中再国际经营管理经验

1、,中再国际经营管理经验简介 利润成本核算,企业的目标,生存(Survival),发展(Growth),利润(Profitability),CIRe,保险公司成功依靠因素,正确的企业战略、方针。 高层管理 (Corporate Level Management) 根据自身财力、人力资源，配合市场因 素等客观环境，订出正确的中短期发展 战略。 中层管理 (Functional Level Management) 一支高水平的、有技术和分析能力的承保及展业队伍。,CIRe,保险公司成功依靠因素,良好的承保风险管理 良好的资产管理,CIRe,承保风险管理要素,评估风险责任、收取适度保险费。 控制单一风

2、险责任和累积风险责任，按照自身财力及市场动态安排适合的再保险。,CIRe,评估风险责任,承保人员负责把关 厘定保险费率基础,(3)该险种的经营成本及公司追求的利润率,(1) 保险单责任及其风险,(2) 公司的长期和短期策略 (Strategic Planning/ Management),- Long Term,- Short Term,(4)市场费率走势，同业竞争对手费率,(5)再保险市场价格，本地及国际市场供求关系,CIRe,保险产品的经营成本？,苹果日报成本价$3.00,公司追求利润率？,火险、汽车险成本价？,边际利润？！,CIRe,CIRe,CIRe,CIRe,保险业特点,保险业属高风

3、险行业， 承保通过再保险分散风险。 资本密集， 加上大量源于承保业务的资金，可供资金运用(投资) 增加收益。,CIRe,保险业特点,除了公司法外，还受保险法例约束，香港的保险公司接受保险监理处监管。 中国的保险公司由中国保监会监管，除了保险法外，还有不少法规及指引。,CIRe,由于保险行业资本密集，风险高，其股东一般要求获得高于其它行业的资本回报率 (Return on Equity) (ROE)。 10年长期债券利息约为 4%-5%。 投资 保险公司则要求10%至15%年回报率，否则势难应付派股息、 扩大资本及扩展业务之需要。,保险业特点,CIRe,香港及外国保险法例对保险公司股东资金(即实

4、付资本 + 总准备金) 对业务保费量有一个比例，国际上保险同业衡量保险公司资本金足够与否一般采用1:3或 1:4 的不成文标准。 业务扩展须辅以扩大资本或转利润为资本，保持良好的偿付比例。,保险业特点,CIRe,保险业特点,CIRe,国际保险业认可的资本金 ( 包括公积金) 对自留保费标准比例为 1: 3, 中国保险法规定的比例为 1: 4 (保险法第 98 条) ；另最大单一赔款不可 超过资本金加 公积金的10% (保险法第 99 条) ，再保险可协助保险公司突破资本金 对业务发展的制约 。,保费增加的速度必需辅以资本额增长，在中国每承保一亿元新增自留保费 必须增加资本金 2,500万元。

5、资本来源 股东新资本投入，净回报率 10% - 15%。 利润转入新资本 新资本取决于保险行业前景，可提供的利润回报率是否吸引及资本的机会成本等因素,保险业特点,10%至15% 回报率向保险公司高层管理人员提出非常高的利润要求。,保险业特点,因为保险业具有这些特点，其资产管理及风险管理异于其它行业。,投资收益及承保收益乃保险公司两大收益来源。 盈利 = 投资收益 承保收益 - 费用支出。,CIRe,保险产品经营成本,有型成本 无型成本,CIRe,所占用资本机会成本,(Opportunity cost of capital employed) 资本/保费比例 (1:3或1:4) 10亿保费需要3

6、-4亿的资本作后盾，以资本成本7%计算该3亿或4亿元资本成本为2,000万至3,000万。 3.3亿x 7% = 2,333万； 或每100 元保费资本成为$2.33 (2.33%)。,CIRe,固定成本 (Fixed cost),职工薪酬,办公室 (租金、杂项) 费用,计算机设备费用及折旧,CIRe,可变成本 (Variable cost),佣金 代理人手续费,针对这些问号，中再国际1994年酝酿企业改革及再造工程 (Re-engineering)。 1996年开始了以利润为中心的核算方法。,保险赔款 (包括未决赔款及 IBNR ) 应酬费用、差旅费等,CIRe,当年推行企业改革及再做工程的

7、背景,当年中再国际经历了15年，业务量、国际知名度、财力与人员资源皆从无到有，从小公司发展到中型公司，规模不大不小。 经营规模的变化，带来操作系统、管理模式变化的需求; 必需从手工业作坊操作转为现代化管理。,CIRe,从个别承保人员家长式或师傅带学徒式操作变化为集体承保，集体负责的操作，有利下阶段健康发展。,当年推行企业改革及再做工程的背景,新的管理方法必须有利下放承保权力 (Delegation)，也能及时考核，检查业务成果 (Supervision)。,CIRe,1995年处于国际保险/再保险市场费率高企之际。市场未来发展有两个假设： (1)费率维持高企或,当年推行企业改革及再做工程的背景

8、,在两个不同的市场环境下公司如何自处，,- 如何在顺境时健康发展。,- 如市场环境逆转时处于不败之地。,必须找出一个我发展、自我制约的机制。,(2)费率急速下滑,CIRe,以利润为主导之机制 (Profit Driven Mechanism)作为公司核心的指导思想，力求资本回报率达15%的要求。 业务发展必须在财政能负担能力之内。,当年推行企业改革及再做工程的背景,业务发展必须为加大再生产提供资源，避免盲目发展，削弱自身财务力量。,CIRe,资本风险回报分析法(Risk Based Capital),预先订出不同险种利润目标 以附加利润决定保费费率 分析不同险别，评估业绩,CIRe,资本风险回

9、报分析提出非常高的承保要求，在当时市场环境较难达到其要求，但不失为下一阶段的要求。(LIRMA 96年有一份关于 Risk Based Capital 的文件可供参考 ) 修正其要点，创出适合中再国际本身条件的利润成本核算办法 (Profit Centre Budgeting) 以部门利润评估单位，在条件成熟时再过度至资本风险回报分析法。,资本风险回报分析法(Risk Based Capital),CIRe,利润成本核算计算模式样本1.1.96 至 31.5.96,利润成本核算计算模式样本1.1.96 至 31.5.96,利润成本核算计算模式样本1.1.96 至 31.5.96,利润成本核算计

10、算模式样本1.1.96 至 31.5.96,利润资本核算,目的： 评估业务部门的经营成果。 管理人员对所管部门的经营成果和贡献心中有数。 提高成本概念，开源节流。,CIRe,利润资本核算,业务成果趋势预测 (Trend Analysis) 不同阶段业务、 财务数据作比较。,方便高层管理订出承保中、短期策略。 前线人员及部门主管自我制约适当发展速度，争取较高经济效益。 提倡以该部门自己与往绩作比较，不同部门处于不同的市场环境，不宜横向比较。,CIRe,中层及高层领导的共识，共同协商，订出具体细节。,成功推动利润资本核算的条件,团结而目标一致的领导核心推动，强势领导。,面对不同的职工层面，公开业务、财务资料统计，有充份的透明度。走群众路线，以公司发展的福祉为依归，前景及目标由各级领导共同承担。,CIRe,成功推动利润资本核算的条件,计算机化提供准确、及时数据。,利润成本核算细则及因由必须在各体员工中推介并被接受。,目的性要