上海市《有限责任公司股权出质登记办法(试行)》及其解读

上海市工商行政管理局关于印发 有限责任公司股权出质登记办法（试行）的通知 沪工商注 2007372号 各分局： 现将有限责任公司股权出质登记办法（试行）印发给你们，请认真贯彻执 行。 二七年十二月十一日 有限责任公司股权出质登记办法（试行） 第一条 为规范本市有限责任公司股权出质登记，保护质押当事人和利害 关系人的合法权益，防范金融风险，根据物权法、担保法、公司法 等规定，结合本市股权出质登记实际，制定本办法。 第二条 股东将自己所持有的、在本市登记注册的有限责任公司的股权出 质，出质人和质权人将股权出质情况向工商行政管理机关申请办理登记的，适 用本办法。 第三条 上海市工商行政管理局及其分局分别负责办理各自所登记注册的 有限责任公司的股权出质登记工作。 第四条 股权出质登记的登记事项包括出质人和质权人的姓名或者名称、 出质股权数额、质押期限。 第五条 出质人和质权人应当共同到工商行政管理机关申请办理股权出质 登记，也可以共同委托代理人到工商行政管理机关申请办理。 申请办理股权出质登记，应向工商行政管理机关如实提交有关材料和反映 真实情况，并对申请材料的真实性负责。 第六条 申请办理股权出质登记，应当向工商行政管理机关提交下列文件： （一）出质人和质权人共同签署的股权出质登记申请书； （二）出质人和质权人共同指定代表或者共同委托代理人的证明文件； （三）出质人和质权人共同签署的股权质押合同； （四）出质人、质权人的主体资格证明或自然人身份证明； 2 （五）股权出质记载于出质人持股的有限责任公司股东名册的证明文件； （六）出质人持股的有限责任公司章程中股权转让无禁止性规定的证明文 件； （七）法律、法规、规章要求提交的其他文件。 第七条 股权出质登记事项发生变化的，应当申请办理变更登记，并提交 下列文件： （一）出质人和质权人共同签署的股权出质变更登记申请书； （二）出质人和质权人共同指定代表或者共同委托代理人的证明文件； （三）变更出质人、质权人、出质股权数额和质押期限的，应当提交出质 人和质权人就变更事项所达成的协议文件； （四）变更出质人、质权人的，还应当提交新出质人、新质权人的主体资 格证明或自然人身份证明文件； （五）法律、法规、规章要求提交的其他文件。 第八条 质押合同约定质押期限的，工商行政管理机关从其约定登记质押 期限；质押合同约定的质押期限表述为无固定期限的，工商行政管理机关登记 表述为“无固定期限”。 第九条 有下列情形之一的，应当向工商行政管理机关申请办理注销登记： （一）主债权消灭； （二）质权实现； （三）质权人放弃质权； （四）其他导致所登记质权消灭的情形。 质押期限到期的股权出质无需申请办理注销登记。 第十条 申请人向工商行政管理机关申请办理注销登记，应当提交下列文 件： （一）出质人和质权人共同签署的股权出质注销登记申请书； （二）出质人和质权人共同指定代表或者共同委托代理人的证明文件； （三）申请注销登记事由的证明文件； （四）法律、法规、规章要求提交的其他文件。 3 第十一条 因质权实现导致国有股权转让的，按照国有资产监督管理部门 的相关规定办理。 第十二条 工商行政管理机关按照下列程序办理股权出质登记： （一）收到股权出质登记申请后，对收件进行登记。 （二）依据本办法的规定，对申请材料是否齐全、是否符合法定形式进行 核对。 （三）根据核对结果，作出准予登记或者不予登记的决定。 （四）出具准予登记或者不予登记的决定文书。 第十三条 工商行政管理机关准予股权出质登记的，应当出具准予股权 出质登记决定书，并载明出质人、质权人姓名或者名称、出质人持股的有限 责任公司的名称、出质股权的出资额和质押期限。 准予股权出质变更登记决定的，应当出具准予股权出质变更登记决定书 ，并载明登记事项的变更情况。 准予股权出质注销登记决定的，应当出具准予股权出质注销登记决定书 ，并载明原股权出质登记事项。 不予登记决定的，应当出具不予登记决定书，并注明不予登记的理由。 第十四条 工商行政管理机关应当设立股权质押登记薄。 公众可以向工商行政管理机关申请查询股权出质登记事项，工商行政管理 机关应当依法提供查询服务。 第十五条 申请人提交虚假材料或者采取其他欺诈手段，骗取质押登记的， 应当承担相应的法律责任；工商行政管理机关可以依法撤销股权出质登记，并 予以公示。 第十六条 本市非上市股份有限公司和外商投资企业股权出质登记办法， 由上海市工商行政管理局商有关管理机关另行规定。 第十七条 股权出质登记的法律文书和表格，由上海市工商行政管理局统 一制定。 第十八条 本办法自 2008 年 1 月 1 日起施行。 4 有限责任公司股权出质登记办法（试行） 解读 一、 试行办法主要有以下九个方面内容： 一是可办理股权出质登记的是本市登记的有限责任公司股权； 二是登记机关是形式审，申请人应当对申请文件、材料的真实性负责。 三是登记机关是各级工商行政管理局。 四是股权出质登记的登记事项包括出质人和质权人的姓名或者名称、出质 股权数额、质押期限。 五是股权出质设立、变更、注销登记应提交的材料； 六是质押合同约定质押期限的，工商行政管理机关从其约定登记质押期限； 质押合同约定的质押期限表述为无固定期限的，工商行政管理机关登记表述为 “无固定期限” 。 七是因质权实现导致国有股权转让的，按照国有资产监督管理部门的相关 规定办理。 八是股权出质登记程序。 九是登记公示查询等其他事项。 二、需要说明的几个问题 （一）关于目标公司的范围 首先，股权是指股东因向公司直接投资而享有的权利。在我国，公司包括 有限责任公司和股份有限公司。因此，工商行政管理部门股权出质登记中的 “目标公司”指公司，排除了非公司企业。 其次，根据物权法第 226 条规定：“以基金份额、证券登记结算机构 登记的股权出质的，质权自证券登记结算机构办理出质登记时设立。 ”因此， “目标公司”中的公司仅指有限责任公司和非公开发行的股东在 200 人以下的 股份有限公司，排除了上市公司、公开发行股份的公司、非公开发行的但股东 在 200 人以上的公司。但是，鉴于非公开发行的股东在 200 人以下的股份有限 公司的股份转让方式国务院目前没有规定，在试点期间，暂不将其纳入本办法 5 调整范围，对其出质登记办法另行制定。 第三，根据外经贸部 1997 年外商投资企业投资者股权变更的若干规定 和国家工商行政管理总局、商务部、海关总署、国家外汇管理局 2006 年关于 印发的通知 的规定，外商投资企业股权质押应向公司登记机关办理股权质押备案。因此， 外商投资企业暂不纳入本办法“目标公司”范围。 （二）关于股权质押期限 股权质押合同能否约定担保期限， 物权法和担保法都未作明确规 定。我们认为，物权有意定物权与法定物权之分。意定物权区别于法定物权的 一个重要特征就在于：除了法律有强制性规定以外，当事人可以对物权的有关 内容作出约定。担保物权是根据当事人意思自治而设定的意定物权。 担保法 对担保期限没有强制性规定，担保期限属于当事人意思自治的范畴，应当允许 当事人自由约定。当事人对担保期限的约定只有违反法律的有关规定时，才导 致无效。所以，我们允许出质人和质权人约定质押的期限，到期后质权自动解 除。质押合同约定的质押期限表述为无固定期限的，工商行政管理机关登记表 述为“无固定期限” 。 （三）关于登记审查及登记机关的审查责任 股权出质登记的法律属性是行政确认而不是行政许可，是行政机关为确认 民事财产权利关系而为的登记，与行政许可法所称之行政许可是有本质区 别的。