余、筹000筹000投资剩余、筹000筹 现金流量与贷款五级分类管理之间的关系下表所示为现金流量与贷款五级分类管理之间的关系，在实际使用时，还需考虑除现金流量以外的其他因素，进行分析后得出最终结论。可能的还款来源现金流量状况贷款类别用经营活动所得现金还款稳定正常用经营活动所得现金还款减少关注无法用经营活动所得现金还款，只能通过减少投资活动，或对外筹资还款差次级或以下对外筹资产生的现金流仍不足还款差可疑或以下出售资产或转让股份仍不足以还款差损失贷款五级分类的标准核心定义与基本特征类别核心定义 基本特征正常类贷款借款人能够履行合同，没有足够理由怀疑贷款本息不能按时足额偿还1借款人一直能正常还本付息，银行对借款人最终偿还贷款有充分把握，各方面情况正常，不存在影响贷款本息及时全额偿还的消极因素，没有足够理由怀疑贷款会遭受损失。关注类贷款尽管借款人目前有能力偿还贷款本息，但存在一些对偿还产生不利影响的因素1宏观经济、市场、行业等外部环境的变化对借款人的经营产生不利影响，并可能影响借款人的偿债能力，例如，借款人所处的行业呈下降趋势；2企业改制（如分立、租赁、承包、合资等）对银行债务可能产生不利影响；3借款人的主要股东、关联企业或母公司等发生了重大不利变化；4借款人的一些关键财务指标低于行业平均水或有较大下降；5借款人未按规定用途使用贷款；6固定资产贷款项目出现重大的、不利于贷款偿还的调整，例如基建项目期间延长，或概算调整幅度较大；7借款人还款意愿差，不与银行积极合作；8贷款抵/质押品价值下降，或银行对抵/质押品失去控制；9贷款保证人的财务状况出现疑问；10银行对贷款缺乏有效的监督；11其他次级类贷款借款人的还款能力出现明显问题，完全依靠其正常营业外收入无法足额偿还本息，即使执行担保，也可能会造成一定损失1借款人支付出现困难，并且难以获得新的资金；2借款人不能偿还对其他债权人的债务；3借款人内部管理问题未能解决，妨碍债务的及时足额清偿；4借款人采用隐瞒事实等不正当手段套取贷款；5借款人经营亏损，净现金流量为负值；6借款人已不得不寻求拍卖抵押品、履行保证等还款来源，且这些来源不足以全额抵偿贷款；7需要重组的贷款分为次级及以下；8其他可疑类贷款借款人无法足额偿还本息，即使执行担保，也肯定要造成较大损失1借款人处于停产、半停产状态；2贷款项目，如基建项目处于停缓状态；3企业借改制之机逃避银行债务；4银行已诉诸法律来收回贷款；5重组后的贷款仍然逾期，或仍然不能归还本息，还款状况为得到明显改善；6贷款的抵押、质押物预计变现价值和保证人预计可代偿部分远远小于贷款价值；7其他损失类贷款在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序之后，本息仍然无法收回，或只能收回极少部分1借款人和担保人经依法宣告破产，未能还清的贷款；2借款人死亡，或依照中华人民共和国民法通则的规定，宣告失踪或死亡，已其财产或遗产清偿后未能还清的贷款；3借款人遭受重大自然灾害或意外事故，损失巨大且不能获得保险补偿，确实无力偿还部分或全部贷款，或者以保险赔偿清偿后，未能还清的贷款；4经国务院专案