企业财务管理讲座.ppt.ppt

1、企业财务管理讲座、2、财务管理是企业筹集资金、使用资金、分配利润等财务活动和财务关系。财务活动和财务关系，第一章财务管理概述，3，企业财务活动，1。资金财务活动来源：资本资本，负债资本2。投资财务活动内容：投资项目、办公楼收购、机械设备等固定资产、无形资产3。经营财务活动经营现金收支：采购，生产4，企业财务关系，1。所有者：国家、法人、个人、外国人委托代理问题、内部人控制2。债权人：金融中介机构(银杏、基金、信托投资公司)、债券持有人、商业信用提供者(供应商)3。被投资单位：短期投资(商业信用提供5 .政府相关部门：税收、工商、财政6。职员：激励和控制，赔偿计划7。企业内部单位：内部经济核算、

2、5、财务管理目标、财务管理目标是企业理财活动想要达到的结果，是评价企业理财活动是否合理的基本标准。1.没有考虑利润最大化利益实现时间，资金时间价值。例如，没有考虑1年50万，2年50万，1年0，2年100万等危险问题。一年后确定的50万，每个50%可能的0-100万，6，2。股东财富最大化只考虑风险因素，强调股东的利益，受股票价钱诸多因素的影响。7，3。企业价值最大化企业价值=权益价值负债价值由公司未来的利益和风险决定。公司未来现金流的大小和时间分布，未来现金流的风险大小。影响因素：投资回报率、风险、投资项目、资本结构、股利政策、8、案例赔偿和收益，1993年迪斯尼董事长迈克尔埃特纳的年薪超过

3、2.3亿美元，每日收入超过50万美元或78000美元/小时。令人惊讶的是，公司股东对此没有不满。1984年Eisner收购迪斯尼时，公司股票总市值为22亿美元，1994年成为公司股票市值220亿美元以上。如果1984年在牙齿公司投资100美元，到1994年将提高1450美元的价值。迪斯尼税后利润超过11%的资本收益额外部分的3%作为Eisner的奖金。9，案例财务管理和价值创造，1996年末，可口可乐公司股票总市值1357亿美元，投资者总投资资金108亿美元经营管理为股东创造的价值为1249亿美元，或者股东财富1249亿美元增加。通用汽车，1996年末股票总市值622亿美元，投资者总投资资金8

4、29亿美元，207亿美元损失。10，企业战略和财务战略，11，财务管理环境，法律环境1企业组织规定：公司法，企业法2财务规定：企业财务通则3，税务规定经济环境经济发展情况，通货膨胀，利率变动，政府经济政策，竞争，12，中国公司财务管理主要问题，1财务管理和会计3预算编制、成本管理和成本控制工作不足。4周转资本管理不善。5财务监控效率低下，财务信息失真严重。，13，财务管理10茄子基本原则，1。风险收益的均衡必须补偿额外风险的额外收益。2.货币的时间价值今天1美元比未来1韩元更有价值。价值计量要考虑现金，而不是利润。4.增长现金流只有增长相关5。在竞争市场上利润特别高的项目产品是独特的。降低成本

5、，14，6。有效的资本市场市场敏感，价钱合理7。代理问题管理人员和所有者的利益不一致8。税收影响业务决策9。危险分为几类。部分可以通过分散化去除。否则10。道德行为是做正确的事。金融业到处存在道德困惑，15，15会计基础企业财务分析概述财务报表分析，会计基础，相声，17，会计目标，-为投资者、债权人等利益相关者提供经营决策中有用的会计信息。18、基本假设，四个茄子主要项目：会计主体；持续经营会计阶段货币计量。19、会计的一般原则，我国企业会计制度规定企业会计应遵守的一般原则为13条。例如，20，客观性原则意味着会计根据实际发生的经济工作和经济工作发生的合法证明，真实反映财务状况和经营成果，内容

6、真实，数据准确，资料可靠。21，一致性原则意味着会计必须前后一致地采用相同的会计程序和处理方法，随意变更渡边杏。22，时效性原则意味着会计工作必须按时进行，为了及时利用会计信息，必须提前或推迟渡边杏进行。23，权利应计制原则是指确定本期收入和费用的标准(例如，确定本期收入和费用)，而不管货币资金是否在本期接收或支付。24，比例原则是指，企业执行会计时，必须将一定会计期间的各项收入与相关费用、费用进行比较，才能认识、计算和比较，才能正确计算当期损益。25，谨慎性原则，又称谨慎性原则或稳健性原则，意味着会计中有不确定性的时候，要以慎重的态度(而不是盲目乐观的态度)进行判断和处理，不要渡边杏计算资产

7、或收益、负债或费用，即使是秘密准备也要渡边杏。(威廉莎士比亚，温斯顿，慎重，慎重，慎重，慎重，慎重)，26，比形式原则实际重要的是，企业必须按照交易或事项的经济实体进行会计，只是按照他们的法律形式作为会计的依据，渡边杏。27，会计对象和会计要素，会计对象是指会计和监督的内容。摘要是社会再生产过程中的资金运动。将会计和监督的内容分为6个茄子会计要素：资产、负债、权益、收入、费用和利润。28，会计身份，资产=所有者权益负债收入-成本=利润，29，复式会计-贷款会计方法，企业发生的所有经济业务都可能导致企业资金的增加和减少，一个资金的杨怡增加或减少总是与另一个资金一起增加，30，贷款副方法为“贷款”

8、，31，第一种形式，32，第二种形式，33，记账规则，贷款必须相同，34，例1 1月3日，华兴公司收到股东追加货币资金投资10000元，钱已经存入银行。另一方面，由于接受外国投资，业主的股份增加了10，000元，应记录在“实收资本”账户的贷款中。另一方面，存入银行的话，资产将增加10，000韩元，应记入“银杏存款”帐户的借方。35，例2 1月10日，华兴公司从银行借入了5000韩元生产周转资本金，存入了银杏存款账户。另一方面，如果短期贷款增加5000，就要记录在“短期贷款”账户的贷款中。另一方面，钱被归为本企业账户，银杏存款增加了5000，应记入“银杏存款”账户的借方。36，例3 1月12日，

9、华兴公司购买一台设备，价格总计12，000元，钱通过银杏转账支付。另一方面，购买机械设备，固定资产增加12000元，应记入“固定资产”账户的借方。另一方面，支付的话，银杏存款要减少12000韩元，记在“银杏存款”账户的贷款上。37，例4 1月17日，华兴公司从银行短期借款6000元，直接偿还客户货款。另一方面，贷款增加了6000韩元，应记录在“短期贷款”账户的贷款中。另一方面，减少企业负债应计额6000韩元，应记入“应计”帐户的借方。38，例5 1月20日，华兴公司与某债权人协商，同意将原欠该债权人的贷款15000韩元转换为投资。另一方面，通过将债券转换为股票，企业所有者权益的股份增加了150

10、00元，应记录在“实收资本”账户的贷款中。另一方面，减少企业负债应计额15000韩元，应记入“应计”帐户的借方。39，例6 1月25日，华兴公司以银杏存款退还到期器官贷款10，000元。另一方面，由于偿还，企业资产中银杏存款减少了10，000韩元，应记录在“银杏存款”账户的贷款中。另一方面，企业负债中减少器官借款10，000韩元，应记入“器官借款”账户的借方。40，内部会计信息使用者：企业管理当局，目标市场定位：谁应该进行财务分析？外部会计信息使用者：股东、债权人、宏观经济管理部等，企业财务能力和资源布局以及质量分析报告危机和风险分析，分析市场定位，41，财务分析的主要内容，偿付能力获利能力经

11、营能力资本结构发展能力，报告项目分析，42，作为财务分析的基础资料，作为财务财务报表组成部分的参考日程，公认会计资产负债表分析、资产负债表报表项目分析资产负债表比率资产负债表：反映企业一定期间财务状况的静态报表，按照名为“资产=负债所有者权益”的基本等式，按照一定的分类标准和排序顺序，对企业一定期间的资产、负债、资本项目等进行适当的排列和编制。资产负债表报告项目分析，46，资产负债表的作用a .企业拥有的资源资产b .反映企业承担的债务。反映企业偿还债务的能力。反映偿还债务的能力。d .反映投资者在企业中持有的权益。e .反映企业未来的财务趋势。资产负债表、项目分类和排序顺序资产按照实现速度的

12、快速分类，将负债按偿还期间的先后顺序排列。资产器官股权投资、器官债券投资、固定资产、无形资产、器官摊销费用和其他资产。48，流动资产：在一年或一年以上的营业周期内可以现金或消费的资产。货币资金流动资产的项目短期投资应收帐款库存，49，器官投资：一年内不会兑现或收回的投资。股票投资长期投资的主要形式债券投资其他投资固定资产：使用期限一定年限以上，单位价值规定的标准以上，使用时不改变实物形态的资产。，50，固定资产的项目：固定资产的原始价值、累计折旧、净固定资产、建筑工程、固定资产清理、待定固定资产损失。无形资产：企业长期使用但没有实物形态的各种资产。主要有专利权、商标权、版权、土地使用权、非专利

13、技术、商誉等。51，器官摊销费用：不能全部计入本期损益，需要未来年度分期摊销的各种费用。主要：运营费。其他资产：不属于这些资产的其他资产包括特准储备、银杏董洁存款、董洁物资、诉讼相关财产等。52，负债：科举交易，事项形成的现实义务，如果履行牙齿义务，经济利益会泄露给企业。负债分为流动负债，器官负债。流动负债：在正常营业周期内到期并作为流动资产偿还的负债。流动负债包括短期借款、应付票据、应付帐款、其他应付帐款、订金、应付帐款、付款复利费、应税税、应付收益和预付费用。器官负债：偿还期限为一年以上的负债。这包括器官贷款、应付债券和器官应付帐款。53，所有者权益：企业资产扣除负债后所有者享有的剩余权益

14、。净资产=全部资产-全部负债所有者权益包括实收资本、资本公积、超额公积和未分配收益。54，实收资本：投资者实际投资企业资本金。资本公开募集：企业聚集资本或资本本身的附加值形成的公司积累资金。盈余公积：从企业税后利润中提取的一部分形成的公司积累资金。未分配的收益：暂挂将在将来年度分配的收益或将要分配的收益。55，资产负债表项目分析，质量分析数量分析，结构分析，比较分析趋势分析，56，西方部分生产销售产业资产结构参考值，57，西方部分服务产业资产结构参考值，58，案例：蓝田事件，蓝田股票湖北省，它是高飞行农业产业化的旗帜。59、经营上牙齿公司形成了以饮料、食品、鸡蛋、冷饮为主导的著名农产品结构，生

15、态农业旅游的综合开发已经走上了正常轨道。60，作为洪湖赤卫队驻地张家湾镇，多年来一直是湖北省重点贫困救济区。有了南电牙齿，成为洪湖最美丽的城市。蓝田股份有限公司前面的街道完全按照中小城市主要街道的标准建设、宽敞平坦、路灯花坛配备。61，张家湾镇一个街区，整齐的街道2层，有一个小洋楼群落。据悉，蓝田于1998年30年以无息贷款的名义，提供了当地农民无息贷款1000万韩元，建设了容纳众多参观者的小区。62、虽然曲家湾武汉市，交通不太方便，每天有一到两个直达巴士，但在蓝田曲家湾村，除了三星级标准建设酒店，还建了蓝田酒店，有莲花酒店、天空度假村。63、涉嫌同学事件、提供虚假财务信息，2002年1月12

16、日公司董事长保护、董事兼总会计师吕洪福、董事会秘书王义龄、中层管理者7人被公安机关拘留调查。另外，经确认，中国蓝田总公司总经理、蓝田股票院董事长结构屋也从北京市转移到湖北省接受了调查。64、道化线、中央财经大学刘伟伟的内参表示，拉姆股票已经完全成为空壳，没有能力创造现金流，完全依赖银杏贷款维持运营。据有关人士透露，当时蓝田的银杏贷款达20亿韩元。“必须立即停止发放蓝田股票的贷款”，65年，蓝田股票的资金链一直很紧。除了选拔筹集的2.1亿多万韩元资金外，从1999年到2001年连续三年申请配股的申请都被中国证券监督会否决了。没有收到资本市场的钱，但也有高增长、高增长、维持会计报告的横幅形象，只有依靠银杏贷款。66，相关银行至少包括