财务报表及分析(恒信)ppt课件

1、,财务报表及分析,东诚财务商学院,1,.,1、财务管理概念,一个好的老板必须是半个财务专家,老板就是民营企业最大的财务总监,2,.,1、财务管理概念,财务报表及分析,3,.,财务报表及分析,财务是企业管理的终点，所有的问题最终都在数据中体现。从数据中可以发现企业管理中的大多数问题。,4,.,报表组成,财务报表及分析,5,.,财务报表体系,反映资产状况 资产负债表、现金流量表 反映损益状况 损益表 反映损耗状况 成本与费用类报表 反映控制状况 预算与分析类报表,三大活动 三大报表,财务报表及分析,6,.,财务报表及分析,7,.,资产负债表,反映企业在某一特定日期财务状况的报表 理论依据：“资产=

2、负债+所有者权益” 时点报表,静态报表 报表内的项目按流动性大小排列。,财务报表及分析,8,.,资产负债表提供的信息,公司所掌握的经济资源 公司所负担的债务 公司的偿债能力 公司所有者所享有的权益,财务报表及分析,9,.,如何看资产负债表？,看总资产 看资产负债结构 看资产质量 看资产异动 看资产流动性,看变现能力 看负债规模 看负债结构 看所有者权益来源,财务报表及分析,10,.,财务报表及分析,11,.,利润表提供的信息,反映公司获利情况 反映公司利润的构成 反映税金交纳情况,财务报表及分析,12,.,净利润的计算过程,净利润=利润总额-所得税 利润总额=主营业务利润+其他业务利润+投资净

3、收益+营业外收支净额 主营业务利润=销售利润-管理费用-销售费用-财务费用 销售利润=销售净收入-销售成本-销售税金及附加 销售净收入=销售收入-销售折扣折让-销售退回,财务报表及分析,13,.,损益表的阅读,表达公司在一定期间的经营成果。 赚了多少？赔了多少？ 成本多少？费用多少？ 毛利多少？上交税金多少？,财务报表及分析,14,.,- 利润表（剖析）,- 秋后算“账”,企业利润池,收入,成本费用,如果收入大于成本费用，就会形成企业的利润！ 如果收入小于成本费用，就会使企业发生亏损！,利 润,亏 损,15,财务报表及分析,15,.,- 现金流量表（表样）,16,财务报表及分析,16,.,-

4、现金流量表（剖析）,- 清清楚楚我的“心”,17,现金流入量-现金流出量=现金净额,财务报表及分析,17,.,- 现金流量表（概述）,三个基本概念,现金流量表是反映在一定会计期间内企业现金 和现金等价物流入和流出的报表；,企业的血液，贯穿企业经营的全过程中；,以收付实现制作为记录原则。,财务报表及分析,18,.,以权利和责任的发生来决定收入和费用归属期的一项原则。 权责发生制指凡是在本期内已经收到和已经发生或应当负担的一切费用，不论其款项是否收到或付出，都作为本期的收入和费用处理；反之，凡不属于本期的收入和费用，即使款项在本期收到或付出，也不应作为本期的收入和费用处理。,权责发生制,收付实现制

5、,财务报表及分析,19,.,- 现金流量表（剖析）,- 清清楚楚我的“心”,权责发生制,收付实现制,会计报告显示公司本年实现净利润100万元,会计师说公司的经营现金流量为负数,原 因 企业的产品发生积压 由于客户财务困难，企业的应收帐款增加 不能利用商业信用延长付款期限,现金的短缺要求公司必须尽快找到其他的融资渠道，来补充经营所需要的流动资金。,净利润同现金流量的差异净润利只是潜在的现金,20,.,理解财务报表能够帮助我们,了解企业以前、现在和未来的发展状况 准确分析企业目前存在的困难 采取有效的措施，去解决企业所面临的难题 预测经营决策将会给企业带来何种财务上的影响 资产负债表底子点 利润表

6、面子 段 现金流量表-日子段 生存和发展兼顾，梦想与现实辉映 用短期贷款进行战略投资：死罪！ 利润重要，但现金更重要 企业的成功并不只表现于收入和利润的增长，更重要的是其对风险的承担能力,财务报表及分析,21,.,1、引言,2、财务管理内容财务分析,思考： 我们从报表中可以看到什么？我们有没有很好的掌握报表中的信息？ 我们能否通过报表帮助提升经营管理水平？ 我是否需要对每一张报表都要关注？我们应该关注报表哪些点？ 公司资本不抵债，我们用什么去经营？,财务分析是对企业经营过程中的诊断，是企业经营的体检报告。通过财务分析企业管理者可以对企业出现的问题对症下药。,财务报表及分析,23,.,A、到了月

7、末，财务部送去的厚厚的财务报表，管理者有时间看完没，可能连翻完都困难，很可能就放到一边，只问一个问题：帐上还有多少钱？B、翻开财务部门送来的财务报表，满眼都是数字，我本来对财务就懂得不多，看着通篇的数字，摸不着头脑。我不知道那些数字准确的含义是什么？只知道这不是我想要的信息！C、凭感觉、凭其他部门对财务的反映，我能判定财务环节出了问题，但问题到底出在哪里？财务部门提供的资料看不出，他们自己也说不出！有时候真着急啊，都想自己亲自出马，把问题搞个明白！,财务报表及分析,管理者的困惑？,如何衡量企业的效益？ 如何发现利润的管理空间？ 如何改善利润从哪些途径改善？ 如何从日常的管理中控制过程？ 如何找

8、到企业效益与员工绩效的关系？ 如何做好盈利的决策？ 如何将财务与经营相结合？ 为什么做大了企业就会失控？ 如何通过财务分析达到提前预警？,财务报表及分析,25,.,财务分析做什么？,A、在财务报告基础上，对财务报表数据进行进一步加工、整理、比较、分析 B、解释和评价企业财务状况是否健全，经营成果是否优良等 C、发现企业管理中存在的问题和经营面临的困难 D、为财务预测、决策和计划提供有用信息，发现价值点 E、减少了我们对预感、猜测和直觉的依赖，减少决策的不确定性,财务报表及分析,26,.,财务分析看什么 内部人员： 老板投资回报率 总经理企业运营状况 部门主管部门运营状况 外部人员： 银行还债能

9、力 税务局企业规范及纳税情况,财务报表及分析,27,.,从财务角度看分析什么,1、资本结构合理性分析； 2、长短期偿债能力； 3、利润构成合理性分析，包括收入、成本、费用分析； 4、盈利能力稳定性和可增长性分析； 5、经营管理能力效果分析； 6、内外部发展能力分析； 7、投资项目经济可行性分析； 8、现金流输血、造血、放血分析； 9、企业效绩综合性评价分析。,财务报表及分析,28,.,建立自身指标体系,公司要什么？公司弱什么？公司做什么？因素是什么？ 首先： 分析公司的主要症结，抓住核心指标打破常规，进行对比，发现规律。 其次：以这些核心指标为中心，构建相关指标体系。 财务管理指标体系构建的主

10、要考虑有以下六个方面： 导向因素、激励因素、凝聚因素、考核因素、预警因素、平衡因素,财务报表及分析,29,.,30,（1）销售额 （2）毛利率 （3）一元收入费用负担率 （4）期间费用发生额 （5）销售利润率 （6）资产利润率 （7）净资产利润率（投资回报率） （8）EVA（经济增加值） （9）总资产周转率 （10）应收账款余额 （11）应收账款周转率 （12）账期DSO （13）存货余额 （14）存货周转率 （15）应付账款周转率,（16）营运资金周转天数 （17）人均产值 （18）房间入住率 （19）上座率 （20）单位营业面积营业额 （21）单店销售额 （22）资产负债率 （23）权益乘数（财务杠杆） （24）流动比率 （25）速动比率 （26）经营活动净现金流 （27）利润含金量 （28）现金净流量 （29）已获利息倍数 （30）,财务报表及分析,.,满足管理需求，提升公司价值分析维度的选择，根据不同需求，构建管理者驾驶舱和仪表板,建立自身指标体系和方法,财务报表及分析,分析之后的行动:1、挖掘问题背后的故事2、找到改善问题的方法3、持续的追踪，进一步的对流程制度