2011年自考金融市场学模拟试题及答案

2011 年自考金融市场学模拟试题及答案（三） 每小题 1 分，共 10 分 1. 二战前，世界上最大的黄金市场是（ D ）A.苏黎世黄金市场 B.香港黄金市场 C. 纽约黄金市场 D.伦敦黄金市场 2. 以下不属于证券交易所的职责的是（ C ） A.提供交易场所和设施 B.制定交易规则 C.制定交易价格 D.公布行情 3. 政府债券的风险主要变现为（ D ）A.信用风险 B.财务风险 C.经验风险 D.购买力风险 4. 贴现债券的实际收益率与票面利率相比（ A ）A.高 B.相等 C.低 D.不确定 5. 我国证券交易所的组织形式是（C） A.公司制 B.股份制 C.会员制 D.席位制 6. 下列市场中属于资本市场的有（ A ）。A.股票市场 B.短期国库券市场 C. 银行 承兑汇票市场 D. 大额可转让定期存单市场 7. 以下（ B ）发行方式，承销商要承担全部发行失败的风险。A.代销 B.余额包销 C.全 额包销 D.中央银行包销 8. 投机性货币需求与利率水平之间呈（ B ）。A. 正相关 B. 负相关 C. 不相关 D. 相关的不确定性 9. 股票在证券交易所挂牌买卖，称为（C）。A.场内交易 B.场外交易 C.柜台交易 D.议价市场 10. 商业银行向中央银行所作的票据转让行为叫( D ）。A. 贴现 B. 承兑 C. 转贴现 D. 再贴现 二、多项选择题（下列每小题的备选答案中，有两个或两个以上符合题意的正确答案， 多选、少选、错选、不选均不得分。本题共 10 个小题，每小题 2 分，共 20 分） 11. 关于初级市场和次级市场的说法，正确的有（ ABD ）。 A. 初级市场是新证券的发行市场 B. 次级市场是已发行证券的流通市场 C. 只要进入初级市场的证券就一定会进入次级市场 D. 次级市场对证券的要求一般要高于初级市场 E. 初级市场证券的流通性要好于次级市场 12. 资本市场上的交易工具主要有（CD）A、货币头寸 B、票据 C、证券 D、股票 E、外汇 13. 决定债券内在价值的主要变量有（ ABC ）A、债券的期值 B、债券的待偿期 C、 市场收益率 D、债券的转让价格 E、债券的供求 14. 股份有限公司的普通股东具有以下法定权利：（ ABCD ） A.经营管理参与权 B.优先认股权 C.盈利分配权 D.剩余财产分配权 E.公司管理层任免权 15. 影响债券票面利率的因素有（ ABCE ） A.市场利率 B.债券期限 C.筹资者信用级别 D.资金使用方向 E.还本付息的方式 16. 金融市场的微观经济功能包括( ABCE ) A.聚敛功能 B.财富功能 C. 流动性功能 D. 分配功能 E.交易功能 17. 一般来说,在金融市场上,主要的机构投资者为( BCD ) A.商业银行 B.保险公司 C.投资信托公司 D.养老金基金 E.企业 18. 证券公司具有以下职能( ACD ) A.充当证券市场中介人 B.充当证券市场资金供给者 C.充当证券市场重要的投 资人 D.提高证券市场运行效率 E.管理金融工具交易价格 19. 下列影响汇率变动的因素有( ABCDE ) A.国民经济发展状况 B.国际收支状况 C. 通货状况 D. 外汇投机及人们心理预期的 影响 E.各国汇率政策的影响 20. 基金证券同股票,债券相比,存在如下区别( ABCDE ) A.投资地位不同 B.风险程度不同 C. 收益情况不同 D. 投资方式不同 E.投资回收 方式不同 2011 年自考金融市场学模拟试题及答案（四） 1. 只靠收取佣金获利的经纪人被称为（ A ）。A.货币中间商 B.票据经纪人 C.佣 金经纪人 D.短期证券经纪人 2. 社会公共设施的建立和维护属于（ D ）。A. 企业储蓄 B. 企业投资 C. 政府储蓄 D. 政府投资 3. 推动同业拆借市场形成和发展的直接原因是（ B ）。A.存款准备金制度 B.再 贴现政策 C.公开市场政策 D.存款派生机制 4. 对于以金融工具形式保有财富的持有者，金融市场提供了低风险变现的机会。这体 现了金融市场的（ B ）功能。 A. 储蓄 B. 流动性 C. 风险 D. 信用 5. 银行承兑汇票的转让一般通过（ A ）方式进行。A.承兑 B.贴现 C.再 贴现 D.转贴现 6. 可转换债券转换为普通股，会导致公司（ C ）A.资产总额增加 B.资产总额减 少 C.自有资本增加 D.自有资本减少 7. 根据市场组织形式的不同，可以将股票流通市场划分为（ C ） A.发行市场和流通市场 B.国内市场和国外市场 C.场内市场和场外市场 D.现货市场和期货市场 8. 证券交易所形成证券交易价格的方式是（ D ） A.协商定价 B.拍卖 C.投标 D.公开竞价 9. 借款人在境外市场发行，不以发行所在国货币为面值的国际债券是（ A ） A.欧洲债券 B.外国债券 C.扬基债券 D.武 士债券 10. 投资者可以享受税收优惠的债券是（ C ）A.优先股票 B.公司债券 C.政 府债券 D.金融债券 二、多项选择题（下列每小题的备选答案中，有两个或两个以上符合题意的正确答案， 多选、少选、错选、不选均不得分。本题共 10 个小题，每小题 2 分，共 20 分） 11. 我国证券市场的基本功能是（ ABCD ）A.为证券提供流动性 B.确定证券价格 C.配置资金资源 D.转换企业经营机制 E.丰富城乡居民的投资渠道 12. 伦敦资本市场是一个经营一年期以上的中长期资金借贷业务的交易场所，它主要 包括（ ABC ）A.证券发行市场 B.伦敦证券交易所 C.国际债券市场 D.贴现市场 E.平行货币市场 13. 关于 M1，下列说法正确的有（ ADE ）。A. 反映作为支付媒介功能的货币量 B. 反映作为价值贮藏手段的货币量 C. 反映贮藏货币和具有一定流动性的货币量 D. 包括 M0 E. 包括支票账户 14. 外汇期货市场上的双向套利交易有（ ACE ）A.跨期套利 B.跨国套利 C.跨 市套利 D.跨月套利 E.跨品种套利 15. 外汇市场的参与者有（ ABCDE ）A.外汇指定银行 B.外汇经纪人 C.外汇交 易员 D.顾客 E.中央银行 16. 一种流动性资产必须具备的三个特征是（ABC ）。A. 价格稳定 B. 有较强 的市场性 C. 可逆性 D. 高安全性 E. 高信用性 17. 期货市场的作用主要表现在（ CE ）A.风险发现 B.减少损失 C.风险回避 D.资源配置 E.价格发现 18. 对于投资者而言，期权交易有哪些作用（ ACD ） A.期权购买者的风险是一定的 B.期权购买者的风险是无穷大的 C.期权可用于保值 D.期权交易可用于投机 E.期权交易的收益是确定的 19. 直接融资工具包括（ BCD ）。A. 银行存款 B. 股票 C. 债券 D. 商 业票据 E. 银行贷款 20. 证券市场管理的一般原则是（ ABCD ）A.公开、公正、公平 B.制止背信 C.禁 止欺诈、操纵市场 D.保障国有资产不受损害 E.非行政干预 2011 年自考金融市场学模拟试题及答案（一） 1金融市场以( )为交易对象。 A实物资产 B货币资产 C金融资产 D无形资产 2上海黄金交易所于 正式开业。( )A1990 年 12 月 B1991 年 6 月 C2001 年 10 月 D2002 年 10 月 3证券交易所的组织形式中，不以盈利为目的的是 ( )A公司制 B会员 制 C审批制 D许可制 4一般说来，金融工具的流动性与偿还期 ( )A成正比关系 B成反比关 系 C成线性关系 D无确定关系 5下列关于普通股和优先股的股东权益，不正确的是 ( ) A普通股股东享有公司的经营参与权 B优先股股东一般不享有公司的经营参与权 C普通股股东不可退股 D优先股股东不可要求公司赎回股票 6以下三种证券投资，风险从大到小排序正确的是 ( ) A股票，基金，债券 B股票，债券，基金 C基金，股票，债券 D基金，债券，股票 7银行向客户收妥款项后签发给客户办理转账结算或支取现金的票据是 ( )A银行 本票 B商业本票 C商业承兑汇票 D银行承兑汇票 8货币市场的主要功能是( )A短期资金融通 B长期资金融通 C套期保值 D投机 9债务人不履行合约，不按期归还本金的风险是 ( )A系统风险 B非系统风 险 C信用风险 D市场风险 10中央银行参与货币市场的主要目的是 ( )A实现货币政策目标 B进行短期融 资 C实现合理投资组合 D取得佣金收入 11在物价下跌的条件下，要保持实际利率不变，应把名义利率 ( ) A保持不变 B与实际利率对应 C调高 D调低 12世界五大黄金市场不包括 ( )A伦敦 B纽约 C东京 D香港 13在我国，可直接进入股票市场的金融机构是( )A证券市场 B商业银行 C政策 性银行 D财务公司 14股票发行方式按是否通过金融中介机构推销，可分为 ( )A公募发行和私募发 行 B直接发行和间接发行 C场内发行和场外发行 D招标发行和非招标发行 15我国上海、深圳证券交易所股票交易的“一手”为 ( )A10 股 B50 股 C100 股 D1000 股 16专门接受佣金经纪人的再委托，代为买卖并收取一定佣金的是 ( ) A专业经纪人 B专家经纪人 C零股交易商 D交易厅交易商 17我国上市债券以_交易方式为主。 ( )A现货 B期货 C期权 D回购协议 18我国外汇汇率采用的标价法是 ( )A直接标价法 B间接标价法 C美元标价法 D直接标价和间接标价法相结合 19黄金市场按交易类型和交易方式可分为 ( )A一级市场和二级市场 B直接市场和 间接市场 C现货市场和期货市场 D官方市场和黑市 20关于期权交易双方的风险，正确的是( )A买方损失有限，收益无限 B卖方损 失有限，收益无限 C买方收益有限，损失无限 D卖方损失、收益均无限 二、多项选择题(在每小题的五个备选答案中，选出二至五个正确的答案。并将正确答 案的序号分别填在题千的括号内，多选、少选、错选均不得分。每小题 2 分。共 20 分) 21我国货币市场主要包括 ( )A外汇市场 B商业票据市场 C银行间同业拆借市场 D银行间债券市场 E股票市场 22机构投资者包括 ( )A保险公司 B养老基金 C投资基金 D证券公司 E银行 23目前，我国国内外币同业拆借市场的交易币种为( )A美元 B日元 C欧元 D港币 E英镑 24可贴现的票据有( )A商业本票 B商业汇票 C银行承兑汇票 D政府债券 E金 融债券 25股份公司增资的目的主要有 ( )A提高自有资本比重 B维持和扩大经营 C满足证券交易所的上市标准 D促进合作和维护经营支配权 E股东分益 26关于股票承销方式，正确的是 ( ) A包销方式下，股票的发行风险完全由发行中介 承担 B代销方式下，股票的发行风险完全由发行公司承担 c余额包销方式下，发行中介 获得全部价差收入 D全额包销方式下，发行中介获得全部价差收入 E、代销方式下，发 行中介获得佣金收入 27评定债券等级时应考虑 ( )A中介机构信誉 B发行者资信 C发行者偿债能力 D投资者承担的风险 E监管机构监管力度 28影响汇率波动的因素包括( )A国际收支差额 B两国货币含金量之比 C利率水平 D一国经济实力 E财政货币政策 29我国基金投资对象和范围限于 ( )A国债 B公司债 C金融债券 D国内发行 上市的股票 E短期商业票据 30投资者认购债券的价格有 ( )A平价 B中间价 C折价 D市价 E溢价 第二部分非选择题三、名词解释(每小题 3 分，共 l5 分) 31可转让大额定期存单 32汇率 33掉期交易 34资本市场 35有效市场组合 31可转让大额定期存单：是由商业银行发行的，可以在市场上转让的存款单据。32汇 率：是外汇市场的价格，是指一国货币兑换成另一国货币的比率。33掉期交易：是外汇 交易者在买进(或卖出)即期外汇的同时，卖出(或买进)数额基本相同的远期外汇。34资 本市场：是指专门融通期限在 1 年以上的中长期资金的市场。35有效市场组合：是使风 险相同但预期收益率最高的资产组合。 四、简答题(每小题 6 分，共 18 分) 36简述金融工具的特征。36金融工具一般具有以下基本特征：(1)期限性，指金融 工具一般都有明确的偿还期限。但原生金融工具的偿还期限有两个极端情况，活期存款的 偿还期限可看作是零，普通股票或永久性债券的偿还期是无限的。(2)流动性，指金融工具 在必要时迅速转变为现金而不致遭受损失的能力。(3)风险性，指购买金融工具的本金和预 定收益遭受损失的可能性大小。(4)收益性，指持有金融工具能够带来一定的收益。 37股票流通市场具有哪些功能? 37股票流通市场主要有以下功能：(1)增加了投资人 手中金融资产的流动性。(2)为股票的发行提供了条件，把短期投资者的资金变成了公司的 长期固定资本。(3)对优化社会投资结构起到了推动作用。 38影响黄金价格的因素有哪些? 38影响黄金价格的因素主要有：(1)黄金作为一种商品， 价格首先受供求关系的影响。(2)世界经济周期发展趋势的影响。(3)通货膨胀与利率对比 关系的影响。(4)外汇价格变动的影响。(5)政治局势与事件的影响。(6)石油价格变动的影 响。 五、计算题(每小题 6 分，共 l2 分) 39某人在银行存入三年期存款 10 万元，若三年期定期存款利率为 4，分别用单利 法和复利法计算此人存满三年所得利息额。 39(1)单利法:利息额 I=1043=12(